关于企业外汇风险管理的研究

外汇风险在经济全球化的背景下变得越来越重要,涉外企业的外汇交易风险严重影响着企业的盈利和发展。本文对外汇交易风险的成因进行了分析,探索了外汇交易风险管理的方法,力求使读者了解到外汇风险管理的重要性和相关策略。     

浅谈银行外汇风险管理问题与对策研究

随着我国经济的稳定发展,人民生活水平的提升,我国的外汇交易额逐年增加。国家要求银行业在开放外汇交易市场的同时,也要做好风险管理工作。但是,随着国际化形势日趋复杂,国际外汇市场的变化莫测,再加之国有企业深化改革的进度慢、阻力大、周期长,致使银行对于外汇风险管理的控制也愈加困难,现状不容乐观。银行应通过树立风险管理意识,强化内控管理制度,提高风险管理能力,创新管理工具,充实管理队伍等措施,以此来提高银行外汇风险管理的能力,逐步解决外汇交易给银行外汇管理带来的风险和隐患,促进银行健康发展。     

我国小微企业外汇风险避险策略设计与绩效评价

本文首先介绍了在国际贸易市场中会给我国小微企业带来外汇风险的主要类型,并对其进行了简要分析。接下来针对这些外汇风险,制定了几点相应的避险策略,主要包括办理无本金交割远期外汇交易及各种企业内部的风险管理等方面。希望本文对外汇风险的讨论能够给我国小微企业在对外贸易方面提供帮助。     

对于外汇市场中外汇风险管理问题的研究

外汇市场是目前所有金融市场中成交量最大的市场,而且大量交易都是高杠杆交易,在产生高收益的同时,也产生了巨额的风险。外汇交易的主体主要有工商企业、金融中介机构、投机者,而真正需要对外汇风险进行管理的主要是工商企业和金融中介机构,本文主要研究工商企业与金融中介机构的外汇风险管理。     

出口型企业的外汇交易风险管理

近年来,随着美元兑人民币的汇率持续贬值,给以美元作为主要计价货币的我国出口型企业带来极大的外汇风险,本文从利用金融工具和非金融市场工具两个方面,提出了目前出口型企业可行的外汇交易风险管理办法。     

浅析企业外汇交易风险的管理方法

涉外企业面临的外汇风险主要有外汇交易风险、会计风险、经济风险三种,其中外汇交易风险对企业的影响最为直接.本文探讨企业外汇交易风险的管理措施.一、企业外汇交易风险的产生企业外汇交易风险,是指以外币计价的交易,由于该币与本国货币的比值发生变化即汇率变动而引起的损益的不确定性.在有涉外经营业务的企业中,如果在支付外币货款时,外汇汇率较合同签订时上涨了,与合同签订时相比,进口商必须支付更多的本国货币以购买支付需要的外币,反之,外汇汇率下跌了,进口商支付更少的本国货币就可以购买到支付所需外币;如果在收到货款时,外汇汇率较合同签订时下跌了,出口商虽然收到了合同规定的外币,但只能换到更少的本国货币,反之,外汇汇率上涨了,出口商收到的外币数额虽然没有变化,但会换到更多的本国货币.     

论我国商业银行外汇交易操作风险管理审计

我国汇率机制的改革,使外汇交易成为商业银行的一个主要交易品种。外汇交易中的操作风险也随之增加。风险管理审计通过评价风险管理和控制的有效性,帮助组织实现经营目标。文章通过提出风险管理审计在操作风险管理中的应用方法和思路,为今后我国外汇交易操作风险管理工作的开展提供参考。     

外汇买卖营销实例分析

<正> 国际间的资本流动,是外汇交易中的重要部分。随着我国金融市场国际化,我公司一年来以积极的态度管理资金流量、利率风险与外汇风险,叙做了外汇交易业务,以逐笔约定汇率的方式与银行签订远期外汇买卖协议,化解了进出口贸易的汇率风险。由于远期外汇交易的交割日不同于即期交易的交割日,因此远期汇率必须视两种货币的利率差及     

论利用外汇期货交易防范国际贸易中的汇率风险

外汇期货交易是防范汇率风险的主要工具之一，与其他外汇交易型的防范风险措施相比，它具有操作灵活，信用风险低等优势，本文就国际贸易中的外汇风险，外汇期货交易的原理和特点，以及外汇期货交易在防范风险中的应用作了分析和探讨。     

外汇远期套期保值在物流外汇风险管理的应用

在企业物流管理买卖外汇时会面临汇率风险。调查玩具企业外汇风险状况,使用外汇远期协议对外汇交易套期保值,使企业掌握外汇远期套期保值策略,有效地规避物流外汇风险,锁定产品收益和原材料成本,把企业经营得更好。     

出口型企业外汇交易风险管理探究

伴随着全球经济的不断融合,国际汇率环境出现了复杂多变的格局,由此导致我国出口企业需要面临更大的经营风险,那么针对外汇风险应该要采用何种方式对其进行有效规避成为我国出口企业亟待解决的重要问题。笔者认为,我国的出口企业首先要对企业实际有精准的掌握,在面临风险时能够了解具体的承受能力,同时还提出在针对外汇交易风险管理中应遵循的主要原则以及具体目标,应该借助优化合约条款的方式,据此构建风险自然对冲组合,或者可以选用金融市场衍生工具等方式,实现对外汇交易风险的有效规避,从而达到提升国际综合竞争实力的目标。     

跨国公司外汇风险管理及案例分析

跨国经营的一个基本特点是存在汇率变动带来的风险。这些风险能增加也能减少公司的价值,因此,理解外汇风险的性质,掌握降低外汇风险的不利影响的管理技巧,是非常有意义的。本文首先介绍了外汇风险的三种类型:即折算风险、交易风险和经营风险,在此基础上提出了外汇风险管理的必要性;然后介绍了外汇风险管理系统;最后,针对通用电气公司,对外汇风险管理进行了案例分析。     

企业外汇风险防范

<正>企业外汇风险,是指企业在跨国经济交往中,持有或经营的外币资产或负债由于有关货币的汇率发生变动,给企业带来损失的可能性。而我国企业面临的外汇风险不同于完全市场条件下的外汇风险,带有明显的结售汇制度特点。对此,笔者认为,企业防范外汇风险可从外汇交易内部和外部两个方面着手。     

基于VaR—GARCH模型的商业银行外汇风险度量

2005年7月21日,我国对汇率制度进行了改革.在汇率市场化条件下,人民币汇率波动更加明显,使得我国商业银行在众多业务中存在的外汇头寸暴露于外汇风险之下.因此我国商业银行应提高外汇风险管理意识,建立全面的外汇风险管理系统,利用科学的外汇风险度量模型,以提升外汇风险管理水平.本文从我国商业银行外汇风险的识别出发,选择了VaR模型中的GARCH族模型,以中国银行为例对其存在的外汇风险进行实证分析,并针对目前外汇风险管理存在的问题提出了可行的改进措施和建议.     

远期外汇交易与汇率风险防范

远期外汇交易,又称期汇交易,是指外汇买卖双方按商定的远期汇率先行签订合同,到合同规定的交割日再按合同规定,卖方交汇,买方付款的外汇业务。目前,在世界上许多国家远期外汇交易已经成为进出口商、资金借贷、投资及外汇银行避免汇率风险的重要方法之一。在我国,1989年3月,国家外汇管理局已允许金融机构代客户办理远期外汇交易,但只限于各种可兑换外币之间的买卖;     

外汇衍生交易,天堂还是地狱?——由中信泰富说开去

本文从近来炙手可热的中信泰富外汇交易导致巨额亏损问题着手,探讨了外汇衍生金融工具面临的风险,并就如何应对这些风险进行一定程度的分析。     

从日元债务看我国企业如何防范外币债务的汇率风险

80年代后期至90年代的日元大幅升值，给我国持有日元外债的企业带来巨额损失，同时向我们揭示了对外债进行汇率风险管理的重要性。利用远期外汇交易、货币互换交易、外汇期权等金融衍生工具可以对市场的不利变化进行管理，有效地控制外债中的汇率风险。另外，通过建立偿债基金、将出口创汇与外债偿还相结合、提前或延迟偿还债务，也可以达到防范外债汇率风险的目的。     

涉外企业汇率交易风险及防范

当今世界经济活跃，各国货币汇率波动剧烈，给涉外企业在外汇收支和外汇交易过程中带来很大的汇率风险。本文对涉外企业遇到的汇率风险的主要形式即交易风险的含义和类型进行了论述，并对交易风险的三种形式，即贸易支付的汇率风险、资本借贷汇率风险、外汇资产的汇率风险提出了具体防范措施。     

我国企业防范外汇风险的措施

随着我国对外开放的不断扩大,对外经济交往日益频繁,其中涉及到的外汇风险问题也越来越多。一些国家货币的汇率起伏加剧,给我国企业进行对外贸易、对外融资等涉及外汇交易的领域带来了很大的风险性。如何在国际金融市场急剧变化的形势下,加强外汇交易的管理,减少或避免外汇交易风险,保证对外经济交往的顺利进行,已成为当前我国经济领域的重要课题。     

浅析外汇政策变动对银行外汇交易业务的影响

<正>本文所指的外汇交易业务,包括外汇买卖业务、结售汇业务、期权业务及汇率产品组合业务等代客交易业务,下同近年来,我国外汇制度改革不断深化,外汇政策变动频繁,对银行外汇交易业务提出了更高的要求,带来了新的发展机遇。结合外汇交易业务审计项目安排,本文研究我国近年来外汇政策变迁情况。文章从市场需求、同业竞争、监管要求等方面探讨了外汇政策变动对银行代客外汇交易业务的影响,供有读者参考。一、外汇政策变化概述自2001年底加入世界贸易组织以来,我国外汇政策不断调