浅议船舶融资的风险控制措施

船舶融资是一项贷款期限长、结构复杂、风险较大的业务,如何控制贷款风险,对银行来说至关重要。船舶融资最常见的模式是设立单船公司作为借款人向银行融资。本文试就该模式下银行开展船舶融资时如何进行风险控制作初步分析。一、融资的基本结构单船公司是指只拥有一艘船舶的公司,一般由航运公司以一艘船舶为资产注册成立的法人公司。设立单船公司的目的     

广州船舶融资租赁企业运营风险研究

船舶融资租赁作为世界航运金融的重要融资模式,已有较成熟的经验。但我国引进融资租赁较晚,且发展并不顺利,因此,船舶融资租赁的发展还无法与世界成功经验相提并论。广州作为一个新兴的航运经济发展区,为船舶融资租赁模式的发展提供了较好的政策环境。船舶融资租赁企业作为船舶融资租赁模式中的核心主体,其运营风险控制在整个船舶融资租赁运转体系中起着核心的作用。本文从广州区域性特征入手,分析了广州船舶融资租赁企业运营风险体系、评价方法和决策选择。     

浅析船舶抵押中的风险控制

船舶融资比一般商业融资更加复杂,银行为了控制融资风险,通常倾向以船舶抵押作为担保方式。但在船舶抵押过程中,银行依然会面对多重风险。本文将针对船旗国、保险、租约、美国《1990年油污法》下的银行责任等法律风险进行分析,并提出相应的控制方法。     

我国船舶融资租赁中存在的抵押权缺位问题

抵押是船舶融资的基础,是船舶经营者向融资机构获取资金的主要担保形式,但目前我国大多数银行系金融租赁公司的船舶融资租赁业务均存在抵押权缺位现象.本文从法律角度分析了船舶抵押权和所有权在海事受偿顺序上的差异,解释了租赁模式下所有权的特殊性,并揭示了未设立抵押导致租赁公司的风险增加.同时,本文对银行系金融租赁公司忽略抵押的原因和背景进行了梳理,在借鉴国际航运金融业通行做法的基础上给出了逐步解决的方案和建议.     

融资模式对商业银行风险的影响:一个文献综述

次贷危机前,随着金融脱媒的快速发展,西方国家商业银行的融资模式已经发生变化,零售存款的比重逐渐下降,非存款融资占比不断提高,商业银行越来越倾向于以货币市场和资本市场金融创新为支撑的短期批发融资。本文对商业银行融资模式及其对银行风险影响的文献进行梳理,厘清商业银行融资模式的内涵和分类,分析融资模式对银行风险影响的机理,综述现有实证研究的不同研究方法和结论,以期对我国商业银行融资模式变化及对银行风险的影响提供参考。     

进出口物流融资：盘活企业动产资源

目前,物流融资被公认为是风险系数较低的融资产品,且风险容易控制。银行借助专业化的物流公司实施对货物的控制,通过物流融资,可介入企业的生产经营活动,控制资金用途,随时掌握企业的存货、销售、回款等核心信息,对银行提供较强的风险预警。民生银行通过多年的实践认为,物流融资风险是可以防范和规避的,可以保证在不同操作模式下的质权/抵押权的持续有效性。     

标准仓单在大宗商品贸易融资中的应用模式

随着银行大宗商品贸易融资业务的快速发展,如何把握大宗商品贸易融资业务特点,提高银行风险控制能力,进而获取更高收益是商业银行共同面临的问题。本文从控制大宗商品贸易融资业务风险的角度出发,探讨结合银行监控下的套期保值头寸,在贸易融资业务中将标准仓单作为风险退出手段的应用模式,并就如何建立起这一应用模式提出相关建议。     

"两头在外"企业的银行融资风险控制

"两头在外"是一种较为特殊的企业经营模式,其核心特点是企业资金的"境外循环",因此对银行的融资风险控制也提出了更高的要求.本文在分析"两头在外"企业经营模式的特点和成因的基础上,结合不同的核销方式以及银行融资的品种对"两头在外"企业的融资风险进行了深入探讨.风险防范不仅取决于企业的贸易方式,而且取决于收汇核销方式等多重因素.因此,实践中必须对企业的贸易方式、收汇核销方式详加分析,否则很容易导致融资品种与融资比例的错配,在此基础上本文提出了控制融资风险的基本原则.     

基于动态分析法与ERM理论的船舶融资决策研究

运用动态分析法比较各种融资模式的成本,从而筛选船舶融资方式,并运用ERM理论对船舶融资风险进行评价。以武汉近洋直达船舶融资为例,运用财务分析方法和ERM理论选择了符合风险管理条件下融资成本最优的融资方案,为航运企业船舶融资科学决策提供依据。     

明星银行的中小企业融资术

随着股改的完成和短期融资融券的放开,传统银行的贷款业务正而临脱媒威胁,大型企业脱离银行已成为必然趋势。在此背景下,众银行纷纷将目光投向了直接融资渠道尚不畅通的中小企业融资服务,但中小企业贷款风险高、抗周期能力差,中资银行要如何控制风险呢？美国专业化中小企业融资银行Capital Source的经营模式给了我们一些启示。     

“两头在外”企业的银行融资风险控制

“两头在外”是一种较为特殊的企业经营模式，其核心特点是企业资金的“境外循环”，因此对银行的融资风险控制也提出了更高的要求。本文在分析“两头在外”企业经营模式的特点和成因的基础上，结合不同的核销方式以及银行融资的品种对“两头在外”企业的融资风险进行了深入探讨。风险防范不仅取决于企业的贸易方式，而且取决于收汇核销方式等多重因素。因此，实践中必须对企业的贸易方式、收汇核销方式详加分析，否则很容易导致融资品种与融资比例的错配，在此基础上本文提出了控制融资风险的基本原则。     

基于社会资本理论的科技型中小企业互助联合担保模式研究——以广东省为例北大核心

本文从融资模式的视角对广东省科技型中小企业融资困境进行分析,在借鉴现有融资担保模式的基础上,引入社会资本理论,着力解决风险控制问题;尝试对现有担保融资模式进行优化,提出"融资服务中心+企业互助联盟+联合体+担保机构+合作银行"的互助联合担保融资模式,以期能推动科技型中小企业解决融资难题。     

基于社会资本理论的科技型中小企业互助联合担保模式研究——以广东省为例

本文从融资模式的视角对广东省科技型中小企业融资困境进行分析,在借鉴现有融资担保模式的基础上,引入社会资本理论,着力解决风险控制问题;尝试对现有担保融资模式进行优化,提出"融资服务中心+企业互助联盟+联合体+担保机构+合作银行"的互助联合担保融资模式,以期能推动科技型中小企业解决融资难题。     

流程观下的贸易融资创新

对流程的控制,尤其是对物流、资金流和信息流的控制,成为银行研发贸易融资新产品的契机和出发点。贸易融资,是银行为进出口双方提供的短期资金融通。巴塞尔协议将其定义为"在商品交易中,银行利用结构性短期融资工具,基于商品交易中的存货、预付款、应收账款等资产的融资"。贸易融资贯穿于整个国际贸易链条中。物流、现金流是贸易的重要载体,同时也是贸易融资风险控制的主线和关键。目     

我国城市基础设施融资平台创新:基础设施融资银行

在当前城市基础设施建设融资缺口巨大、基础设施融资模式创新与融资需求对接乏力、地方政府融资平台问题显现的背景下,成立基础设施融资银行具有重要的现实意义。通过对在我国成立基础设施融资银行的可行性分析和对国外建立基础设施融资平台创新的相关借鉴探讨,研究基础设施融资银行的制度设计和风险防范问题,建立适合我国国情的基础设施融资银行。     

供应链融资对银行信贷+业务转型的影响及发展策略

以龙头企业为核心的供应链经济格局对商业银行金融服务提出新的课题,银行基于企业供应链管理需要而发展创新了供应链融资服务。与银行传统业务相比,供应链融资在融资模式、产品、对象、风险管理、客户关系等方面具有明显的区别。供应链融资为商业银行信贷业务转型和发展寻求了新的思路,转型的核心是转变传统信贷经营理念,市场面向中小企业转型,产品面向贸易融资转型,强调担保逐步向重视现金流转型,风险监控向全流程管理转型。目前制约商业银行供应链融资发展还存在经营意识、风险控制政策、业务流程、产品营销、外部环境等制约因素,围绕供应链融资业务现状,商业银行应针对市场竞争、风险防范、战略合作商提出相应的发展策略。     

商业银行参与BT项目融资法律风险分析—以经济适用住房建设为例

BT作为BOT的演变方式,已广泛运用于公共基础设施的建设中,逐渐成为政府性公共项目融资模式。本文以经济适用住房建设为例,分析了商业银行参与BT项目融资存在的法律风险,在此基础上,提出银行控制BT项目融资贷款风险的防范措施。     

中小企业供应链融资风险和对策分析

供应链融资作为一种新型的融资模式,为解决中小企业融资问题另辟蹊径。供应链融资覆盖范围广、信贷模式的简单受到了许多银行的热捧。然而,这一新模式仍存在着许多风险。核心企业风险度的极大、风险扩散范围广、对银行风险管理的高要求及可能产生的一系列法律风险都将会对其发展存在着制约。本文在供应链融资的特点和潜在风险分析的基础上,提出了相应的对策,为供应链融资的发展提供借鉴和启示。     

结构贸易融资:名为融资实为控制贸易风险

记者:能不能简单介绍一下结构贸易融资以及与传统的贸易融资的区别? 李依群:传统贸易融资的做法就是在贸易过程中分段融资,银行并不能控制整个贸易流程中的全部风险,而像应收账款风险、提货风险等就只能由企业自己承担.所谓结构性贸易融资就是通过银行把贸易过程中所有的环节都串起来,银行除了提供贸易融资外,还对贸易流程中的每一个环节提供风险控制服务,例如,应收账款管理,进口方的资信调查.因此,通过结构贸易融资,企业贸易流程中每一段价值得到提升.从增加企业贸易附加值的角度,结构贸易融资与传统贸易融资有很大的不同,结构贸易融资的技术含量非常大.只要有贸易流在,就存在风险,就有结构性贸易融资.我们在实际操作过程中是这样理解的.     

关系型融资模式的均衡分析和均衡的突破

距离型融资模式是未来融资方式的一个合理选择,但在我国该模式并无法如预期简单实现,因为关系型融资模式是一个均衡,而模式的转换是一个均衡的突破.我国的企业偏好债务融资而非股本融资,银行有维持和发展银企关系的激励,国家则通过金融支持来保护和控制银行,三方都没有积极性偏离均衡.均衡的突破关键在于政银关系.政府退出"金融支持"具有必要性、合理性和可行性.另外,缩小"破产罚金",WTO的冲击,也有助于该均衡的瓦解.