观点

不能妖魔化温州民间借贷 大家关注温州民间融资，是因为温州民间借贷利率确实是太高了，高到了人们难以理解的程度。对理解不了的事情产生各种猜测和评价是正常的，但是不能妖魔化温州民间借贷。因为有一些人认为温州民间借贷带来了风险．也提高了民间借贷利率，甚至认为温州民间资本跨省投资也和民间借贷有关等，这样的看法不全面也有失公允。辨证地看，     

宽松货币政策下利率市场化探析——对北安市各金融机构利率执行情况的调查

对北安市辖区利率总水平的调查分析结果表明：由于存款仍属于“买方市场”、农村信贷市场垄断行为突出、民间借贷规模受到抑制等原因，个别金融机构存在着贷款利率偏高的问题。应以改革为手段，加强管理，加大资金组织力度，认真解决好这些问题。     

“温州式”民间借贷断裂镜像

今年来，在从紧的宏观背景下，当地民间借贷利率屡屡“破位”——“高利贷”显示出狼性一面。不过，随着链条的收紧，借贷高利亦陷入危境，泡泡开始爆破。     

温州救市的正道

最近，温州民间借贷危机爆发是对我国金融体制弊端敲响的一记警钟。毕竟，民间借贷危机不仅在温州，在浙江，乃至全国都或多或少存在。特别是前几年炒煤、炒矿、炒房等风气盛行，民间借贷利率普遍高达月息2—5个百分点，而在目前国际国内经济增速呈整体下行，加上房地产“双限”，煤矿实质上“国进民退”等大背景下，民间借贷所投资的这些项目，实际回报可能远低于预期，危机规模化爆发的可能性已经放大，温州可能仅是开端。为此，加强防范、积极应对是必须的。     

利率市场化不是中小民营企业的救命稻草

利率市场化将促使存贷款利率向均衡利率移动,会减少民间金融资金供给,推高民间借贷利率,进而降低中小民营企业的融资规模,提高其融资成本。因此,利率市场化并非中小民营企业的救命稻草。中小企业必须不断加强诚信管理,大幅降低自身的信用风险,努力提高自身的信用水平和社会声誉,才能获得足够的发展资源。     

本刊专家彭澎：“广州价格”可能形成影响全国的利率指数

7月2日，本刊专家、广东省体制改革研究会副会长、广州市社科院高级研究员、南方民间智库专家委员会副主席彭澎指出，随着广州民间金融街的正式开业，民间借贷利率的“广州价格”也正式发布。     

民间借贷应纳入法律层面

浙江＂亿万富姐＂吴英非法集资案尚未消停,紧接着传出包头亿万富豪金利斌不堪高利贷压力自焚身亡的消息,这又一次为民间借贷的未来命运画上一个大大的问号。一方面,民间借贷纠纷不断、犯罪率上升,另一方面,民间借贷日趋繁荣,利率一再飙升。     

改革利率管理体制推进利率市场化进程

利率从一定意义上说是银行借贷币货金的价格，是反映资金供求的“晴雨表”，近几年，为适应国家宏观调控的需要，中国人民银行自1996年5月1日以来已连续七次下调人民币存贷款利率，加之存款实名制的实施及对居民个人储蓄存款实名制的实施及对居民个人储蓄存款征收利息所得税等。这一系列货币政策的贯彻实施，对于合理分流资金，减轻企业利息负担，分散金融机构信用风险，改变存款结构等发挥了一定的积极作用，然而据笔调查了解，由于现行利率运行机制的弊端，当前利率管理中还存在着许多矛盾和问题，影响了利率政策效应的有效发挥，对现有利率管理体制进行改革成了社会各界普遍关注的焦点。     

理性认识民间借贷的高利率

民间信用的最大特点是高利率。金融资源的集中和垄断,中小微企业融资困局,资本逐利的本性,民间借贷的高成本、高风险,利率的非市场化和泡沫经济是高利率产生的主要原因。高利贷危害大,但也存在着合理性。应积极推进金融体制的改革与创新,建立多层次金融服务体系,从法律和政策上规范发展民间金融,加快利率市场化的改革,创新发展面向中小微企业和个人的金融产品与服务,形成"高利贷"变成"低利贷"的条件和环境。     

回归民间借贷利率理性区间 推动小微企业良性发展

小微企业对于我国经济发展有重要的推动作用,由于其内在和外在的原因,融资问题成为制约其发展的主要因素,本文通过民间借贷市场对小微企业供给及需求两个方面,针对融资过程中的"高利贷"问题进行深入分析,得出民间借贷利率的非市场化是造成这一困境的主要原因,并提出相关的政策性建议。     

完善我国民间借贷监管的思考

民间借贷在我国有悠久的历史,在古代就有钱庄、票号等民间融资机构,随着改革开放的不断深入,民间借贷在我国的资本市场上快速发展,为"三农"问题的解决和中小企业的发展起到了重要的作用,但同时,民间借贷还存在着大量的问题,今年的"吴英"案将社会对民间借贷的讨论推向了高潮。民间借贷冲击了正常的金融秩序,影响了国家的宏观调控,在发生信用问题的时候容易与黑恶势力相联系,引发社会问题,与高利贷甚至是洗钱犯罪有着密切的联系等等,这些充分暴露出了民间借贷的监管中还存在着大量的不完善的地方。民间借贷市场需要规制,引导其健康发展。本文对民间借贷市场存在的问题进行分析,参考国外的民间借贷监管经验提出一些建议。     

我国经济形势颇似1970年代大危机（外一篇）——石良平经济随笔

最近，关于利率市场化的呼声不断高涨，尤其是去年以来民间借贷的乱象，从根本上反映出资本的错配，而这种错配又与目前僵化落后的金融体系有着直接的关系。正因为如此，最近央行网站也重登周小川行长去年的文章，再次明确推动利率市场化的重要性和必然性。     

当前我国农村民间金融规范化发展的再思考

文章基于分析当前我国农村民间金融发展的现状,认为民间金融在推动我国农村经济发展的同时,也存在着诸多方面的缺陷与不足.为此,深化发展我国农村民间金融,应从处理好民间金融与政府、正规金融以及非法金融之间的关系着手,然后结合我国民间金融的自身优势与其所处市场环境的特点,从民间金融法制建设、金融监管、规范借贷手续以及利率改革等方面来出台政策,引导我国民间金融走规范化发展的道路.     

我国民间借贷存在的风险及其对策建议

民间借贷活动具有一定的内在合理性,也具有先天缺陷和风险因素。我国民间借贷发展中存在风险隐患。应建立健全相关法律法规,营造民间借贷发展的良好法制环境;规范民间借贷利率定价机制,遏制民间借贷的投机交易;加强监管,将民间借贷纳入金融宏观调控体系;拓展民间投资渠道,引导民间融资健康发展。     

孙吴县民间借贷情况调查

由于地方经济落后,民间借贷行为由来以久,但随着近年来外部经济环境和地方经济建设加速发展的影响,民间借贷行为有愈演愈烈之势,借贷方式、借贷利率、借贷规模、借贷用途等有了新的突破。     

土改后农村私人借贷形式及利率的历史考察——以中南区豫、鄂、湘、赣、粤5省为中心

私人借贷在全国解放前一直是农村金融体系的重要组成部分。20世纪50年代初期,从中南区5省农村的调查材料来看,由于经济落后、家庭经济弱小、缺乏完善的社会保障和现代金融体系等原因,农村私人借贷虽受到抑制但仍有一定的发展,这一时期的私人借贷形式较为简化,利率较低,功能上也以互助互济为主。     

利率与经济可持续发展--基于加息的思考

我国从1996年至2002年连续八次降息,银行存贷款利率持续走低。持续低利率导致了资源使用的低效率、居民财富的缩水以及民间借贷的膨胀,不利于经济的可持续发展。现阶段小幅、多次加息有利于提高资源的利用效率,有利于银行业的健康发展,有利于克服资金体外循环,推动经济的可持续发展。     

流动性不均衡与微观调控：一盘难下的棋

目前中国已经进入了通胀和防通胀周期，海外数干亿热钱仍在虎视眈眈。而在中国备类商品价格暴涨的流动性泛滥中，我们看到企业资金紧张，中国民间借贷活跃，银行同业拆借利率赢涨，表明流动性局部紧缺现象与流动性整体泛滥并存。这样的流动性不均衡和内外局势的复杂性，使得央行的政策调控成为了难局。     

温州民间借贷高空走钢丝

通过信用卡套现,资金融入到民间借贷链条后,价格高至银行5年期以上贷款利率的16倍。这是一个危险的游戏吗？在老板之城的温州区域里,越来越多的人愿意为此冒险。     

商业银行贷款市场化定价中的差别利率策略

差别利率是指商业银行实行"价格歧视"战略,实施个性化、差异化的利率管理.它是一种以效益为中心的利率定价方略,其利率的形成因市场供求及资金稀缺程度的不同而有所不同,也因资金商品的期限、成本、风险等的区别而各异.在借贷市场中,借贷双方在市场机制的作用下,形成双方均能接受的贷款定价.实行差别利率是银行实现资金运用的效用最大化,应对利率市场化,增强利率风险管理能力的有效手段和方法.