关于金融投资的收益及风险的数学建模分析

随着市场经济的快速发展和经济体制的逐步完善,我国的金融市场得到了快速发展,并逐步发展到了金融经济阶段,而各类金融投资的工具也层出不穷,因此其影响因素也不同,但是各类投资都存在一定的风险。因此,在做金融决策时要充分考虑多种因素。在现代经济市场中金融投资方面其投资收益和风险是目前研究的重点。而寻找切实可行的决策思想是现代金融投资收益和风险决策的重点。对此,可以通过数学建模的方法,运用数理统计、运筹学等理论和计算数学实验技术加耐力金融收益和风险优化模型,同时利用Maple和Matlab软件求出不同条件中的最优解,以获取最佳的投资决策方案。     

金融数学理论的发展及其应用

金融数学是一门新兴学科,是“金融高技术”的重要组成部分。金融数学的研究目标是利用数学在某些方面的优势,围绕金融市场存在的问题,通过建立模型模拟为实际金融部门提供较深入的技术分析咨询,从而解决金融行业实际运行中存在的问题。随着社会经济的发展,特别是金融在经济中的地位越来越重要,金融数学相关理论也得到突飞猛进的发展,为解决金融实践中的问题发挥日益重要的作用,本文将就金融数学的相关理论及现实应用进行论述。     

建设节约型社会的金融视角

转变经济增长方式,提高经济增长的质量,重在提高资源配置效率。金融资源配置是经济资源配置的关键,金融效率的高低在很大程度上决定着整个经济效率的高低。金融业:一方面,面临着如何抓住机遇、提高自身金融资源运用效率的问题;另一方面,金融的一项重要职能就是通过对资金资源的配置,引导其他生产要素的合理配置和优化。从这个意义上来讲,金融又是建立资源节约型经济的一个主要切入点。本文通过重新审视节约型社会的涵义,深入剖析了金融在促进经济社会发展、支持节约型社会建设中的作用,并对如何实现金融资源最优配置以支持建立节约型社会问题进行了探讨。     

浅谈数学模型在经济研究中的应用

数学模型方法不仅为经济学提供了一种强有力的分析工具,更从根本上改变了经济学家看问题和分析问题的角度和理念,使其对经济问题的本质产生了全新的看法.文章讨论了数学模型在经济研究中的优越性,通过具体实例展示了数学与经济学的完美结合,分析了数学模型在经济研究中误区,提出了一些数学模型在经济研究中的应用的认识.     

从线性空间角度理解外汇投资市场

本文从数学角度严格证明了外汇投资组合集合是一个线性空间．该结论为进一步定量研究外汇市场的投资优化、风险管理问题提供了有益的理论补充。     

刍议经济数学在金融经济分析中的应用

最近几年,在市场经济的推动下,我国金融经济领域实现了快速发展,而经济数学相关理论知识在金融经济中的应用也越来越广泛。为了能够让经济数学在金融经济分析中发挥更大的价值,则需要进一步研究微分方程、函数模型、极限理论、导数等等在金融经济分析中的应用,以期望能够更好的解决金融经济方面的问题,从而促进金融经济市场能够健康稳定的发展。     

数学在金融中的应用分析

新时期．金融理论在现代市场中的逐步发展和完善,复杂的现代金融理论．导致数学方法和理论的应用更为重要。数学金融形成后．通过一些数学理论和方法的应用,来研究金融的运行规律。本文尝试对数学金融进行相应的分析,并探讨在金融中如何科学、高效地运用数学理论和知识,来促进其在金融中的应用。     

欠发达地区经济发展的金融支持研究——国外的经验及对我国的启示

本文在介绍国外金融发展与经济增长关系理论研究的基础上,总结了国外利用金融支持欠发达地区经济发展的成功经验,认为我国要利用金融支持欠发达地区经济发展,需要实行一定的倾斜金融政策,即建立有利于促进区域经济协调发展的金融体系,专门设置政策性金融机构,对在欠发达地区投资的企业提供优惠贷款等。     

基于VaR的证券投资组合风险评估及管理体系

随着全球经济一体化发展,全球金融环境的变化,国际资产证券化趋势越来越明显,当前如何加强风险管理控制成为各大机构面临的重要问题。VaR作为被广泛采用的先进风险测评方法,引入我国证券投资组合风险评估将对我国证券市场的发展带来重要促进作用。文章从VaR模型的理论介绍出发,阐述了模型建立的基本情况和计算方法,以及该模型当前在金融体系中的应用,并论述了证券投资组合风险的评估和管理,包括证券投资组合中存在的风险类别和度量指标。探讨了VaR模型计算方法在证券投资组合风险管理中发挥的作用,并从实证角度阐述了VaR方法在证券投资组合中的风险测算。通过众多实践经验表明,VaR模型在我国证券投资风险计量管理中发挥了良好作用,我国证券市场正处在蓬勃发展阶段,投资风险的控制成为另一项需要加强关注的内容。     

Harlow下偏矩证券组合优化模型实证研究

风险的度量是投资决策的核心问题。与经典的资产组合理论利用投资品收益率方差度量风险的方法相比,下偏矩方法更为科学。下偏矩方法能够有效反映投资者的心理特征,而且具有较高的资源配置效率,是非常理想的风险度量指标。本文以Harlow下偏矩证券组合优化模型为理论基础,选取我国A股股票作为研究对象,利用MATLAB的非线性规划函数进行求解,快捷高效地建立了有效证券投资组合,验证了利用下偏矩进行风险度量构造有效投资组合的高效性与优越性。     

资本资产定价模型在证券投资组合中的应用

资本资产定价模型是现代金融理论的一块重要的基石。在证券市场与金融投资已经构成我国社会经济生活的一个重要组成部分的今天,对资本资产定价模型进行深入的研究无疑在理论上和实践上都有着重要的意义。文章首先从现代资产定价理论的渊源入手,分析在资本资产定价模型下,人们均选择有效的证券组合,用收益卒的标准差来度量有效证券组合的风险。     

电网建设项目投资优化方法研究

文章探讨了电网公司在市场环境下,如何将有限的资金在不同的电网建设项目分配上作出合理安排的问题。在对电网建设项目投资优化问题研究的基础上,基于层次分析法的设计思想,综合考虑多方面因素设立电网投资项目评价的指标体系,构建电网建设项目投资的综合评价模型,进一步在有资金约束条件下,引入投资组合理论,建立投资组合优化模型。在此基础上,进行算例研究,验证电网投资项目评价的指标体系和投资组合优化模型的合理性和可操作性。     

海西金融,生态环境建设调查研究

金融生态主要强调金融运行的外部环境,通过建立金融良性调控和良性运行的环境,可以实现经济与金融之间良性互动发展.在良好的金融生态环境下,健全的金融运行微观基础和畅通的货币政策传导机制,可以有效引导经济发展的方向,优化产业结构和投资结构,减少经济发展中的盲目性和重复低水平建设,提高经济增长的速度和质量.同时,在良好的宏观经济背景条件下,经济的持续、高效、健康发展也会反哺和促进金融业及金融生态环境的不断发展和优化.改善金融生态环境,对于海西来说是改善区域投资环境、吸引资金流入、优化信用环境、实现经济金融协调发展的关键所在.     

β系数对民生银行股票价格测算的实证研究

资本资产定价模型(CAPM)作为现代金融投资的重要支柱理论,经常被投资者用来解决金融投资决策中的相关问题,在诸如资产定价、投资组合业绩的测定、资本预算、投资风险分析及投资事件研究分析等方面得到了广泛的应用.以资本资产定价模型为理论依据,通过CAPM模型分析工具β系数的测算,对民生银行特定日期的股票价格预测的实证研究,对β系数在资本市场投资中的应用做了初步探讨,为投资者更好地了解这一投资分析理论提供参考.     

现代资产组合理论的现实思考

应当说,通过持有资产的多元化来分散投资风险对任何国家在任何阶段的资本市场都适用,但这只是朴素的资产组合思想。现代资产组合理论是通过建立数学模型进而精确地计算各种资产的持有量来分散投资风险的,因而其合理运用绝不是一蹴而就之事。结合我国实际,我们认为在我国借鉴现代资产组合理论应注意如下三个方面的问题:     

江苏金融支持中小企业技术创新对策建议

强化对中小企业技术创新的金融支持,应抓住金融结构创新这条主线,通过优化金融工具结构、金融组织结构、金融市场结构来拓宽中小企业的融资渠道,改善中小企业技术创新的金融环境;发展中小金融机构,搞活民间资本市场;建立统一、高效、低成本的担保物权登记制度,促进动产担保融资的广泛利用,完善中小企业信用担保机制;从信贷体制改革入手,通过改进金融服务与优化金融结构,强化金融支持;通过建立政府系统中的金融机构,制定相关的扶植政策,构建政策性融资渠道;积极探索中小企业技术创新可行的融资组合,在构建中小企业技术创新金融体系方面寻求新发展、新突破。     

国内外行为金融的应用研究综述

行为金融理论不断发展的同时,其应用也越来越广,综观国内外对行为金融的应用研究,主要集中在对金融市场上异常现象的解释、投资策略研究,此外与博弈论的结合研究也逐步涉入与发展;研究领域包括证券市场、金融衍生市场、银行信贷市场与一般的金融投资市场等;研究对象主要集中证券市场中的有限理性个体、群体行为及非有效市场。文章拟就行为金融在国内外的应用研究作一系统性梳理,并加以评述以探讨其进一步的研究方向。     

国内外行为金融的应用研究综述

行为金融理论不断发展的同时,其应用也越来越广,综现国内外对行为金融的应用研究,主要集中在对金融市场上异常现象的解释、投资策略研究,此外与博弈论的结合研究也逐步涉入与发展;研究领域包括证券市场、金融衍生市场、银行信贷市场与一般的金融投资市场等;研究对象主要集中证券市场中的有限理性个体、群体行为及非有效市场.文章拟就行为金融在国内外的应用研究作一系统性梳理,并加以评述以探讨其进一步的研究方向.     

汽车电子技术的发展前景

一、汽车电子控制理论发展概述利用自动控制理论而建立的开环、闭环、最优、自适应控制系统,在汽车优化控制中都有采用。建立这些控制系统时,首先对汽车某个系统,如点火提前角优化控制系统进行系统辨识,建立数学模型,然后采用相应的控制方法进行优化控制。     

金融救助的最优时机、策略与资产处置的折/溢价选择

本文采用随机分析方法,以近年来世界各国的金融救助计划尤其是美国TARP为研究背景,从构建金融救助分析框架的角度出发,将政府干预救市的最优时机、策略以及相应资产的处置价格等问题概括为涉及最优停止和随机奇异控制的复合优化问题。本文的分析框架可以较好地拟合与刻画金融危机中各国政府对问题金融机构的救助行为。研究显示政府的最优策略依赖于复合随机优化问题解的性质,角点解意味着金融危机中政府对金融机构的救助越早越好。因道德风险、政治力量的博弈以及政府决策的滞后性,政府的救助计划往往不得不在经济优化原则和政治可行性约束中寻求平衡。救助计划退出时资产售让的折/溢价选择与最优的救助策略密切相关。