“四大”审计质量在中国存在差异吗?

本文以2002—2008年由四大审计的中国上市公司为研究样本,采用操控性应计利润和会计盈余稳健性作为衡量审计质量的指标,检验四大之间的审计质量是否存在差异。在中国,普华永道中天的市场份额远远高于其他三大所,根据理论预期其审计质量也应显著高于(或者不低于)其他三大所。选取四大为研究对象,可以避免大小所之间的专业能力、事务所声誉和自选择等因素对审计质量的影响。研究发现普华永道中天审计质量没有显著高于其他三大会计师事务所,甚至在部分检验中,普华永道中天审计质量更低。这表明基于中国独特的市场法律环境,四大没有采取一贯的审计质量策略。     

客户重要性与审计质量初探——基于A股市场2010-2014年的证据

审计质量是注册会计师发现并报告出财务报告错误或舞弊行为的联合概率,主要取决于注册会计师的专业胜任能力和独立性,本文从注册会计师独立性的角度出发,探究了客户重要性对审计质量的影响以及"四大"会计师事务所对两者关系的不同影响。文章以沪深两市A股上市公司2010-2014年的数据为样本进行实证检验,结果发现,客户重要性与审计质量间无显著的统计关系。进一步将上市公司的审计事务所按"四大"和"非四大"分组进行检验,结果发现,在"四大"样本组,客户重要性与审计质量有着显著的负向关系,而在"非四大"样本组,客户重要性与审计质量没有显著的统计关系。     

外部审计师类型与上市公司费用粘性

外部审计是公司治理机制的重要组成,可以有效约束管理层的机会主义行为,进而抑制公司费用粘性。以2002-2010年A股上市公司为研究对象,本文针对这一命题进行研究。将审计师事务所分为国际四大、国内十大、国内非十大三类,结果发现,国际四大审计的上市公司其费用粘性显著更低,而国内十大与国内非十大审计的公司则不存在显著差异。进一步的检验发现,国际四大审计对费用粘性的抑制作用在第一大股东持股比例较低、公司所在地市场化水平较低时较为明显。在PSM等多项稳健性测试下,上述结果保持稳定。本文揭示了国际四大审计对于费用粘性抑制的积极作用,将费用粘性影响因素的研究扩展至公司外部治理机制。     

国际四大意味着高审计质量吗——基于会计稳健性角度的检验

基于美国市场的审计研究,发现国际四大提供了高质量的审计,但是,美国市场不能用来回答:究竟是因为高法律风险和还是保护自身的声誉,促使国际四大提供高质量的审计服务?我们运用我国特殊的制度环境,对这一问题进行检验。制度环境的分析表明,国际四大在我国的执业风险极低。我们运用了多种方式检验国际四大与国内所之间审计质量的差异,从非标准无保留审计意见出具的概率、可控应计的数量和会计盈余的持续性三个角度来看,国际四大与非国际四大的审计质量并不存在着显著的差异,但从会计盈余的稳健性角度来看,强烈的证据表明国际四大甚至比非国际四大更不稳健。我们的发现支持法律风险决定审计质量假说。     

审计师选择与IPO公司盈余稳健性

以2002~2012年我国1337家 A 股 IPO 公司为样本,实证检验了审计师选择与 IPO 公司盈余稳健性的关系。研究发现：国际四大审计的 IPO 公司的营业利润、利润总额、净利润和综合收益的稳健性均显著低于非四大审计的 IPO 公司的盈余稳健性,但本土十大与非十大审计的 IPO 公司之间的盈余稳健性不存在显著差异。     

“四大”及双重审计对审计质量的影响

大所的审计质量是否高于小所一直是理论分析和实证研究的焦点。西方的经济制度和市场条件造就了国际四大高品牌事务所,他们在西方审计市场已是高审计质量的代名词,在价格和市场份额等方面具有绝对的竞争优势。但是,基于我国独特的市场法律环境,四大事务所究竟是否就代表了高审计质量?境内与境外双重审计是否能够增加审计质量?本文采用实证研究的方法对这二个问题进行检验,回归结果表明:基于中国独特的市场法律环境,"四大"没有采取一贯的审计质量策略。     

上市公司法律风险与审计收费——来自中国上市公司的经验证据北大核心

本文实证检验了法律风险对审计收费的影响。结果发现:上市公司的法律风险和审计收费显著正相关。进一步研究表明,国内会计师事务所审计的上市公司,法律风险和审计收费显著正相关,而由"四大"会计师事务所审计的上市公司,法律风险和审计收费相关性不显著。这可以用审计质量溢价来解释,比起国内会计师事务所,"四大"会计师事务所存在明显的审计质量溢价,在审计定价时,法律风险不是主要影响因素。     

“四大”本土化转制后利弊影响分析

财政部颁发《中外合作会计师事务所本土化转制方案》后,"四大"会计师事务所便开始执行本土化转制,因此本文研究转制后对审计质量的影响、对中国企业在海外上市境外投资者信心的影响,以及对"四大"、"非四大"事务所的影响。     

事务所客户重要性影响审计质量吗?——来自A股市场2003—2006年的证据

客户重要性对审计质量的影响是不确定的,随着时间的推移,各国制度环境发生变化,客户重要性对事务所审计质量的影响也在改变。本文以我国A股市场2003—2006年数据为样本,实证检验客户重要性对事务所审计质量的影响。结果发现,在2004年和2005年,客户重要性与审计质量不存在统计上的显著关系;2006年,客户重要性与审计质量显著正相关。进而对会计师事务所分组检验,在"十大"样本组,客户重要性与审计质量没有显著统计关系;在"非十大"样本组,2006年客户重要性与审计质量在1%水平上显著正相关。统计结果表明,我国审计环境得到了有效改善,对重要客户更加谨慎。     

论英国审计市场的价格差异

探讨在不同的条件下英国审计市场是否存在着价格差异。实证研究包括以下四个条件：四大溢价;不同规模会计事务所之间的价格差异;四大之间的审计价格差异;不同行业间的审计价格差异。实证研究结果证实了四大溢价的存在。然而,中等规模和小规模会计事务所之间的差异是不显著的。另外,四大之间在某些方面存在着价格差异,在某些方面差异不显著。最后,研究结果表明不同行业之间存在着审计价格差异。