改革农业贷款利率的浅见

<正>现行农业贷款利率存在的问题,主要是:1.贷款利率水平太低.我国解放以来,长期实行低利政策,这对发展经济,促进生产,发挥了一定作用.但不利于发挥银行利率的杠杆作用.党的十一届三中全会以来,农贷利率虽然经过多次调整,一般农贷利率,月息从3.6厘调高为6.6厘,但都没有跳出“低利率”的水平.     

当前贷款利率调整的负效应和对策思考

<正> 根据当前经济形势,国家对存贷款利率进行微调后,又对流动资金贷款利率和专业银行20％的利率浮动报批作了规定,这些措施旨在紧缩信用政策下,试图在不突破总量的前提下做力度的调整。而这种力度的调整又想通过“廉价货币”政策来刺激经济增长。但这次调整出现三个倒挂:一是拆借资金利率高于贷款利率;二是借蓄存款利率高于贷款利率;三是人行对专业行的贷款利率高于银行对企业贷款利率。这些反常的现象已给专业银行带来不安。如不及时理顺,将会出现企图以减轻企业利息负担,却换来资金相对紧缺(银行不愿放贷),影响经济建设的不良后果。     

企业风险异质性、贷款利率与信贷违约风险——基于银行信贷微观数据

通过某股份制商业银行2010-2015年贷款数据,讨论不同风险贷款企业、贷款利率与信贷违约之间的关系.结果表明:贷款利率与贷款违约之间呈现U型关系;高风险等级企业与贷款违约之间正相关且显著;无论是高风险等级企业还是低风险等级企业与银行贷款利率之间均呈现负相关且显著,说明贷款利率的抑制现象依然存在.从参数估计值来看,低风险等级企业贷款利率要低于高风险等级企业;高风险企业与贷款利率交叉项与违约之间呈现负相关且显著,说明高风险企业通过贷款利率渠道确实可以降低信贷违约概率.     

论提高农行资金盈利的途径

农业银行创利水平高低是考核其他经营管理水平好坏,优劣的综合性指标。如何增强农行创利能力呢?笔者有如下浅见。 1、进一步理顺财政、中央银行与农行三者利益关系。首先,财政要切实改变过去透支银行资金和对农行经营政策性业务不予补贴的做法,切实对支农的低利贷款以足额的补贴;在贯彻产业政策时,要均衡城市行与农行的利益级差。其次,恢复企业流动资金由财政拨补和企业提留补充管理的办法,凡自有资金达不到规定比例的企业,银行应停止贷款。再次,增拨农业信贷基金,增强支农的后劲。此外,人民银行在基数贷款,政策性资金供应,上缴准备金比例等方面应优惠政策,以创造一个良好的农业投资环境。 2、按照马克思平均利润学说和我国国情,正确制定利率标准,确定利率水平应遵循物价上涨指数小于存款利率小于贷款利率小于平均利润率的程序和原则,以利发挥利率协调各方面的利益关系的杠杆作用。同时,强化利率管理,严格执行利率政策,制止随意减免利息和     

推进利率市场化改革的设想

2013年7月19日晚,央行官方网站宣布"进一步推进利率市场化改革措施",改革要点包括:放开贷款利率下限;取消票据贴现利率管制;对农信社放开贷款利率上限;维持个人住房贷款利率浮动区间不变.全面放开贷款利率管制对于降低企业融资成本,提升银行服务水平,更好发挥金融支持实体经济都具有重要意义.利率市场化一般是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平.它是由市场供求来决定,就是将利率的决策权交给金融机构,由金融机构自己根据资金状况和对金融市场动向的判断来自主调节利率水平,最终形成以中央银行基准利率为基础,以货币市场利率为中介,由市场供求决定金融机构存贷款利率的市场利率体系和利率形成机制.     

解决中小企业贷款难的政策建议

1.用活利率浮动幅度,补偿银行信贷风险.各商业银行应该根据企业贷款数额、信用级别、资产负债比例、担保方式等指标实行有差别的浮动利率,不搞"一刀切".一是对于为高效益大企业生产配套服务、为国家重点项目服务的中小企业和农业示范企业等,应该敢于贷款并适当下浮贷款利率,支持其快出效益,一旦效益上升,再上浮利率水平;二是对于目前有市场、有效益,但从长远来看其产品已趋于饱和的中小企业,用足利率上浮幅度;三是对于经济效益好,资金较宽裕的中小企业,在贷款利率上可以下浮动或略微下浮;四是对于一时亏损而又扭亏有望的企业,可暂时不浮动利率,以保证正常收息.     

我国利率政策问题初探

我国利率政策的积弊一、利率的结构不合理。近几年,我国银行的存贷款利率曾经多次调整,但结构仍然不合理,存款利率不论其资金性质和供求状况都“一视同仁”,贷款利率不分地区、部门、与企业“一刀切”,表现在企业长期占用的流动资金贷款利率;企业短期使用的流动资金贷款利率差别不大。企业长期性流动资金占用过多的原因之一就是银行贷款利率低于流动资金贷款利率低,此其一,其二,结算贷款利率低于流动资金贷款利率;其三,从我国银行贷款利率和世界主要经济发达国家商业银行贷款利率相比较是最低的,就是与东欧国家相比,也不算     

基于关系型贷款的商业银行小企业贷款定价改进措施

<正>随着国内商业银行小企业贷款业务蓬勃发展,如何根据小企业自身的特性,制定科学合理的贷款利率定价机制以及相应的支持措施,使商业银行贷款利率既能覆盖风险,保证一定的盈利水平,又能最大     

降低信用合作社的利率,更好地支援農業合作化

1955年10月,中國人民銀行根据國务院的批示,全面地降低了放款、存款利率,这是國家銀行繼續支持國家的社会主义工業化和迎接農業合作化高潮的重要措施。随着國家銀行利率的下降,信用合作社的利率也应予以降低。大家知道,信用合作社是農民羣众集体所有制的社会主义經济组織。它的主要責任应是配合國家銀行以低利的贷款支持農業合作化,發展農業生產,帮助貧困農民擺脫農村高利贷者的重利盤剝。幾年以來,     

有关开放区贷款利率问题的建议

<正>利率是调节经济的重要杠杆,金融机构如何充分发挥利率功能达到社会效益和自身效益的双丰收,是各家金融机构共同关心的问题。目前开放区贷款利率的确定与浮动不合理。主要是:1、不同性质的企业贷款,基准利率一致;2、不同性质的金融机构,贷款利率浮动不一致。这样,会增加金融机构贷款的风险,并影响其业务收入。本人认为: (一)应根据不同性质的企业确定相应的贷款基准利率。国营、国营内联企业风险最小,归入一个档次,利率相对低些;集体、中外合资企业,风险较大,归入一个档次,利率较高;个体、外资企业是私有制企业,风险最大,归入一个档次,利率应最高。 (二)专业银行、金融公司和信用社存贷款利率浮动幅度应一     

有所谓外国“低利”贷款吗?

近年来,在北美、西欧国家发现多起非银行提供“低利”贷款的行骗事件。这种情况我国不少部门也不断发现。自1978年下半年至今年4月,有关部门或有关人员委托中国银行总行处理的所谓“低利”贷款近两百起,总金额达三万亿至四万亿美元,经逐笔查证都不落实,一笔也没办成。事实上,除了政府间贷款、政府补贴的出口信贷、国际金融组织提供的贷款外,国际金融市场上并不存在什么“低利”优惠贷款,现对所谓“低利”巨额贷款简单分析如下: 第一,所提供的贷款数额远远超过国际金融市场和国际大银行的贷款能力和法定限额。     

我国上市公司财务状况与商业银行贷款利率的关系研究

随着我国利率市场化改革的不断深入,利率的形成机制和定价水平对于企业资金运用和资源配置的效率有着极其重要的意义.财务状况对商业银行贷款利率定价的影响也已成为理论与实物界的热点话题.本文运用沪市上市公司2008-2010年贷款利率信息及相应的财务信息为研究对象,检验企业各类财务比率(偿债能力、盈利能力、现金流量、资本结构、资产管理能力)对于贷款利率的实际影响.通过多元线性回归模型,得出以下结论:上市公司财务状况与贷款利率之间存在显著性相关关系;各类财务比率对贷款利率影响差异较大     

信息对称条件下银行信贷决策模型分析

贷款利率则是现实经济生活中的一种利率形式,是银行让渡资金使用权所收取的相应撤酬,产生于借贷活动,来源于借款者的利润.影响贷款利率的因素主要有资金成本、贷款风险程度、贷款期限、贷款数额、借贷市场竞争程度等.其中,贷款利率与资金成本、贷款风险是正相关函数,即资金成本上升,贷款风险大,则贷款利率要高;贷款利率与贷款额度一般是负相关函数,额度大的贷款利率一般要低于额度小的贷款利率.     

外币利率市场化后外币贷款的效益性管理

一、外币贷款利率市场化对商业银行的影响 1.目前国内商业银行还普遍缺乏一套行之有效的外币贷款利率市场定价机制,且利率市场化赖以依托的竞争性的金融环境还没有完全确立,竞争性只能说是局部的、不完善的,大的商业银行具有贷款资金规模和价格上的相对优势,还存在较为明显的垄断性;另外,在目前企业经营效益没有明显改善的情况下推行外币贷款利率市场化,外币贷款利率市场化的效益取向就可能顾此失彼.     

合理确定利率水平 提高企业经济效益

<正> 面对企业经济效益持续下滑的局面,去年来国家两次实行利率微调措施,旨在通过调整存、贷款利率,调整工商企业对信贷资金的需求和人民的消费趋势,从而达到调整结构、繁荣市场、提高企业经济效益的目的。但调整结果,并没有达到这个目的。一.利率杠杆作用微弱,其表现:1.没能诱发资金需求。表面上看银行贷款投放总量增加,似乎是利率下调的直接反映,其实并非如此,根本原因在于市场销售疲软,使原商品生产中耗费的货币资金不能及时、全额得到补偿,企业为了继续组织生产,成品资金占用居高不下。漳州工商银行工业贷款比年初增加4599万元,而商业经营受     

贷款利率市场化改革与企业全要素生产率——来自贷款利率上下限放开的微观证据

提高企业全要素生产率是促进中国经济高质量发展的微观基础.本文以贷款利率上下限放开为准自然实验,考察利率市场化如何影响企业全要素生产率.研究发现:风险高的公司在贷款利率上限放开后全要素生产率显著提高,而在贷款利率下限放开后,风险高与低的公司,其全要素生产率不存在显著差异.作用机制检验发现,贷款利率市场化通过优化企业间的资本配置效率和提高企业技术创新能力促进全要素生产率的提升.异质性检验发现,政府干预更少和处于行业竞争度更高的公司受贷款利率市场化改革的影响更大.本文为深入理解利率市场化影响微观企业行为提供经验支持,也为经济高质量发展提供有益借鉴.     

LPR改革后银行经营行为变化

根据对湖南省郴州市辖内银行的调查,自2019年8月实施LPR改革以来,银行经营行为发生了诸多新变化. 银行经营行为的新变化 企业贷款利率明显降低.据调查,LPR改革后,银行的企业贷款利率整体下行明显.2020年,郴州市辖内银行的企业贷款加权平均利率为5.15％,同比下降41个基点.其中,大型企业贷款利率最低,微型企业贷...     

民贸民品优惠利率贷款贴息政策实施中存在问题及建议

国家民族贸易和民族用品企业生产优惠利率贷款贴息政策(以下简称民贸民品优惠利率贷款贴息政策),是国家民族政策的具体体现,是国家扶持少数民族地区发展的重要措施,充分体现了党和国家对少数民族群众的关心和爱护。随着我国经济体制改革的不断深化,金融改革提出了利率市场化等新的要求,在这一改革的大背景下,民贸民品优惠利率贷款贴息政策在具体实施过程中出现了一些新问题、新情况。本文结合新疆和田地区1999年至2010年民贸贴息政策执行情况谈一些粗浅看法。     

民贸民品优惠利率贷款贴息政策实施中存在问题及建议

国家民族贸易和民族用品企业生产优惠利率贷款贴息政策(以下简称民贸民品优惠利率贷款贴息政策),是国家民族政策的具体体现,是国家扶持少数民族地区发展的重要措施,充分体现了党和国家对少数民族群众的关心和爱护。随着我国经济体制改革的不断深化,金融改革提出了利率市场化等新的要求,在这一改革的大背景下,民贸民品优惠利率贷款贴息政策在具体实施过程中出现了一些新问题、新情况。本文结合新疆和田地区1999年至2010年民贸贴息政策执行情况谈一些粗浅看法。     

贷款利率市场化降低了企业债务违约风险吗?

以中国人民银行放开贷款利率上限和下限为准自然实验,检验贷款利率市场化如何影响企业债务违约风险.研究发现:贷款利率上限的放开对企业债务违约风险的影响不明显,但下限的放开却能显著降低企业债务违约风险,并且这种作用一部分是通过遏制"短贷长投"的渠道实现的;此外,异质性检验表明,下限放开降低企业债务违约风险的作用在规模小以及研发投入高的企业中更明显.