房地产抵押评估在防范金融风险中的作用

房地产业与金融业两者关系密切，金融业是房地产的血液，它推动着房地产的发展；反过来，房地产业的健康发展也同样促进金融创新与金融业发展。但是，如果房地产业的不健康发展，由房地产相关贷款所导致的大量银行坏帐，就可能导致整个银行系统的崩溃，如上世纪80年代的日本金融危机和90年代东南亚金融危机，危机波及国家的整个银行体系崩溃，引起了大规模的金融恐慌，还引起了经济大波动。这些危机的共同点是：银行体系占金融系统的主导地位，并且银行持有大量坏帐的房地产相关贷款。据资料表明，在东南亚危机前，泰国金融机构实际贷给房地产业的资金占其贷款总额的50％，新加坡、马来西亚和印尼也分别占33％、30％和20％，最后，大量的贷款成了坏帐。     

谁为房贷年增41％埋单

按年递增率比较,2000-2004年房地产投资年递增率为42.4%,金融机构房地产开发贷款年递增率为41%.     

商业银行控制房地产贷款风险的措施辨析

截至2006年末,全国商业性房地产贷款余额36,800亿元,比2000年增加30,140亿元,年均增幅为32.96%,其中,房地产开发贷款余额14,100亿元,比2000年增加10,820亿元,年均增幅为22.01%;购房贷款余额22,700亿元,比2000年增加19,320亿元,年均增幅为33.72%。     

信托产品对我国房地产业的融资贡献及其局限性

房地产行业的资金来源,主要包括自有资金、银行贷款(包括开发贷款和流动资金贷款)、预售房款、建筑企业垫资等几部分,其中约有70%是直接或间接来源于商业银行。2002年以来全国房地产投资增长速度达30%以上,商业银行房地产贷款的增幅达25%以上,截至2003年4月底,房地产贷款余额达1.836万亿元,占贷款总余额的17.6%,其中个人住房贷款总额比例达8.9%。房地产业已成为一个与银行业高度关联的行业,这种结构决定了银行的风险防范面临多种压力。针对房地产市场出现局部过热,结构失衡和国有商业银行不良贷款增加的现状,中国人民银行相继出台一系列政策…     

世界主要国家和地区商品房预售制度和特点

据各方面的资料显示,多数国家和地区都允许市场销售的新建房屋在竣工前进行销售,也就是商品房预售,但不同国家和地区对预售的管理和个人购买预售房屋的贷款政策有所区别。美国新建房屋大部分是预售。据美国人口普查局统计,预售量占新建房屋销售量的比例已由1963年的53.9%上升到2004年的76.6%。新加坡、中国香港等东南亚国家和地区新建房屋和预售规模也较大,预售率90%左右。欧洲、日本等一些经济发达国家,房地产市场以二手房市场为主,新建房屋项目规模普遍较小,同时融资渠道发达,房地产投资主要依靠投资基金,新建房屋以现房销售为主。各国在…     

金融政策的调整对房地产市场的影响

房地产作为一个资金密集的产业,从土地的购买到商品房的预售,每一个主要环节都跟金融有关,天量的资金支持是房地产业发展的重要动力。伴随本轮房地产迅猛发展的是银行对房地产贷款的成倍增加,据统计,2008年房地产贷款4800亿;2009年房地产贷款2万亿;2010年,在央行贷款总     

英国供需双管齐下抑制房地产热

英国房价自2001年初进入新的上涨周期后,3年多时间里连续以每年超过20%的速度增长。为了抑制房地产市场的过分火爆,政府和中央银行从供需两方面入手,采取“双管齐下”的政策和措施,并取得初步成效。到去年8月,房地产市场开始降温,多家抵押贷款银行预计今年英国房价增速将降低至10%左右。房地产市场是支撑英国经济稳定增长的主要支柱之一。为防止房地产过热给经济发展带来风险,英国央行和政府主要从两方面为房地产降温:一是发挥利率的杠杆调节作用,通过提息对购房热进行“釜底抽薪”;二是为增加房源提供政策扶持和引导,以缓解供求矛盾。从“…     

我国商业银行房地产信贷快速扩张的风险研究

一、我国商业银行房地产信贷快速扩张描述 1998年以来,我国福利性住房实物分配制度的取消和个人住房按揭贷款政策的实施,极大地刺激了房地产业的快速发展和房地产投资高速增长,为之提供金融服务的商业银行房地产贷款也随之持续快速增长。1998—2007年,商业银行房地产贷款从2680亿元猛增至4．8万亿元,10年间增加了17．78倍,远远高于各项贷款3．03倍的增长速度;同期,房地产贷款占各项贷款的比重也从1998年的3．12％增加到2007年的18．34％,年平均增幅高达36．69％,高于各项贷款年平均增幅（13．41％）23．28个百分点。增幅与比重两项指标均显示,10年间商业银行投向房地产业的贷款明显高于其他行业,已成为扩张最为快速的业务。     

房地产金融监管再出新规

2020年12月31日,央行、银保监会联合发布了《关于建立银行业金融机构房地产贷款集中度管理制度的通知》,将法人银行分为五档,根据各银行所处的不同档位,对房地产贷款占比和个人住房贷款占比设定上限。其中,前者最高不超过40%,后者最高不超过32.5%。对此规定,主流性的解读是:房地产贷款集中度管理是房地产金融风险防范的必...     

房地产金融泡沫的教训与借鉴

一、各国房地产金融泡沫的经历与特点 正如格林斯潘的名言,泡沫还未破灭之前,没有人能够证明经济繁荣是泡沫.然而,从1990年日本、美国的房地产泡沫到1997年东南亚金融危机,泡沫的形成和恶化都有其基准和迹象,研究过往的房地产泡沫成因与教训,可增加判断经济繁荣变为泡沫的可信性.     

“稳房市 稳经济”,央行开启货币宽松之窗

正若房地产市场出现大的波动,经济增长就会受到比较大的影响,所以,保持房地产市场基本稳定重如泰山,如果接下来房地产形势依旧不乐观的话,银行还会继续"放水"。既在意料之中,又在意料之外,央行迈出了2014年降息的第一步。央行决定,自2014年11月22日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率。金融机构一年期贷款基准利率下调0.4个百分点至5.6%;一年期存款基准利率     

信贷收缩红灯亮起

火暴的房市交易让2009年金融机构投向房地产行业的贷款水涨船高。2010年1月,中国人民银行公布的《2009年金融机构贷款投向统计报告》显示,2009年新增贷款中,中长期贷款就占到了73%,其中房地产开发贷款和个人消费性住房贷款的增速迅猛,同比分别增长30.7%和47.9%,个人房贷累计新增1.4万亿元,占全年新增9.59万亿元贷款的14.6%。有业内人士表示,这也是刺激房价在2009年出现飙升的重要因素。不过,随着2009年下半年至今,中央对"遏     

房地产企业破产重整问题实务分析

央行《2019年三季度金融机构贷款投向统计报告》显示,2019年三季度末,人民币房地产贷款余额43.29万亿元,同比增长15.6%,增速比上月末低0.6个百分点,连续14个月回落;前三季度增加4.59万亿元,占同期人民币各项贷款增量的33.7%比上年全年水平低6.2个百分点。2019年三季度末,房地产开发贷款余额11.24万亿元,同比增长11.7%增速比上月末低1.7个百分点。     

房贷利率上调,孰赢孰输

中国人民银行决定自今年3月17日起,上调商业银行自营性个人住房贷款利率水平.对房地产价格上涨过快城市或地区,个人住房贷款最低首付款比例可由现行的20%提高到30%.此项政策出台,表明政府已下决心,要通过经济手段对房地产市场进行调控.     

2005影响楼市的十大事件

金融事件一:加息中国人民银行决定,从2005年3月17日起,调整商业银行自营性个人住房贷款政策,将现行的住房贷款优惠利率回归到同期贷款利率水平,实行下限管理,下限利率水平为相应期限档次贷款基准利率的0.9倍,商业银行法人可根据具体情况自主确定利率水平和内部定价规则。以5年期以上个人住房贷款为例,其利率下限为贷款基准利率6.12%的0.9倍(即5.51%),比现行优惠利率5.31%高0.20个百分点。此外,对房地产价格上涨过快城市或地区,个人住房贷款最低首付款比例可由现行的20%提高到30%。此前,2004年10月29日,中国人民银行曾上调金融机构存贷款基准…     

房地产抵押价格评估要重视房屋权益价格

房地产抵押贷款是房地产投资开发和消费融资的重要途径,是房地产市场繁荣的重要保证。房地产抵押价格评估是抵押贷款的重要依据．近年来其业务量逐渐增多,已占评估业务总量的40%左右,但从评估情况看,以抵押为目的的房地产估价方法忽视了抵押物业的权益和经营特点．不能客观地反映价值和价格,不利于房地产业的健康发展．因此．探讨这个问题具有重要的现实意义。     

浅析次贷危机及对我国商业银行的影响和启示

<正>一、次贷危机的形成机理1.次贷危机形成的直接原因:美联储提高利率、房价下降。从2004年6月到2007年9月,连续17次提高基准利率,利率从1%上升到5.25%并在最高位运行了大约一年的时间。另一方面,至2007年10月为止,房地产价格跌幅已达7%。市场利率上升以后,重新设定后的贷款利率成为购房者难以承受之重,违约在所难免;而房地产价格的不断下跌使得抵押房产价值大幅缩水,即使拍卖也无法偿还贷款。     

个人住房低押贷款证券化面临的问题及对策

个人住房抵押贷款证券化就是把分散的住房抵押贷款按其利率、贷款期限、风险程度进行匹配、打包、汇集成各具类别的资产群。然后将这些资产出售给投资的过程。其目的是实现房地产市场与资本市场的有机联系。实质是拓宽房地产开发与销售的融资渠道,繁荣房地产交易市场,引导投资投资房地产,促进住房生产和销售的良性发展。从个人住房贷款证券化运作的方式以及与其相关的经济及社会环境来看,现阶段个人住房贷款证券化仍然面临一些问题。     

商业银行对公房地产信贷系统性风险成因及对策研究

房地产对公贷款是我国商业银行重要的信贷资产。房地产对公贷款风险直接影响到商业银行资产质量。随着经济全球化,房地产对公贷款风险越来越呈现系统风险的特点。本文通过对国内房地产对公贷款系统风险成因的分析,提出商业银行针对这些风险应采取的经营策略,强调整体考虑房地产对公贷款系统风险在经营中的重要性;为商业银行合理经营房地产信贷资产提供建议,为监管当局制订适宜的监管政策提供参考。     

房地产泡沫与金融风险防范——兼议央行6．13《通知》

根据国家统计局的数据,2003年1至5月份,全国累计完成房地产开发投资2801亿元人民币,比2002年同期增长32.9%;全国商品房平均销售价格为2447元/平方米,同比增长7%。房地产投资和价格方面的强劲上升势头,是其它产业和商品以及全国平均物价水平所不能比拟的。那么,在这里,房产价格的持续上涨、房地产开发投资的不断增长,是否隐含着房地产泡沫并导致泡沫经济呢?从房地产的投资集中度、真实需求和房地产投资行为等方面来看,目前的房地产价格上涨中的投机因素不大。(1)1998-2002年商业银行房地产开发贷款余额从2680亿元增加到6616亿元,年均增长25.3…