上市公司金融板块的聚类分析探讨

文章对上市公司金融板块中的48家上市公司的财务状况进行了聚类分析。首先根据其财务效益状况、资产运营状况、偿债能力状况和发展能力状况选取14个财务指标并对这些指标进行主成分分析。然后根据提取出的六个主成分进行聚类分析,聚类的结果显示,这些公司被分为六类。通过上述操作可以对金融类上市公司进行客观全面的分析,为投资者提供可供参考的信息数据。     

酿酒行业财务指标综合评价模型

酒文化一直是中国的古韵之一,也是中华民族饮食文化的一个重要组成部分。国内上市的酿酒公司有30家左右,形成了中国的酒文化市场的中坚力量。对广大投资者而言,有效的决策方法之一就是通过对历史财务数据的分析进而判断企业未来的发展状况。企业的财务状况可以通过诸多的财务指标来体现,但是财务指标过多,分析比较的难度就此较大,所以需要一定的方法从众多财务指标中提取最有价值的信息。主成分分析法是一种多指标决策和综合评价的统计方法,可以对企业诸多的财务指标进行综合评价。本文是利用主成分分析法的原理,选取酿酒行业的上市公司作为样本,提取出适当的财务指标,构建一个针对酿酒行业的主成分分析模型,从而获得对公司的综合财务评价。     

基于因子分析法的白酒行业上市公司财务评价

我国白酒行业历史悠久,地位重要而特殊,白酒企业的发展状况颇受关注。在我国白酒市场竞争加剧的背景下,以2010年沪深两市已上市的12家白酒类上市公司为研究对象,通过构建财务指标体系,利用因子分析法对公司的财务状况进行科学、客观的评价,得出这12家公司总体财务状况的综合得分和排名,为投资者决策和企业财务分析工作提供一定的参考。     

主成份分析法在证券市场个股评价中的应用

本文从比较的角度讨论了主成份分析法。在此基础上,根据上海证交所30家公司2001年度财务状况,运用主成份分析方法对它们进行了综合评价,得出了一些有助于投资者进行投资决策的结论。     

基于PCA的上市公司财务风险预测的实证研究

从上深证券交易所选取60家规模相近的上市公司,利用2010年的财务状况来预测2013年上市公司是否有财务危机出现,通过主成分分析并建立预测模型进行检验,实证研究发现:该预测模型在预测上市公司财务风险方面具有较高的精度,能够科学客观的对主成分进行赋权,并准确的反映上市公司的财务风险状况,其准确率达到了86.67%。基于主成分分析法的财务风险预测模型可以用于上市公司财务风险的预测和评价,对为管理层以及投资者提供决策具有很大的参考价值。     

基于主成分分析法的上市钢铁公司财务绩效评价研究

上市公司财务状况受到企业经营者、投资者、债权人等各利益相关者的关注,因此建立合理的财务评价指标体系有利于各利益相关者的有效决策。而财务绩效的评价方法很多,但很多方法含有主观因素。主成分分析法能减少主观的因素,使分析结果能够客观地反应事实。本文利用建立的上市钢铁公司财务绩效评价指标体系,应用主成分分析法对30家钢铁类上市公司进行了综合评价。     

主成分分析法在沪市房地产上市公司财务分析中的运用

房地产上市公司是房地产产业的主力军,对房地产产业的发展有着重大的影响。本文以沪市46家房地产上市公司2009年度的会计报表为依据,运用主成分分析法对其财务状况进行综合分析,得出46家公司财务竞争力的排名。     

多指标面板数据下的企业财务状况聚类分析

由于面板数据是时序数据与面板数据的结合,使得多指标的面板数据聚类分析存在一定的困难。针对这一问题,本文设计选取2014年-2018年39家公司的8个财务指标来反映其财务状况,并对每一年度数据进行主成分分析提取主成分,并利用每个公共因子的方差贡献率占累计方差贡献率的比例来进行加权最终得到综合得分指标,在此基础上通过系统聚类法进行分类。最后通过实证研究表明此方法的聚类效果拥有一定的合理性和可解释性。     

浅谈财务报表分析

财务报表分析是广大投资者和其他会计信息使用者对公司的财务状况和经营成果进行评价和分析的一种基本手段,通过系统分析和评价公司过去以及现在的经营成果、财务状况及其变动,了解公司过去的经营业绩,衡量公司目前的财务状况并且预测公司未来的发展趋势。财务报表使用者在财务报表分析中应注意财务报表自身结构的局限性;分析者自身的局限性;分析材料的局限性;财务分析指标的局限性;分析方法的局限性。     

主成分法在上市公司行业经营评价中的应用

结合我国证券市场的特殊性和上市公司经营业绩综合评价的目的,选择了16个对公司业绩有一定影响的财务指标,在确立上市公司财务状况评价指标体系的基础上,应用主成分分析法对指标体系的高维变量空间进行降维处理,构建了日用消费品行业上市公司的业绩评价模型,为投资者和债权人的决策提供了借鉴。     

虚拟现实概念上市公司财务绩效评价——基于层次分析法

利用样本企业2015年年报数据,运用层次分析法对我国A股市场35家虚拟现实概念上市公司的盈利能力、营运能力、成长能力、偿债能力4个大类共计12个指标进行财务绩效分析,并根据综合得分对各公司进行排名,通过财务评价排名分析方便管理者对企业的财务状况和经营绩效做出更合理的认识,也为投资者做投资决策提供了更全面的财务信息。     

黑龙江省上市公司财务报告透明度现状研究

通过对黑龙江省27家上市公司2004年-2012年期间的241个公司-年度样本进行研究,发现黑龙江省上市公司的财务报告透明度较低,呈逐年下降趋势,多数样本公司存在着较为明显的利用应计项目平滑上市公司会计盈余的行为,导致投资者无法充分了解黑龙江省上市公司真实的财务状况和经营成果,这对提升黑龙江省上市公司的形象极为不利。黑龙江省应完善上市公司的信息披露制度,提高财务报告透明度,以吸引更多投资者。     

基于因子分析的电力上市公司综合评价

本文以新浪财经电力板块的20家上市公司作为研究样本,运用因子分析法对2009年前三季度的财务状况进行了分析,得出赢利能力和成长能力在评价中所占权重较高的结论。在此基础上对其财务状况做出了综合评价,为上市公司经营管理和投资者的投资决策提供参考和借鉴。     

建筑行业上市公司业绩评价实证研究

建筑行业是国民经济的重要支柱产业,投资机遇巨大。本文选取沪深两市的27家建筑行业的财务数据用因子分析法进行研究,计算出相应公司的综合得分,明晰建筑业上市公司的经营状况,辅助决策者更明确地做出营销、财务等方面的决策,有助于管理者合理利用财务资源、制定财务管理战略,对于投资者来说能够正确分析财务状况,使其更理性地进行选择。     

煤炭行业经营业绩评价

采用主成分分析法对煤炭行业31家上市公司的经营业绩进行评价,供价值投资者参考。首先,通过翻阅,各种文献,从中得出了10个能综合反映上市公司经营业绩的财务指标。然后,从中投证券系统的个股资料中取得了各个指标值,对数据简单处理后,利用SPSS对数据进行主成分分析。最后,利用得出的综合评价函数对这31家上市公司的经营业绩进行综合排名。     

基于因子分析法的零售业上市公司综合质量评价

上市公司综合质量评价是投资者进行理性投资的重要环节,科学有效的评价可以帮助投资者筛选出具有市场前景的公司进行投资,降低投资风险,维护自身利益。本文以我国2 6家零售业上市公司的年度财务报表为样本数据,选取十一个指标,运用因子分析法建立综合质量模型C=BF=B(ATX),并对数据结果进行因子评价,为投资者如何选择优质公司、淘汰劣质公司提供参考。     

上市公司财务评价体系研究——基于辽宁省上市公司数据

由于企业的财务状况主要受到企业的盈利能力、偿债能力,营运能力,发展能力这四方面的影响,因此本文就这四方面选取了10个财务指标构建了财务评价体系。而且选取了辽宁省上市公司的数据,采用主成分分析的方法,把上市公司的总体综合财务状况和四方面的能力进行了打分排名,并做了简要分析,使理论与实际相结合。     

多元统计法在银行财务竞争力评价中的应用

随着网络金融的快速发展和科技金融时代的到来,银行业面临的挑战日益加大,银行业务受阻,财务状况备受关注,因此,分析银行财务状况的相关指标和影响因素,是关注银行竞争力、提高银行财务竞争力的一个办法。现以24家银行2018年财务指标数据为样本,选取偿债能力、盈利能力、成长能力、现金流量分析四个方面的相关数据作为评价指标,通过主成分分析和聚类分析方法分析我国银行财务状况竞争力,客观评价各银行财务状况的差异。     

D公司投资价值及风险研究

随着我国建筑业的发展，建筑防水材料的需求量越来越大。为使投资者了解建筑防水材料行业的投资价值，本文以D公司为研究对象，先对建筑防水材料行业进行宏观分析，再通过分析D公司的各类财务指标判断公司的财务状况，采用相对估值法对公司股票的内在价值进行估值，并提出可能存在的风险，为投资者进行股票投资提供参考。     

国有企业引入战略投资者的价值共创效应分析——以银座家居引入红星美凯龙为例

战略投资者的选择对企业进行改革以改善公司治理、实现市场化机制和提升市场竞争力至关重要。本文基于价值共创视角详细介绍了银座家居引入战略投资者——红星美凯龙的案例,聚焦战略投资者的财务状况分析与价值评估,从财务指标与非财务指标两个方面对战略投资者的选择与评估标准进行了分析,结合案例的成功经验,厘清了战略投资者的应有价值,为企业选择战略投资者提供参考依据。