住房抵押贷款产品的风险分析及防范

住房抵押贷款的风险防范一直是学术界争论的焦点之一。住房抵押贷款产品由首付款、贷款期限、贷款比率、贷款利率四个要素组成，造四个要素的设置对住房抵押贷款的风险有着极大的影响。本文采用风险分析方法，从住房抵押贷款的风险源入手，针对住房抵押贷款产品的构成要素，深入分析其对住房抵押贷款产品风险的影响。在此基础上，提出一系列切实有效的风险防范措施，以期达到防范住房抵押贷款风险，增加住房抵押贷款的风险收益率，促进住房消费，增加银行住房抵押贷款业务利润的目的。     

论我国住房抵押贷款证券化的金融环境

资产证券化在我国理论界和实务部门已、经探索多年。房地产证券化也在竞争中迅速发展。多数探索又把证券化的突破放在住房抵押贷款证券化上。金融环境，是实施住房抵押贷款证券化的重要组成部分和基础，具有更加直接、更加具体的影响力。因而重视金融环境建设尤其重要和迫切。住房抵押贷款证券化依赖于成熟的金融机构、完善的金融市场、规范的法律法规刺度和合理的利率结构，我国近期实行住房抵押贷款证券化还需要创造条件，创造一个适宜成长的各种金融条件和环境应是住房抵押贷款证券化的当务之急。论文从金融机构、金融市场和利率等几个方面来分析我国住房抵押贷款证券化的金融环境。     

论我国住房抵押贷款证券化的金融环境

资产证券化在我国理论界和实务部门已经探索多年,房地产证券化也在竞争中迅速发展,多数探索又把证券化的突破放在住房抵押贷款证券化上.金融环境,是实施住房抵押贷款证券化的重要组成部分和基础,具有更加直接、更加具体的影响力,因而重视金融环境建设尤其重要和迫切.住房抵押贷款证券化依赖于成熟的金融机构、完善的金融市场、规范的法律法规制度和合理的利率结构,我国近期实行住房抵押贷款证券化还需要创造条件,创造一个适宜成长的各种金融条件和环境应是住房抵押贷款证券化的当务之急.论文从金融机构、金融市场和利率等几个方面来分析我国住房抵押贷款证券化的金融环境.     

固定利率住房抵押贷款对我国商业银行利率风险的影响

我国利率市场化改革正在稳步地向前推进,利率风险在商业银行经营和管理中的重要性正在、并且将会不断凸现。目前,我国商业银行的利率敏感性资产小于利率敏感性负债,重新定价缺口为负缺口,固定利率住房抵押贷款的推出使重新定价负缺口有进一步扩大的趋势。本文从边际的角度分析了固定利率住房抵押贷款对我国商业银行利率风险的影响。由于目标间的冲突,文章的结尾指出我国商业银行有实现战略转型,由目前短期内净利息收入最大化实现向股东权益价值最大化转变,同时兼顾监管时期内资本金条件约束的现实必要性与迫切性。     

对商业银行个人住房抵押贷款风险的剖析

个人住房抵押贷款业务以其风险低、业务范围广、经营收入稳定的特点,正日益受到我国各大商业银行的青睐.但是随着个人住房抵押贷款业务规模的不断扩大,个人住房抵押贷款业务的风险也不断的出现,本文阐述我国商业银行个人住房抵押贷款业务的发展现状,根据住房抵押贷款的自身特性,详细分析了我国商业银行个人住房抵押贷款主要面临的风险,说明了加强商业银行个人住房抵押贷款风险防范的重要性和必要性.     

住房抵押贷款证券化问题研究

随着我国经济的快速发展，住房抵押贷款己经成为我国商业银行资产中非常重要的一块，该类贷款的特点为期限较长，流动性差，其份额的快速上升使得我国商业银行面临的资产流动性不足问题开始逐渐显露。住房抵押贷款证券化的兴起，使得更多学者开始关注住房抵押贷款证券化过程中所涉及的大量风险，包括违约风险、流动性风险、提前还款风险及利率风险。其中，提前还款风险是关系到住房抵押贷款证券化能否成功的关键，它将影响抵押贷款的现金流，增加抵押贷款本息偿还现金流量的不确定性，增加了抵押贷款支持证券的基础资产，即抵押贷款资产池的现金流的不确定性。     

我国住房抵押贷款证券定价研究

在我国房地产业的迅猛发展下,住房抵押贷款规模不断扩大,住房抵押贷款证券化也随着“建元2005-1”的上市而破局,住房抵押贷款证券的定价问题研究也成为我国资本市场证券化领域的热点。本文在总结了国外定价方法和国内相关研究的基础上,从分析影响我国住房抵押贷款证券价格的主要因素入手,阐述了借款人可支配收入和房款这两个主要因素决定的借款人提前还款的模型,并根据我国住房抵押贷款证券的特点建立了住房抵押贷款转付证券的静态利差定价框架。采用此定价框架,本文对“建元2005-1”资产池进行了定价分析,结果显示,相对于建元发行说明书里假设的CPR,在基于收入和房款的提前还款模型下,资产池的提前还款风险更大,对利率变动更加敏感,要求的收益率也更高。     

我国开展住房抵押贷款证券化的迫切性分析

文章详细分析了商业银行不断扩大发放住房抵押贷款,积聚了越来越大的信用风险、利率风险、流动性风险和提前还贷风险等系统性风险。从风险管理角度出发,通过创新分散和转移风险已经迫在眉睫,在此意义上,住房抵押贷款证券化显得非常迫切。     

商业银行住房抵押贷款风险防范研究

随着我国金融行业的迅速发展,商业银行面临的竞争越来越激烈.住房抵押贷款对于改善商业银行的资产结构形式、化解金融风险、形成新的利润增长点具有重要意义.增加商业银行住房抵押贷款的业务规模,是完善金融领域中极为重要的组成部分,因此,风险防范是商业银行住房抵押贷款走向良性发展的一条必经之路.     

住房公积金抵押贷款的风险与防范

住房公积金是每个缴存人的个人住房储金,管好用好住房公积金是管理中心的首要职责.公积金抵押贷款,是住房公积金管理中心运用归集的住房公积金,委托指定的银行向为己缴交公积金的职工购买自住普通住房所提供的贷款,是住房公积金管理中心的一项主要业务.本文主要论述住房公积金抵押贷款的客观风险及风险防范的办法与措施.     

商业银行个人住房抵押贷款违约风险管理研究

当住房消费成为新的消费热点后，房地产金融业务的重心也逐渐从房地产开发贷款向个人住房贷款业务转移。任何金融业务的核心问题都是风险问题，个人住房抵押贷款也不例外。本文主要从我国个人住房抵押贷款发展现状出发分析个人住房抵押贷款违约风险原因以及如何更好地完善、提高商业银行防范个人住房抵押贷款违约风险管理水平的对策。     

变化中的房地产消费金融产品分析

个人住房抵押贷款（以下简称“个贷”）是商业银行主要业务品种之一。在漫长的发展过程中，各国金融机构在抵押贷款业务中的金融创新层出不穷，创造了令人眼花缭乱的抵押贷款品种。根据贷款利率是否变化，个贷可以分为固定利率抵押贷款和可调利率抵押贷款两大类。这是各国普遍使用的分类方式。     

房产抵押贷款中常见的风险和对策浅析

住房抵押贷款,是指银行以向贷款者提供大部分购房款项为代价,要求购房者以固定的的收入分期向银行还本付息,并在其所有贷款清偿完之前用其购房契约作为抵押的行为。随着我国市场经济的快速发展和超前消费意识的深入,房地产抵押现象也越来越普遍。本文从房地产抵押贷款的实际出发,结合作者多年的房地产从业经验,对抵押贷款中存在的风险展开论述,同时提出对风险防范的有效对策,希望对行业发展有所帮助。     

美国次级房贷市场危机及其启示

美国次级债风波给全球金融市场敲响了风险警钟。中国建设银行研究部2007年9月20日发布报告指出,虽然当前我国并没有典型的次级住房抵押贷款市场,但我国住房按揭贷款同样有风险,并正逐步步入违约高风险期。以美国次级抵押贷款危机为鉴,我国要加强房地产贷款管理,加快住房抵押贷款证券化,健全金融机构内控机制。     

基于持续期数据的我国住房抵押贷款违约和提前还款风险分析

本文利用我国住房抵押贷款持续期数据,估计了住房抵押贷款在整个持续期内的提前还款风险和违约风险的概率,同时研究了各影响因素对住房抵押贷款这两类风险的影响方向。目前在国内文献中尚未见诸有关住房抵押持续期的实证研究,本文的研究能够反映抵押贷款风险的内在时间效应,这是其它统计分析方法无法做到的。本文进一步指出它们在银行的抵押贷款证券化和信贷风险管理中的应用前景。     

商业银行个人住房抵押贷款风险管理浅析

我国房地产市场历经了飞速发展的过程,商业银行提供的个人住房贷款在推动住房制度改革和提高居民住房购买力等方面,起到了积极的作用。在近年的经济形势下,我国经济发展和房地产市场周期性波动的风险也明显显现,个人住房贷款面临着一些新情况和新问题。本文阐述了我国住房金融的现状、风险的表现形式以及形成的根源,并在此基础上提出了个人住房抵押贷款风险防范对策。     

农村房地产抵押贷款的风险及对策

房地产作为农民最大的财富并没有发挥出其财产的最大价值,而且由于房地产的不可移动性、价值的稳定性,使其最适宜抵押,是一种良好的担保财产。但我国农村房地产因缺乏相关政策和立法保障、产权不明晰等原因,致使农村房地产抵押贷款存在极大的风险。通过分析农村房地产抵押贷款存在的问题和风险,并给出相应的对策和建议,从而能够有助于规避和防范农村房地产抵押贷款的风险。     

可调利率住房抵押贷款证券化研究

本文介绍了美国可调利率抵押贷款证券化的特征、提前偿付情况、证券化程序和证券价值评估方法 ,同时指出了它与固定利率抵押贷款证券的差别     

商业银行个人抵押贷款违约风险管理研究

当住房消费成为新的消费热点后,房地产金融业务的重心也逐渐从房地产开发贷款向个人住房贷款业务转移。任何金融业务的核心问题都是风险问题,个人住房抵押贷款也不例外。本文以研究个人住房抵押贷款违约风险理论为出发点,应用机理分析的方法,借鉴西方发达国家的管理经验,试图发现现阶段中国个人住房抵押贷款违约风险管理中的主要问题,提出完善、提高商业银行防范个人住房抵押贷款违约风险管理水平的对策。     

从美国次贷危机谈商业银行住房抵押贷款风险防范

美国次贷危机自全面爆发并蔓延全球以来,给各国经济尤其是金融带来巨大的影响.文章对当前我国住房抵押贷款市场与美国进行了对比分析,得出我国住房抵押贷款违约风险不容忽视的结论.我国商业银行应该借鉴次贷危机的经验教训,高度重视住房抵押贷款的潜在风险,并做好风险防范措施,避免类似的危机在我国上演.