商誉不当减值行为:类型界分、原因剖析与规制策略北大核心

近年来,随着国内并购市场趋于活跃,不合理的高商誉和不规范的商誉减值问题日益突出,亟需构建合理、有效的商誉不当减值行为规制体系,以优化全链条资本市场治理体系。实践中,商誉不当减值行为呈现为确认阶段的不合理高估、计提阶段的规避行为和激进行为、披露阶段的欺诈等样态。商誉不当减值行为易发、频发,主要原因在于公司并购决策失当、业绩承诺机制异化、商誉会计处理规则过于原则化以及商誉信息披露监管机制孱弱。针对商誉不当减值行为的多样性以及诱因的多重性,要采取统合规制的策略,整合公司法、会计法和证券法等多部门法在规制公司并购决策、商誉会计处理以及信息披露欺诈等方面的协同优势,构建多层次、立体化的规制体系。     

关于上市公司并购重组高商誉监管的几点思考——以甘肃辖区监管为例

文章总结了甘肃辖区商誉的总体情况,分析了商誉的形成及减值的监管案例,指出监管中存在的问题有业绩承诺相关制度环境不完善、公司商誉减值信息披露不规范、资产评估市场秩序尚未建立、审计机构利用专家工作时未勤勉尽责,提出了提高业绩补偿可执行性、规范商誉减值信息披露、完善监管问责机制、加大监督检查力度、完善商誉配套制度等相关对策建议。     

外部审计对非审计类信息披露的正向溢出效应——基于年报审计质量与商誉减值预告的视角

本文以中国证监会《会计监管风险提示第8号——商誉减值》为背景，研究了该文发布后年报审计质量对商誉减值预告的影响及原因。研究发现，高质量审计能有效促使公司在应当预告商誉减值时进行预告。审计质量影响商誉减值预告的原因在于年报审计的溢出效应，具体通过两条影响路径实现：一是高质量审计能够提高预告信息的可得性，体现在当商誉所涉及的子公司数较多或非疫情突发期间时，高质量审计对商誉减值预告的积极影响更大；二是高质量审计具有督促作用，能够降低公司不预告的动机，表现为当公司内部控制较差或分析师跟踪人数较少时，高质量审计对商誉减值预告的积极影响更大。本文结论丰富了审计溢出效应和商誉信息披露方面的研究，对监管部门精准监管和投资者决策具有重要参考价值。     

中美企业商誉减值信息披露准则及执行效果分析

本文对中美企业商誉减值信息披露准则进行了比较,并以制造业上市公司为例对中美企业商誉减值信息披露准则的执行效果进行了对比分析。研究发现,美国商誉减值信息披露准则较为完善,执行效果也好于我国。目前我国多数企业对分摊到资产组的账面价值进行了披露,但绝大多数企业都未对商誉减值原因、资产组可收回金额的确定方法及估计现值时所采用的折现率进行披露。可借鉴美国的部分做法进一步完善我国相关准则,同时,建议上交所借鉴深交所的成功经验,尽快建立上市公司诚信档案,完善对上市公司信息披露质量的考评与监管。     

国有企业商誉泡沫问题分析及对策建议

商誉泡沫是国有企业监管和审计中关注的重要问题。本文针对国有企业商誉泡沫问题，基于国有控股上市公司公开数据，分析了国有企业商誉的基本情况，并从商誉存量规模的潜在风险、商誉金额虚高、商誉减值准备延迟计提，以及商誉减值“财务洗澡”调节利润等方面剖析了商誉泡沫问题存在的风险。针对这些问题，从并购标的资产评估、商誉会计处理方式、商誉会计政策稳定性、外部监督不到位等方面分析了原因，并从审计角度提出了防范化解商誉泡沫问题风险的对策建议：推动进一步稳定和优化商誉会计政策；推动加强对国有企业高溢价并购行为的监管；推动商誉管理过程中企业、中介机构和监管机构各司其职；在国有企业审计中高度关注虚高商誉和商誉大幅减值等问题。     

企业合并商誉的减值问题探析

随着我国经济发展和资本市场的不断完善,企业合并日趋频繁,由此引发的商誉减值问题突出.本文首先介绍商誉的含义、分类和其会计处理方法,在此基础上分析成为合并商誉减值隐患的会计处理问题以及目前商誉大幅度减值的原因、危害和不良影响.最后,从加强对企业合并的监管和完善商誉的会计核算方法两个方面提出防范企业合并商誉大幅度减值风险的建议.     

监管关注与公允价值会计——基于商誉减值的证据

本文以证监会发布的会计监管风险提示为背景,从商誉减值的视角出发,探究政府监管关注对企业公允价值会计的影响。研究发现,证监会发布商誉相关会计监管风险提示后,相关公司更有可能进行商誉减值,且减值的计提金额也显著增加。同时,当企业对风险提示条例重视程度较高、外部监督较强以及信息透明度较低时,监管关注的影响更为显著。进一步分析还表明,监管关注会增加审计师投入继而提高审计质量,对代理成本较高的公司影响更加显著,且会产生正向的市场反应。本文的研究拓展了公允价值会计以及资本市场监管经济后果的相关研究,对完善和强化相应的监管具有一定的启示意义。     

上市公司并购重组中的商誉减值问题探究

近年来,在上市公司转型扩张战略不断发展的背景下,上市公司的兼并重组已成为资本市场的主旋律,并在并购重组后引发了巨大的商誉泡沫。本文以上市公司商誉减值现状为基础,对商誉减值计量方法进行分析,提出通过对外强化商誉信息披露、加强外部监管、内部完善商誉后续计量方法等方式减少商誉泡沫,促进资本市场的健康发展。     

商誉减值相关问题探讨

近年来,很多集团企业采取了并购的战略进行扩张,因并购产生的商誉对集团合并财务报表的影响也愈来愈大.而近年来随着商誉金额的增加,商誉减值问题也受到了企业投资人、监管机构等报表使用者的高度关注.但商誉减值测试工作在实务工作中遇到了一些问题,本文通过商誉减值的五个常见会计问题进行分析探讨.     

商誉减值测试评估中市场法运用实例

本案例描述了市场法在以财务报告为目的——商誉减值测试评估实务中的应用。《会计监管风险提示第8号—商誉减值》的发布,为上市公司商誉减值测试的评估工作提供了思路并指引了方向。2018年商誉减值测试相关评估业务开展如火如荼,但是市场法在商誉减值测试评估实务中运用较少。本文基于这一时代背景,以实务为基础,探讨和分析市场法在商誉减值测试评估中的实用性和可行性,旨在为商誉减值测试寻求更多样的评估方法和路径。     

商誉减值与公司业绩预告行为

近年来,商誉减值引发的公司业绩“暴雷”风险成为资本市场的热点话题。本文基于中国A股上市公司数据,考察了商誉减值对业绩预告行为的影响。研究发现,商誉减值提高了公司自愿披露业绩预告积极性,但降低了业绩预告精确度和准确度。机制检验表明,商誉减值通过增加双重代理成本降低业绩预告精确度和准确度;坏消息、卖空机制下,发生商誉减值的公司通过降低业绩预告精确度和准确度以维稳股价的动机更强。进一步分析表明,商誉减值降低业绩预告精确度、准确度的作用在内部控制质量较低、分析师跟踪较少的公司中更显著,在自愿披露公司与强制披露公司之间不存在显著差异。本文结论对政策制定中防范商誉减值风险、完善上市公司信息披露制度提供了实证证据。     

并购商誉的确认与计量——基于新三板公司的案例分析

2018年11月,证监会发布《会计监管风险提示第8号——商誉减值》,明确指出新三板要严格按照上市公司的相关规定处理商誉,原本不受重视的新三板商誉问题迅速成为热点话题。本文以爱仕达并购新三板公司为案例,对新三板企业并购商誉的确认与计量进行研究,发现其存在巨额商誉、后续减值不明等问题,进而提出有关改进商誉会计处理的建议。     

企业并购会计处理与信息披露的研究

本文针对企业并购的会计处理与信息披露问题进行研究,分析了企业并购的形势和动因,针对会计处理和信息披露存在的问题提出了相应建议。在会计处理方面,建议采用公允价值计量模型处理商誉核算问题,建立独立的第三方资产评估体系改善资产评估,并优化采用权益法或购买法确定并购会计期的策略。在信息披露方面,建议提高并购后继续经营计划的披露质量,建立商誉减值风险的披露机制,提升并购对财务状况影响的披露透明度。     

基于业绩承诺的商誉减值足额计提了吗北大核心

并购标的业绩承诺未达标与商誉减值是当下各界关注的重要问题。本文研究了根据并购标的业绩承诺未完成情况计提的商誉减值是否充分及其影响因素。研究发现,并购标的业绩承诺完成情况可被视为并购标的未来获取现金流能力的信号,业绩承诺完成越差,计提的商誉减值越多。但无论是按照“参照公司”测算出的商誉减值预期值,还是按照业绩承诺在并购时影响商誉的幅度,基于业绩承诺未完成情况计提的商誉减值总体上是不足的。进一步地,当业绩承诺距离到期日较远、或净空值较大时,上述商誉减值不足问题更严重;证监会《第8号文》的发布和交易所的问询监管对商誉减值不足问题具有一定的治理作用。进一步检验还表明,按本文方法识别出的商誉减值不足样本与事后监管方识别出的商誉减值问题样本具有高度一致性,说明本文的判断方法对商誉减值的会计实务具有重要参考价值。     

资产减值会计准则的几点修改建议

一、引言为了系统规范企业资产减值的会计处理和相关信息披露,实现与国际会计准则的协调与趋同,我国财政部2006年2月15日正式发布了《企业会计准则第8号——资产减值》(以下简称资产减值准则),对可能发生减值资产的认定、资产可收回金额的计量、资产减值损失的确定、资产组的认定及减值处理、商誉减值的     

新准则下商誉减值问题探讨

我国2007年实施的新准则对商誉确认及其后续处理事项做出了新的规定，相对旧会计准则对商誉的会计处理有较大变化．尤其是单独提出了“商誉减值准备”。结合国际准则对商誉减值的有关规定，对商誉减值测试方法以及减值处理存在的问题等方面进行探讨．具有重要的理论和实践意义。     

公司商誉全生命周期管理探讨

商誉通常来自于资本市场的并购行为,在企业内外环境发生重大变化的背景下,商誉对企业的业绩也产生着深远的影响。笔者从全生命周期管理视角深入分析并购价值、并购估值、商誉的核算及其披露,同时对中外会计组织针对商誉拟修订的相关规定进行了简要对比,最后从不同利益相关者的角度对商誉管理提出了改善建议,主要包括进一步完善会计准则的核算及其披露、监管机构加强商誉的监管、企业加强并购的全过程管理、中介机构严格执业等。     

关于商誉减值问题的探讨

随着经济的发展，企业间合并不断增加，合并商誉作为一项无形资源，引起人们的高度关注。本文首先阐述了商誉的概念，其次对商誉减值损失的认定、确认及计量方法进行探讨，最后对商誉减值损失的披露进行了简单的阐述，以期有助于商誉相关问题的不断完善。     

企业合并商誉减值测试与处理分析

企业合并商誉的减值测试是当前企业大规模变动时最常见的方式.论文对企业合并商誉计量的实际情况出发,对企业合并商誉减值测试及会计处理进行了分析,并讨论了企业合并商誉减值测试存在的问题,最后提出了相应的建议,希望能够为企业合并商誉减值测试计量工作提供一定的参考,为企业的发展提供一定的帮助.     

A公司商誉减值成因及其经济后果研究

随着上市公司商誉“暴雷”现象的发生,商誉减值成为会计实务研究的热点问题之一。企业并购会产生高溢价的商誉,会计核算中计提大额的商誉减值会影响企业未来的发展。基于A公司收购多家公司并进行业绩承诺导致高额商誉减值的案例,分析了商誉减值的成因、影响,以及减值法与摊销法下各自的经济后果,并提出相关的改进建议。