推进养老理财产品规范健康发展

<正>2021年9月10日,银保监会发布《关于开展养老理财产品试点的通知》,明确"结合国家养老或金融领域改革试点区域,选择‘四地四家机构’进行试点,即工银理财在武汉和成都、建信理财和招银理财在深圳、光大理财在青岛开展养老理财产品试点"。2021年12月6日,经过近三个月的筹备,四家理财公司各自的首只理财产品开始发售。     

完善养老保障 消除新市民后顾之忧

<正>老有所养、老有所居、老有所盼是民之所盼,政之所向。满足新市民的养老需求,解决其后顾之忧,有利于新市民加快融入城市,从而推动我国城镇化水平迈向更高阶段。今年3月4日,中国银保监会、人民银行联合发布《关于加强新市民金融服务工作的通知》(以下简称《通知》),鼓励金融机构积极参与养老保险第三支柱建设,引导理财公司研发符合长期养老需求和生命周期特点的养老理财产品,拓宽新市民养老资金来源。     

养老保险:年老时的幸福"存折"

2021年8月18日,中国保险行业协会发布《关于拟设立国民养老保险股份有限公司有关情况的信息披露公告》.《公告》显示,工银理财、农银理财、中银理财、建信理财和交银理财等17家公司拟设立国民养老保险股份有限公司,其注册资本为111.5亿元.此举为个人养老保险提供了强有力的国资后盾,加强了养老第三支柱的发展,同时将极大地丰富个人养老保险产品的供给.     

我国投资基金拓展个人养老理财业务分析

世界银行20世纪90年代初提出"三支柱"体系的社会保障模式."三支柱"模式认为社会保障资金来源和管理方式的多元化有助于提高经济效率和促进社会公平,最终有利于社会保障体系的完善.根据"三支柱"模式,一个完整的社会保障体系应该由政府举办的基本养老保险Social Security(第一支柱)、雇主资助的企业年金Employer Pension(第二支柱)和雇员个人建立的退休养老收人Personal Saving(第三支柱)组成,其中雇员个人建立的退休养老收入(第三支柱)完全由雇员个人出资、拥有及控制,又称个人养老理财收人.本文论述的个人养老理财业务及个人养老理财市场就是指围绕雇员个人养老理财收入(第三支柱)而产生的理财业务及理财市场.     

丰富金融产品服务养老需求

<正>2021年9月10日,银保监会发布《关于开展养老理财产品试点的通知》,明确表示自2021年9月15日起,工银理财有限责任公司在武汉市和成都市,建信理财有限责任公司和招银理财有限责任公司在深圳市,光大理财有限责任公司在青岛市开展养老理财产品试点。     

银行养老理财待突破

随着中国人口老龄化的加速,我国养老体系面临越来越严峻的挑战,多层次的养老保障体系需要充分发挥作为第三支柱商业养老的作用。商业银行作为金融体系中的重要一员,应充分把握养老金融市场的发展机遇,积极承担社会责任,丰富银行理财业务模式,创新养老金融理财产品,通过布局养老金融市场助推转型发展。     

新政下的理财版图

银行理财在短期内将面临产品基础资产结构的调整和风险管理模式的转变,长期来看这将促使银行推出真正意义上的理财产品。近年来银行理财业务发展迅速,在其蓬勃发展的同时,理财产品的"资金池"管理模式、理财资金借道非银行金融机构投向信贷资产等问题引起市场的普遍关注。2013年3月,银监会出台第8号文《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》,确立了理财产品的单独管理、建账和核算原则,并从多     

银监会出“8号文”整顿商业银行理财业务

正2013年3月份,银监会公布《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》(以下简称"《通知》"),市场简称为银监会8号文。8号文主要内容有三点:一是提出了"非标"的概念,并规定理财产品投资非标资产不得高于理财产品总余额的35%或上年商业银行总资产的4%;二是要求理财产品与投资标的须一一对应,每个理财产品要单独管理与核算;三是对理财产品、尤其是非标资产的信息披露提出了更高的要求,并且要求商业银行理财业务涉及合作机构名单须提前向银监会报备。     

"资管新规"背景下银行理财业务转型

2021年是《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》"资管新规"落地的第三年,也是过渡期整改最后一年.三年以来,资管乱象得到有效遏制,影子银行风险显著收敛,刚性兑付预期逐步被打破,资管业务逐步回归本源.但是在转型过程中,商业银行仍然面临较大的压力和挑战,不规范现象时有发生,需要进一步采取诸如提升发行销售理财产品的合规性、持续推动理财产品净值化转型等措施,以完善和整改理财业务转型,助其健康发展.     

银行理财不再雾里看花

新规的出台,给银行理财加了一道"防火墙",有利于化解市场潜在的风险,更好地保护广大投资者的利益。快速发展而又问题多多的银行理财产品市场,终于迎来重拳整治。3月27日晚间,银监会正式对外发布《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》。《通知》一出,股市尤其是金融股立即遭受重创。规范后,百姓理财从此不再雾里看花。"影子银行"火爆令人忧从2005年至今,理财产品快速发展,风险和问题也不断暴露。去年     

要闻回顾

银保监会发布《理财公司理财产品流动性风险管理办法》12月17日,银保监会制定并发布《理财公司理财产品流动性风险管理办法》。《办法》对理财产品流动性管控重点进行明确与规范;内容共七章45条,分别为总则、治理架构与管理措施、投资交易管理、认购与赎回管理、合作机构管理、监督管理以及附则。此举有助于督促理财公司完善流动性管理机制,更好推动理财产品净值化转型。     

关于第三支柱个人养老保险的思考

第三支柱个人养老保险本质上属于补充养老保险范畴,是指个人以政府提供的财政税收支持为基础,以养老资产储备为目的,自愿参加的个人养老补充养老保险.发展第三支柱个人养老保险,与第一、第二支柱共同组成功能互补、制度完备的养老保险体系,是应对人口老龄化的改革方向.我国探讨第三支柱个人养老保险已多年,随着《关于推动个人养老金发展的...     

银行理财业务回归资管

2014年,监管机构陆续出台多项措施,规范银行理财业务. 2月,银监会下发《中国银监会办公厅关于2014年银行理财业务监管工作的指导意见》(简称“39号文”)对银行理财业务管理架构等提出了规范性监管要求.5月,一行三会和外汇局联合发布《关于规范金融机构同业业务的通知》(简称“127号文”),限制了理财产品投资非标的规模.7月,银监会发布《关于完善银行理财业务组织管理体系有关事项的通知》(简称“35号文”),要求商业银行进行理财业务事业部改革.9月,银监会、财政部、人民银行三部委联合下发《关于加强商业银行存款偏离度管理有关事项的通知》(简称“236号文”),严禁商业银行通过理财产品倒存等手段对存款“冲时点”.     

走进阳光 破解颐享养老理财之谜

正一个巨大的养老产业市场正在缓缓打开大门,养老题材已经成为很多行业探索的方向,养老市场亦成为金融、地产、医疗等行业的新蓝海,而这一气息在理财市场尤甚。一直以来,在题材需求的刺激下,很多银行理财产品被冠以"养老"的附加概念,仿佛一款6个月或是1年期的理财产品真的可以帮助理财者筹备好养老资金。而事实不然,目前大多数银行系养老理财产品仍旧停留在概念上,并非从产品设计的角度真正起到提升养老质量的作用。根据国际上较为成熟的养老理念,真正的养     

事件

银监会加大力度监管理财资金池3月底,银监会下发《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》,对银行理财资金的投向、风险拨备提出明确要求,要求"商业银行应实现每个理财产品与所投资资产(标的物)的对应,做到每个产品单独管理、建账和核算"。《通知》表明,银监会将监管重点指向银行理财产品在非标准化     

金融机构如何发展个人养老金融市场

<正>随着个人养老金制度的不断完善,商业银行、证券公司、保险公司、公募基金等市场主体将积极布局个人养老金市场,依托各自优势,满足客户的差异化养老需求。随着我国老龄化程度的加深,养老保险体系第三支柱的重要性愈发凸显。发展第三支柱有利于缓解第一支柱的支付压力,弥补第二支柱的不足,扩大养老保险覆盖面。2022年4月21日,国务院办公厅印发《关于推动个人养老金发展的意见》（以下简称《意见》）,个人养老金制度的正式落地为我国第三支柱养老保险的完善打下坚实基础。在个人养老金制度的建设过程中,商业银行、     

第三方理财渠道的隐忧

近期的第三方理财公司可谓一波三折:"华夏银行事件"余震未平,相关机构备受质疑,紧接着第三方理财公司面临信任危机,甚至还痛失部分客户资源。不过,当他们还未来得及做出调整和应对时,风水却突然转向,各类理财产品蜂拥而至,往日产品遗乏的窘况一夜之间尽扫。这究竟是祸是福,无疑让第三方理财公司有一种意外受宠若惊的不安。     

银行理财产品信息披露有望进一步透明

《意见稿》的出台对理财产品信息披露提出更具体细化的要求,凸显出将理财产品全流程信息披露真正落到实处的意图,有助于未来理财业务信息披露的真实性、准确性和完整性的持续提高,也更有助于普通投资者选择和比较理财产品。2014年12月1日,银监会创新监管部对部分商业银行下发了《商业银行理财业务监督管理办法(征求意见稿)》(以下简称《意见稿》),是对自2005年以来发布的包括银行理财"根本大法"——《商业银行个人理财业务管理暂行办法》在内的12个监督法规的重新     

探索养老理财服务新市民的路径

<正>研发符合长期养老需求和生命周期特点的养老理财产品，拓宽新市民养老资金来源2021年我国人均GDP超过1.2万美元，从低收入国家迈入中等偏上收入国家。但人口快速老龄化，且呈现未富先老特点，给我国经济社会发展带来前所未有的压力。与此同时，我国尚未建立起与之相匹配的养老保障体系，第三支柱严重不足，养老金缺口大。     

新金融准则实施与养老产品净值化计量

2021年12月,中国银保监会发布《关于规范和促进养老保险机构发展的通知》(银保监办发〔2021〕134号),要求养老保险公司进一步聚焦养老主业,通过养老保障管理业务的转型和养老金融工具创新,强化长期养老属性,更好地服务多层次、多支柱养老保险体系建设.