金融控股公司监管的国际比较与启示

金融控股公司这种混业经营模式已经成为金融发展的大趋势.为了适应这种趋势,许多国家相应地加强金融控股公司的监管立法与监管体系改革.金融控股公司在中国发展的基础条件已经基本成熟,但中国金融监管体系相对滞后,为此,探讨国际上近十年金融控股公司的监管模式,对中国完善和健全金融监管体系十分有益.     

金融控股公司研究

金融控股公司作为多元化经营的金融企业集团,具有许多独特的优势,而金融自由化和全球化,必然要求金融机构逐步转向全能化模式.鉴于我国金融控股公司尚处于初级发展阶段,本文提出了进一步发展我国金融控股公司的政策建议及发展金融控股公司需要注意的一些问题.     

当前我国金融自由化中的主要障碍分析

发展中国家都希望通过金融自由化、国际化分享金融资源国内外流动带来的利益,但金融自由化是一把"双刃剑",会使实施国承担较高的风险,稍有不慎便会冲击其金融体系的稳定性,导致该国经济严重衰退,甚至引发政治危机.我国已经走上了金融自由化改革的道路,但当前的金融自由化进程中仍存在法制、利率、资本流动、汇率和监管等方面的障碍.所以,应积极采取措施,包括抓好法制建设、推进利率市场化、加强资本流动自由化改革、合理升值人民币、强化金融监管等,逐渐清除金融自由化进程中的种种障碍,推进金融自由化,实现金融深化.     

我国金融控股公司监管问题研究

在全球金融业混业经营的背景下,我国金融控股公司也得到快速发展,并对现行分业监管的金融监管体制提出了挑战.本文介绍了金融控股公司在我国的发展现状,分析了金融控股公司监管中存在的问题,并就如何完善监管提出了建议.     

论我国金融控股公司的发展与监管

随着金融创新的层出不穷，金融体制正在由分业经营走向混业经营，金融控股公司成了这一进程中实现混业经营的重要组织形态，金融控股公司与一般控股公司相比，有其自身的经营优势，但同时也给金融监管带来了新的问题，我国应构建以商业银行为主体的金融控股公司，建立金融控股公司的有效监管制度。     

台湾金融控股公司法研究

金融控股公司已经成为金融跨业经营的主要组织形式之一,并且由于其"集团混业,经营分业"的独特优势,成为一些分业向混业转型国家的首选.在我国大陆,一些金融机构和企业集团在监管层的默许下,规避既有法律制度,实施若干金融跨业经营的初步探索,其中最重要的就是建立金融控股公司或类似组织,然而相关法律制度的相对滞后正在成为实践推进瓶颈,而我国台湾在金融控股公司立法方面的比较成功尝试,对于大陆具有重大的借鉴意义.     

试析现阶段我国金融控股公司的组建

面对WTO的严峻形势,组建中国的金融控股公司显得尤为必要.从国外及我国光大集团的运作经验看,金融控股公司有利于我国金融业实行战略重组与混业经营,可方便监管,更好地满足消费者对金融服务的需求.我国金融业组建金融控股公司的思路,即以商业银行为集团公司组建.在组建前,应加快我国金融业的股份制改造;组建后,应加强对金融控股公司的风险管理与监管,同时应加快相关法制建设.     

地方金融控股公司的利弊分析

近年来地方政府为发展地方金融、整合金融资产,组建了不少地方金融控股公司.一方面,地方金融控股公司具有规模经营、协同效应、风险分散等优势,并有利于地方金融机构的发展壮大.但同时地方金融控股公司存在易受地方政府过度干预、降低竞争水平、盲目多元化和监管困难等风险.因此地方金融控股公司的组建须谨慎.     

论金融控股公司市场准入的监管

金融控股公司市场准入监管是金融控股公司稳健安全运行的第一道防线。借鉴国外的相关立法，我国未来金融控股公司法应该从机构准入、业务准入、人员准入三个方面规定金融控股公司市场准入监管的内容；同时，在设计准入监管的具体内容时，立法者应注重在保障金融控股公司安全稳健运行和促进金融控股公司竞争之间达成平衡。     

构建我国金融控股公司监管框架的设想

随着金融全球化浪潮的兴起,金融领域的竞争日趋国际化,大多数发达国家和发展中国家都相继放松了金融管制.银行、证券、保险业之间的业务逐渐融合交叉,这种现象在1999年美国<金融服务现代化法案>通过和实施后表现得更为突出,混业经营成为新世纪全球金融业发展的四大趋势之一,金融控股公司也由此成为全球金融业综合经营的有效组织形式.近几年各种类型的金融控股公司在各国得到迅速发展,尽管我国法律尚未明确金融控股公司的法律地位,但在现实生活中,金融资本控制实业资本,以及实业资本控制金融资本的现象呈现出逐渐放大的态势.金融控股公司有其自身经营优势,但同时也给金融监管带来了新的问题.如何构建金融控股公司监管框架,实施对金融控股公司的有效监管,防范金融控股公司带来的新的风险,确保我国金融体系安全有效运行,是一个十分必要而又现实的问题.     

我国金融控股公司发展的制度性制约因素分析

我国没有专门的金融控股公司法,但是事实上存在各种类型的金融控股公司。制约金融控股股公司的发展的因素除法律因素外,还包括公司转投资限制、母公司融资限制和税收制度限制等。在分业监管体制下,我国金融控股公司立法很难有实质性突破,研究分析专门立法之外的因素更具有现实意义。     

我国金融控股公司的成长模式探讨

我国金融业仍然实行分业经营、分业监管,这己难以适应混业经营的世界大趋势,金融控股公司不失为我国金融业由分业经营迈向混业经营的现实选择。比较了世界各发达国家金融控股公司的运行模式,分析其优劣,结合目前我国金融业经营现状与所处困境,得到结论:我国现阶段应建立以银行业为主体的纯粹性的金融控股公司,努力培养银行、证券、保险自身的核心竞争力,在专业化的基础上逐步开展多元化合作经营,加快产品创新和服务创新步伐。     

以银行为核心的日本财团变革研究及其启示

以银行为核心的财团是日本经济的重要基础。20世纪90年代泡沫经济破灭后，日本财团经过分化与重组，形成了三大金融控股集团。为顺应金融全球化、自由化和信息化的潮流，我国也应考虑兼并重组构建特大金融集团；积极鼓励、扶持发展金融控股公司；加快金融制度建设，促进产融资本双向流动；加快金融立法以适应加强对金融集团层面的金融监管。     

西方金融监管理论演变文献综述

经济全球化、金融一体化以及金融自由化的进程,使得金融在整个经济中的地位和作用越来越明显.金融危机的频繁爆发使得研究"如何进行金融监管"尤为必要.本文通过对金融监管理论的综述,揭示金融监管演进的历程,并试图回答这两个问题:"为什么需要监管"与"怎样进行监管".旨在进一步揭示该理论对构建我国现阶段金融监管理论体系的实践意义.     

我国金融控股公司问题研究

金融控股公司已经成为全球金融业的发展趋向,是金融业由分业经营向混业经营过渡的一种组织模式选择.本文对我国金融控股公司现实情况进行了概括、分析和总结,提出我国金融业向混业经营过渡的组织形式是在明确规范现存金融控股公司经营的基础上,通过有效的措施发展和完善我国的金融控股公司,实现银行业、证券业、信托业和保险业的互利共赢.     

金融监管指数的构建及对中国的检验与启示

通过总结既有理论提出一种衡量金融监管有效性的新的方法——金融监管指数分析方法,并基于这种方法对中国金融监管的有效性进行总体的衡量和判断.研究认为,2000年～2009年,中国的金融监管指数呈现持续上升的趋势,中国的金融监管水平是在不断提升的.总体来说,目前分业监管组织架构是适合我国国情的,但随着金融业的发展,我国应该逐步加强监管机构之间的沟通和协调,同时加强对金融系统性风险的防范,并在金融监管发展的过程中,注重金融安全性和效率性的平衡.     

内生性——金融控股公司防火墙制度的法律思考

金融控股公司中的防火墙不能完全阻断银行与证券公司之间的风险传递,防火墙还会侵蚀金融控股公司的经济利益。防火墙的设置,应当充分结合金控公司制度特点和混业经营的金融属性,重点考虑防火墙制度在金控公司中的内生性、透明性。防火墙作用的发挥,应当强调市场约束力量,调动金融控股公司内部的积极性和自觉性。     

我国金融控股公司的发展导向和路径思考——基于进化博弈论的视角

本文深入分析了金融控股公司的发展趋势和方向,以及我国现有金融控股公司的生存困境,并运用进化博弈理论推导出金融控股公司打造协同效应的基本条件.本文结论是金融业综合经营的推进既需要外部政策环境支持,包括立法和配套监管体系,同时也需要经营主体尽快完善内部操作机制,建立可持续性的协作模式以及有关的风险控制体系.     

海峡两岸合并财务报表的比较

海峡两岸合并财务报表在诸多方面存在着相同点,但也有许多差异。本文对此进行了较详细的比较分析。首先,就其合并范围而言,大陆在合并财务报表的范围上比台湾广;另外当母公司才子公司的投资出现间接投资或直接与间接投资共有时,投资比例的计算不同;对于具有不同经营性质的子公司是否合并,也持有不同的观点。其次,在合并财务报表会计处理方面,对于投资成本与股权净值之间的差额;少数股东权益在合并报表中列示;合并财务报表中公司盈余公积金方面均有不同的处理。