存货质押融资业务的发展演变过程浅析

随着我国改革开放的不断推进,中小企业逐渐成为我国国民经济的重要组成部分,对我国经济发展和社会稳定起着巨大的作用。然而,中小企业自身的一些特点导致其普遍存在融资难的问题,随着存货质押融资业务的不断发展与创新,存货质押融资正在成为解决中小企业融资难题的有效途径之一。为了有效开展存货质押融资业务,解决中小企业融资难和减少其大量存货担保资源的闲置,本文对目前国内外存货质押融资业务的发展演变过程进行了梳理、分析,以期能够为我国中小企业更好地开展存货质押融资业务解决融资困难的问题提供一些参考。     

物流企业存货质押业务风险研究

通过对存货质押业务基础理论的研究,识别出物流企业开展存货质押业务的主要风险包括融资企业的资信风险、银行的政策风险、物流企业的业务操作风险、质押物风险、监管地风险和宏观环境风险。并针对物流企业存货质押业务的风险提出了具体的防控措施,这将有利于物流企业的发展壮大和现代物流业的蓬勃发展。     

智能物流下动态存货质押的质押率研究

智能物流技术的发展解决了存货质押过程中的信用风险和操作风险,但无法完全规避市场价值波动风险。因此,文章从智能物流下四方开展的动态存货质押业务出发,在只考虑质押物的市场价值波动风险的情况下,构建了存货质押融资的风险管理框架和金融机构利润模型,分析在金融机构所能承受的最大损失的情况下,盯市时间间隔对质押率的影响和金融机构最大利润时的最优质押率决策,并通过引入ARMA模型、GARCH模型对上海期货(铝)价格的长期波动性进行动态分析和实证检验,重点分析了异方差情况下价格波动对质押率的影响,为银行在存货质押融资业务方面提供决策性支持。     

存货动态质押融资的司法困境与审判路径——基于司法裁判的实证分析

存货动态质押作为物流金融创新背景下出现的担保类型,已经成为当前我国供应链金融的核心模式之一。在这种融资模式下,企业既能获得融资,又能保障正常经营,可有效帮助中小企业盘活存货和拓宽融资渠道。不过,由于存货动态质押交易构造复杂,区分不同运作模式,又涉及金融借贷、动产质押、保管、监管等多重法律关系,导致相关民事纠纷快速增长,且司法判决态度不一。为尽量反映存货动态质押司法实践全貌,以2012—2020年我国涉及存货动态质押的553份民事裁判文书为分析对象,从案件的数量变化、地域分布、运作模式、制度优势等多个维度入手,对此类担保司法适用的现状进行梳理。研究发现,审判实践中面临的司法困境主要与设立效力、监管人义务和责任有关,如非转移出库模式的存货动态质押法律效力判定不一、物流企业义务与责任模糊不清等。为消解存货动态质押司法困境,需要以《中华人民共和国民法典》(简称《民法典》)及其司法解释思路为指引,正确认识存货动态质押中的交付问题,进一步肯认公同占有作为交付新类型的效力。此外,还要明确监管人作为委托人和保管人的双重身份,而其责任的承担应分别依照违反质物审查义务、监管义务、保管义务予以类型化,并结合致损原因、责任形态和顺位具体判定。     

供应链视角下的存货融资风险分析及规避方法

本文分析了供应链存货融资的优势,对物流企业在银行的统一授信模式下自主发展供应链存货融资存在的风险进行了探讨,并提出了一些规避措施,为物流企业发展供应链存货融资业务提供参考。     

大宗商品贸易行业供应链融资业务模式及风险控制

存货质押供应链融资是一种以供应链中的存货等动产为质押物,为供应链各环节提供金融支持的金融服务。鉴于其业务模式与大宗商品行业高度匹配,该融资模式在大宗商品行业中得到了广泛认可并实现了迅速发展。但伴随其发展,如“上海钢贸事件”等风险事件逐渐浮现,给行业带来了不小的挑战。针对这些风险,研究有效的风险控制手段对行业的健康成长具有关键意义。本文探讨了大宗商品行业存货质押供应链融资的主要参与方、业务模式和面临的风险,强调了综合风险管理策略的必要性,并对行业中常见的风险控制手段进行了总结和评述。     

浅谈商业银行存货质押融资业务的信用风险管理问题

存货质押融资业务是商业银行目前正积极发展的业务，信用风险是该项业务中存在的主要风险，针对这项风险的管理问题进行研究具有较强的现实意义。     

基于存货质押融资的物流金融质押率风险评价研究

物流金融是解决中小型企业融资难问题的一种有效模式,作为一种新生事物,必然有其不完备和需要进一步完善的地方。其中存贷质押就是值得进一步研究和探讨的重要课题。存货质押融资是指需要融资的企业,将其拥有的存货做质物,向资金提供企业出质,同时将质物转交给具有合法保管存货资格的物流企业进行保管,以获得贷方贷款的业务活动,是银行业在物流企业参与下的动产质押业务。     

我国中小企业存货质押融资业务的风险分析与控制

随着中国经济的高速发展,中小企业在我国社会主义特色市场经济中所占的地位也越来越重要。然而为数众多的中小企业并没有获得与其在国民经济中所处地位相对应的金融支持,依然普遍面临融资难、融资少、融资贵的困境。鉴于此,物流金融领域中存货质押融资业务的出现,成为了解决中小企业融资困境的重要创新途经。本文通过研究存货质押融资的模式、风险点分析与风险控制策略,以找出其与我国中小企业融资需求的契合点,进而给我国中小企业融资渠道的拓宽提供全新的、多样化的选择。     

存货质押融资业务中外比较分析及案例研究

积极发展存货质押融资业务是改善我国中小企业融资难的一条有效途径。为促进这一业务的发展,本文系统地比较分析了国内外存货质押融资的异同,认为我国存货质押融资业务现阶段虽然通过物流与金融的有效整合取得飞速发展,但与国外多年积累的经验和先进的业务控制水平相比,无论在制度环境、行业环境、业务基本要素和控制方式等四个方面都需要系统改善。     

基于供应链融资模式的中小企业融资行为博弈模型探究

供应链融资是对中小企业从供应链角度开展综合授信,且把针对单个企业的风险管理转化成对供应链的风险管理。通过对博弈模型的运用,对中小企业在三种供应链基本融资模式——应收账款质押融资模式、存货质押融资模式以及信用担保融资模式下的融资行为分别进行分析并对各模式的优劣势进行比较,从而认为企业和银行都更倾向于采用应收账款质押融资模式。     

基于阶段贷款方法的存货组合质押风险控制研究

阶段贷款方法对存货组合质押的风险控制具有重要作用。本文以中小型企业为研究对象,将阶段贷款方法纳入到存货组合质押过程中,建立基于阶段贷款方法的存货组合质押风险控制理论模型,从最优阶段数、各阶段贷款数量、放款条件、贷款企业道德风险、分阶段贷款撤销机制等方面,分析了将阶段贷款方法引入到存货组合质押风险控制中所存在的困难,并据此提出应有效规避道德风险,以风险最小化原则确定贷款阶段数,各阶段放款数量应兼顾银行风险和贷款企业生产经营状况,综合各指标确定放款条件,建立完善的激励机制,科学设置贷款撤销机制。     

法人股股权质押及评估初探

随着我国金融市场的发展与完善,股权质押作为一种新型的融资方式,为企业拓宽融资渠道和担保业务的发展提供了巨大空间。本文就法人股股权质押的可行性、现状、风险因素、风险防范措施、评估风险、评估技术障碍、及评估方法进行初步探讨。认为股权质押不失为拓展中小企业贷款担保途径的一种有效方式。在目前全球性金融危机的形势下,股权质押对中小企业融资及当前经济的恢复和发展都有着极其重要的作用。但是,由于股权这种资产的特殊性,较固定资产抵押和质押、第三方担保等方式而言,债权人往往面临较大的风险,这制约着这种融资方式的进一步发展。因此,如何合理控制和防范这些风险,成为股权质押业务能否健康发展的关键。     

浅析期末存货可变现净值的确定技巧

存货是企业的一项重要资产,现行企业会计准则规定资产负债表日存货应当按照成本与可变现净值孰低计量。存货可变现净值的确定成为该计量方法应用时需要解决的关键问题,也是实务工作中的一个难点。本文对不同存货可变现净值的确定进行归纳分析。     

中小企业供应链融资模式探讨

供应链融资是从供应链角度对中小企业开展综合授信,并将针对单个企业的风险管理转变为对供应链的风险管理。本文分析了中小企业融资难的成因,将供应链融资模式归纳为基于存货质押融资、基于信用担保融资以及基于应收账款质押融资等三种基本融资模式,并对供应链融资服务的现实意义作了探讨,从而为解决我国中小企业融资难问题提供了一个新的思路。     

存货质押业务中银行与物流企业Stackelberg博弈行为分析

完全信息下的存货质押融资业务中,物流企业作为先行决策者决定风险承担比例,银行据此决定利率,对实践中双方博弈行为进行分析与求解的数值仿真研究表明:完全信息下由银行和物流企业"双边决定市场"的优势大于由银行单边决定的市场;借款企业高履约水平时,物流企业愿意通过提高自身的风险承担比例来换取银行减让利率;利率敏感度对均衡结果的影响较自有资金敏感度更为显著。     

金融机构知识产权质押融资风险及防范

将知识产权质押引入金融信贷领域,对推动科技型企业创新发展,拓展企业融资渠道,优化产业结构升级、加快经济建设发展具有重要意义,然而目前,对于我国来说,法规政策不健全、知识产权价值及权属关系不稳定,质押物处置过程不规范等因素导致了金融机构对知识产权质押融资持谨慎态度。本文探讨了知识产权融资风险的主要因素：法律风险、知识产权价值风险、权属风险及质押物处置风险,并提出了完善法律法规、完善知识产权评估管理体系、质押期风险预警系统、完善出质期管理制度、完善知识产权变现市场等融资风险防范措施,对帮助银行正确面对知识产权质押融资风险,有效规避、分担融资风险具有重要的现实意义。     

新旧存货准则的比较及改进建议

新《企业会计准则——存货》准则与旧准则相比,有较大变化,本文试对此进行分析。 一、新旧存货准则内容及会计处理方法的比较 新存货准则对财务风险进行了更充分的揭示,对企业的业绩进行了比较正确地衡量,为信息使用者提供了更充分真实的信息。（一）新旧存货准则内容的比较1.对可变现净值内容规定的详略不同。旧准则只是对可变现净值的要点进行较为模糊的描述,并没有完全界定清楚可变现净值概念包含的内容,给会计实务操作造成了困难;而新准则就存货可变现净值作了较为具体严密的规定。     

成本与可变现净值孰低法的应用研究

本文基于教学的角度,详细介绍存货可变现净值确定的方法,以及成本与可变现净值孰低法的账务处理。在此基础上,由成本与可变现净值孰低法引出一些思考,以便改进存货期末计价的方法。     

中小高科技企业专利权质押担保融资研究

专利权质押担保融资是中小高科技企业融资的新方式,它具有平等性、专有性、无形性三个特点,较传统融资方式有担保品易获得、信用等级与资产规模约束较小的优势。但是专利权质押担保同时面临着财务风险、市场风险、技术风险。为了降低融资风险,应该建立专门中介服务机构、打造科技信息发布平台、构建债权主体事后风险补偿机制。