风险价值法在投资银行市场风险评估中的应用

风险价值方法(Value—at—Risk)是近年来发展起来的用来测量和控制金融风险的量化模型。本文使用VaR模型测量了投资银行证券业务中的市场风险，并应用上海证券交易所的实际数据，具体计算出VaR的时间序列，论证了如何应用该时间序列来评估风险的大小。最后分析了VaR方法的应用范围及在我国的应用前景。     

证券公司的风险估值法（VaR）研究

金融工程被誉为金融领域的高科技,它将工程思维引入金融领域,综合地采用各种工程技术方法设计、开发和实施新型的金融产品,以解决各种金融问题。金融工程的核心部分就是风险管理工具和技术,而风险估值(Value at Risk)即是风险管理的重要工具之一。一、证券公司使用VaR法的必要性     

风险价值法在投资银行市场风险评估中的应用

风险价值方法(Value-at-Risk)是近几年发展起来的用以测量和控制金融风险的量化模型。本文使用VaR模型测量了投资银行证券业务中的市场风险,应用上海证券交易所的实际数据,具体计算出VaR的时间序列,并论证了应用该时间序列来评估风险的大小的方法。最后分析了VaR方法的应用范围及在我国的应用前景。     

基于头脑风暴法与流程图法的航空制造企业某改装项目风险识别

文章运用风险识别的工具和方法,研究了航空制造企业某改装项目的风险识别。根据项目的特点,选择了合适的风险识别工具和方法,运用头脑风暴法和流程图法,识别出航空制造企业某改装项目的风险因素,最后以实际改装项目为例,对风险识别理论进行了实证。     

浅析内部控制有效性及其评价

内部控制有效性的问题,是当前的研究热点之一.内部控制有效性的内涵应包括内部控制目标、内部控制要素等.评价企业内部控制的方法总体上可以分为详细评价法和风险基础法两种,风险基础法相对来说具有更高的成本效益和效率.政府监管部门应当规范风险基础的评价方法,引导企业管理层和注册会计师应当实施风险基础的方法来评价和审计内部控制.     

高技术企业生存风险及评价方法的研究

高技术企业在生产经营与发展的过程中都面临技术风险、市场风险、财务风险、经营管理风险等生存风险,企业在不同的生命周期阶段所面临的风险程度不同。针对高技术企业存在的生存风险建立科学的风险评价指标体系,采用加权评分法对高技术企业的生存风险进行评价,以便高技术企业在面对企业生存风险时采取有效措施,规避企业的生存风险,使企业能够健康持续发展。     

企业财务风险衡量之我见

财务风险的衡量有多种方法，既有简单的方法，也有复杂的方法；既有经验判断法，也有数理分析法。下面介绍几种常用的方法。     

基于AHP-熵值法商业银行体系风险指标预警研究--来自2003-2012年数据

以商业银行为主体的银行业往往是金融危机爆发的源头,文章以我国商业银行为研究视角,从宏观经济、国际冲击、资产泡沫、银行体系四个方面选取14项风险预警指标,结合AHP和熵值法赋权的各自优势,采用AHP-熵值法综合赋权构建我国商业银行风险预警指标体系。运用2003-2012年数据对我国商业银行体系风险状况进行实证检验,结果表明：我国商业银行整体在基本安全下运行,个别年份出现金融风险,且其中一些金融风险预警指标发生严重恶化,处于危险区域,揭示了我国商业银行体系具有潜在发生危机的可能性,体现了采用AHP-熵值法综合赋权构建风险预警指标体系的准确性,为商业银行风险管理者提供科学、有效的决策参考。     

地方政府债务风险评价及警情分析——基于我国31个省份2013—2021年数据

文章基于地方政府债务形成的历史、现状及未来走向这一发展脉络，从举债状况、经济实力、财政实力、金融状况4个维度构建地方政府债务风险评价指标体系，采用熵值法对我国31个省份2013—2021年地方政府债务风险进行评价，并根据三倍标准差原理划分警情区间和风险等级。结果显示：广东、上海等省市地方政府债务风险等级多为低，河北、陕西等省份地方政府债务风险等级多为中，西藏、青海等省份地方政府债务风险等级多为高、极高，且多数省份的地方政府债务风险得分呈逐年升高态势。对此，应高度警惕局部债务风险，分级制定不同的债务风险防范化解措施，加大对经济落后地区的财政转移支付力度，严控新债务。     

发电企业财务风险分析与应对

2010年是继2008年、2009年后世界抵抗经济危机的又一个重要年份。而经济危机又像一个“警报器”提醒着越来越多的企业加强风险的防范及管理，尤其凸显在财务风险管理上。本文基于“发电企业”这样一个特殊的群体，总结了其在财务风险管理实践中运用且取得一定成效的Z评分法，并对我国重要的发电企业的财务风险状况进行了分析，从而提出了相应的应对建议。     

谈我国对外经济贸易活动中外汇风险的表现及防范

一、外汇风险产生的原因及在我国对外经济贸易活动中的表现从货币上看 ,外汇风险在我国对外经济贸易活动中的表现有以下三个方面 :1 .外币与外币之间的汇率风险。主要是各种外币与美元之间因汇率变化而引起的风险。美元是国际上的中心货币 ,我国的进口、出口利用外资都以美元为基本的计算货币和统一货币。这样 ,其它货币的外汇风险往往表现在其对美元汇价的变化上。例如 ,企业从银行得到美元外汇贷款后 ,从日本进口技术设备并用日元支付贷款 ,在日元与美元之间的汇率变化时 ,就会出现汇价风险。2 .外币与人民币之间的汇率风险。我国的人民币…     

基于熵权法的地方政府负债风险评价研究

随着我国经济社会的快速发展，地方政府负债问题日趋严重．而且引发危机的潜在风险越来越大。控制和化解地方政府债务风险成为2014年我国经济工作的重要任务。文章通过构建地方政府负债风险评价模型，运用2013牟负债数据对国内省级政府的负债风险进行了评价和等级划分。结果表明，我国近半数省级政府的负债存在不同程度的风险。这一研究是政府负债风险研究领域的有益补充，可为当前我国地方政府化解和控制负债风险提供决策依据。     

金陡涌沉积物重金属污染特征与潜在生态风险评价研究

为了解广东佛山金陡涌河道底泥中重金属的污染状况,本研究采集了38个采样点的沉积物样品,并测定样品中重金属Cu、Zn、Pb、Cd、Cr、As与Ni的含量,同时运用地累积指数法与潜在生态风险指数法对金陡涌河道底泥中重金属的污染程度和生态风险进行评价。结果表明,金陡涌存在严重的金属富集,其中Cr、Cu、Ni、Cd、Zn均存在不同程度的富集,且Ni与Cd潜在生态风险大,应即时控制污染源头进行针对性治理。     

网络计划中确定关键线路的方法浅析

考虑风险因素的工期管理软件通过都需要将模拟算法运用到相关的网络图中。经典的CPM法对规模较小的网络计划易用且有效的．但对节点多的大规格网络计划就存在如下缺点：每个工序都需要计算5个参数，计算量庞大；确定关键路径前需大量的存储空间存放这些参数。非常不经济。大型项目的模拟次数一般都较多。CPM法确定关键路径的缺点就更加明显。在此，我们先简单介绍一种基于单代号网络图来确定关键路径的简化方法，同时提出基于单代号网络图的简化确定路径法。     

中国企业海外投资的区域风险预警系统研究

随着中国对外直接投资规模迅速扩大,跨国企业面临的区域风险也日益增大。本文把区域风险分成政治风险和宏观经济风险两个纬度。在此基础上,本文利用主成分分析法,识别了中国企业海外投资区域风险的主要影响因子。之后,本文运用BP神经网络法,建立海外投资区域风险预警系统。     

房地产企业财务风险评价探析

在对8家房地产企业进行研究之后,合理运用熵权法和综合评价法相结合的方式,笔者对房地产企业中的隐患风险进行风险运算,笔者得到的结论是房地产企业是可以对财务风险的发生进行控制和防范的,其主要影响原因是存货周转率、营业收入增长率、资产负债率、净资产收益率。     

我国商业银行整体操作风险评估分析 ——基于损失分布的蒙特卡罗模拟方法

金融业的全球化竞争和金融管制的放松,使商业银行面临的操作风险不断上升。我国商业银行操作风险形成的内因和外因有很多,通过利用损失分布法对我国商业银行操作风险进行实证分析认为,目前,我国商业银行操作风险还处在可控的范围之中。但随着商业银行业务的快速增长,资本金不够的隐忧仍然存在。在未来要加强数据搜集整理,建立我国自身的操作风险损失数据库;要选择适合自身的操作风险度量方法;建立有效、科学、实时的商业银行操作风险预警系统。     

基于多层次灰色评价法的高速公路BOT项目风险评价

近年来,我国的高速公路建设中越来越多的应用BOT方式进行融资,而BOT方式因为其自身的特点,在实施过程中存在着诸多的风险。本在建立了高速公路BOT项目风险评价综合指标体系的基础上,运用多层次灰色评价法,合理的将定性与定量的方法相结合,对湖南醴潭高速公路BOT项目的风险进行了评价,得到了科学、可信的结果,为高速公路BOT项目的风险评价提供了一种有效的解决方法。     

基于CreditMetrics模型评估银行信贷的信用风险

随着市场竞争日趋激烈,金融风险管理显得越来越重要.文章首先论述CreditMetrics模型的建模逻辑过程及其特点;基于风险价值(var)概念进行蒙特卡罗模拟,计算得出某商业银行信贷数据的核心参数:信用风险转移矩阵、门槛率、违约回复率以及最终的风险价值,进而利用这些参数测算出该商业银行贷款的风险等级及其分布.     

基于改进层次模糊综合评价法的电网建设项目风险评估体系

针对电网建设项目风险研究现状及特点,提出文献-德尔菲风险识别模型;结合电网建设项目的风险复杂性以及数据的模糊性等特点,采用AHP与信息熵结合的组合赋权法确定权重,提出能够适应电网建设项目的改进层次模糊综合评价法,对电网建设项目进行风险评价;建立电网建设项目风险等级评价标准;最后提出相应的风险应对措施。为实际的电网建设项目风险管理提供依据。