中国银行业X-效率实证研究

本文运用随机前沿分析方法,对中国银行业的效率进行了实证分析,结果表明:中国银行业的运营效率,无论是贷款效率还是利润效率,都呈现出不断改善的趋势,但是中国银行业的整体利润效率并不高。对比分析不同性质的银行之间的效率情况,可以发现:就贷款效率而言,国有控股银行和政策性银行高于其他商业银行;而就利润效率而言,其他商业银行则高于国有控股银行和政策性银行。     

中国银行业X-效率实证研究

本文运用随机前沿分析方法,对中国银行业的效率进行了实证分析,结果表明:中国银行业的运营效率,无论是贷款效率还是利润效率,都呈现出不断改善的趋势,但是中国银行业的整体利润效率并不高.对比分析不同性质的银行之间的效率情况,可以发现:就贷款效率而言,国有控股银行和政策性银行高于其他商业银行;而就利润效率而言,其他商业银行则高于国有控股银行和政策性银行.     

商业银行履行社会责任能否缓解银行系统性风险?——基于中国A股上市银行的证据

在百年未有的世界大变局之下,中国银行业潜在风险逐渐暴露,防范化解银行系统性风险已呈常态化趋势。文章选取2010-2020年中国32家A股上市银行季度数据,构建面板回归模型,对商业银行履行社会责任对银行系统性风险的影响及相关作用机制进行实证分析。研究发现,商业银行履行社会责任能够降低银行系统性风险。进一步研究表明,影子银行、贷款集中和社会声誉在商业银行履行社会责任与银行系统性风险之间表现为中介效应,业务成本和银行竞争在商业银行履行社会责任与银行系统性风险之间表现为遮掩效应;信贷配置效率提高与经济政策不确定性增强均会提升商业银行履行社会责任对银行系统性风险的抑制作用;商业银行履行社会责任对银行系统性风险的抑制作用仅存在于非国有银行和信贷收缩期与经济上行期。该成果将为防控中国银行业系统性风险提供一定理论指导与决策参考。     

中国上市银行特许权价值的自律效应

银行特许权价值是银行风险自我约束的重要机制。本文使用托宾Q值衡量了中国14家上市银行的特许权价值,借助面板数据回归分析对银行特许权价值的自律效应进行了实证检验。结果表明:上市银行特许权价值对反映外部评价的市场风险确实存在着自律效应,但还未对表现为内部风险控制的资本充足率产生显著作用。因国家对银行业提供了全面担保,银行所有制性质对银行风险无显著影响。随着银行业竞争日趋激烈,通过引导商业银行提升特许权价值来激励银行审慎经营并加强内部风险控制,对后金融危机时期中国银行业的健康稳定发展具有积极意义。     

资本充足率与中国商业银行风险的实证分析——来自中国33家商业银行的证据

本文使用中国银行业33家商业银行2004年-2011年的数据对资本充足率和银行风险的关系进行实证检验,实证结果表明资本充足率要求能够有效控制银行风险。此外,本文也证实了银行规模和市场竞争与银行风险存在反向关系,但是非利息收入的增加会增加银行风险。     

资本充足率与中国商业银行风险的实证分析——来自中国33家商业银行的证据

本文使用中国银行业33家商业银行2004年-2011年的数据对资本充足率和银行风险的关系进行实证检验,实证结果表明资本充足率要求能够有效控制银行风险.此外,本文也证实了银行规模和市场竞争与银行风险存在反向关系,但是非利息收入的增加会增加银行风险.     

不良贷款约束下的中国上市商业银行效率和全要素生产率研究——基于SBM方向性距离函数的实证分析

本文运用SBM方向性距离函数和Luenberger生产率指标测度了2003～2009年中国11家上市商业银行不良贷款约束下的效率和全要素生产率增长,并对影响效率和全要素生产率的宏观因素进行了实证分析。研究结果发现:股份制商业银行的效率优于大型商业银行,非利息收入和不良贷款是银行无效率的主要来源;中国银行业的全要素生产率是增长的,股份制商业银行的全要素生产率高于大型商业银行,主要体现在规模效率变化和技术规模变化;外资银行的进入和M_2的供给增长对中国银行业的发展起到推动作用。     

我国商业银行资本绩效实证分析

文章在对中国银行业的资本结构和绩效的分析基础之上,采用超对数成本函数法对我国银行业中几家具有代表性的国有和非国有商业银行的资本绩效进行了实证检验。结果显示:四大国有银行的资本运作效率低于新兴非国有商业银行,与资本规模效应理论并不相符;并发现目前银行资本绩效与其资本项目显著相关。在此基础上,针对存在问题,对我国商业银行的发展提出简要的改革建议。     

基于多阶段超效率DEA模型的银行业效率研究

国内现有的银行DEA效率研究文献中基本存在三个问题,一是不同的投入产出变量选择标准导致各研究结果之间缺乏比较的基准,二是单一的效率指标无法反映银行的金融服务特征,三是传统的DEA效率无法对有效率银行进行再排序。本文通过对银行综合效率的合理分解构建了多阶段超效率DEA模型,可以较好地解决这些问题。同时运用该模型对中国银行业效率进行了实证检验,得到比较有价值的研究结论。     

资产规模、资本状况与商业银行资产组合行为——基于中国银行业面板数据的实证分析

本文立足于我国转型期内的经济金融特征,构造了一个银行资产组合行为的局部均衡模型。在对中国银行业按照资产规模和资本状况进行分类的基础上,本文的实证分析证明了模型的基本含义:由于银行间的异质性,紧缩性货币政策之后商业银行的资产组合行为体现出了截面效应。基于此,本文提出了确立以银行资产组合行为为基础的货币政策决策体系,加强货币政策与监管政策之间的协调等政策建议,以提高货币政策的有效性。     

股份制改造提升了中国银行体系中介效率吗?——基于NIM的经验证据

以NIM作为中国银行体系中介效率的衡量指标,选取27家代表性商业银行数据,实证检验股份制改造是否提升中国银行体系中介效率及其内在作用机制。结果表明,股份制改造是提升中国银行体系中介效率的有效手段,并且股份制改造的深度与银行体系中介效率提升正相关;股份制改造提升中国银行体系中介效率的内在机制在于,股份制改造降低了银行营运成本和隐含利息支付、提高了管理质量;同时上市银行和非上市银行中介效率分化源于二者之间NIM中非纯利差的影响因素存在差异。     

巴塞尔协议Ⅲ对银行绩效的影响——基于11家上市银行2007～2012年面板数据实证分析

根据巴塞尔协议Ⅲ,银监会颁布了《中国银行业实施新监管标准指导意见》,提出四大监管工具——资本充足率、杠杆率、贷款拨备率和流动性,保持银行系统的稳健性,降低银行破产概率。金融监管标准提高,将会引起银行资产结构变化和业务趋于多样化。这些变化会对银行的绩效将有何影响?本文选取11家上市银行2007~2012年的面板数据,通过建立一类新的基加权风险资产收益率数据的面板模型对我国银行绩效影响因素进行实证分析,结果表明:监管调整后管理水平的提高对于提高银行效率呈正相关关系,银行业务的多元化与银行绩效也成正相关关系,而存贷比与银行绩效呈负相关关系,说明我国银行业的资产状况存在问题。巴塞尔协议Ⅲ提高监管要求并不是限制商业银行的的业务发展,而是要求商业银行在资源配置效率和安全管理方面协调发展,因此我国商业银行应提高银行治理水平,降低银行经营风险的同时增加银行的效益水平。     

商业银行授信资产组合管理研究

本文在介绍资产组合管理理论、工具和模型的基础上,针对目前中国银行业风险管理的现状,选取了样本银行的历史数据作为检验样本,采用CreditRisk 模型和RAPM模型分别对银行零售信贷资产和公司信贷资产进行实证分析。主要结论为:(1)CreditRisk 模型可以应用于估计中国银行业零售信贷资产组合的损失分布并确定相应的经济资本;(2)RAPM模型对银行公司信贷资产在行业和客户规模的组合优化方面提供了量化分析工具;(3)对中国银行业采用现代风险管理理念、技术、手段来提升授信资产组合的管理水平提供了可供参考的发展路径。     

国际战略投资者对我国商业银行成本效率的影响分析

引进战略投资者越来越成为中国商业银行应对外资银行竞争的重要措施。为了检验战略投资者的作用,本文运用随机边界成本函数对国有商业银行和五家引资股份制商业银行的成本效率进行实证分析。结果发现,引资后的股份制银行和国有商业银行较未引资的商业银行更具有竞争优势,而且通过分析影响成本效率的相关因素,发现引进国际战略投资者确实在资金、技术和管理方面提高了我国商业银行的成本效率,同时又存在着潜在的提升空间。     

基于两阶段TOPSIS-DEA模型的我国商业银行经营绩效评价

随着我国利率市场化改革的深入,互联网金融的推广与普及,我国商业银行迎来了机遇与挑战并存的转型关键期,而提高经营效率成为各商业银行应对挑战并抓住机遇的重要举措。通过引入TOPSIS分析法构建两阶段TOPSIS-DEA模型,对我国17家商业银行经营效率进行了测算,并对同处于相对有效的评价单元进行了有效排序。研究结果证明了两阶段TOPSIS-DEA模型评价银行经营效率的有效性,实证结果表明:目前仍有较多银行的经营效率处于相对无效区域,而同处于相对有效的评价单元由于在资金组织及资金运用方面的差异存在二次排序现象。最后结合实证分析结果,分析我国商业银行目前存在的问题并提出相应的对策。     

中国大型商业银行跨国并购及其效率影响

中国的商业银行进行跨国并购主要是为了追求规模经济效应、获得管理协同效应、实现多元化经营以及开拓海外市场。本文使用数据包络分析法（DEA）分析中国工商银行、中国银行和中国建设银行跨国并购对银行效率的影响。实证结果显示：海外并购在短期内会使主并购银行效率下降，但长远来看，银行效率会提高。并购后的整合、海外并购频率、海外并购...     

基于SFA的中国上市银行利润效率及影响因素实证研究

运用SFA方法测度2007年-2011年中国上市银行的利润效率,发现中国银行业的利润效率呈逐年提升的变化趋势,股份制商业银行相对国有银行利润效率稍高,但两者差异不大。然后,研究了利润效率的影响因素,实证表明:资本充足率和中间业务比例与效率显著正相关,不良贷款率与存贷比与效率显著负相关;股权结构是效率重要影响因素,其中,外资持股对效率产生积极影响,国有股和股权集中度对上市银行效率呈显著负相关,第一大股东持股比例对利润效率的影响不显著。     

经营效率、治理机制对商业银行稳健性的影响

通过引入商业银行经营效率和稳健性的指标体系,计算了上市商业银行的经营效率和稳健性,发现城市商业银行和大型商业银行的经营效率和稳健性较高。面板数据实证检验的结果显示,经营效率对商业银行稳健性呈显著的正相关关系,治理机制的指代指标中独立董事占比亦与商业银行稳健性呈显著的正相关关系。     

试析外资银行进入对中国商业银行特许权价值的影响

本文采用托宾Q方法度量了2003~2009年中国上市商业银行的特许权价值,并用panel模型实证分析了外资银行进入对银行特许权价值的影响。结果发现,在华外资银行的资产占比与银行特许权价值负相关,这说明外资银行进入削弱了中国银行业的稳定性,因此需要加强对在华外资银行的审慎监管。     

中国银行业资本监管新规的激励相容特性研究

全球金融监管倡导激励相容,强调金融机构自身目标与监管者目标协调一致。在分析中国银行业资本监管新规激励相容特征的基础上,对商业银行“三性”目标与监管机构目标的激励相容程度进行测算,运用 GMM 方法对资本监管目标与商业银行目标模型进行检验,发现资本监管目标与商业银行盈利性目标并不冲突,而且银行自身持有资本的意愿能够降低风险行为,但是资本充足率监管对于流动性的影响并不显著。可见,当前中国银行业资本监管整体上具有激励相容特性,但在流动性和风险性方面激励程度有待加强。