投资前沿

500亿元社保基金进入PE投资 全国社会保障基金总资产的10％将投资于市场化的私募股权基金（PE）,该计划已于近日获得有关部门批准。全国社保基金理事会的官方统计数据显示,截至2007年末,全国社保基金总资产市值为5162亿元人民币。以此推算,超过500亿元人民币的社保基金将投资于市场化PE。     

要闻回放

全国社保基金总资产逾2300亿元。全国社会保障基金理事会理事长项怀诚在“第一届中法金融论坛”上透露，截至今年8月底，全国社保基金的总资产已经超过2300亿元人民币，社保基金海外投资业务将很快正式展开。作为金融市场最早和最重要的机构投资者，全国社保基金积极参与金融市场的创新。社保基金除投资传统的股票和债券以外，还将积极参与实业投资。目前已经投资首只国内产业基金——渤海产业基金，如果该产业基金试点顺利，全国社保基金还将加大对产业基金的投资力度。     

数字

全国社保基金去年投资收益率达16.1% 全国社保基金理事会第三届理事大会第三次会议传出信息．2009年全国社保基金投资收益为849亿元,投资收益率为16．1％,其中新增境外股票投资收益率达53．26％。全国社保基金理事会理事长戴相龙表示。2009年社保基金在优化资产配冠结构及投资管理工作中取得较大成绩,未来将逐步改进基金规模、内部治理结构、投资收益率等。     

"新政":鼓励"走出去"

本月1日,《全国社会保障基金境外投资暂行管理办法》正式实施。这意味着拥有2000多亿元人民币资产的中国社保基金正式启动海外投资。该办法就社保基金境外投资管理人、境外托管人、境外投资品种和工具、投资比例和外汇管理等方面作了规定。对社保基金的投资来说,这不仅拓宽了渠道,分散了风险,也将促进社保基金保值增值。有预计说,今年社保基金将新增境外股票投资5-8亿美元;固定收益投资1-3亿美元。《全国社会保障基金境外投资暂行管理办法》是今年3月14日由财政部、劳动保障部和央行批准的。在批准前的两个星期,中国外汇储备达8536亿美元,超…     

数字解析

357亿元人民币 全国社会保障基金理事会最新披露的数据显示,全国社保基金2011年基金投资已实现收益431亿元人民币．实现收益率5．58％;交易类资产当期公允价值变动额为357亿元人民币,     

要闻回放

社保启动海外投资，境外投资管理规定5月1日实施。由财政部、劳动保障部、人民银行批准发布的（《全国社会保障基金境外投资管理暂行规定》于5月1日开始实施．这意味着拥有2000多亿元人民币资产的中国社保基金正式启动海外投资。社保基金理事会确定的今年可用于再投资的境内资金约410亿元人民币。     

最大气的LP

7765亿元、1000亿元,这两个数字分别是2009年底全国社保基金管理的基金资产总额,以及2010年社保基金将投向私募股权领域的总额。而以中国国情来说,这两个数字还在持续膨胀,2009年,社保基金管理的资产总额tL2008年增长38％,相比于2007年增长76．6％。     

LP中国造

六月．全国社保基金将分别向鼎晖投资和弘毅投资两支基金各投资20亿元人民币的消息．成为业界谈论最多的话题。这也是社保基金首次以市场化的方式投资合伙制私募基金。对于股权投资行业来说．这是一个非常重要且积极的信号：国内LP选秀大赛已经开始了。     

上市

社保基金再投12亿元 6月18日,全国社保近期决定投资12亿元于IDG和谐成长基金,这是IDG团队在国内发起的人民币基金,此前媒体报道,该基金募集目标50亿元。计入IDG和谐成长基金。社保已经投资了六支PE基金,其中还包括中比基金、渤海产业基金、鼎晖、弘毅、绵阳产业基金。     

社保基金的选秀标准

在美国各个LP捂紧钱袋,基金融资普遍出现缩水的情况下,中国全国社会保障基金（以下简称为社保基金）500亿元人民币进人产业基金和股权投资基金大军中,这无疑给处于“寒冬”当中的VC／PE们带来了希望。但是,如同投资的时候选择企业有一定标准,社保基金在选定PE基金的同时,也有着自己的一套标准。     

动态

2019年全国社保基金投资收益率约15.5%全国社会保障基金理事会副理事长陈文辉在近日召开的全球财富管理论坛2020年首季峰会上透露,初步核算,2019年全国社保基金投资收益额超过3000亿元,投资收益率约15.5%。截至2019年末,全国社保基金资产总额2.6万亿元,累计投资收益额1.25万亿元,年均投资率8.15%。     

数字解析

<正>357亿元人民币全国社会保障基金理事会最新披露的数据显示,全国社保基金2011年基金投资已实现收益431亿元人民币,实现收益率5.58%;交易类资产当期公允价值变动额为357亿元人民币,全年基金投资收益74亿元人民币,投资收     

社会保险基金境外投资风险及其防范

全国社会保险基金(以下简称社保基金)是中央政府集中的社会保障资金,是国家重要的战略储备。社保基金资产总额已由2001年的805.09亿元增加到2007年的4396.94亿元,投资收益由2001年的     

业界动态

社保基金投资宽带资本6月9日,社保基金与宽带资本签署投资协议,投资5亿元于宽带资本设立的人民币基金——天津诚柏股权投资合伙企业(有限合伙)。该基金由宽带资本作为发起人,国科控股、全国社保基金作为关键投资人。宽带资本成立于2006年,专注于TMT领域的投资,目前管理资金总量超过7亿美元。宽带资本管理的第一支美元基金投资了包括世纪互联、东方龙、旅游卫视等项目,成功退出的项目包括电影社区类网站时光网、旅游卫视等。     

数据分析

3月份中国汇丰制造业PMI初值创8个月新低;百强房企去年销售额超25000亿元;746家公司存货高达1．96万亿元;社保基金去年赚696亿元投资收益率达6．29％     

数字

央行宣布我国黄金储备已达1054吨;全国社保基金2008年投资收益亏损6．79％;ATM转账每卡每天不得超过5万元;首份银行业社会责任报告发布：2008年捐款逾10亿元;欧元区降息至1％新低,利率可能已触底。     

海外资本市场:开辟中国社保基金投资的新路

2006年11月29日,中国社保基金与10家海外投资机构正式签订投资管理协议。"这次签约仪式的完成,标志着全国社保基金境外投资全面展开,迈开了历史性的重要一步。"全国社保基金理事会理事长项怀诚如是说。自2004年2月国务院原则批准社保基金投资海外以来,经过近三年的漫长等待,社保基金投资境外市场的心愿终于得以实现。协议的签订表明以社保基金为代表的中国资本已经扬帆出海。     

7月VC／PE传统行业投资及退出持续升温

据清科研究中心的信息统计．2008年7月．共有6支新生的可投资于中国大陆地区的创业投资／私募股权投资（VC／PE）基金设立．总体规模达到31．36亿美元。同时,共有37家VC／PE机构对26家中国企业进行了股权投资．其中已披露投资金额的22个案例涉及投资总额14．20亿美元．平均单笔投资金额为6455．17万美元。投资案例数量与6月份环比减少3．7％,投资金额环比增长345．1％．单笔投资额巨幅增长,创投市场表现活跃。     

人民币基金募资环境尚不成熟

全国社会保障基金（以下简称社保基金）理事会6月5日发布公告称,经国务院批准,2008年4月,财政部、人力资源和社会保障部同意社保基金可以投资经发改委批准的产业基金和在发改委备案的市场化股权投资基金,总体投资比例不超过社保基金总资产（桉成本计）的10％。紧接着,6月10目,社保基金理事会理事长戴相龙在“第二届中国企业国际融资洽谈会”上作主题演讲时宣布,     

另类投资的诱惑——养老金资产投资房地产刍议

2月26日,全国社会保障基金投资南京保障房30亿元信托贷款项目签字仪式举行,这是全国社会保障基金以信托产品形式投资保障性住房的第一单,也是国内养老金首次涉水房地产投资。全国社保基金理事会进一步表示,2011年拟投资保障房建设的资金比例约为5％。一石激起干层浪。一段时间以来，有关基本养老保险基金、企业年金等其他养老金资产是否可参与保障房建设或房地产投资的话题引起广泛关注和思考。