不动产抵押贷款(下)——美国房地产经济综述之十一

<正> 四、抵押贷款分折把可取得收益的不动产抵押贷款同住宅抵押贷款相比较,有两点明显区别:一是住宅抵押贷款的条款是相当标准化的,而可取得收益的不动产抵押贷款的条款比较灵活,允许借款人商谈;二是住宅抵押贷款分析的重点放在借款人,主要分析借款人的信用历史和偿还能     

完善抵押手续防范信贷风险——谈办理抵押贷款中应注意的几个问题

在专业银行向商业银行过渡时期,困扰金融部门最突出的问题就是贷款风险。当前开办的抵押贷款是防范贷款风险,提高信贷资金质量的有效途径之一。但应该看到,由于信贷人员不懂法,工作不认真,审查不严,加之借款人的欺诈行为,使抵押贷款不同程度地存在着不合规、不合法的风险因素,使抵押贷款的法律效力受到影响,甚至形成风险,给国家的信贷资产造成损失,主要表现在以下几个方面: 1.抵押物认定不实,使抵押形同虚设; 2.抵押物选择不当,使抵押有名无实; 3.验证产权证明不细,使抵押贷款存在风险隐患; 4.抵押物估价不准,造成低值高贷; 5.抵押手续不规范,造成法律效力不完全; 6.贷后检查不严格,造成抵押物损坏、流失或被其它债权人扣压;     

抵押放款宜珍重

采用抵押放款,是银行防范贷款风险的重要措施之一,也是专业银行向国有商业银行转轨后的主要放款形式。所谓抵押放款,即是借款人向放款人提供一定的抵押品作为保证的放款,为减少和避免贷款损失风险,要求抵押品为易于保存和变卖的财产,如有价证券,房地产,商品的提单和栈单等。农业银行、信用社自1988年试行“担保抵押贷款”以来,对降低信     

辽宁省住房抵押贷款证券化可行性分析

住房抵押贷款证券化(MBS)是指住房抵押贷款发放机构的一种债权转让行为,即贷款发放人把对住房贷款借款人的所有权利转让给证券投资者.     

我国农村宅基地使用权抵押贷款的困境与出路

我国现有宅基地抵押贷款制度的欠缺,已经成为制约农村经济社会发展的重要因素.现阶段,针对农村宅基地抵押贷款存在亟待解决的问题,需要从完善农村宅基地法律法规、建立健全宅基地产权登记制度、建立宅基地估价体系、完善宅基地抵押制度以及建立宅基地抵押风险缓释机制等方面进行综合改革.     

北京市规定贷款买房必须上保险

北京市住房资金管理中心为减轻个人贷款投保人负担 ,作出规定 ,自１９９９年１１月１日起 ,调整个人贷款的保险方式 ,个人在使用公积金贷款买房时 ,凡是采取抵押担保方式贷款的借款人 ,必须上财险 ;凡是没有担保单位并不能提供质押物的借款人 ,必须上寿险。北京市规定贷款买房必须上保险     

房地产抵押:住房融资重要一环

在房地产融资业务中,房地产抵押贷款是主要的贷款方式,掌握好这一方式对确保资产安全十分重要。 抵押贷款是指银行要求贷款人提供一定的抵押品作为物资保证的放款。放款到期不还,银行有权处置抵押品作为补偿。房地产抵押贷款则是指抵押人以其合法拥有的房地     

美国危机笼罩下的全球经济

次级抵押贷款是指一些贷款机构向信用程度较差和收入不高的借款人提供的贷款。随着美国房地产市场持续降温,房价不断下跌,利息反复增加,很多购房者无力偿还抵押贷款,次贷危     

我国住房抵押贷款证券定价研究

在我国房地产业的迅猛发展下,住房抵押贷款规模不断扩大,住房抵押贷款证券化也随着“建元2005-1”的上市而破局,住房抵押贷款证券的定价问题研究也成为我国资本市场证券化领域的热点。本文在总结了国外定价方法和国内相关研究的基础上,从分析影响我国住房抵押贷款证券价格的主要因素入手,阐述了借款人可支配收入和房款这两个主要因素决定的借款人提前还款的模型,并根据我国住房抵押贷款证券的特点建立了住房抵押贷款转付证券的静态利差定价框架。采用此定价框架,本文对“建元2005-1”资产池进行了定价分析,结果显示,相对于建元发行说明书里假设的CPR,在基于收入和房款的提前还款模型下,资产池的提前还款风险更大,对利率变动更加敏感,要求的收益率也更高。     

存货质押贷款中银行对借款人的甄别—分离均衡

抵押贷款仅考虑借款人信用风险,存货质押贷款还应考虑质物价格风险。当银行时借款人事前违约概率具有不对称信息时,在DannyBen—shahar抵押贷款模型基础上,综合考虑借款人信用风险和质物价格风险,证明存在高风险借款人选择（高利率、高贷款价值比）合同,低风险借款人选择（低利率、低贷款价值比合同）的唯一分离均衡。     

浅谈住房反向抵押贷款

住房“反向抵押贷款”——即通常意义上所说的“倒按揭”养老方式，近年来开始进入国人视线。何谓反向抵押贷款：反向抵押贷款是指在已拥有房屋产权的老年人群体中推行的“抵押房产领取年金”的寿险服务。将老年人房屋产权抵押给银行、保险公司等金融机构。相应的金融机构对借款人年龄、预期寿命、房屋的现值、未来的增值折损情况及借款人去世时房产的价值进行综合评估后，按其房屋的评估价减去预期的折损和预支利息，按人的平均寿命计算，     

新一轮次贷危机袭来：两大房贷机构告急

美国次级抵押贷款市场近期的困境引发全球股市遭遇抛售。不同市场间的相关性似乎更高，与贷款违约相关的负面消息如潮水般涌现。由此所反映出的已不仅是对高风险借款人无力偿还贷款的担忧,而是更广层面上经济前景的不明朗。     

创新放款、还款、消费模式交通银行推出“易贷通”个人贷款业务新产品

近期，交通银行推出了个人贷款业务新产品——“易贷通”。借款人在可用额度内，能随时通过自助渠道放款。该产品是对个人贷款业务放款、还款和消费模式的创新，为客户提供了高效便捷的融资服务通道。交通银行个人“易贷通”产品通过综合考虑客户收入、职业前景、信用状况、担保方式和担保物价值等情况，给予借款人长达三年的循环使用的最高额度。     

创新放款、还款、消费模式 交通银行推出“易贷通”个人贷款业务新产品

近期,交通银行推出了个人贷款业务新产品——“易贷通“。借款人在可用额度内,能随时通过自助渠道放款。该产品是对个人贷款业务放款、还款和消费模式的创新,为客户提供了高效便捷的融资服务通道。交通银行个人“易贷通“产品通过综合考虑客户收入、     

持有或退出——美国反向抵押贷款市场的反向或正向选择的研究

美国反向抵押贷款市场中出现了一种奇特的现象:参与反向抵押贷款的老年人,比较没有参与这一贷款业务的老年人,在其晚年生活中住房转换的比例反而更高。我们将这一现象定义为正向选择问题,同传统熟知的反向选择问题相对。本文主要针对这种现象产生的原因、是否可持续进行,借款人和贷款机构对此事项该如何应对等,进行了深入探讨,并对反向抵押贷款的运营提出相关建议。     

"建元2007-1"住房抵押贷款支持证券提前偿付风险

住房抵押贷款证券化是20世纪70年代以来世界金融领域最重大的金融创新之一,已被当今世界许多国家所采用.但由于在个人住房抵押贷款中,借款人可以随时支付全部或部分抵押贷款的余额,导致住房抵押贷款支持证券出现了现金流量不稳定的提前偿付风险.文章根据估算提前偿付风险常用的SMM模型和CPR模型,对我国"2007-1"个人住房抵押贷款支持证券的提前偿付率做出了估算,得出了"建元2007-1"的提前偿付率偏高的结论.     

《婚姻登记条例》实施后 共有房产按揭效力分析

问题的提出目前个人住房按揭贷款的操作中,通常的做法是首先由开发商进行阶段性保证,待所购房屋建成,房屋产权证书办妥后,以所购房产进行抵押担保。以共有房产设定抵押担保,涉及共有人同意问题。共同共有最常见的情况是夫妻共有。按照司法解释,在个人住房按揭贷款中,如果借款人     

美国商业银行房地产金融业务概览

一、房地产贷款 (一)住房贷款 住房贷款是指借款人用以购置住房的贷款,具体有三种: 1、联邦住房建筑管理局住房贷款。它是指那些由美国联邦住房建筑管理局保险的住房贷款。借款人对于这种贷款每年要按尚未偿还的贷款平均余额支付规定的保险费。这项保险费专户存储,作为互助抵押货款保险基金。当借款人违约时,     

抵押贷款及抵押证券的套期保值工具:选择权的运用

房地产抵押贷款或抵押担保证券容易遇到利率风险、再筹资风险及其他风险.要规避这些风险,或者使这些风险得到转移,可以通过采取与持有资产相反的交易部位来实现:无论是抵押贷款还是抵押证券本身,或者买卖选择权,都可以采取与持有资产相反的交易部位来避开各种风险,但进行这种交易可能存在套利机会.虽然证券可以用空头的方式买卖,但买卖选择权的期限是有限制的,并不是所有的到期日都可以获得买卖选择权.同时,抵押风险的产生取决于借款人的素质和不能以次级证券对等转换的财产质量.     

银行借款合同担保纠纷及其预防

一、借款合同担保及各方的过错形式 借款合同担保纠纷,是指借款合同担保法律关系各方当事人因借款合同的履行和代为履行或承担连带责任而发生的权利、义务争执。常见的借款合同担保纠纷,一般可以概括为担保是否成立的争执、担保是否有效的争执、担保人拒绝依法履行担保责任的争执三大类。按酿成借款合同担保纠纷的过错主体来分,可以分为贷款方的过错、担保人的过错和借款人的过错。 (一)贷款方的过错形式 在银行贷款工作实践中,贷款行社有时因自己的过错而引起借款合同担保纠纷。贷款行社的过错形式主要表现为: 1、不遵守国家法律、法令和信代政策,发放违法担保贷款,造成合同无效、致使贷款无法收回,引起纠纷。比如贷款行社明知借款用于违法活动而仍然发放担保贷款等。 2、审保不严,盲目放款。对借款人或第三人提供的抵押物没有认真进行审查,将不合法律要求的财产设定抵押,或对保证人资格、资信情况、代偿能力没有进行认真调查、审查,造成虚假担保,致使贷款不能按期收回。