多属性决策方法在商业银行信用风险评估中的应用

决策理论中的多属性决策方法可以直观比较出多家银行所面临的信用风险大小,这对我国商业银行的信用风险监测具有重要意义。以我国具有代表性的四家商业银行作为样本,运用多属性决策方法对商业银行信用风险进行评估,结果表明,多属性决策方法具有科学性和可操作性。     

货币渠道与信贷渠道的比较研究——基于1994年至2011年季度数据

货币政策传导机制素有货币渠道和信贷渠道之分.我国GDP受到货币供应量和贷款余额的共同影响,在两个标准差的货币政策变量冲击下,贷款余额对我国GDP的影响大于货币供应量,而随着时间的推移,货币渠道的影响在逐渐加大,信贷渠道的影响则相对减弱.     

论国际化背景下的学分转换管理工作规范与创新——以首都经济贸易大学为例

随着经济全球化以及由此带来的高等教育国际化的开展,各高校国际化交流合作项目进展顺利,交流广度和深度增加。与此同时,与国际化交流密切相关的一项影响学生国际化的重要因素也日渐突出出来——学分转换,包括学分转换的范围和数量、学分转换基本原则的把握,学分转换管理工作的难度,规范化和创新管理工作迫在眉睫。     

基于LS-SVM的中小企业信用评价研究

本文基于中小企业信息透明度差、样本评估数据积累不足的现实状况,结合中小企业的经营和发展特点,提出采用LS-SVM模型的综合评价方法对中小企业进行信用评价。在此基础上,本文构建了中小企业信用评价指标体系,并通过算例仿真表明LS-SVM模型能适用于中小企业的信用评价。     

基于DEA方法的农村信用社服务“三农”效率分析——以陕西省农村信用社为例

从陕西省涉农地区农村信用社服务"三农"的深度、广度及服务"三农"的正外部性入手,使用DEA方法评价陕西省涉农地区农村信用社服务"三农"效率,并从股权结构、法人治理两个方面分析了影响陕西省农村信用社服务"三农"效率的主要因素。认为陕西省涉农地区大部分信用社在为"三农"服务方面的纯技术效率相对较好,规模效率较差。     

外商直接投资与货币政策对中国出口的影响

利用2005年1月至2010年12月的数据,比较货币政策与资本流入两种因素对中国出口贸易的影响。实证结果表明,中国出口额与利率、汇率、信贷量、FDI存在长期协整关系,信贷量每增加1%,出口额增加0.84%。但FDI对出口贸易的长短期影响不一致。而且经检验发现,利率变动和汇率变动并不是出口变动的Granger原因。所以,中国应完善基础设施建设,缩短FDI发挥创造效应的时间,并综合利用信贷政策、利率政策、汇率政策等多种政策来调整贸易收支。     

解析温州民间借贷

当前温州民间借贷"已经到了疯狂的地步",一旦某个环节出现问题,可能导致"多米诺骨牌"效应,最后使实体经济受到重大影响。国家银根收紧,实业制造业不景气,越来越多缺钱的企业将目光转向了民间借贷,从而抬高了利率水平,高息诱惑下,不少原本投资于实业的资本开始向金融衍生品市场转移。     

业务改革中的农业发展银行职能定位研究

在建设社会主义新农村的时代背景下,随着农业发展银行业务改革的不断深入,其职能定位也要相应调整。文章通过对农业发展银行业务改革现状的分析,从职责定位与业务定位两方面探讨了如何对其重新进行职能定位,最后提出了相应的政策建议。     

宏观经济因素、信用风险与压力测试

通过文献综述发现宏观经济因素波动是导致银行产生信用风险的重要原因之一。美国金融危机以来,我国经济面临的最主要问题是进出口大幅下降,我国商业银行在这样的宏观经济发生重大变动的情况下面临怎样的信用风险?本文在评介现有的宏观压力测试方法的基础上,提出并用实证证明利用投入产出模型建立宏观压力测试方法可以对出口大幅下降展开有效的行业内生影响分析并分解到每一个企业身上,从而为银行分析贷款不良率,管控信用风险提供直接的参考依据。     

Secured Loans and Risky Assets in a Monetary Economy

We study the implication of secured credit with a default option for monetary equilibrium. The intermediary structure has the feature of costly state verification, with the monitoring cost interpreted as the cost of foreclosing assets once a default occurs. Without monitoring costs, uncertainty in asset payoffs does not matter for allocation. The asset price can exhibit a liquidity premium because more assets as collateral raises the borrower's credit limit. When there are monitoring costs, the asset's liquidity premium is strictly positive because pledging more assets reduces the default probability and thus the chance to incur monitoring costs. Under some circumstances, increased risk to dividends of the pledged asset may decrease the marginal borrowing cost to such an extent that bank lending rises, and higher default rates are accompanied by larger aggregate liquidity.