R&D支出与盈余管理——基于R&D会计政策变更的经验证据

本文考察了企业的R&D支出资本化VS费用化决策是否并且怎样影响企业通过R&D决策来调节盈余。运用《企业会计准则》(2006)前后的企业R&D支出数据,研究发现R&D支出费用化的企业会从事真实R&D交易活动的盈余管理,削减R&D支出来达到盈余标准。R&D支出有条件资本化的企业不仅从事真实R&D交易活动的盈余管理,削减R&D支出,而且还会从事应计项盈余管理,削减R&D支出中的费用化部分,这说明R&D支出的会计选择会影响随后的盈余管理决策。本文的研究发现表明会计准则的变更会导致企业盈余管理方式的变化。     

我国R＆D费用化会计政策与企业R＆D盈余管理

从企业R&D盈余管理的视角出发,提出了我国现有的R&D费用化会计政策既具有使企业当年收回R&D资金,提高企业竞争能力的正面影响,同时也具有不利于实现企业价值最大化、使企业有可能减少R&D投资,无法对R&D活动进行成本核算、效益考核的负面影响.提出了"选择有条件的R&D支出资本化的确认方法,同时实行当期发生的R&D支出资本化部分直接税前抵扣"的会计准则的建议.     

生物医药企业研发支出资本化问题研究

当前,我国企业研发成本资本化核算与国际会计准则逐步接轨.但是在实务中,企业研发支出资本化还存在一定的不足.因此,本文对生物医药企业研发支出资本化问题进行研究,探索生物医药企业研发支出资本化信息披露规范的建议,旨在为企业研发支出资本化的实务提供理论依据与实践指导.     

基于内部控制的企业研发支出会计核算

在现代市场经济繁荣发展的形势下,企业用于研究和开发的资金投入越来越大,研发投入对企业提高自身竞争力很有助益,这一过程中所采用的会计处理方式会直接影响到企业的财务业绩.从财务角度来讲,采用科学的会计准则可以把研究和开发费用相互区别开,而且有条件的资本化模式所具有的灵活性特点可以为其管理层创造盈余管理的可能,而从内部控制角度来讲,就需要切实做好企业的研发支出会计核算工作.     

R&D资本化选择动机与影响因素——来自高新技术行业的经验证据

随着企业R&D投入的不断增长,R&D支出会计选择的经济后果变得重要。我国新会计准则由R&D费用化政策转为可选择的有条件资本化政策,面对会计政策的变迁,研究上市公司管理层R&D资本化选择的动机与影响因素成为首要问题。选取2007～2010年高新技术行业公司为样本,研究发现,大规模企业、国有控股公司、机构投资者持股比例越高的公司管理层倾向于选择资本化R&D政策,"四大"审计并未抑制R&D资本化,而债务融资约束不能解释R&D资本化选择动机。我国上市公司管理层选择资本化R&D会计政策既有提高和平滑利润的盈余管理动机,亦有向市场传递研发信号的动机。     

两种情形下研发支出资本化问题研究

<正>一、前言新会计准则颁布实施之前,企业研发支出在发生当期全部计入损益,即全部费用化,新会计准则在研发支出的会计处理上实现了与国际会计准则(IAS)的接轨,即将研发过程区分为研究阶段和开发阶段,对研究阶段的相关支出费用化处理,而对开发阶段的相关支出在符合相关条件的情况下予以资本化,即所谓"有条件资本化"。显然,新会计准则中关于研发支出的会计处理思路体现了财务精细化的趋向,符合准则所规定条件的研发支出已基本满足了确认无形资产的条件,对其资本化处理符合区分收益性支     

新会计准则对企业研发投入的影响分析

研发费用的会计处理直接影响企业的经营成果与财务状况，本文在分析了研发支出的费用化与资本化及其不同影响的基础上。针对新准则的有条件资本化相关规定，从五个方面分析了新准则研发费用的处理对企业研发投入的影响，在肯定新准则积极影响作用的同时，也指出要使资本化条件有效实施，会计准则有必要作出改进，以更好地促进企业研发活动的开展。     

盈余管理动机与R&D会计选择的实证分析——基于高科技产业上市公司的证据

本文以2010-2013年沪深两市高科技产业上市公司为样本,考察了企业对研发支出的会计政策选择是否受到盈余管理动机的影响。通过使用多元线性回归模型进行实证检验发现,企业为了平缓报告期收益、扭亏为盈、避免被ST、PT以及获得再融资机会而资本化研发支出。笔者认为,有关政府部门应加强对会计信息披露的监管,加强财务人员专业素质与职业道德建设;此外,公司应合理安排其内部财务控制权,充分发挥会计的审核、监督作用。     

研发费用资本化的理论依据及优劣分析

随着世界范围内科技创新竞争的日趋激烈,企业的研发支出也在不断攀升,而研发支出究竟应资本化处理还是费用化处理在会计界一直备受争论.新企业会计准则要求开发阶段支出满足一定条件的予以资本化.本文对此进行了理论分析并阐述了其优缺点及适用范围.     

企业研发支出资本化的动因研究——来自A股市场的经验证据

《企业会计准则》首次允许企业将符合条件的开发支出资本化,该规定客观上有利于改善企业的盈利指标与财务状况,提高企业研发投入的积极性。本文以2007、2008年沪深两市将研发支出资本化的企业为样本,基于会计选择理论对企业研发支出资本化动因进行了回归分析检验。研究发现,企业的研发支出资本化行为主要受到债务契约的影响,财务杠杆越高,企业的资本化强度越高;政治成本因素主要表现为对盈利水平的考虑,而企业规模的影响较弱;此外,企业存在利用资本化政策实现扭亏的行为,但是仅有微弱的证据表明盈利下降的企业会出于平滑利润的目的提高资本化强度。本文的研究丰富了企业会计选择行为理论,为政策制定者认识企业的会计行为特征并完善监管措施提供了参考。     

企业价值评估中研发费用的处理

企业的研发费用(R&D)在会计中是作为期间费用直接计入当期损益的,但企业的研发能力是衡量企业未来盈利能力的重要指标,其性质属于资本性支出。因此,在对企业价值进行评估时,可将研发费用有条件地进行资本化,并同时对企业的经营性收入、净资本性支出、收益增长率发现金流等参数进行相应的调整,这样将会使评估结果更符合实际状况。     

证券准入监管与会计政策选择——来自IPO公司研发支出资本化的证据

基于中国证券市场准入监管的制度背景,本文对IPO公司研发支出的会计政策选择进行了理论分析和实证检验.研究发现,IPO公司在上市之前研发支出资本化程度要显著低于上市之后.并且,在IPO审核监管更为严格的期间,IPO公司进一步降低了研发支出资本化的概率.研究还发现,上市前会计业绩更差的公司,在IPO审核阶段更可能对研发支出进行资本化,但这些公司在招股说明书中会对研发支出进行更充分的信息披露.本研究为证券准入监管如何塑造公司的会计政策选择和信息披露提供了新的视角和新的证据.     

R&D支出信息披露的价值相关性研究

研究开发(R&D)支出的信息披露有助于投资者了解企业R&D的投入水平和技术实力,并据此预测企业未来的盈利能力和发展潜力,有利于投资者判断公司的价值。对我国新无形资产准则实施以来的研发支出信息披露的现状进行分析的基础上,本文对研发支出及其信息披露的价值相关性进行了检验,研究发现,股票价格对资本化研发支出和费用化研发支出存在选择性吸收,研发支出信息披露质量对股票价格有显著的影响,提高研发信息披露质量有利于提高会计信息的价值相关性。     

高新技术企业研发支出存在的问题及对策研究

近年来我国不断加强科技创新力度,高新技术企业作为科技创新领域的重要组成部分,引发了各界人士的关注,但我国高新技术企业的研发支出依然存在大量问题。本文在对这些问题进行研究后发现,其主要是由于我国知识产权制度与企业制度的不完善所导致。未来,为优化我国高新技术企业研发支出的投入,需要进一步加强对知识产权的保护,明确研发支出资本化和费用化的界限,提高我国科技创新人才的创新能力与创新意识,高新技术企业应该进行适当的企业制度调整,适当地引入QFII。     

研发支出资本化的决策相关性

本文在运用有效市场理论和信号传递理论进行分析的基础上,提出研发支出资本化具有价值相关性的假设。为验证假设,文中选取我国沪深两市上市公司2007—2009年的研发数据及相应的财务经济指标,采用实证研究的方法,利用修正的价格模型,研究研发支出资本化与上市公司股价之间的相关关系。研究结果表明,在混合样本回归中研发支出资本化与上市公司股价之间呈显著正相关性,说明我国上市公司的研发支出资本化具有决策相关性。针对收集数据及研究分析过程中发现的一些问题,本文给出了一些相关建议。     

研发费用资本化的理论依据及优劣分析

随着世界范围内科技创新竞争的日趋激烈爱企业的研发支出也在不断攀升,而研发支出究竟应资本化处理还是费用化处理在会计界一直备受争论。新企业会计准则要求开发阶段支出满足一定条件的予以资本化。本文对此进行了理论分析并阐述了其优缺点及适用范围。     

借款费用、长期融资和盈余管理——来自房地产上市公司的经验证据

本文以房地产上市公司为切入点分析借款费用会计准则对企业融资和经营的影响。研究发现,第一,从企业融资活动看,由于新准则拓宽了可资本化借款费用和符合资本化条件资产的范围,因而其实施与房地产企业的长期融资增长显著正相关,但无法决定长期融资实际水平。第二,从企业盈余管理行为看,由于新规定在一般借款费用资本化金额决定方面给予企业选择空间,从而给企业提供了新的盈余管理途径;新准则实施前后房地产企业的应计项目盈余管理和真实项目盈余管理行为有明显不同。     

浅论企业研发费用资本化

会计准则将研发费用资本化分为两个阶段,分别是研究阶段和开发阶段,其中研究阶段的费用计入当期损益,开发阶段的费用计入开发支出,如果开发成功则将其转入无形资产,如果失败则转入当期损益.但会计准则中并没有对企业的执行情况进行严格规定,导致很多公司对研发费用的披露并不规范.为了更好的了解企业研发费用资本化程度,本文对其中存在的问题及不足进行分析,并提出了改进对策.     

新企业会计准则下上市公司会计报表案例分析(六) 从大族激光公司看研发支出的处理

新企业会计准则中关于无形资产研发支出的规定,允许企业将开发阶段符合条件的支出资本化,这在一定程度上会增加企业的资产、营业利润和净利润,并鼓励企业加大研发力度,改变了以往研发密集型企业价值被低估的情况。同时,对那些进行外部融资的公司来说,新政策还能降低资产负债比率,提高商业信用,帮助其扩大融资渠道。本文以大族激光公司为对象,分析其研发支出对企业利润的影响,并剖析了研发支出规定存在的缺陷。     

研究开发费用会计规则探析

研发支出的会计核算在资本化和费用化之间摇摆,究竟应该资本化还是费用化,本文拟通过分析规则的演变,探讨合理化的研发支出会计规则.