银行竞争如何影响中小企业信贷可获性？——基于市场规模结构的调节作用研究

基于BvD亚太企业分析数据库2007—2013年江苏省中小企业年度非平衡面板数据，分析银行业竞争程度与中小企业信贷可获性之间的关系，并探究市场规模结构在其中所发挥的重要调节作用。研究结果表明：市场规模结构是影响银行业竞争程度与中小企业信贷可获性之间关系的重要因素。当大银行机构数量在信贷市场中占主导时，竞争程度的提高有利于中小企业融资，中小企业信贷可获性随银行业竞争程度单调递增；当小银行机构数量在信贷市场中占主导时，中小企业信贷可获性与市场竞争程度之间呈倒U型关系。现有关于银行业竞争程度与中小企业融资之间关系的研究结论存在较大争议，而对于市场规模结构这一关键因素的忽视可能是造成已有研究存在较大分歧的重要原因。     

县域中小企业融资行为特征及信贷风险控制——基于湖南省长沙县调研数据研究

文章通过分析县域经济中小企业资本结构和融资行为特征,构建县域中小企业融资行为实证分析模型,根据湖南省长沙县实地调研数据实证检验县域经济实体融资行为基本特征,得出影响县域中小企业信贷融资的三大关键因素:企业规模,经营风险和有形资本量,并与长沙市中小企业融资行为特征相对比,分析银行对于县域中小企业信贷风险控制与城市中小企业信贷风险控制的异同,并有针对性地提出发展县域金融信贷渠道的三大建议。     

广西银行业竞争对中小企业信贷可得性的影响

本文基于2009年至2014年广西银行分支机构数量及中小企业年度贷款余额数据,实证研究了广西银行业竞争水平对中小企业信贷可得性的影响。结果显示:广西银行业竞争程度对区内中小企业信贷可得性有显著的正向影响。"十二五"期间广西大力实施的"引金入桂"工程提高了中小企业的信贷可得性,促进了中小企业的发展。因此,有关部门进一步建立适应地方经济发展的银行业竞争体系并积极改善地方金融生态环境,中小企业持续利用金融市场竞争环境,对于解决中小企业融资难融资贵问题至为重要。     

银行结构、信用、法治与中小企业发展——基于省级面板数据的经验研究

文章基于1991-2006年中国省级面板数据的研究样本,考察了地区融资环境中的银行结构、社会信用与法治水平三个方面对中小企业发展的影响,从而为融资环境改善对中小企业发展的促进作用提供依据.结果发现:银行业集中对中小企业发展的影响为负但并不显著;社会信用和法律保护与中小企业发展之间呈现更为稳定和显著的正相关关系.研究表明,提高银行竞争、培育信用文化、加强法治水平,才能切实缓解中小企业信贷约束,促进中小企业发展.     

我国银行业的市场结构分析及改革对策

经过二十多年的改革,我国银行业市场结构有了很大变化。运用市场份额、市场集中度、进入、退出壁垒和产品差异化等指标,分析了我国银行业的市场结构,得出我国银行业有寡头垄断特征,并呈现出向垄断竞争市场结构过渡的趋势。在分析我国银行业市场绩效低下原因的基础上,初步提出了银行业优化市场结构,提高竞争力的对策。     

银行业竞争能缓解中小企业融资约束吗？

本文以中小板和创业板上市企业为研究样本，运用“现金-现金流敏感性”模型对中国银行业竞争与中小企业融资约束的关系进行实证研究。结果表明：第一，中国中小企业普遍存在融资困境，而银行业竞争能有效缓解中小企业融资约束，也即“市场势力假说”成立，这为中国近些年来的银行业市场化改革提供实证支持；第二，企业规模越大，企业的信息模糊程度越低，以及金融结构越是“市场主导型”，则银行业竞争对中小企业融资约束的缓解效果就越好。为解决中小企业“融资难”、“融资贵”问题，中国应该继续推进银行业的市场化改革，促进银行业竞争，同时应通过大力发展资本市场来拓宽中小企业融资渠道。     

借中外银行竞争拓宽中小企业融资渠道

随着2006年末我国内地银行业的全面开放，渣打、恒生、花旗等老牌外资银行逐步进军我国企业融资市场，中小企业首先成了他们竞相追逐的目标。另一方面，国内本土银行针对中小企业融资的创新也正在进行，就连建设银行、交通银行、中国银行等原来门槛较高的银行也纷纷放下“架子”，面向众多中小企业开发富有特色的信贷产品。中外银行面对中小企业融资市场的角逐，为国内步履艰难的中小企业融资带来了希望。     

银行业规模结构、中小企业银行信贷与经济增长

如何缓解中小企业信贷困境始终困扰着中国的金融监管当局。本文选取中国各地区1999年-2007年工业企业的面板数据,具体考察了银行业规模结构对中小企业银行信贷的影响。结果显示,相比大型企业,中小企业获得的银行贷款更少、期限结构更短。同时,研究发现随着中小银行市场份额的上升,中小企业与大型企业之间银行信贷的差异随之缩小。这表明,在我国经济转型期间,大力发展中小银行有助于缓解中小企业的融资困境。进一步研究发现中小银行市场份额的扩大显著促进了经济增长。     

基于信贷配给理论的中小企业融资难问题思考

中小企业信贷融资是一个世界性难题.当面临"双重信贷配给"时,信息不对称、金融抑制的制度安排导致我国中小企业的信贷融资困境.因此,要解决目前我国中小企业信贷融资难题,不仅要加强商业银行信贷合约设计,提高信息生成能力;同时要深化金融体制改革,推进商业银行市场化改革,为中小企业融资创造良好的融资环境.     

我国中小银行发展与中小企业融资

美国金融危机引发的全球经济危机使得大多数国家遭受重创,我国经济也受到了一定影响,但我国金融业尤其我国商业银行在此次危机中总体表现良好。然而,我们在看到成绩的同时,更应该看到与国外同业的差距,尤其是我国银行业市场结构的不合理,不同类型银行市场定位仍不明确,使得本就融资困难的中小企业雪上加霜,这已经严重影响到银行业对我国经济增长的贡献作用。因此,本文将通过分析金融危机对我国经济的影响,揭示我国银行业市场结构的不合理之处,探讨我国中小银行的市场定位问题,借以对我国中小银行发展和中小企业融资问题提出建议。     

A Study of Effective Financial Support for SMEs to Improve Economic and Employment Conditions: Evidence from OECD Countries

Using a panel logit regression model, this study analyzes whether or not five categorized financial supports for small and medium enterprises (SMEs) from the governments of 11 Organization for Economic Cooperation and Development (OECD) countries facilitate economic and employment growth: (1) direct government loans to SMEs; (2) government‐guaranteed loans to SMEs; (3) the reinforcement of relationship banking; (4) financial stability steps to ease pro‐cyclicality; and (5) equity‐linked financing. The academic contribution of this research is in identifying the optimal type of government financial support to SMEs given a country's level of financial crisis and market‐rate level. The main empirical test results are as follows. First, the type of financial support that contributes most to economic and employment growth is the set of steps that governments take to ease pro‐cyclicality. Second, the reinforcement of relationship banking can also contribute to improved economic and employment conditions. Third, in less capital‐intensive countries, the results confirm that economic and employment improvement occurs more often if equity‐linked financing is used. Fourth, the adoption of dynamic loan‐loss provisions to prepare for periods of economic recession is necessary to reduce the pro‐cyclicality of SME loans within the 11 OECD countries studied in this paper; it is also necessary to transition from a persistent monetary‐easing policy stance to a flexible monetary stance within a country's fiscal policy in order to make commercial banks benefit from an incentive‐like risk premium for SME loans despite the existence of economic recessions. Finally, the study finds that the need to apply equity‐linked financing methods through the stock market is especially urgent in developing countries. As the managerial perspectives, it is confirmed that easing pro‐cyclicality of SME loan and enhancing banking relationship can contribute to SMEs fund management. Copyright © 2017 John Wiley & Sons, Ltd.     

商业银行市场结构与绩效关系的研究综述

伴随着我国商业银行的改组与上市,商业银行市场结构发生了转变,在绩效方面也得到了较大提高,但与国外商业银行相比,我国银行业的实际绩效相对较低,在经营绩效和管理效率等方面存在亟待解决的不足之处。国外关于商业银行市场结构与绩效方面的学术研究已相当丰富,我国学者近来也在这一领域不断取得进展。本文将对国内外关于商业银行市场结构与绩效这一方面的研究成果进行简单的解释与归纳概括,希望能够为商业银行的绩效研究提供有益的参考。     

东莞市知识产权质押融资研究

本文介绍了东莞市知识产权质押融资做法及经验。研究了东莞市开展知识产权质押融资的制约因素:知识产权质押融资的质押物只包括专利权;参与商业银行数量不多,商业银行在操作环节创新性不强;企业对于知识产权等无形资产经营能力低;政府的经验不足等。提出了相关破解建议,如扩大商标权、版权等成为知识产权质押融资的质押物;挑选和增加相关的商业银行,商业银行在贷款审批环节中需要创新;企业需要长远规划,准确把握市场,提高对知识产权等无形资产的经营能力;政府可在市内设立试点区与试点企业以吸取经验等。希望本文对东莞市和国内其他地区知识产权质押融资的推行具有参考价值和借鉴意义。     

我国商业银行个人理财业务现状分析

我国商业银行个人理财业务在银行经营结构转变、国内民众财富增长、金融机构个人业务服务发展扩大等背景下迅猛发展。作为一种新兴业务,我国商业银行个人理财业务存在诸多制约发展的问题,文章对此进行深入思考与分析。     

Structural changes,competition and bank stability in Malaysia’s dual banking system

This paper assesses Malaysia’s competition landscape and its risk implications subsequent to conventional banking consolidation and Islamic banking penetration in the aftermath of the 1997/1998 Asian financial crisis. Employing a panel sample of conventional and Islamic commercial banks, it arrives at the following conclusions. First, the consolidation exercise, which has led to a significant reduction in the number of domestic commercial banks, has not stifled banking competition. Second, the paper provides empirical support for the competition-stability relationship, particularly for the conventional banking sector. Islamic banking sector risk appears to be neutral to market competition or market power, although there is limited evidence that it increases with overall market concentration. Finally, the analysis uncovers the risk-increasing effect of the Islamic banking market structure on the conventional banking sector. By contrast, conventional banking market concentration tends to reduce the credit risk of Islamic banks.     

我国商业银行个人理财业务现状分析

我国商业银行个人理财业务在银行经营结构转变、国内民众财富增长、金融机构个人业务服务发展扩大等背景下迅猛发展。作为一种新兴业务,我国商业银行个人理财业务存在诸多制约发展的问题,文章对此进行深入思考与分析。     

中小企业融资困境与对策探讨

中小企业在我国已成为国民经济的重要组成部分。但是,随着商业银行对贷款风险的控制,中小企业融资难问题日益突出。本文从目前中小企业融资现状出发,提出了从内部条件和外部环将两个方面分析中小企业融资困境,并提出了相应的解决对策。     

信息不对称与中小企业融资问题

中小企业在我国已成为国民经济的重要组成部分。但是,随着商业银行加强对贷款风险的控制,普遍实行担保和抵押制,中小企业融资难问题日益突出。造成这一矛盾的根本原因在于中小企业与金融机构之间严重的信息不对称,中小企业由于自身信誉差、信息内部化,银行不能准确判断筹资者真实情况而惜贷。解决的根本途径在于全社会健全信用系统,促使中小企业树立诚信观念,提高资金使用效益,还贷守信。同时,还需要政府、金融机构共同努力协作,成立中小企业管理机构,建立中小企业发展基金,完善专门的贷款担保机构,有效解决信息不对称问题,改善中小企业融资环境。     

从商业银行角度浅析我国中小企业融资难问题

中小企业是我国国民经济和社会发展的重要力量,但长期以来,中小企业所获得的金融资源却十分匾乏,特别是通过银行融资难的问题己经成为严重制约我国中小企业进一步发展的最大瓶颈。本文首先分析了中小企业融资难的原因,然后论述了发展中小企业融资业务对我国商业银行的重要意义,最后对商业银行如何发展中小企业业务提出几点建议。     

科技中小企业融资困境与对策研究

科技型中小企业对于促进我国国民经济的发展有非常重要的作用,但是随着经济的发展,科技型中小企业在发展中的一些问题也逐渐显现出来,其中最为突出的就是融资问题。由于科技中小企业面临直接融资渠道过少,间接融资渠道过窄,政策性融资渠道的效果不明显等诸多问题,政府应制定相关的优惠政策,加强金融中介服务体系建设,建立完善的资本市场体系,促进银行体系的构建。