债券溢折价摊销的实际利率法及其核算

债券溢折价摊销的实际利率法是以债券发行后每期期初帐面价值乘以债券发行时的金融市场利率来计算每期利息费用,以此与按债券面值乘以票面利率计算的应计利息相比较,进而确定每期实际摊销额的一种方法。本简要地谈谈实际利率法及其核算。     

债券溢折价摊销计算方法的优化

债券溢折价摊销的计算方法,现行规定可采用直线法或实际利率法。直线法就是将公司债券的溢价（或折价）额在付息期间平均分摊;实际利率法则是根据各期实际利息费用与按票面利率计算的利息费用的差额来分摊债券的溢折价额。直线法计算简便易行,但不能准确反映企业当期投...     

基于债券估价的持有至到期投资会计处理

文章从财务管理中债券资金时间价值的角度出发,分析了债券可能溢价或折价发行的原因是由于票面利率和市场利率不相等造成的,从而引出了在"持有至到期投资"会计处理中,为什么利息调整的处理要采用实际利率法的道理,并举例进行了会计处理和说明.     

基于资金时间价值观改进持有至到期投资利息核算

《企业会计准则——应用指南》（简称“指南”）规定：持有至到期投资为一次还本付息债券投资的，应于资产负债表日按票面利率计算确定的应收未收利息，借记“持有至到期投资——应计利息”科目，按持有至到期投资摊余成本和实际利率计算确定的利息收入，贷记“投资收益”科目，按其差额借记或贷记“持有至到期投资——利息调整”科目。     

基于资金时间价值观改进持有至到期投资利息核算

《企业会计准则——应用指南》(简称指南)规定:持有至到期投资为一次还本付息债券投资的,应于资产负债表日按票面利率计算确定的应收未收利息,借记持有至到期投资——应计利息科目,按持有至到期投资摊余成本和实际利率计算确定的利息收入,贷记投资收益科目,     

利用Excel求解出现“非整数计息期”的持有至到期投资的实际利率

企业进行债券投资大多是在二级市场上购买流通债券。流通债券的估价时点不在发行目，可以是任何时点。因此就出现了“非整数计息期”问题。新会计准则要求持有至到期投资应当采用实际利率法，按摊余成本计量。在出现“非整数计息期”情况下投资的实际利率计算变得十分复杂。本文以投资07长电债为例，对如何利用Excel求解出现“非整数计息期”的实际利率计算进行了探讨。     

浅议到期一次偿还本息的溢折价债券按市场利率的核算摊销

现在会计界对分期付息到期一次性偿还本金的溢折价债券研究较多，债券溢折价按市场利率核算摊销，也有规范的操作，而对到期一次性偿还本息溢折价债券的论述甚少，本文就此谈点看法，供同仁参考。假设甲企业１９９０年１月１日发行五年期债券，总值１００万元，票面利率为年利１２％，到期一次偿还本息。若长期债券全由乙企业购入，发行时市场利率分别为１０％和５％。现分别计算债券发行价格，并按甲、乙企业分列债券溢折价按市场利率计算的摊销表。一、发行时市场利率为１０％债券发行价格＝到期偿还本金按市场利率计算的现值＋各期票面按…     

“持有至到期投资”实际利率法中T型账户的运用

新会计准则规定,资产负债表日企业持有至到期投资为分期付息、一次还本债券投资的,应按票面利率计算确定的应收未收利息借记“应收利息”科目,按持有至到期投资的期初摊余成本和实际利率计算确定的利息收入贷记“投资收益”科目,按其差额借或贷记“持有至到期投资——利息调整”科目。     

一次性还本付息债券应计利息的会计核算

《企业会计准则——应用指南（草案）》将一次还本付息债券的每期应计利息与分期付息、一次还本债券的每期应收或应付利息在概念上混为一谈，在会计核算上均按票面利率计算确定。导致在实际核算过程中出现利息调整过度的不合理现象。由于应计利息与应收或应付利息存在重大差别，建议应计利息应按实际利率法计算确定。     

刍议实际利率法在债券筹资业务核算中的运用

按各期应付债券总账余额和实际利率确定应承担的债券利息费用，按票面利率确定各期应付债券总面值的应付利息，各期承担债券的利息费用与应付利息的差额形成了应摊销的债券溢折价额，     

持有至到期投资溢折价摊销中“T”形账户运用浅析

一、持有至到期投资的溢折价摊销处理从投资者的角度上看,存在按债券面值购入、溢价购入和折价购入三种情况。由于票面利率与市场利率之间的差异导致债券投资者溢价或折价购入,购买价与面值的差异就是一种利息费用。当溢价购买时债券购买价高于面值,投资者将比面值多支付债券溢价部分,因此确认投资者的投资收益时应考虑这部分在购买时比面值多付出的溢价金额,此时投资者的投资收益=债券的票面利息-溢价摊销;反之,折价购入时债券购买价低于面值,投资者将比面值少支付债券折价部分,因此确认投资者的投资收益时则应考虑这部分在购买时比面值少支付的折价金额,此时投资者的投资收益=债券票面利息+折价摊销。从上述债券溢折价购买的情况可以发现,债券投资收益的确认都是在票面利息的基础上加或减债券折价与溢价,是对票面利息的调整。因而在债券的会计核算中设置利息调整账户进行持有至到期投资的明细核算,同时设置面值反映债券的初始购入成本。     

持有至到期投资收益确认及核算浅析

《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》应用指南规定,持有至到期投资在持有期间,应按摊余成本和实际利率计算确认利息收入,计入投资收益。当期利息收入与当期按票面利率计算确定的应收未收利息的差额作为当期账面成本的摊销额。指南中明确说明了企业取得分期付息、到期还本的债券投资,其付款额中包含已到付息期但尚未领取的债券利息,单独确认为应收项目,     

债券法定计息期与会计计息期不一致时的实际利率法核算

企业购买债券作为持有至到期投资入账后,应当采用实际利率法摊销其利息调整金额。但对于债券法定计息期与会计计息期不一致时的实际利率法核算,目前尚存争议。有观点认为,上述情况的实际利率不按债券法定计息期计算,而按会计计息期(含法定计息期和年末)的总计息期数     

债券期限与发行价格的关系探讨

本文通过分析与举例来说明债券期限与债券发行价格两者之间的正确关系:当票面利率大于市场利率时,期限越长,债券发行价格越高;当票面利率小于市场利率时,期限越长,债券发行价格越低;当票面利率等于市场利率时,期限不影响债券发行价格。     

债券溢折价摊销建议使用T型账户

我国会计准则要求按实际利率法摊销债券溢价和折价。目前一般的做法是以债券投资溢折价摊销计算表计算债券摊余成本，本文运用T型账户进行计算，使持有至到期投资摊余成本的确定方法更为简单、明了。     

债券期限与发行价格的关系探讨

本文通过分析与举例来说明债券期限与债券发行价格两者之间的正确关系：当票面利率大于市场利率时,期限越长,债券发行价格越高;当票面利率小于市场利率时,期限越长,债券发行价格越低;当票面利率等于市场利率时,期限不影响债券发行价格。     

对债券投资内涵价值计算的质疑

目前财务界对债券投资内涵价值(简称债券价值)的计算方法是按资金时间价值计算债券面值的现值与各期所得利息收入的现值之和,其计算公式如下:P=F·(P/F,i,n) F·R·(P/A,i,n)(1)其中,P表示债券价值;F表示债券面值;i表示市场利率;n表示债券投资年数;R表示债券票面名义利率。如果一年多次付息,则债券价值的计算公式为:P=F·(P/F,mi,nm) F·mR·(P/A,mi,nm)(2)m表示一年内付息的次数。[例1]红星公司于2002年1月1日从债券一级市场购同日发行的A公司债券100000元,期限为4年,票面利率8%,每年付息一次。据市场调查,在债券投资期内市场可能…     

实际利率法在长期债券投资中的运用

企业在购买长期债券投资业务中产生的溢折价,应当在持有债券各期间按照实际利率分摊,实际利率核算法要求企业按照各期持有债券实际占用的资金额和债券实际利率确定各期债券占用资金的利息收益。采用实际利率确定各期承担的利息收益,能更合理体现各期实际持有债券所占资金获取报酬的配比性要求,《会计准则第22号——金融工具确认和计量》第十四条规定:企业应当按照实际利率法确认各期持有债券资产的投资收益,从而分摊债券的溢折价。笔者认为从以下四个环节把握实际利率法在核算长期债券投资业务中的运用:可长期债券投资业务核算的初始计量、确认债券投资收益的后续计量、期末核算所持债券资产净值变动的后续计量和转让出售债券的处置业务核算。     

对债券平价发行条件的商榷

现行财务管理教科书中，债券的发行价格是在考虑了票面利率与市场利率的关系，运用资金时间价值的公式确定的。一般认为，债券平价发行的前提条件为票面利率等于市场利率。     

运用EXCEL巧算实际利率

财政部2006年2月颁布的新会计准则突出了货币的时间价值概念，对于持有至到期的投资、应付债券中实际投资收益和利息费用的计算要求采用实际利率法。现有培训资料向财务人员介绍的是用内插法计算实际利率。但大部分财务人员对于内插法有畏难心理，在实际工作中很难运用。经过一段时间的摸索，笔者发现借助EXCEL工具能非常轻松地计算出实际利率。