金融科技穿透式监管的机理与路径研究

金融科技作为一种“破坏式”的创新,深化了金融机构业务交叉和混业经营,成为风险更具爆发性和传染性的催化剂,对传统金融监管提出了挑战,由此“穿透式”的监管理念应运而生。本文首先阐述了穿透式监管的基本内涵和理论机理,其次分析了美国、英国和欧盟等国家或组织穿透式监管的国际经验,最后提出金融科技穿透式监管的实现路径,如丰富监管主体,统筹监管体系;明晰监管边界,统一监管规范;细化监管对象,避免风险加剧;借助监管科技,强化信息披露。     

论银行关联交易穿透式监管

在强监管、严监管的大背景下,监管部门对金融机构业务的穿透式监管已成为一种趋势,并被广泛应用于资产管理公司、保险、信托、银行等业务的监管,但将穿透式监管应用于关联交易管理尚属新兴模式,被监管银行如何贯彻关联交易穿透识别原则,监管规章制度尚不明确。文章从穿透式监管的起源出发,介绍关联方、关联交易行为、关联交易管理三类穿透对象,以及对三类对象实现包括完善监管体系、主动披露关联交易信息、加强银行自身关联交易管理、发挥金融科技作用、完善真实统计及建设清廉合规文化等几种穿透监管途径,旨在帮助银行机构正确适用关联交易穿透识别原则。     

结构性存款国际监管改革进展与经验借鉴

2018年以来,结构性存款规模暴增引发共同关注,为何出现规模异动、监管措施是否落实到位引发全面讨论,如何引导结构性存款规范发展成为重中之重。通过全面回顾结构性存款近年来的国际监管改革进展,梳理总结国际组织和各国监管当局在明确产品属性、完善内部机制、加强投资者适当性管理、加强合规销售、充分信息披露等方面的主要监管经验。基于我国结构性存款发展现状和基本特征,为下一步加强结构性存款的针对性监管提供有益支持和政策启示。     

穿透式监管在外汇监管中的运用

通过对穿透式监管理论基础与政策演进的深入梳理,通过结合工作实际和具体案例,探索构建和完善外汇领域穿透式监管的思路与方法,并提出意见和建议.     

金融科技穿透式监管的路径完善

金融科技领域实施穿透式监管已经成为共识,党中央已对其进行顶层设计,但具体路径的构建仍需探索.本文首先,从穿透式监管面临的三重问题出发寻找路径完善的着力点.其次,基于问题,针对性提出穿透式监管应当遵循的基本原则,最后,从穿透式监管的对象、主体、标准、手段完善金融科技领域穿透式监管的路径.     

国际经验、监管理念与银行监管的有效性

本文在借鉴发达国家成熟监管经验和做法的基础上,从经济资本管理、内部评级体系建设、监管标准和会计标准协调等六个方面,提出有效提高中国银行业监管水平和质量的对策建议。     

借鉴国际经验健全我国黄金市场监管体系研究

近年我国黄金市场保持较快发展势头,2010年场内黄金现货交易居全球首位,黄金期货交易全球第六。然而,相对于黄金市场业务的较快发展,我国黄金市场监管体系建设相对滞后,多头监管与部分场外黄金业务监管缺位并存,影响市场监管效率。本文通过比较分析美国、英国等发达国家黄金市场监管体系,从法律法规、监管职责、准入管理、基础设施等方面,对构建我国黄金市场监管体系提出了政策建议。     

基于大数据的银行业监管国际经验比较及借鉴

本文以大数据时代银行业金融监管面临的问题为出发点,对监管机构如何利用大数据应对监管思路的变化展开深入思考。本文比较了世界几个主要经济体基于大数据的监管实践,对我国基于大数据的银行业监管前景进行了预测,并基于大数据对银行业监管提出相应的政策建议。     

开放银行国际监管经验借鉴

我国银行业应进一步践行开放银行理念,融入场景,加强合作,构建集金融服务和非金融服务为一体的非接触服务生态系统,以全方位、一体化来满足客户的各种需求。近年来,开放银行(Open Banking)逐步兴起。英国、欧盟、澳大利亚、中国香港等国家和地区作为开放银行的先行者,已经形成了较为完善的监管体系,而我国的开放银行尚处在探索阶段。     

“长臂监管”在经常项目外汇管理中的实践探索

长臂管辖制度是美国以法律形式输出其国际影响力、巩固和推行国际霸权的渠道和手段,使美国国内法超越或取代国际法,一定程度上侵犯了他国主权和利益,因而受到国际社会的抨击。当前,我国与世界各国的经贸往来日益密切,为防范跨境资金流动风险,切实维护国家利益,监管触角有必要随着市场主体一同“走出去”,对跨境交易实施更加有效的监管。本文在对美国长臂管辖制度进行分析的基础上,借鉴其合理成分,对我国经常项目外汇管理实施“长臂监管”进行了探索,构建了监管框架并就完善相关体制机制提出了政策建议。     

穿透式监管在外汇非现场检查工作中的运用方法与研究

随着外汇"放管服"改革进程加快,外汇管理模式进一步简化事前行政审批流程,对传统外汇监管带来了一定挑战,以真实性审核和非现场监测为主的监管方式正逐渐成为主流。本文通过梳理"穿透式监管"理念渊源,参考国内外理论框架和工作方法,结合外汇非现场检查分析手段,从主体穿透、业务穿透、资金穿透三方面整理穿透式非现场检查分析方法,并对如何提高穿透式非现场分析水平和未来发展趋势提出相关建议。     

穿透式监管在货物贸易非现场核查中的应用

近年来,随着"放管服"改革的不断推进,本外币金融活动愈益呈现多样化、复杂化的趋势,跨市场、跨币种、跨行业的交叉性金融活动对传统的金融监管模式提出了较大挑战。穿透式监管的模式有助于拨开复杂业务的表象,还原交易背后的本质。本文梳理了穿透式监管的内涵、来源和国内外经验,从货物贸易非现场核查的角度探索穿透式监管方法的实践运用,并从制度、操作、银行和监测四个层面提出完善穿透式监管的建议。     

本外币一体化监管与外汇管理政策选择

近年来,随着我国外向型经济的快速发展,我国经济与世界经济的关联度和依存度不断提高,境内外金融市场的联系与日俱增,本外币联动效应渐趋明显,国际收支不平衡的问题也日益突出。如何加强本外币一体化监管,协调货币政策和汇率政策之间的关系,已成为一个紧迫性问题。     

金融基础设施建设与监管的国际经验借鉴

金融基础设施是现代金融系统高效安全运转的中枢,对实施宏观审慎管理和保障市场安全具有重要的作用.2008年全球金融危机后,加强金融基础设施建设和统筹监管逐渐成为国际共识.随着我国金融市场快速发展和对外开放进程加快,金融基础设施的建设和统筹监管也面临严峻挑战.从广义金融基础设施视角,通过梳理美国、新加坡和英国金融基础设施建...