“留抵退税”新政对企业经营绩效分析与政策建议——以医疗制造业上市公司为例

受多种因素的影响,企业作为增值税一般纳税人,由于增值税税制的链条性设计,增值税的进项留抵税额具有客观性和普遍性。为遵循国际通行的做法,2018年以来我国通过实施并扩围增值税增量留抵退税制度,以减少待抵扣进项税额占用企业自有资金问题,2022年又开始实施存量留抵退税政策。为验证该政策对企业经营绩效的实施效果,采用双重差分模型(di d),对92家医疗制造业上市公司的若干主要财务指标进行了实证研究。研究发现,增值税留抵退税对企业的经营业绩有明显地提升作用。因此,留抵退税新政应进一步扩大其实施范围,进而不断提升企业经营绩效,助力实现高质量发展。     

大规模增值税留抵退税新政实务研究

本文先分析了大规模增值税留抵退税新政特征,随后介绍了大规模增值税留抵退税新政实务,包括增值税销售额、企业划分标准、适用对象、扣税凭证变化、留抵退税金额计算,希望能给相关人士提供有效参考。     

增值税留抵退税能够缓解企业经营风险吗?

作为助企纾困的重要手段,增值税留抵退税能够以减负的方式缓解企业所受的风险冲击,在保持微观企业平稳运行的基础上有效防范经济风险的发生。本文以2015—2021年非金融类上市公司数据为研究样本,利用双重差分模型深入考察2018年增值税留抵退税政策与企业经营风险的内在联系。研究发现,留抵退税显著缓解了企业的经营风险。机制检验表明,企业融资约束和过度负债状况的改善是留抵退税产生风险缓解作用的重要途径。进一步分析还发现,不同的外部市场环境会导致留抵退税政策出现异质性的影响效应。     

增值税纳税人留抵退税权的证成与规则完善

留抵退税权是增值税纳税人一项应有的基本权利,其法定化是增值税制度优化的应有之义,有利于改善纳税营商环境。从纳税人权利视角对增值税留抵退税制度进行重新审视发现,留抵退税并非税收优惠,而是增值税纳税人应有的权利。留抵退税权是增值税纳税人在公法上的债权请求权,不能简单被抵扣权涵摄,也不同于一般意义上的退税权,属于独立权利。目前,对留抵退税权存在诸多不合理限制,如对纳税人身份限制过多、纳税人注销或转小规模纳税人时不能退税、留抵税额难以抵减其他欠税、留抵退税权未在破产程序中进行特别调整且无法代位行使等,纳税人虚增销项税额后还能否行使留抵退税权尚不明确。在跨区域商品流通中,征收和退还增值税的主体出现错位,导致地方财力无法有效保障退税的实现。留抵退税权作为一项新型权利,目前既难以依法有效防止纳税人滥用权利,又未严格追究税务机关强迫或拖延退税的责任。鉴于此,对留抵退税权,适宜以直接入法的形式在我国增值税法中予以明确;对留抵退税权的限制应处在必要与合理范围内,并由法律或行政法规规定;留抵退税权应回归债权的相对性,以对增值税财权进行横向或纵向重新配置,充实地方财力;应健全留抵退税权征纳双方法律责任,以落实...     

小微企业增值税期末留抵税额退税的政策解读及会计处理

财政部、税务总局公告进一步扩大增值税留抵税额退税政策,规定制造业、小型企业、微型企业在符合条件的情况下可申请退还存量留抵税额和增量留抵税额。政策的出台为促进经济发展、提升市场信心创造了良好的政策环境。但实务中许多财会人员对增值税期末留抵税额退税的政策理解不透彻进而造成会计处理不规范,文章故此对小微企业增值税期末留抵税额退税的政策加以解读,并对其会计处理举例分析,以为实务工作提供参考。     

增值税留抵退税能够缓解企业融资约束吗——基于现金-现金流敏感性的实证证据

为盘活企业增值税留抵税额造成的沉淀资金,2018年国家开始实施有条件的留抵退税。本文利用沪深A股上市公司年度财务数据,以增值税留抵退税为准自然实验,运用扩展的现金-现金流敏感性模型,实证检验了增值税留抵退税对企业融资约束的影响效应及作用机制。研究发现,增值税留抵退税可以显著降低样本企业的现金-现金流敏感性,即留抵退税可以有效缓解企业融资约束。机制分析显示,增值税留抵退税主要通过增加企业内源融资、短期负债、商业信用等渠道促进了企业融资约束的缓解,且留抵退税对不同类型企业的融资约束缓解效应存在显著的异质性。此外,留抵退税在同时促进内源融资和短期债务融资增加的情况下,由于内源融资的增长幅度大于债务融资的增长幅度,使企业财务风险降低。本文实证结果为政府部门推行减税降费、实施税收优惠政策激活企业活力等提供了一定的实证依据。     

增值税留抵税款抑制了企业研发投入吗

创新是经济增长的持续动力。在中国企业的研发投资主要依靠内部融资弥补成本的现实背景下,增值税留抵制度相当于政府无偿占用企业资金,给企业研发投入带来了较大的现金流压力。本文基于2016—2018年微观企业税收调查数据,给出了增值税留抵税款抑制企业研发投入的经验证据。研究结果显示,增值税留抵税款占营业收入的比重每上升1个百分点,调整后的企业“新产品、新技术、新工艺”研发投入占营业收入的比重将下降0.0597个百分点。结构层面的分析发现,这一挤出效应具有“鞭打快牛”的进一步扭曲性。在企业层面,经济活力较大的民营企业、研发需求旺盛的技术密集型行业和大规模企业的政策抑制效应更强;在地区层面,知识产权保护程度越高的地区,增值税留抵税款对企业研发投入的抑制性越强。增值税留抵税款对企业研发投入的抑制主要通过减少企业经营性现金流以及增大企业融资难度两种渠道发挥作用。本文结论表明,现行的增值税留抵退税政策将在较大程度上激发市场创新投入,实现经济的高质量发展。     

数字化对制造业企业创新绩效的影响研究

数字经济时代,数字化被广泛认为是企业获取竞争优势的关键,但数字化对企业绩效影响及影响过程研究尚不明确。因此,本文基于组合技术演化理论(CTE),结合湖北省制造业企业的259份样本数据,从装备数字化、价值链数字化和组织IT能力三个方面实证研究数字化对制造业企业创新绩效的影响。结果表明：装备数字化与创新绩效呈倒U型关系,价值链数字化及组织IT能力对创新绩效有显著正向影响。     

基于双重差分法的黑龙江省经济发展政策研究

自2010年以来,东北经济增长速度开始减缓,2014年《国务院关于近期支持东北振兴若干重大政策举措的意见》正式发布,新一轮东北振兴开始。在此背景下,黑龙江省作为东北三省重要的组成部分,结合黑龙江发展现实,运用双重差分法对其贯彻落实新一轮东北振兴政策的实施效果进行评价,并从多层次分析黑龙江省未来应在找到适合自己的发展方向及政策定位基础上,增加政策的可持续发展及有效执行力,加强具体性区域政策的针对性。     

黑龙江省制造业管理模式创新路径与策略选择

黑龙江制造业目前在管理上存在的诸多问题和黑龙江制造业的转型战略要求对企业管理模式要进行创新。制造企业在管理创新时要坚持顾客利益驱动、网络化、柔性化的原则,在此基础上建立以顾客需求为战略导向,以流程衔接与优化设计为企业组织的内在驱动力的开放式、扁平化的现代组织管理模式。     

施工项目增值税留抵问题及应对策略探析——以A施工项目为例

自2016年建筑业“营改增”以来,建筑施工企业,尤其是一般纳税人的税收政策、征管模式、会计核算、购销策略等方面都发生了重大改变。为了合理合法降低税负,建筑施工企业不断探索工程项目税务管理的新模式。文章结合财政部、税务总局最新政策,以A施工项目为例,通过对涉税数据的收集,剖析了该项目增值税留抵税额过大的原因,并结合建筑施工企业工程项目增值税管理过程存在的问题,有针对性地对施工项目税务管理提出优化策略。     

创新型城市试点政策对创新效率的影响研究

文章基于280个地级市的面板数据,构建城市创新效率指标体系,通过DEA方法测算城市创新效率,采取双重差分法评估创新型城市试点政策效果,主要得出以下结论：一是创新型城市试点政策对城市创新效率提升具有显著促进作用,此结果在经过多项稳健性检验后仍然成立;二是试点政策发挥政策效果受制于城市的区域位置;三是创新型城市试点政策施展政策效力受到城市经济发展水平的影响,经济相对落后的地级市受政策影响创新效率提升作用更显著。     

东北装备制造业创新政策研究

《东北地区振兴规划》中重点提出将东北打造成具有国际竞争力的装备制造业基地。深入贯彻落实科学发展观,实施东北装备制造业振兴战略,在振兴中设计并不断完善符合现代东北装备制造业发展内在规律要求的制度安排,无疑是政府的重要职责。     

产业升级背景下制造业企业商业模式创新研究

本文从商业模式概述入手,着重分析了制造业产业升级发展,探索了产业升级背景下制造业企业商业模式创新的策略。产业升级是现阶段我国产业发展的重要方向,产业升级能够有效调整产业结构,提高产业经济效益,使产业发展与我国经济发展相适应。因此,我国十分注重产业升级,积极制定了产业升级的相关策略,加快了产业升级的步伐。而制造业作为我国经济的重要支柱产业,积极开展产业转型升级,加快产业发展创新。而作为市场主体的制造业企业在产业升级背景下创新商业模式,加强企业经营才能够跟上我国制造业产业升级发展的步伐。研究产业升级背景下制造业企业商业模式创新不仅能够优化制造业企业的经营模式,而且对制造业转型升级有着深刻意义。     

制造业企业现行融资方式的创新与发展探究

本文对当前国内制造业企业所面临的融资现状及问题进行了深入的探讨,进而就下一步业内企业如何实现融资创新提出了具体的思路,以供借鉴或参考。     

黑龙江省装备制造业创新人才开发的策略研究

黑龙江省加快振兴装备制造业,要坚持走以自主创新为主的新型工业化道路,实现这一举措的重要保证之一就是对于创新人才队伍的有效开发。作为国家的老工业基地,黑龙江省的装备制造业目前却面临着人才队伍逐渐萎缩、科技型人才比例不断下降和后备创新人才开发培养方式相对落后等问题。加强创新人才的开发,要采用科学的策略合理激励并留住优秀人才;通过建立产学研合作的教育体系迅速培养创新人才;推广学习型组织的建设并重视隐性知识加快开发创新人才,实现创新人才能力的全面提升,为装备制造业的发展提供坚实的基础。     

减税退税降费政策对小微企业的激励作用分析

近些年我国小微企业在内的各行各业发展都举步维艰,一方面是国外经济形势严峻以及世界政治、经济环境复杂影响,不利于我国经济的发展,另一方面是全球新冠肺炎疫情肆虐,在常态化疫情防控局势下各行各业发展都萎靡不振,尤其是我国小微企业,因为规模小、周转资金少以及人才短缺,应对各类风险的能力较低,很容易因疫情防控而出现资金链断裂问题。而小微企业是我国经济的重要组成部分,更是为数以万计的人民提供就业岗位,如果小微企业发展遭受重创,不仅危及我国经济的可持续发展,还会造成大量人员失业,使其基本生活得不到保障,影响社会稳定和谐发展。党的十八大以来,党中央、国务院审时度势、科学决策,出台一系列退税减税降费政策,为减轻市场主体负担,应对经济下行压力提供了有力支持。本文简单分析了减税退税降费政策实施的必要性及内容,着重分析了减税退税降费政策对小微企业的激励作用以及目前减税退税降费政策的不足之处,针对这些不足提出改进建议,不断完善我国减税退税降费制度及政策环境,真正促进小微企业的稳定发展。