经济转型期小微企业金融服务问题及对策

小微企业对我国宏观经济发展有着重要的推动作用,然而在经济转型期,小微企业融资面临着全新的挑战。本文首先通过实际数据从银行业金融机构、主要准金融机构、境内资本市场和民间金融四个方面分析了小微企业金融服务现状,然后通过数据比较和现实情况归纳深入分析了四类小微企业金融服务机构各自存在的问题,最后在此基础上提出了在经济转型期改善小微企业金融服务的可行性建议。     

助力小微企业融资的着力点及对策建议

助力小微企业融资,着力解决平衡向小微企业贷款的风险、提供小微企业贷款的财产担保、提供小微企业贷款的非财产担保、展示小微企业融资的全面信息问题,以定向货币政策和财政政策激励商业银行向小微企业放贷提出开发小微企业信用贷款新品种、规范小微企业联合融资的主体条件和权利义务等对策。     

中小型金融企业融资方式与资产负债期限匹配

近年来,随着国家对过剩产能的调整及经济增长模式的转型,我国对为经济注入强大活力的非国有中小微企业发展提供了很大力度的支持。央行近期多次降准降息以释放活力刺激实体经济发展,然而因为无法对中小微企业的主要业务、经营状况和偿债能力有充分的把握,商业银行对处于初创期内部资金匮乏却有着强大发展潜力的中小微企业仍然不能提供有力的金融支持,对企业"嫌贫爱富"的态度没有转变。于是,新兴的中小型金融机构和新的金融服务模式对实体经济平稳转型尤为重要,大力发展中小型金融机构及其服务是解决我国中小微企业资金渠道较少的根本出路。而融资能力和资本结构的管理又是中小型金融企业稳健发展的两个重要因素。     

大数据

500亿元1月16日中国政府网消息,人民银行近期下发《关于完善信贷政策支持再贷款管理政策支持扩大"三农"、小微企业信贷投放的通知》,改进支农和支小再贷款发放条件,明确金融机构借用央行信贷政策支持再贷款发放"三农"、小微企业贷款的数量和利率量化标准,加强对再贷款使用效果的监测考核,并增加信贷政策支持再贷款额度500亿元,其中支农再贷款200亿元、支小再贷款300亿元,支持金融机构继续扩大"三     

双降对房地产行业影响研究

<正>一、引言中国人民银行决定,自2015年6月28日起有针对性地对金融机构实施定向降准,以进一步支持实体经济发展,促进结构调整。(1)对"三农"贷款占比达到定向降准标准的城市商业银行、非县域农村商业银行降低存款准备金率0.5个百分点。(2)对"三农"或小微企业贷款达到定向降准标准的国有大型商业银行、股份制商业银行、外资银行降低存款准备金率0.5个百分点。(3)降低财务公司存款准备金率3个百分点,进一步鼓励其发挥好提高企业资金运用效率的作用。同时,自2015年6月28日起下调金融机构人民币贷款和存款基准     

城市商业银行在资本新规背景下对小微企业融资的策略研究

在《商业银行资本管理办法》(资本新规)的背景下,城市商业银行的前景充满了挑战与机遇。资本新规提高了商业银行的风险抵御能力,使其在复杂市场环境中运营更为稳健,但同时也对其业务运营效率提出了更高要求。为了更好地支持小微企业的融资与发展,城市商业银行必须调整融资策略,如增加对小微企业的信贷投放、优化审批流程以及提供更加灵活的融资方案。本文通过深入分析小微企业的融资现状和需求特点,以及明确城市商业银行所面临的问题和挑战,提出针对性的策略建议,旨在帮助城市商业银行更好地适应资本新规要求、满足小微企业融资需求、推动实体经济发展,为城市商业银行的发展提供指导和借鉴。     

金融体制改革

7月23日召开的国务院常务会议，部署多措并举缓解企业融资成本高问题。会议确定，一要继续坚持稳健的货币政策，保持信贷总量合理增长，着力调整结构，优化信贷投向。加大支农、支小再贷款和再贴现力度，提高金融服务小微企业、“三农”和支持服务业、节能环保等重点领域及重大民生工程的能力。二要抑制金融机构筹资成本的不合理上升，遏制变相高息揽储，维护良好的金融市场秩序。     

银行多有什么用?

小微企业融资难是个老大难问题,靠扩大中小企业口径提升融资数据,是数据注水,与解决小微企业融资难南辕北辙.靠定向降准、地方政府承担部分小微企业坏账,对写工作报告有用,对解决中小企业融资难没用.     

国务院常务会议部署扩内需助复产保就业

3月31日召开的国务院常务会议指出,要进一步增加地方政府专项债规模,扩大有效投资补短板。会议确定了进一步强化对中小微企业普惠性金融支持措施。—是增加面向中小银行的再贷款再贴现额度1万亿元,进一步实施对中小银行的定向降准.     

小微企业融资难问题的探讨

当前,小微企业作为推进国民经济和社会发展的重要力量,在实现就业、自主创新、增加税收等方面发挥着极其重要的作用。然而,受困于企业自身的问题、银行信贷机制和传统经济理念,小微企业融资难的问题日益凸显,正成为制约小微企业发展壮大的"瓶颈"。究竟该如破解决小微企业融资难的困局?本文将从小微企业自身、金融机构、民间资本、政府作为等角度入手,对小微企业融资问题进行分析与探讨。     

定向降准对受惠企业融资约束和经营业绩的影响分析

定向降准政策对于扶持我国特定行业的企业成长以及稳定金融持续高质量发展具有重要意义,但该政策在实际传导过程中是否真正有效一直存在争议。本文从定向降准传导路径中受惠企业的视角出发,以双重差分的方法研究政策对于上市的中小企业发展中融资约束和经营业绩的影响。实证结果表明：定向降准政策对于符合标准的上市中小企业的融资约束的缓解作用有一定局限性;在经营业绩方面,受惠企业并未将资金投入到生产经营中,而是流向了资本市场,增加了企业的系统性风险;政策的有效性和执行性尚待提高,本文为此提出了关于加强定向降准政策保障实施和监督的建议。     

金融支持小微企业

各级个私协会在助推金融支持小微企业过程中积累了许多有益的做法和经验,如搭建银企交流对接平台,协助金融机构开通融资服务绿色通道,强化对小微企业的信用管理和信息服务等。但是,金融支持小微企业还存在一些值得研究思考、开拓和深化的问题,如金融支持路径创新有待进一步深化,民间资本准入有待进一步放宽,个私协会与金融机构的合作力度有待进一步加大。     

基于高融资成本视角下的小微企业融资困境分析

小微企业随着经济的迅速发展和国家的不断支持,已成为当下中国经济的关键词之一。近年来国家及时出台了多项财政税收优惠政策,金融机构也积极行动,努力提高小微企业融资满足率。尽管如此,小微企业面临的难题仍然没有解决:融资难、融资贵。破解小微企业融资难、融资贵问题,不仅有助于推动我国产业结构转型升级,也是供给侧结构性改革降成本、补短板的重要内容。本文就小微企业融资成本高的原因进行分析,并提出降低成本的措施。     

惠安县金融支持小微企业发展的调查与思考

惠安县现有经工商注册的企业4516多家,其中小微企业4244家,且绝大部分为民营企业,其生产资本来源多为民间资本借贷,投入有限。如何解决小微企业融资难,成为长期困扰着辖内政府和金融机构的一个难题。特别在流动性紧张和通货膨胀压力持续高企的形势下,小微企业资金紧张状况普遍加剧,盈利空间有所缩小,小微企业融资难题再次成为焦点。基于此,本文对辖内小微企业的融资状况开展了调查分析,并从企业自身、金融机构和政府三个角度提出了加大对小微企业融资支持力度的对策建议。     

货币政策与宏观审慎政策协调对跨境资本流动的影响:基于商业银行跨境融资与企业外币借贷视角

在日益动荡的全球资本流动格局下,中国跨境资本流动宏观审慎管理离不开货币政策的协调配合,双支柱调控框架理论在资本流动领域存在进一步应用的空间。文章通过构建以商业银行跨境融资及向企业进行外币贷款为特征的开放经济动态随机一般均衡(DSCE)模型,论证了中国在面对跨境融资风险冲击时以存款准备金利率为代表的宏观审慎政策及其动态调整规则的有效性,并进一步论证了宏观审慎政策与货币政策协调的重要性。主要结论为:其一,商业银行跨境外币融资会增加国内企业外币贷款甚至本币贷款的风险且会在一定程度造成上本国产出和物价的波动。其二,正常性、奖励性、约束性三类不同强度的存款准备金利率有利于商业银行和国内企业应对跨境融资风险冲击,但不利于宏观经济增长与物价稳定,且存在向家庭部门外国债券投资传导不畅的弊端。其三,正常性、奖励性、约束性三类存款准备金利率与货币政策组合的协调效应集中体现在提升经济的产出水平和降低物价方面,且对于调节国内企业的本币贷款成本具有积极意义。文章的研究结论进一步说明了货币政策的实施在一定程度上需要关注跨境资本流动。因此,货币当局应充分发挥宏观审慎政策工具动态调整功能并加强与货币政策工具的多元组合协调效应,从而在规范商业银行经营的同时满足企业合理正常的本币与外币贷款融资需求。     

货币政策效应与资本市场

随着积极财政政策的逐步淡出,货币政策的作用正在加强。资本市场的规模和结构发生的极大变化影响着货币的供给和需求、货币政策的传导机制以及货币政策的工具。与此同时对货币政策目标的影响在增强,并成为货币政策的重要传导渠道。作者从中国货币政策应关注资本市场发展,尽快实现资本市场与货币政策的互动,提高货币政策的有效性的角度进行了论述。     

金融支持实体经济重点应为扩大小微企业融资服务

随着金融环境的不断完善,小微企业迎来了新的融资机遇,但由于存在一些制度障碍,融资问题尚未得到根本解决。金融服务实体经济以拓展小微企业融资服务为重点,就需要大力发展金融机构为小微企业提供融资服务,还要对地方商业银行跨区域经营提供有效的控制措施。本文针对金融支持实体经济重点应为扩大小微企业融资服务展开研究。     

金融支持实体经济发展情况调查

<正>随着货币政策由宽松回归稳健,小微企业生产经营及融资环境也随之出现了一些变化。为积极主动地履行货币政策传导职责,助推小微企业稳定发展,人民银行武城县支行在深入调研的基础上,发现存在的问题,提出解决办法,积极引导金融机构加大对小微企业信贷投放力度。一、武城县小微企业发展现状据调查,目前武城县以小微企业为主的民营经济发展迅速,数     

危机时需要救命型举措

疫情影响下,应尽快实施积极的财政政策和宽松的货币政策。在科创板,实施技术创新审计披露制度,为资本市场注入新活力。史无前例的新冠肺炎疫情,导致整个中国都进入应急状态.随着国外疫情加重,世界经济运行变得更为凝滞。为了化解疫情对于实体经济的冲击,中央政府出台了许多纾困举措,但大多是基于完美经济传导机制前提下的定向融资、定向降息、定向减税、延期缴费等舒缓型刺激政策,缺乏有力度的直接纾困居民与中小民营企业的救命型举措。     

论小微企业融资难的原因及解决对策

现阶段,在我国所有的企业中,小微企业占据着九成以上的比例,为我国的GDP做出了超过六成以上的贡献。小微企业规模小、经营方式灵活,是我国经济发展的主体。然而,数据表明,我国小微企业的贷款额只占金融机构贷款余额的20%左右,与中大型企业贷款额占金融机构贷款总额的80%形成了鲜明的对比。此外,受国际金融危机和国内外经济环境的变化,小微企业融资难的局面进一步加剧,逐渐成为社会关注的热点问题。本文主要的研究内容包括小微企业的融资状况、融资难的原因,并在此基础上提出改革对策。