沪市行业连涨连跌天数的实证研究

本文主要运用生存分析模型来对上海证券交易所行业收盘指数生存的波动特征进行了实证研究,从离散的涨跌天数生存数据的生存模型的出发,分析各行业指数的连涨天数的涨跌变化规律,并通过比较行业的相关统计特征,进一步刻画了行业风险。这对资产在行业间的配置等投资策略问题的研究有参考价值。