我国有限合伙型股权投资基金现状分析

股权投资基金是我国资本市场中比较活跃的主体,其有多种表现形式,有限合伙型比较常见。作为一种常见的股权投资基金形式,有限合伙型投资基金理应趋于完善,但从现状来看此类基金表现不佳,在运作、税收政策等方面还存在问题。因此,为了让有限合伙型股权投资基金不断完善,本文将展开相关研究,阐述此类投资基金的特征、现状、问题,并针对问题提出相关策略。     

私募股权投资基金

私募股权投资基金（Private Equity，简称PE）是指通过私募形式对非上市企业进行权益性投资，投资者按照其出资份额分享投资收益，承担投资风险。在交易实施过程中附带考虑了将来的退出机制，即通过上市、并购或管理层回购等方式，出售持股获利。但是目前也有少部分私募股权投资基金投资已上市公司的股权，另外在投资方式上亦采取债权型投资方式。     

我国私募股权投资基金市场化发展路径探析

文章剖析了私募股权投资基金的核心价值、制度安排等内容,指出我国私募股权投资基金市场上的主要类型,提出淡化行政干预、走市场化发展路径的相关建议。     

私募股权投资基金项目风险管理研究

经济新常态下,私募股权投资作为新兴的资金融合手段在资本市场表现出较强的活力,私募股权投资行业的规模逐渐扩大,在促进金融市场的发展与繁荣的同时也对产业升级、支持创业创新、提高直接融资比重、服务居民财富管理有着重要的意义。在私募股权投资基金项目的高额回报背后往往伴随着较高的风险,风险管理是基金管理人评估、选择、管理私募股权投资基金项目的核心内容,高水平的风险管理能力能够帮助投资人对投资项目进行全面的风险预判,提供科学合理的投资思路。本文以私募股权投资基金项目的为切入点,全面分析私募股权投资基金项目面临的风险因素,在此基础上提出风险管理策略,助力私募股权投资企业全面提高风险管理水平,为促进我国金融市场的完善和发展奠定基础。     

私募股权 顺势而为——在金融危机背景下解读私募股权投资基金

私募股权投资基金的概念私募基金是指以非公开方式向特定投资者募集资金,并以所募资金进行股权投资或证券投资的基金。根据私募基金的投资对象的不同,私募基金可分为私募股权投资基金和私募证券投资基金。     

私募股权投资基金面面观

私募基金是相对于公募基金而言的,也就是说,私募基金并非是地下的、非法的、不受监管的基金,它和公募基金的最大差别是发行方法之差异。二者的区别主要体现在以下几个方面(表1)。     

国有公司设立私募股权投资基金的模式选择

私募股权投资基金的设立包括公司制、信托制、有限合伙制等多种模式,目前国内所采用的模式多为公司制和有限合伙制,结合各种设立模式的具体特点和国有公司的自身情况,以公司制为基础、充分吸收有限合伙制组织优势的组织形式是国有公司设立私募股权投资基金的最优选择.     

国内私募股权投资基金风险及管理研究

随着我国社会经济的进步以及全球经济化水平的不断提升,国内私募股权基金的发展速度在不断加快。作为连接产业市场和金融市场的桥梁,私募股权投资基金管理将会在直接影响到我国企业的投融资需求,影响到我国社会经济结构的调整。在这样的现实状况下,加强我国私募股权投资基金风险管理研究,有着重要的经济意义,能够更好的保证我国社会经济的发展水平。     

旁地产私募股权投资基金前景广阔

房地产私募股权投资基金在我国从无到有,经历了近十年的发展．已形成了一定的规模。随着我国金融政策的不断完善。它作为一种房地产金融创新产品．将为我国的房地产市场注入新的活力。并促进房地产市场的健康发展。本文将提出房地产私募股权基金的概念特点．研究国际私募股权房地产投资基金的发展情况．在此基础上．对我国房地产私募股权投资基金在我国的发展现状进行深入剖析．并提出大力发展房地产私募股权基金前景广阔．     

刍议私募股权投资基金的潜在运行风险

私募股权投资基金一直被视为一种封闭的投融资方式,一般不会引发系统性金融风险或普遍的外部不经济问题。但是,随着现代资本市场以及相关资本交易日益向巨额化、衍生化、开放化与全球化方向深入发展,私募股权投资基金的潜在风险开始显露。尤其是在我国,由于资本市场本身发育不健全,私募股权投资基金在运行中存在资金募集风险、逆向选择与道德风险、衍生的系统性金融风险以及对金融秩序和金融安全的冲击风险等四大类风险,因此必须引入外部的监管才能保障其有序发展。     

浅议我国私募证券投资基金制度的完善

2005年下半年,我国股市触底反弹,开始了新一波牛市行情。虽然该波行情总体趋势是向上的,但其中也经历了几次较大幅度的调整。其中,2007年2月27日股市大跌,上证综指下跌8.8%,大跌的根本原因是机构结构过分单一,大量赎回使公募基金承受巨大的压力。而私募基金与公募基金优势互补,可以避免股市大起大落。文章首先对如何界定私募基金、非法私募基金以及其合法化进行探讨,然后对其完善提出了几点建议。     

公司型私募股权投资基金融资问题分析

随着金融市场发展与改革深化,在我国公司型私募股权投资基金快速发展且成为行业主导,这是一种有效结合公司组织形式与私募股权投资基金的信访室。基金公司运营好坏直接受到基金融资的影响,涉及多方面问题,需要根据这些问题给出针对性的解决措施,有效解决公司型私募股权基金融资问题,实现行业健康发展,文章就此展开论述。     

论私募股权投资基金的界定及其法律形式

目前私募股权投资基金日益被国内所接受和推崇。但在法律上,对于私募股权投资基金尚无明确统一的定义,由此导致私募股权投资资金与创业投资、产业投资基金等近似概念的关系模糊。本文从实务及立法两个角度剖析了私募股权投资基金与相关概念之间的关系,在此基础上分析了私募股权投资基金的法律形式及其利弊。     

研究私募股权投资基金的金融中介特征及其风险

近年来,随着我国经济的不断发展,市场化建设也不断完善,我国金融领域格局也正在发生着改变,目前私募股权投资基金的发展已经初具规模。而私募股权基金作为直接将产业市场与金融市场相联系的途径,其与传统的金融中介略有不同但也具备离开金融中介的特征。而作为一种新兴的投资方式,其运作尚不成熟,风险也较高,需要加强对其的监管。     

有限合伙制私募股权基金中的适格主体——以公司作为普通合伙人为例

随着深圳南海创投基金的设立,私募股权基金在我国犹如雨后春笋般发展起来.在实务中私募股权基金通常采用的有限合伙的组织形式中,普通合伙人对私募股权基金的发展具有重要的作用,而公司作为有限合伙制私募股权基金的普通合伙人有着其特有的优势.文章就公司作为普通合伙人的必要性、合法性及它与其他主体的法律关系三个方面进行探析,以期有利于完善我国私募股权基金的运作.     

我国私募股权投资基金监管问题探析

私募股权投资基金作为逐渐发展起来的金融工具,在现代金融环境下存在一系列潜在运行风险,这也意味着必须对其进行从内到外的风险管理和监督.目前,我国已初步确定了私募股权投资基金的组织形式、注册备案机制以及涉外监管机制等一套监管制度.但总体而言,监管体制尚不完善,监管手段有待创新.文章通过具体分析我国私募投资股权基金的发展历程和监管现状,思考对其监管的原则和方向,并提出需从明确监管原则、建立核心监管机构和完善蓝管法律体系等方面完善我国私募股权投资基金监管体系的建议,以促进该行业更好地发展.     

天津率先发展私募股权投资基金的思考

2007年6月，国内规模最大的私募股权投资基金聚会——“中国企业国际融资洽谈会”在天津成功举行。洽谈会引起海内外普遍反响，也引起社会各界对发展私募股权投资基金的高度关注，预示着私募股权投资基金蓬勃发展的春天即将到来。     

信托制私募股权基金财务管理制度研究

信托制度在中国的正式确立是在2001年《信托法》颁布之后,而信托制私募股权基金是私募股权基金的一种重要形式。近几年,国内对私募股权基金的研究不断增加,但是专门针对信托制私募股权基金的研究一直较少。本文主要阐述了信托制私募股权基金的概念及运作模式,分析了信托制私募股权基金的风险及财务管理制度框架,并针对信托制私募股权财务管理中存在的问题提出了解决对策,为我国私募股权基金的规范化发展提供了理论参考。     

天津滨海新区应如何规范发展私募股权投资基金

大力发展私募股权投资基金是滨海新区金融体制改革的重要内容,为保证私募股权投资基金健康运营,建立全国私募股权投资基金中心,需要构建相应的法律制度对其进行规范。这也是滨海新区金融体制改革的重要方面。私募股权投资基金规范中主要涉及私募股权投资基金、基金协会和政府三类主体,平衡三类主体之间的自治、自律和监管关系是该法律制度的核心。     

我国私募股权投资基金法律问题研究

本文对私募股权融资的特点、作用、现状及存在的法律问题进行分析,提出私募股权融资是解决中小企业融资难的有效途径之一.