第三方物流委托代理问题解析

第三方物流的兴起及对物流服务的需求引致了委托-代理关系的产生,并导致了委托-代理问题的出现。基于委托代理相关理论,本文从逆向选择、道德风险这两种存在于委托-代理关系中的非效率角度分析了第三方物流委托代理问题产生的原因,并给出了相应的解决对策。     

第三方物流经济理论应用分析

第三方物流的经济性,主要包括规模的经济性、价值创新性、外部经济性。从经济学的角度全面理解交易费用理论和委托代理理论在第三方物流中的应用,以及对物流企业的影响,有助于减少交易费用、委托代理关系的形成、激励机制的设计与选择,更有利于企业进行科学的物流决策和政府制定有效的物流发展战略。     

基于多任务代理的物流外包道德风险与防范机制

第三方物流中物流服务外包方与物流服务提供商之间的关系实际为一种委托-代理关系,所以第三方物流企业的道德风险应引起物流外包方足够的重视。本文根据多任务委托-代理理论分析了非信息对称环境下的物流外包活动中,将剩余利益分享率作为防范物流服务提供商的道德风险的激励监督机制,同时提出了道德风险规避的若干对策与建议。     

第三方物流及其风险分析

第三方物流 ,即物流外包 ,是一种创新的物流管理模式 ,是未来物流发展的方向。第三方物流的实质是企业和物流服务商之间的一种“委托—代理”关系。由于委托方和代理方之间存在着信息不对称、信息扭曲 ,以及市场环境变化的不确定性 ,导致企业在实施物流外包过程中存在种种风险 ,研究第三方物流的风险 ,制定企业进行物流外包相应的政策     

基于多任务代理的物流外包道德风险与防范机制

第三方物流中物流服务外包方与物流服务提供商之间的关系实际为一种委托-代理关系,所以第三方物流企业的道德风险应引起物流外包方足够的重视.本文根据多任务委托-代理理论分析了非信息对称环境下的物流外包活动中,将剩余利益分享率作为防范物流服务提供商的道德风险的激励监督机制,同时提出了道德风险规避的 若干对策与建议.     

第三方物流企业开展物流金融业务机理的探讨

本文从第三方物流企业开展物流金融业务模式出发,运用委托代理、交易成本以及企业核心竞争力等相关的经济学、管理学理论分析物流金融对供应链成员企业、第三方物流企业以及银行金融机构的经济效益,探讨了第三方物流企业开展物流金融业务的机理,以期对第三方物流企业开展物流金融业务提供一定的支撑。     

中国第三方物流服务营销策略组合的研究

在我国,第三方物流起步较晚,观念落后,加上硬件老化,体制落后,难以形成信息化,规模化的现代物流模式。如何正确的理解第三方物流,抓住其发展的实质和特点,成为第三方物流发展的一个重要问题。本文试图用新制度经济学派的交易成本理论来分析我国第三方物流发展以及我国第三方物流发展应认真面对并解决的几个问题。     

总承包模式下大型工程项目材料采购与供应形式的研究

在工程总承包模式下,由供应商委托专业化物流服务商的第三方物流模式将成为大型工程建设项目供应物流的主流模式。工程总承包模式下的第三方物流模式对于我国实际国情和建筑业市场的规范和良性发展来说都是解决大型工程项目材料采购和供应的优选方式。     

基于信号传递的企业物流外包博弈分析

在物流外包中,物流外包企业与第三方物流企业之间存在委托代理关系。本文把签订物流外包合同之前第三方物流企业对物流服务质量做出的承诺看作是一种信号机制,由此建立了相应的信号博弈分析模型,并对博弈的均衡进行了分析。     

基于外包方综合投入水平的3PL服务提供商激励机制分析

在物流业务外包方和第三方物流服务提供商都是风险规避的情况下,考虑了物流业务外包方的综合投入水平和第三方物流服务提供商的努力水平对产出的影响,运用委托-代理理论建立模型,进一步通过求解对变量之间的关系进行了分析,而且与以往结论进行对比发现,物流业务外包方的综合投入水平是不容忽视的一个变量,其不仅对产出有影响,而且对第三方物流服务提供商的努力水平也有明显的激励作用。     

Teaching problem solving and database skills that transfer

The main goal of teaching a database application is to prepare students to use the application as a tool to gather information and to solve problems. This study investigated two approaches to teaching problem solving with database applications with the goal of preparing students to transfer their problem solving and database skills to solve an ill structured business problem. The findings reveal that neither the problem solving instruction approach nor the problem solving discovery approach improved students' transfer of problem solving skills. Students continue to have difficulty selecting efficient database procedures to support their problem solving processes. Further research is recommended.     

物流调度问题的优化方法评述

随着电子商务的发展,物流调度逐渐成为现代物流的关键环节,该环节处理的好坏直接影响到对客户需求的响应速度,客户对物流环节的满意度以及服务商的配送成本。物流调度问题是一个NP难题,在对物流调度问题进行直观描述的基础上建立数学模型,对求解这一问题的方法进行评述,提出了物流调度问题及软计算理论的进一步研究方向。     

Risk‐Sensitive Control and an Optimal Investment Model

We consider an optimal investment model in which the goal is to maximize the long‐term growth rate of expected utility of wealth. In the model, the mean returns of the securities are explicitly affected by the underlying economic factors. The utility function is HARA. The problem is reformulated as an infinite time horizon risk‐sensitive control problem. We study the dynamic programming equation associated with this control problem and derive some consequences of the investment problem.     

投资股价敏感性问题研究述评

金融危机之后,股价大幅下挫,投资水平也大幅缩减,投资和股价之间的敏感性问题重新引起人们的关注。股票市场是否以及如何影响实体经济的问题成为一个现实话题。事实上,投资和股价之间的敏感性问题既是一个规范问题,又是一个实证问题。系统梳理新古典金融学和行为金融学框架下的投资股价敏感性问题研究,有利于澄清现阶段的一些争论。     

Dynamic Optimization of Long-Term Growth Rate for a Portfolio with Transaction Costs and Logarithmic Utility

We study the optimal investment policy for an investor who has available one bank account and n risky assets modeled by log-normal diffusions. The objective is to maximize the long-run average growth of wealth for a logarithmic utility function in the presence of proportional transaction costs. This problem is formulated as an ergodic singular stochastic control problem and interpreted as the limit of a discounted control problem for vanishing discount factor. The variational inequalities for the discounted control problem and the limiting ergodic problem are established in the viscosity sense. The ergodic variational inequality is solved by using a numerical algorithm based on policy iterations and multigrid methods. A numerical example is displayed for two risky assets.     

物流配送管理中车辆路径问题研究

本文论述了物流配送管理中车辆路径问题,研究了车辆路径问题的定义、模型,提出了根据客户、车辆和配送中心三类限制条件来对车辆路径问题进行分类的方法。     

如何进一步搞好住房公积金管理

住房问题已成为一个严重的社会问题,影响和制约着我国和谐社会的建设和发展.在这种情况下,国家建立的住房公积金制度,成为解决职工住房问题的一个主要手段,但我国的住房管理制度还很不完善,还没有充分发挥它本应该发挥的职能作用.     

CLASSICAL AND IMPULSE STOCHASTIC CONTROL FOR THE OPTIMIZATION OF THE DIVIDEND AND RISK POLICIES OF AN INSURANCE FIRM

This paper deals with the dividend optimization problem for a financial or an insurance entity which can control its business activities, simultaneously reducing the risk and potential profits. It also controls the timing and the amount of dividends paid out to the shareholders. The objective of the corporation is to maximize the expected total discounted dividends paid out until the time of bankruptcy. Due to the presence of a fixed transaction cost, the resulting mathematical problem becomes a mixed classical-impulse stochastic control problem. The analytical part of the solution to this problem is reduced to quasivariational inequalities for a second-order nonlinear differential equation. We solve this problem explicitly and construct the value function together with the optimal policy. We also compute the expected time between dividend payments under the optimal policy.     

面向卫星-地面协同通信系统的物理层安全传输设计

为增强多窃听者场景下的卫星-地面协同通信系统数据传输安全性,首先建立以卫星链路物理层安全传输速率最大化为优化准则、地面链路传输质量和信号发送功率为约束条件的卫星-地面协同传输优化问题。由于该优化问题的非凸性,随后通过引入辅助变量,将原问题分解为主、次两个子问题进行迭代求解,其中主问题为一维搜索问题,次问题则需进一步借助半正定松弛和矩阵变换方法转换为等价凸优化问题。最终,提出一种基于物理层安全的卫星-地面协同传输设计方案。计算机仿真结果表明,信号发射功率和卫星天线数的增加可提升系统安全速率,而窃听者数量的增加则会使得系统安全性降低。     

PORTFOLIO MANAGEMENT WITH CONSTRAINTS

The traditional portfolio selection problem concerns an agent whose objective is to maximize the expected utility of terminal wealth over some horizon. This basic problem can be modified by adding constraints. In this paper we investigate the portfolio selection problem for an investor who desires to outperform some benchmark index with a certain confidence level. The benchmark is chosen to reflect some particular investment objective and it can be either deterministic or stochastic. The optimal strategy for this class of problems can lead to nonconvex constraints raising issues of existence and uniqueness. We solve this optimal portfolio selection problem and investigate the procedure for both deterministic and stochastic benchmarks.