监管政策、审计师变更与后任审计师谨慎性

本文以我国2001～2002年出台的相关审计监管政策为例,讨论审计监管对审计师变更和后任审计师谨慎性的影响。由于证监会2001年发布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第14号—非标准无保留审计意见及其涉及事项的处理》(以下简称14号文)增强了非标审计意见之于上市公司的不利后果,因此可能推动了机会主义审计师变更的增加。我们发现,在14号文出台后,前期非标审计意见同审计师变更的正相关关系变得更为紧密,且大所向小所的审计师变更频率显著上升。但是,没有证据表明,相比于未变更公司而言,变更公司的后续审计意见改善程度更高。并且,在2000～2002年,后任审计师针对变更公司的谨慎性有逐渐增强的趋势,这意味着2002年中注协关于审计师变更的监管政策可能发挥了一定的积极作用。     

财务舞弊公司董事会变更及其对审计师变更的影响——基于面板数据Logit模型的研究

本文以2002—2005年间因财务舞弊而被证监会、上交所和深交所谴责公告的61家A股上市公司为样本,以舞弊被公告前一年到公告后第三年为研究区间,运用配对样本T检验探讨后续治理中董事会成员和审计师如何变更,并建立面板数据Logit模型研究董事会变更对审计师变更的影响,得出了以下结论:从公告前一年到公告后第三年,财务舞弊公司的董事会发生了显著变更,但只有其非常规性变更才对审计师变更有显著正影响。然而,以控制组公司数据为对象,并未发现董事会变更会影响审计师变更。     

审计师变更、低价揽客与审计意见购买——基于审计费用角度的检验

审计师变更可能是新任审计师实施低价揽客竞争策略的结果,也可能是企业管理当局实施审计意见购买行为的结果。借助可观察的审计费用,本文对审计师变更这一现象进行了考察,发现在审计师变更过程中新任审计师大多实施了低价揽客策略。但同时,还发现了一种特例,即大规模审计师变更为小规模审计师的情况中,新任的小规模审计师不仅没有像正常竞聘那样降低审计收费,反而获取了更高的审计收费,这表明大规模审计师变更为小规模审计师的情况更可能是企业管理当局实施审计意见购买行为的结果。     

审计师变更的市场反应：初步的经验证据

参照西方发达证券市场的相关信息披露制度，审计师变更应披露的实质性信息应包括在向证券监管部门以及市场披露的有关公告中明确审计师变更的发起方，披露变更前最近两个会计年度与前任审计师存在的意见分歧、意见分歧对会计报表的影响、前任审计师对变更事实的说明或意见申述以及客户与后任审计师的咨询商洽情况等。     

审计师变更与审计质量:一个理论分析

本文通过建立股东、管理层和审计师三方参与的两委托人-单代理人博弈模型,研究了固定审计费用下不同审计师变更方式对审计质量的影响。研究结果表明,审计师强制性单期变更与审计师强制性定期变更下,审计师与管理层之间的合谋将导致严重的财务舞弊;而在审计师自愿性变更下,股东可以利用解聘现任审计师这一威胁来阻止审计师和管理层之间的合谋,使得审计师和管理层的最优策略均为真实披露公司的盈余信息,并发表标准无保留审计意见。     

高管变更、审计师忙碌程度与审计费用

本文以2005-2021年我国沪深A股上市公司数据为样本，探讨高管变更对审计费用的影响。实证结果表明，发生高管变更的上市公司，其审计费用更高，由忙碌程度高的审计师进行审计会进一步加强这一效应。进一步研究发现，上市公司发生高管变更会导致战略调整程度和审计投入的增加而使得审计费用增加；异质性检验表明，在公司规模较大的样本中，高管变更对审计费用的影响更为显著。研究结果为上市公司、审计师和相关部门关于公司高管变更审计与监管提供了决策参考。     

国外对审计师辞聘真实动机研究

国内外关于审计师变更的研究文献非常多。审计师变更根据发起方的不同,可以分为公司发起的审计师更换即解聘,以及审计师发起的审计师更换即辞聘。绝大多数文献在研究审计师更换时一般并不区分这两种不同性质的更换。但也有部分文献区分了辞聘和解聘,本文较为系统地回顾了国外关于审计师辞聘真实动机的研究文献。这些文献表明,在关注中国上市公司披露的审计师变更事项时,应注意区分辞聘与解聘的不同;同时也应关注披露的辞聘动机是否真实。     

媒体监督、政府质量与审计师变更

本文以2009—2011年我国A股市场变更审计师的公司为研究样本,从媒体监督这一外部环境机制方面探寻影响审计师变更的深层次原因,并进一步考察了地方政府质量在影响媒体治理效应方面的作用。研究发现:(1)来自媒体的负面报道会促使上市公司更换高质量的审计师;(2)政府质量会显著影响媒体的监督治理效力,在地方政府质量较低的地区,媒体监督对上市公司变更高质量审计师行为的影响被大大削弱。本文尝试从外部治理机制的视角提出对审计师变更现象的理论新解释,这有助于进一步理解媒体的监督治理机制和政府质量在公司治理领域的作用。     

审计师变更的经济后果研究——来自中国证券市场的经验证据

本文运用2002—2008年我国上市公司数据研究了审计师变更的经济后果。以公司市场价值与其财务盈利的相关系数(简称为盈利可信度)作为审计师变更的经济后果的替代变量,通过研究我们发现:审计师变更总体上降低了上市公司的盈利可信度;变更前一年度财务报告被出具非标准审计意见或者处于财务困境的公司,发生审计师变更使其盈利可信度下降的程度更大;出于对审计服务级差需求的审计师变更,无论是升级变更还是降级变更公司的盈利可信度均显著高于同级变更的公司,而升级变更为声誉较好的国际四大会计师事务所带来的盈利可信度的提高程度最大;审计委员会的设立与否以及上市公司的盈余管理程度对于审计师变更的经济后果没有显著影响,这可能是由于我国上市公司审计委员会的独立性不强以及投资者对上市公司的盈余管理行为识别不足造成的。研究结论同时还说明审计意见分歧、上市公司财务困境以及对审计服务的级差需求是我国上市公司变更审计师的主要原因。本文的研究发现有助于包括上市公司、会计师事务所、投资者以及证券市场监管部门在内的信息使用者更好地理解和评价我国证券市场中的审计师变更现象,并为相关领域的研究提供了新的经验证据。     

审计师变更与盈余管理关系的实证研究--来自中国A股市场的经验证据

通过对2001～2003年A股上市公司的实证研究发现:审计师变更与公司可操纵应计利润的增长具有显著正相关关系,且两者关系在不同年度、不同前期审计意见的情况下有所不同.这表明,一方面审计师变更影响到后任审计师的独立性,即公司能够通过更换审计师实现盈余管理的目标;另一方面,对前期非标审计意见的公司,审计师采取了较为谨慎的做法,且伴随着监管政策的逐渐强化,后任审计师的独立性逐年提高.     

事务所战略、行业特征与客户选择

本文试图通过客户选择行为来研究事务所专门化经营战略及其实施的具体策略,以期为事务所从内涵发展方面实现做大做强提供有益的途径。研究发现,事务所的专门化经营战略促使客户偏好于集中选择事务所,而行业内的客户出于竞争驱动偏好于选择不同于竞争对手的事务所,从而促使其分散选择;说明专门化经营战略是有效的竞争战略,且更容易在竞争程度较低的行业内得到发展。这一结论将为我国事务所经营竞争战略和未来发展方向提供经验证据。     

Auditor environmental assessments

Classic rule-based systems appeared to have enormous potential for accounting and auditing problems. Unfortunately, there has been limited adoption of those systems. Why have those systems not lived up to their promise? This paper pursues one potential explanation.Typically, expert systems require that the user provides it with environmental assessments. Unfortunately, those assessments vary based on who is making the assessment. This paper finds that a group of partners and managers, when compared to a group of staff, each generated different environmental assessments to the same situation. However, in a rule-based system, different assessments can lead the user to different recommendations. As a result, different users in the same situations can generate different solutions from the same system. Accordingly, the quality of the recommendations from an expert systems are not “user neutral.”.     

Auditor Reputation Building

This paper reports the results of an experimental economics study designed to examine reputation building by information verifiers (auditors). The results identify boundary conditions to reputation formation and supply insight into auditors' incentives to form reputations. Reputations form in all sessions of treatments that supply nearly immediate rewards to participants who adopt reputation equilibrium strategies. In contrast, reputations form in less than half of the sessions of a treatment where participants have to maintain reputation equilibrium strategies for number of periods before the market rewards their effort. The results suggest the immediacy of rewards for adopting reputation strategies is a critical determinant of reputation formation.     

事务所规模、审计行业专长与知情交易概率

外部审计的作用在于提高公司的信息披露透明度,减少信息不对称,以保护投资者利益。本文从知情交易概率视角出发,研究了外部审计在减少信息不对称方面所发挥的作用。研究结果发现,国内"十大"审计的公司,以及由具有审计行业专长的事务所审计的公司,知情交易概率更低,而且行业专长的国内十大(非十大)审计的公司的知情交易概率也低于不具有行业专长的国内十大(非十大)。进一步检验还表明,在机构投资者持股的公司中,事务所规模和审计行业专长能够更有效减少知情交易概率。     

审计人员的谈话技巧

审计人员与客户接触,无论是在专业水平、社会知识、审计经验等方面都应首先给人以谦恭谨慎的形象,都应做到含而不露,以谦虚的口吻诱引欲晓的事理,以达到事半功倍的效果.     

Balkanized Auditor Liability Research

Fraudulent Financial Reporting: 1987–1997 An Analysis of U.S. Public Companies is not a private publication of its authors. The views expressed implicitly purport to be the views of the AAA and four other organizations. Thus, it would have been appropriate to publish in Accounting Horizons a critique of this work by AAA member Abraham Briloff. The reviewers’ comments suggest that they may have prejudged Briloff’s critique instead of carefully weighing its substantive strengths and weaknesses. Their behaviour may have been due to a defensiveness motivated by an outdated misapprehension of the current state of auditor liability.     

企业集团统一审计与审计质量

企业集团是新兴市场国家非常普遍的企业组织方式。审计质量问题研究的已有文献通常关注的是单个公司,本文则关注在同一实际控制人控制下的企业集团中,多家上市公司选择同一家会计师事务所审计,即集团统一审计是否会影响审计质量。研究发现,较小规模事务所进行的集团统一审计,其审计质量更差;而较大规模事务所进行的集团统一审计,则未发现其对审计质量产生显著影响。