券商大变局

在南方证券获得援手死里逃生以后,举步维艰的券商似乎看到了求生的希望,管理层允许增资扩股似乎也有意给券商生路。然而,就在此时,券商退市的大幕出人意料地打开,鞍山证券成了第一家被撤销的证券公司。     

证券公司运营风险控制浅探

2004年，南方证券、德恒证券、恒信证券、中富证券、汉唐证券、云南证券、闽发证券、辽宁证券8家证券公司被行政接管或被其他券商托管，堪称券商的“托管年”。仔细剖析不难发现，这些券商都存在挪用客户巨额保证金、营业部违规经营、总部自营业务和资产管理业务与经纪业务之间存在严重越权行为、风险业务管理失控、业务基础管理不规范等问题，如国债回购套做、     

证券·期货 证券经营

【1995年证券经营状况】　全省现有25家证券经营机构开展了股票经纪业务。其中:设在省内的16家,其中太原市8家;设在深沪的9家。省内16家营业部的平均营业面积为1184平方米,比全省平均营业面积1137平方米略高。从从业人员的构成看,省内16家机构的管理人员所占比重为18%,大专以上学历人员所占比重为52%,均比全省机构的比重偏低(全省比重分别为21%和58%),这说明山西省证券从业人员中,高素质人才流向深沪营业部的倾向比较明显。从股民数量看,全省共有开户股民5.25万人,太原地区共有3.55万人。从股民构成看,大户所占比重为0.81%,中户为1.5%,若包…     

证券公司不同清算模式下的会计核算模式比较

证券公司的证券交易代理业务是通过设立的证券交易营业部(以下简称“营业部”)来完成的。证券交易清算包括证券股份清算和资金清算(以下通称“清算”),是证券交易得以顺利进行的重要保证。我国证券市场发展至今,证券公司的交易清算模式经历了三个阶段:分散交易分散清算一分散交     

券商经营特征与会计核算特点概述

一、券商经营业务及特征 (一)券商经营业务 券商是指依照相关法规组建的从事证券经营业务的金融企业,按其取得经营业务的范围可分为经纪类券商和综合类券商.依照<证券公司管理办法>的规定,经纪类券商可经营下列业务:①证券(含境内上市外资股,下同)的代理买卖;②代理证券的还本付息;③证券代保管、鉴证;④代理登记开户;⑤与证券经纪业务相关的证券投资咨询;⑥中国证监会批准的其他业务.综合类券商除了可经营上述业务外,还可经营的业务有:①证券的自营买卖;②证券的承销和上市推荐;③资产管理.     

广发证券增值型内部审计实践

广发证券成立于1991年，是国内首批综合类券商之一，注册资本20亿元，下属3家子公司(广发基金、广发北方、广发华福)，共有117家证券营业部、36家证券服务部，是国内为数较少的各项业务稳居前列的券商之一。广发证券内部审计部隶属于公司董事会(内部审计委员会)，接受监事会的指导，现有员工21人，对子公司审计实行垂直管理，在公司治理、内部控制、     

浅谈证券营业部营销策略

《证券法》实施后,我国的证券市场发展步入了一个规范、创新发展的新阶段,市场竞争日趋激烈。作为券商经纪业务直接载体的证券营业部,如何制定一个合理的市场营销策略,以完善的设施和优质的服务提高市场竞争能力,这不仅关系到券商的经营水准和市场形象,也成为证券营业部市场竞争成败和生存发展     

证券经营机构及其作用

证券经营机构，也就是我们通常说的证券公司，也中券商，是指依法设立的可在证券市场上经营证券业务的金融机构。它不仅是证券市场上最重要的中介机构，而且也是证券市场的主要参加者，它承担着证券代理发行、证券自营买卖、代理买卖、资产管理及企业财务顾问等重要职能。     

谈国内券商证券经纪业务的创新

证券经纪业务是证券公司经营活动的重要组成部分。随着证券市场的不断发展,证券公司经纪业务领域的竞争日益激烈。佣金自由化、市场构成中散户比例缩减、机构增加等,都对券商提出了新挑战。面对残酷的竞争和生存的压力,国内大部分券商在经纪业务领域进行了有益的探索,并且都认识到争夺和占有客户资源的重要性。文章总结了近年来国内券商在经纪业务领域的创新经验,并指出进一步改进的方向。     

基于因子分析法的我国证券公司风险成因实证研究

文章列举了2002年8月至2006年12月全国39家因违规违法经营导致被托管、撤销证券业务许可或者破产关闭的证券公司及其主要违规现象。以这39家券商违规事实为样本,运用因子模型通过SPSS软件工具对证券公司的风险成因进行分析,从实证的角度,用量化的方法得出了符合我国证券公司十几年真实发展历程的风险成因的七大因子,所得出历史经验和教训可供券商和监管部门在当今和日后进行参考。     

浅析证券营业部经营和管理中值得注意的若干问题

从营业部的经营方面看 ,主要有以下问题值得注意 :一、营业部经营上各自为政 ,缺乏统一协调和相互配合 ,无法实现整体经营的战略。一些券商的营业部 (同一地区 )经营上各自为政 ,比如各营业部在系统设备的选型采购上不统一 ,即造成单个营业部经营成本增大 ,也不便于券商总部进行统一的管理、维护以及更新换代 ;一些营业部在业务程序、部门设置、收费标准、服务措施等方面都不尽相同 ;个别营业部过分强调本单位利益 ,相互间争夺客户。上述做法不利于券商在广大投资者心目中树立整体的企业品牌形象。作为服务性质的证券代理业务 ,面对竞争激烈…     

试论券商与IT企业合作成立网上证券经纪公司的可行性

我国加入WTO后，证券业面对国外券商的挑战，网上证券作为证券业务的创新，发展模式将成为竞争的重点。我国证券市场将出现IT企业和证券公司共同争夺网上证券这个美丽的金苹果的局面。IT企业和证券公司是各自为政．相互竞争，还是加强合作，实现共赢，以应对国外证券商的挑战，成为亟待解决的战略性问题。     

香港证券经纪业务的发展及其启示

香港证券经纪业务的发展 香港证券经纪业务具有以下特点：一是散户多，本地散户投资约占32％，海外散户投资约占2％；二是小证券经纪公司多，香港现有400多家证券公司，绝大多数属于中小型证券公司；三是股市波动大，交易量萎缩，竞争十分激烈。     

国泰君安证券股份有限公司

国泰君安证券股份有限公司(简称国泰君安证券)是国内规模最大、经营范围最宽、机构分布最广、服务客户最众的证券公司之一,拥有金融证券服务全业务牌照。旗下设国泰君安金融控股有限公司(注册地香港)、国泰君安期货有限公司、国泰君安证券资产管理有限公司、国泰君安创新投资有限公司、国联安基金管理有限公司5家子公司,在全国29个省、自治区、直辖市设有26家分公司、193个营业部。公司经营业绩稳居行业前列,经营管理、风险控制、合规体系、信息技术等水平领先业内。     

走出券商重组误区

<正>自2001年下半年股票市场行情走坏以来,券商又开始过苦日子了。在管理层全力呵护下,行情仍不见丝毫起色,重组便成了可选之路。一段时间里,增资扩股、兼并改组把券商忙得不亦乐乎。然而在热闹的表象之下,必须理性分析我国资本市场和证券行业发展的现实,正确理解重组的目的。     

国外券商自营业务风险控制及对我国券商的启示

风险控制是证券自营业务风险管理的核心环节,是证券公司自营业务风险管理的关键所在。国外券商在自营业务风险控制方面各具特色且个性鲜明。在对国外著名券商自营业务风险控制分析的基础上,比较了国内券商与国外券商自营业务风险控制的差距。国外券商已经逐步形成一整套比较成热、完善的自营业务风险控制系统,对于我国证券公司自营业务风险控制改进有借鉴意义。     

证券营业部营销策略研究

随着我国证券市场与国际的接轨以及WTO的日益临近,证券经纪业务的竞争已经越来越激烈,各证券经纪商正在努力适应市场变化,主动出击,由价格竞争阶段迅速转入服务竞争阶段,由传统的通道提供者转变为客户资源开发和服务中心,各主要证券公司在客户服务经验的基础上,纷纷建立起健全的客户服务体系和客户管理机制,从而为主要客户提供系统完善的服务.本文将从证券公司的营业部入手,说明证券公司当前的经营策略应重视与加强市场营销,以此弥补规模与实力的竞争劣势,提高竞争能力.随着我国证券市场与国际的接轨以及WTO的日益临近,证券经纪业务的竞争已经越来越激烈,如何在激烈的市场竞争中占有一席之地,是众多证券公司需要考虑的问题,而营销的设计、策略及团队的建设将是壮大证券公司实力的重要保证,本文将从以下几个方面进行阐述:     

证券公司账外自营业务的审计

证券公司自营业务系证券公司自己买卖证券的业务，具有决策的自主性、交易的风险性、收益的不稳定性等特点。中国证监会规定证券自营业务要专设账户、单独管理；2005年10月27日新修订的《证券法》第一百三十七条规定：“证券公司的自营业务必须以自己的名义进行，不得假借他人名义或者以个人名义进行；证券公司的自营业务必须使用自有资金和依法筹集的资金；证券公司不得将其自营账户借给他人使用。”但是证券公司为了牟取私利或操纵市场，经常违规在账外进行证券自营业务的买卖。目前在国内证券市场中，分有不同类别的账户，这些账户分别归不同的投资者使用。其中，A字头的账户归普通投资者专用，B字头账户归机构投资者使用，D字头账户则是券商自营业务的专用账户。如果有人游离于规定账户之外，便逃脱了监管机构的监督。那些违规进行自营业务的券商，就是在使用其他账户。目前中国的所有证券公司几乎都有在账外设立账户进行自营业务的操作，证券公司自营业务存在使用不规范账户进行自营、超比例持仓、持股集中或涉嫌操纵市场等问题，相关监管部门屡禁不止，该问题已经成为证券公司的主要风险。     

精彩——股民眷恋的热土——中银国际证券牡丹江营业部揭秘

1998年6月，靳可轶调任港澳证券牡丹江营业部总经理，在短时间内就刮起一股强劲的“港澳旋风”，激活了牡丹江证券市场，牢牢坐稳了“龙头老大”的位置，交易量占深、沪两地的市场份额也不断攀升。2002年10月15日，原港澳证券牡丹江营业部更名为中银国际证券牡丹江营业部．随之翻开了崭新的一页。     

探究证券公司经营目标战略与财务运作

我国的证券市场是从20世纪90年代才诞生的,经过二十多年的发展,证券公司在我国证券市场业务开展过程中起到了关键作用,但证券公司在自身的经营与运作中还存在着大大小小的问题。本文针对我国证券公司的发展状况,从券商经营目标战略角度出发,对券商财务运作模式进行了研究探讨。