工薪族存款策略

选择合理的存期。目前,人民币存款利率已达到或接近谷底,再次降息的可能性已很小。因此,在存期的选择上应以中短期为主,对大额不动的资金可选存1-2年期,小额不动的资金可选存半年至1年期,届时可及时以变应变。大额短期存款用通知存款。通讯存款是储户存入时不约定存期,支取时需提前     

外币如何存储更合算

技巧一：巧妙选定储蓄存期 外币储蓄户在参加外币储蓄时需根据自己的经验来判断当时国内外金融形势，来判断利率水平的高低，然后再根据自己的合理判断选择外币参储的期限长短。比较而言，如果利率在相对稳定，且利率比较高的时候，则应该选择存期长一些的定期外币储蓄。[第一段]     

存款期限并非越长越合算

现行的存款种类中,从活期存款到存期最长的定期5年存款,利率和存期成正比,存期越长利率越高,如当前3个月定期存款的年利率为1.71%,而3年期则为2.52%。这样,许多储户往往认为存期越长越合算,而没有仔细考虑自己预期的使用时间,盲目地把余钱全都存成长期,如果急需用钱,办理提前支取,就出现了“存期越长利息越吃亏”的现象。某企业一位退休职工,因看到利率表上存期越长利息越高,便把多年的     

外汇储蓄的五个误区

人们通常认为储蓄存款存期越长，利息收入也就越高，但对于小额外币存款而言并没有这么简单。与人民币存款相同，我国小额外币存款也有活期和定期之分，不同的是小额外币定期存款分为1个月、3个月、6个月、1年和2年5个档次，而且其利息定价也相对灵活。1年期及以下的存款利率由央行定上限；而2年期存款利率则完全由商业银行自主确定，央行不再限制利率上限。不难看出，很可能出现2年期利率反而没有1年期利率高的利率倒挂现象，事实证明这种情况在2005年初的一段时间里也确实出现过。由此可见外币储蓄存期长不一定就利息高，建议储户存款时以短期为宜，以避免错失升息收益。     

商业银行应对存款利率市场化的思考

存款利率市场化是金融改革的必然趋势.本文从存款利率市场化对商业银行业务经营的积极作用、商业银行应对存款利率市场化的几个难点和应对措施等方面,探讨存款利率市场化后加强利率管理,合理确定利率水平,防范利率风险,提高经营效益的有效途径.     

建立我国浮息债券的基准利率体系研究

浮动利率债券的避险功能主要通过基准利率的适时调整发挥出来，因此，浮动利率债券的基准利率选择对发行方和投资方都具有非常重要的意义。我国浮息债券的基准利率目前采用的是一年期存款利率和7日回购利率。一年期存款利率和7日回购利率作为浮息债券的基准利率都有一定的合理性和缺陷。随着我国利率市场化改革的不断推进和国债市场的发展，国债利率也可作为我国浮息债券定价的基准利率。我国浮息债券的基准利率将是一种多样化的选择，发行方和投资方需要根据债券期限、发行成本、投资成本等因素进行博弈选择。这样，一个科学的浮息债券基准利率体系将有利于企业规避金融风险．使资本市场的资金得到更有效的配置，促进我国金融市场的健康发展。     

存款利率市场化背景下商业银行的存款定价策略

以中国工商银行、兴业银行、哈尔滨银行以及瑞丰农村商业银行为代表,文章分析了四类不同的商业银行在2014年11月以来4次存款利率浮动上限调整时点下的存款定价情况,发现商业银行存款定价有以下特点:(1)存款利率定价更为理性;(2)存款利率差异化趋势愈发明显;(3)银行不同期限存款利率浮动呈现多样化.随后,进—步探究了其存款定价策略.     

从国债收益率曲线看我国国债发行的问题

国债收益率曲线描述某一时点上一组上市交易的国债收益率和他们所余期限之间的关系。我国国债收益率曲线基本属于平向类型，即国债收益率对国债期限的变化呈钝化状态，说明国债发行中存在问题。应建立合理的国债利率结构,改变国债期限结构与利率结构倒置的现象。     

商业银行应对利率市场化能力探析——以抚顺为例

以抚顺为例,对商业银行应对利率市场化改革的能力及存在问题进行分析研究,提出应提升商业银行定价能力、合理确定内部资金转移价格、建立存款保险制度、加强监管和引导.     

我国利率期限结构曲线研究现状、难点及创新设想

随着金融市场日益开放和利率市场化进程的加快，构建我国完整、科学的利率期限结构曲线日益迫切。由于我国金融市场的特殊性，西方利率期限结构的构造模型并不完全适用于中国。目前我国利率期限结构曲线构建方法的相关研究大都针对某个特定市场或某种特定方法，缺乏完整性，系统、科学的利率期限结构曲线构建方法及其评价体系远未形成。在构建我国利率期限结构曲线中存在着若干难点，如主干点的获取、构建方法的选择、动态模型的构建、评价指标体系的选择等。与此对应的创新设想为：探索从美国国债市场利率获取主干点，曲线构造方法的择优运用，动态模型结构的适应性设计，综合的利率期限结构曲线以及事前评价指标体系的构建等。     

货币市场——存款利率市场化改革需要尽快完善的基础

目前，我国的贷款利率已全面市场化。如何完成存款利率市场化这最后一跳，成为大家所非常关心的问题。本文从分析货币市场在存款利率市场化中的作用入手，提出应通过大力发展存款替代类市场品种、进一步完善国债收益率曲线、继续增强Shibor的基准性、发展利率衍生产品市场等手段促进存款利率的尽快市场化。     

商业银行最优资本结构选择的模型与实证分析

近年来商业银行资本结构的选择问题是理论界研究的热点。本文在Barrios-Blanco模型基础上,进一步研究了考虑无存款保险制度、经济政策的不确定性以及利率期限结构等的最优资本结构选择模型,从理论上分析了中国商业银行资本结构选择的主要影响因素,并利用实际数据进行了实证检验,实证结果表明前期资本、存款的流动性溢价等因素对商业银行的资本结构选择影响最大,当期资产、银行净利润波动性、经济政策的不确定等因素影响较小。     

间接测算金融中介服务核算对经济增长的影响

金融作为构建"双循环"新发展格局的国之重器,为推动经济高质量发展提供有力支撑.间接测算金融中介服务(FISIM)产出作为反映金融生产经营活动水平的重要基础,是衡量金融发展与经济运行的关键指标,而FISIM核算方法是确保中国FISIM产出数据真实性、有效性的基本前提.本文以SNA(2008)中参考利率应充分反映存贷款风险水平与期限结构两种因素为依据,选用账面价值参考利率、银行间同业拆借利率、存贷款加权参考利率分别核算FISIM产出总量、存款FISIM产出和贷款FISIM产出,对比分析不同参考利率核算的FISIM产出变化状况,从而进一步探究其对金融业增加值及GDP的影响.研究发现,账面价值参考利率核算的FISIM产出与金融业增加值的关联度较高,但其未全面遵循参考利率应兼顾风险水平与期限结构的相关建议,忽略了期限调整的关键,致使中国FISIM核算存在一定的局限性;银行间同业拆借利率核算的存款FISIM产出产生负值,且与金融业增加值、GDP的关联度相对较低;存贷款加权参考利率能够较好地体现存贷款的期限结构,其核算的FISIM产出与GDP关联度较高,但其核算的存款FISIM产出、贷款FISIM产出波动性相对较大.     

基于基准利率选择的利率期限结构形成研究

基准利率和利率期限结构是经济运行和金融投融资活动中的重要指标变量。基准利率是短期低风险的市场化利率,是中央银行货币政策的中介目标。利率期限结构是基准利率、基准利率预期和期限溢价的综合,它反映了不同期限最低风险资金交易的资金价格。根据基准利率选择的原则和我国的实际情况,银行同业拆借利率、国债回购利率和短期国债利率适合成为我国基准利率的载体。同时,这些基准利率与中长期国债市场利率共同形成我国的利率期限结构。     

利率政策在贫困地区传导的有效性分析

近年来国家连续降低存贷款利率，以促进经济增长，启动居民消费，但在贫困地区利率政策的传导受到多重因素影响。本文主要分析了国家利率体系的主要组成部分，即准备金存款利率、金融机构贷款利率和居民存款利率的有效传导方面，认为由于调整准备金存款利率促使商业银行调整贷款投放力度还较弱，贷款利率变动对促进贷款需求和产业结构调整的弹性较低，储蓄存款利率变动对贫困地区居民消费、投资的影响较弱．决定了我国利率政策在贫困地区还不能得到有效传导。鉴此，本文提出了对策建议。     

如何玩转储蓄“魔方”

储蓄存款组合是一种很好的理财手段，它最主要的作用是兼顾家庭开支和储蓄收益。月月储蓄法月月储蓄法又称“12个存折法”，即每月存入一定的钱，所有的存单年限相同，但到期的日期分别相差一个月。这种方法非常适合忙碌而无时间顾及理财的工薪阶层，月月发，月月存。但在储蓄的过程中，一定要注意：当利率上行时，存款期限越短越好；而当利率下行时，存款期限越长越好。     

教育储蓄存好才管用

教育储蓄免征利息税,并且利率优惠,如果适当掌握约定存款金额和确定存取的技巧,教育储蓄是能成为下一代“投资理财”的工具的。 首先,要区分是义务教育还是非义务教育。因为教育储蓄规定,储户在到期取款时,必须凭接受非义务教育的身份证明,如果没有这一证明,就不能享受教育储蓄的优惠利率,只能按普通利率计息。这样,储户在选择教育储蓄的存期时,就要考虑到初二以下年级的学生不能选择一年期教     

商业银行理财产品收益的实证研究

商业商业银行理财产品收益可分为预期收益率、实际收益率。实现超额收益产品多投资于债券和货币市场,未实现预期收益产品多挂钩利率、汇率、商品期货;非保本产品、短期理财产品是理财产品发行主力;外币产品境遇不乐观。商业银行能够较准确地预测固定存款利率、理财期限、发行银行信用、是否保本、是否外币投资对理财产品收益率的影响:固定存款利率、理财期限与预期收益率、实际收益率均正相关;低发行银行信用的预期收益率、实际收益率均高于高发行银行信用;不保本的预期收益率、实际收益率均高于保本产品;外汇投资的预期收益率、实际收益率均低于人民币投资;但不能准确预测投资标的、收益是否固定、银行能否提前终止对理财产品收益率的影响。     

我国可变利率住房抵押贷款的利率风险管理

住房抵押贷款正在我国迅猛发展。即使是采用可变利率贷款模式，住房抵押贷款仍存在严重的利率风险。本文分析了可变利率住房抵押贷款利率风险产生的原因，探讨了可变利率住房抵押贷款利率风险的莉算与度量，研究管理可变利率住房抵押贷款利率风险的几种思路和方法，指出有效的套期保值、合理收取的提前还贷违约金和建立利率风险损失准备金是管理利率风险的有效方法。     

利率风险：计量模型和管理对策

一、利率风险的成因及表现形式 利率风险是指由于利率变动而使金融机构收益(损失)不确定的可能性，表现为金融机构净资产的损益。金融机构在进行资产转化的过程中，往往造成资产和负债的期限不对称，就会遭受利率风险，表现在两个方面：...