商业银行个人客户行为与关系型银行的建立和维护

庞大的客户基础和稳定的银行—客户关系是银行利润的重要保障,研究客户行为是扩大和稳定客户基础的前提。调查显示,我国绝大多数个人客户与多家银行维持业务关系,方便与效率是选择银行的首要标准。由于个人客户没有与银行建立密切的关系,因此,即使面临转换成本,他们也会因利率和服务质量等因素而表现出较强的转换意愿。本文调查结论对于改善银行—客户关系具有重要的现实意义。     

商业银行个人客户的转换成本与转换意愿——基于安徽省的实证研究

在发展新客户的同时如何维护和留住现有客户,正愈益成为商业银行拓展零售银行业务的关键问题。本文基于转换成本理论,运用因子分析和Logit回归模型,对安徽省商业银行个人客户主办银行的转换意愿进行实证分析,得出如下结论:关系成本、学习成本和不确定性成本可有效降低个人客户的转换意愿,但由于银行产品和服务的同质性以及价格管制,交易成本对于客户转换意愿的影响不显著。本文还分析了人口统计学特征与商业银行业务经验对个人客户转换意愿的影响,并提出相应的管理启示。     

基于转换成本的银行优质客户保留策略

对于商业银行来说,在日趋激烈的竞争环境中,获得客户不是营销活动的终点,而是起点,如何保留优质客户是商业银行值得关注的问题。本文在分析商业银行客户转换成本构成的基础上,着重研究如何利用转换成本保留优质客户,以帮助商业银行获得更高的市场竞争力。     

经济结构转换成本正向银行转嫁

我国正处于经济结构转轨的重要时期,对企业实施重组、改制有利于盘活企业存量资产,促进企业人员、资金、技术和设备的优化组合和国民经济的发展.     

避免经济结构转换成本转嫁于银行

一、地方政府违规行政,是转制成本转嫁于银行的导因 1.地方政府信用意识差,导向错位.部分地方政府维护企业利益多、维护银行债权少;考虑社会稳定多、考虑银行损失少的短期行为,演绎了行政推动、封锁消息、"暗箱操作"、核定企业破产时间、数量和片面理解或违背国务院有关企业改制文件精神的行为,甚至怂勇企业违规改制,对银行资产保全的合理合法要求不予采纳.给银行债权的落实带来很大的困难.     

日本：银行与客户携手闯关

日本银行界的日子如履薄冰,还时不时传出金融危机这个前度“刘郎”又重来的消息。但令人称奇的是,经过几番折腾,大多数日本银行竟能化险为夷,也实属不易。     

银行客户服务中心与CRM

以前,绝大多数银行业务都是由坐落于昂贵的商业衡上的银行分支机构办理,但是随着时代的推移,客户理念的转换,传统银行正经受来自各种新的金融服务机构的挑战。愈演愈烈的储蓄竞争迫使各行降低交易成本,提高服务水平。通过引进新的,价格低廉并且更为简便的处理业务的方法解决了这类问题(如 ATM 机和呼叫中心等),同时银行也已意识到他们并没有充分利用其最佳资产——客户资源,并且交叉销售其他具有更高价值的产品,如信用卡、住房贷     

揭示客户转换银行的动机

银行为提高核心竞争力,需要在哪方面下足工夫？以下的调查结果兴许会带来某些参考。     

关系型银行与中小企业贷款的可获得性——对中小企业问卷调查的实证分析

本文利用中国中小企业贷款调查问卷数据,研究了关系型银行对中小企业贷款可获得性的影响.研究结论表明:企业在银行办理的业务种类越多,贷款的可获得性越大;当中小企业业主或主要管理人员是银行的VIP客户时,贷款的可获得性显著增加;银企关系持续时间和银企距离对贷款可获得性没有显著影响.此外,从总体上看,大银行贷款的可获得性低于小...     

我国个人银行结算账户开户数量合理性实证研究

随着金融供给侧结构性改革和普惠金融进程的不断深入,我国金融服务质量不断提升,银行服务的可获得性和服务质量均得到明显改善。个人银行账户分类改革实施以来,个人多元化支付需求得到充分满足,银行账户风险得到有效控制。但在市场机制作用下,科学合理的银行账户数量对刺激金融服务需求、实现普惠金融、控制金融风险将起到推动作用。本文将针对市场环境下,通过建立科学的分析框架对个人银行账户开立需求与合理开户数量进行关联分析,选取层次分析法AHP和BP神经网络组合,训练得出“个人银行账户开立需求-个人银行账户合理数量”预测模型。最终根据不同个体银行账户开户需求系数得到个人银行开户指导数量并提出数量管理实施路径和相关政策建议。     

网络外部性、银行规模与顾客转移成本

顾客转移成本与银行规模相关是前人在研究中发现的现象,出现这种现象的原因是网络外部性的存在使不同规模银行的顾客所获得的银行服务的价值不同,因而造成顾客的转移成本不同。网络所有者可通过价格手段将网络外部性内在化,并改变顾客转移成本。银行间差别定价就是一种内在化网络外部性的手段,采用这种定价政策可提高市场有效性,给银行提供按市场规律运行的环境,有利于向顾客提供多层次的银行服务,并有助于形成顾客在银行之间的合理分布。因此,根据银行规模差别定价是适合我国银行业现状的交易账户业务定价策略。     

外资银行进入对我国银行业影响的实证研究

本文通过实证检验,分析了外资银行进入对我国国內银行绩效影响的短期效应,并同其它发展中国家的情况进行了对比研究。计量结果表明,由于我国经济金融体制上的固有特点,我国银行业绩效在面临外资竞争时,也表现出了较大的不同。     

Relationship Lending and Switching Costs under Asymmetric Information about Bank Types

Journal of Financial Services Research - This theoretical paper extends the pioneering articles on relationship lending (e.g., Sharpe. J Finance XLV(4): 1069-1087, 1990; Rajan. J Financ 47:...     

Reduced-form Models with Regime Switching: An Empirical Analysis for Corporate Bonds

Empirical evidence shows that there is a close link between regime shifts and business cycle fluctuations. A standard term structure of interest rates, such as the Cox et al. (1985 Econometrica, 53, 385–407; CIR) model, is sharply rejected in the Treasury bond data. Only Markov regime-switching models on the entire yield curve of the Treasury bond data can account for the observed behavior of the yield curve. In this paper, we examine the impact of regime shifts on AAA-rated and BBB-rated corporate bonds through the use of a reduced-form model. The model is estimated by the Efficient Method of Moments (EMM). Our empirical results suggest that regime-switching risk has significant implications for corporate bond prices and hence has a material impact on the entire corporate bond yield curve, providing evidence for the approach of rating through the cycle employed by rating agencies.     

我国个人所得税免征额探析

本文认为越来越多的公民进入纳税人行列是个人所得税发展的必然趋势;“富人税”加“大众税”是个人所得税功能的基本定位;我国目前应保持现行800元的免征额不变,并实行全国统一的政策。     

基于中国数据的生产函数实证分析

本文从经典的CD生产函数理论分析出发,运用协整检验和误差修正模型对我国生产问题进行了研究.结果显示,GDP、资本、劳动之间存在协整关系,同时GDP、资本、劳动之间存在短期均衡关系,短期实际国民收入是根据上期实际国民收入的短期变化以及长期方程的残差来调整,相对于短期就业人口总数而言,短期固定资本投入的变动对实际国民收入短期变化的影响较大,两者呈正向变动关系,短期就业人口基本变化不大.     

Investment Adjustment Costs: An Empirical Assessment

We evaluate the empirical evidence for costs that penalize changes in investment using U.S. industry data. In aggregate models, such investment adjustment costs have been introduced to help account for a variety of business cycle and asset market phenomena. So far no attempt has been made to estimate these costs directly at a disaggregated level. We consider an industry model with investment adjustment costs and estimate its parameters using generalized methods of moments. The findings indicate small costs associated with changing the flow of investment at the industry level. The weighted average of the industry elasticities with respect to the shadow price of capital, which depends inversely on the adjustment cost parameter, is eight times larger than the largest estimate reported in Levin et al. (2006) . We examine a variety of factors that may account for this discrepancy, but a substantial part of it remains unexplained. Our results therefore suggest that more caution is needed when giving policy advice that hinges on a structural interpretation of large investment adjustment costs.     

我国中央银行货币冲销操作的实证分析：1994-2007

我国国际收支顺差长期存在,基于中国的经济现实从中央银行货币冲销操作的角度进行研究结果表明,自动调整机制无法纠正国际收支的失衡,一个重要的原因就是中央银行对增加的大部分国外资产的有效冲销.     

Financial Distress Costs and Delayed Calls of Convertible Bonds: An Empirical Analysis

Theoretical analysis implies that optimal call policy would be to call the bonds as soon as the conversion value equals the call price. Empirical studies, however, report that firms appear to systematically delay the call and the difference between the conversion value and the call price is large at the time of the call. This study examines convertible bond calls between 1977 and 1993, with a view to explain the large difference between the conversion value and the call-price at the time of the call. A large majority of the firms calling the bonds have cash-flow incentive to call the bonds in that the after-tax interest payments are higher than the dividends on the converted shares. The large difference between the conversion value and the call price is positively related to the risk characteristics of the firm. Evidence seems to support the view that risk aversion and fear of potential financial distress may explain the large difference at the time of call between the conversion value and the call price.