资产减值与盈余管理——基于长期资产减值转回的实证研究

2006年2月15日《企业会计准则第8号：资产减值》的颁布，作为我国会计准则与国际会计准则的实质性差异之一，长期资产减值能否转回问题又成为人们瞩目的焦点。本文试图利用实证研究论证我国上市公司确实有利于资产减值转回（尤其是长期资产减值转回）进行盈余管理的行为，旨在为《资产减值》准则的制定与实施提供一些经验数据。同时重点关注上市公司2006年对于以前年度计提的长期资产减值准备的处理方式，以观测新准则的发布和实施对于上市公司的影响程度，以及是否的确出现了部分学者预言的“最后的疯狂”——上市公司资产减值转回的“赶集”现象。     

浅析新会计准则下资产减值准备对企业盈余管理的影响

在我国,利用资产减值准备的计提与转回调节利润是上市公司盈余管理的重要手段之一。但过度的盈余管理行为不仅会影响社会经济资源的有效配置．而且会误导投资人的投资决策．导致不同的利益集团受益或受损。财政部2006年2月15日发布的新准则中关于资产减值的规定与原有会计准则相比发生了很多变化。这对上市公司资产减值准备的计提与转回产生了巨大的影响．从而对利用资产减值进行的盈余管理行为产生一定的作用及影响。因此,研究新会计准则下资产减值准备对上市公司盈余管理的影响是相当必要的。     

资产减值与盈余管理——论《资产减值》准则的政策涵义

2006年2月15日我国颁布了《资产减值》准则,规定已确认的资产减值不得转回。本文研究了上市公司的资产减值与盈余管理之间的关系,发现减值前亏损的公司存在以转回和计提资产减值进行盈余管理的行为, 一方面是为了避免亏损,另一方面是为了进行大洗澡(big bath);同时有较弱的证据说明减值前盈利的公司也存在以转回和计提资产减值进行盈余管理的行为,一方面是为了利润平滑化,另一方面是为了达到盈余增长。     

资产减值与盈余操纵的博弈及对策

<正>资产减值准备的计提和转回一直是企业进行盈余操纵的重要手段,随着《企业会计准则第8号——资产减值》的颁布和实施,盈余操纵受到了一定遏制,但仍有许多企业利用资产减值政策来人为操纵盈余。本文以资产减值准则和盈余操纵的博弈关系为出发点进行研究,并对存在的问题提出了相应对策。     

公司治理结构、盈余管理动机与长期资产减值转回——来自我国上市公司的经验证据

本文在新《资产减值准则》的研究框架下,结合公司治理理论,对我国上市公司的公司治理特征、盈余管理动机与长期资产减值转回相互关系进行了实证分析。本文以2001年至2004年所有A股上市公司为样本,实证研究发现:(1)董事会和总经理两职合一、管理层薪酬外部竞争优势弱化、未设置独立审计委员会的公司越倾向于长期资产减值转回进行盈余管理;(2)具有扭亏动机、配股动机的公司越倾向进行长期资产减值转回,具有大清洗动机和利润平滑动机的公司越倾向长期资产减值不转回;(3)未来收益能力和经济环境不影响长期资产减值转回。文章还对政府经济管理部门、上市公司监管部门、上市公司利益相关者及上市公司管理层提出了建议。     

试论资产减值准则的政策效应

本文以104家上市公司为研究样本,分析其2006年固定资产和长期投资减值准备的转回情况,发现《企业会计准则第8号——资产减值》的实施对上市公司会计政策的选择有重要影响,取得了上市公司通过长期资产减值准备调节利润的证据。     

新减值准则对上市公司计提减值行为的影响研究

2006年国家颁布了新资产减值准则,新准则禁止计提的减值转回,以此遏止上市公司盈余管理行为。本文以2003~2008年A股上市公司为样本,直接以减值准备为因变量,采用TOBIT模型方法对新减值准则颁布前后公司减值行为进行实证检验。研究发现:新准则的实施使上市公司减值准备的计提变得比较谨慎,计提的幅度变小;无论减值准备与经济动因的关系还是与报告动因的关系,在减值准则实施前后均有显著差异,一定程度上抑制了盈余管理行为。     

浅析上市公司关于计提资产减值损失的盈余管理行为——基于对精工科技巨额计提减值损失的思考

利用资产减值准备调节利润是我国上市公司进行盈余管理的主要手段之一。本文通过对《企业会计准则第8号——资产减值》的分析,讨论现行资产减值准则给盈余管理留下的空间,分析企业利用资产减值进行盈余管理的动机,并在理论分析的基础上通过案例分析,为合理规范企业的盈余管理行为提出了相关的建议。     

我国新资产减值准则实施效果的实证分析

研究结果表明:2006年新资产减值准则颁布的当年,我国上市公司中确实存在着大量转回以前年度已计提的长期资产减值准备的现象;新资产减值准则的颁布和实施抑制了上市公司利用长期资产减值准备为工具而进行的盈余管理行为。     

会计准则变更与资产减值计提行为分析

本文以2007年1月1日开始实施的新会计准则为研究背景,分析资产减值准则对资产减值计提行为的影响。结果发现:减值前亏损的公司会以转回资产减值进行盈余管理来避免亏损,减值前亏损且无法以转回资产减值避免亏损的公司会以计提资产减值从事大洗澡行为,为下一年盈利做准备;新会计准则的实施并不能有效遏制上市公司的扭亏盈余管理行为,但能够遏制上市公司的大洗澡盈余管理行为。     

浅议新资产减值准则的若干问题

近几年来,某些上市公司利用现有会计准则的漏洞,大玩"减值冲回"游戏,利用减值准备调节利润。而新会计准则规定:资产减值损失一经确认,在以后会计期间不得转回。新准则的实施,将结束这一游戏,也会对上市公司的短期利润产生很大影响。本文主要分析资产减值准则与原相关会计处理的差异,资产减值准则对企业会计信息系统的影响,以及完善资产减值会计的建议。     

基于资产减值准则执行情况引发的思考

<正>资产减值准则的变革截断了上市公司调节利润的一大途径。新发布的《企业会计准则第8号——资产减值》第17条明确规定:"资产减值损失一经确认,在以后会计期间不得转回。"这条新规定无疑截断了上市公司通过资产减值准备调节利润的途径,从而有效地遏制利用减值准备作为"秘密储备"     

盈余管理动机、信息质量与政府监管

长期资产减值和公允价值计量属性是新旧会计准则衔接期争论较大的两个话题,本文首先研究了上市公司是否会在2006年新旧准则衔接期大量转回减值准备,以及准则颁布前后计提和转回减值准备的动机是否存在差异;其次比较了新旧准则下会计信息质量差异;最后研究了公允价值计价是否会提高会计信息的定价能力。研究表明,新准则中禁止长期资产减值准备转回的做法有利于提高会计信息的相关性和稳健性,并且由于财政部、证监会在准则衔接期政策实施得当,抑制了上市公司在新准则实施前突击转回已计提的长期资产减值准备的动机,从而未出现上市公司"赶集"转回长期资产减值准备的现象。同时,我们的研究还发现,按新准则调整后的股东权益比旧准则有较高的价值相关性,公允价值计量能够提供增量的价值相关信息。我们的研究整体表明,新旧准则转换过程是平稳、有序的,会计信息质量也得到了提升。     

新《资产减值准则》的经济后果分析

新会计准则体系中《资产减值准则》(以下简称新准则)借鉴了国际会计准则对资产减值的相关规定,它和2001年“资产减值”制度及2001年相关准则(以下简称现行准则)相比进一步完善了资产减值的确认、计量、记录和披露。经济后果观认为:会计准则作为生产与提供会计信息的规范,不是一种纯粹的技术手段,而是一种具有经济后果的制度。所谓“经济后果”是指企业会计政策的变化将会对企业的管理者、投资者等信息使用者的决策行为产生影响。新准则在可收回金额计量、已计提的减值准备不允许转回、商誉采用减值测试法等方面发生变化,它的实施将会     

试论资产减值准则的政策效应

本文以104家上市公司为研究样本,分析其2006年固定资产和长期投资减值准备的转回情况,发现<企业会计准则第8号--资产减值>的实施对上市公司会计政策的选择有重要影响,取得了上市公司通过长期资产减值准备调节利润的证据.     

新旧资产减值准则对盈余管理的影响分析

我国资产减值会计最近几年得到了快速的发展,2006年新颁布的《企业会计准则第8号—资产减值》中,对资产减值作出了全面系统的规范,使资产减值确认、计量、披露形成明确的基本共识。新准则基本实现了与国际会计准则的接轨,计提资产减值准备是我国企业会计与国际趋同的一项重要举措。本文在阐述资产减值的会计理论的基础上,对我国上市公司利用资产减值准备进行盈余管理的行为进行了分析,指出资产减值会计面临的问题并提出几点建议。     

新旧资产减值准则对盈余管理的影响分析

我国资产减值会计最近几年得到了快速的发展,2006年新颁布的《企业会计准则第8号—资产减值》中,对资产减值作出了全面系统的规范,使资产减值确认、计量、披露形成明确的基本共识。新准则基本实现了与国际会计准则的接轨,计提资产减值准备是我国企业会计与国际趋同的一项重要举措。本文在阐述资产减值的会计理论的基础上,对我国上市公司利用资产减值准备进行盈余管理的行为进行了分析,指出资产减值会计面临的问题并提出几点建议。     

固定资产减值会计信息的价值相关性研究

本文以2002～2011年A股上市公司为样本,运用价格模型研究了固定资产减值信息的价值相关性。研究结果表明:资产减值会计信息具有减值前盈余和净资产之外的增量价值相关性;相比旧准则阶段,新准则阶段固定资产减值信息的价值相关性更强,这说明长期资产减值转回的禁止性规定是符合我国上市公司发展现状和资本市场需要的。     

资产减值禁止转回影响分析

<正>《企业会计准则第8号——资产减值》(以下简称CAS8)中关于资产减值不得转回的规定是与国际财务报告准则产生实质性差异最大的规定,对这一规定产生的影响进行更为细致的研究,有利于我们更好地理解和执行资产减值准则。     

新资产减值准则对上市公司盈余管理的影响

新<企业会计准则>在资产减值准备的规定方面做了很大修订,有效遏制了上市公司盈余管理的负面影响.但其还存在一定缺陷,这些缺陷仍然会给企业的盈余管理行为留下一定的空间.