利率自由化加速银行业变革

贷款基准利率仍是主要依据 今年5月,中国人民银行将基准利率下调25个基点,并给予商业银行更大空间厘定各自的存款利率.这是央行继2月降息及调低存款准备金率后再次放宽银根,不少市场人士更为关注的是,该举措能否带动中国内地摆脱经济放缓的困局.市场对此的关注,要多于央行再进一步减少对商业银行利率的控制.     

越南各商业银行降低存款利息

据越南《海关报》报道，越南各商业银行近日纷纷降低存款利息。首先是各国营商业银行指示各分行降低月息０．０５％～０．１％。工商银行从９月２１日起降低利率，接着外贸银行从９月２５日起降低利率，农业银行从１０月１日起降低利率。只有投资与发展银行没有要求下属各分行同时下调利率，只要求他们根据经营条件下调利率０．０５％～０．１％。目前越南各商业银行的存款利率为：活期存款月息０．２５％，３个月存款月息０．４％，６个月存款月息０．５％，１２个月存款月息０．６％。在国营商业银行降低利率的同时，各股份制商业银行也降…     

美元和港币利率高于人民币

3月9日开始,中国人民银行较大 幅度地调高了美元和港币的存贷款利率。个人、单位的美元存款一年期利率调高为4.4375%,港币为5%。由于央行允许10%的上浮幅度,商业银行许多网点实际执行美元存款一年期4.8813%、港币5.5%的利率。贷款的利率也相应地提高。美元和港币利率的调高,与人民币利率的节节调低形成了巨大的反差。     

贷款利率差别化对我国商业银行财务管理的影响探讨

摘要：目前，我国利率市场化条件相对成熟，伴随着利率市场化的不断深入，商业银行贷存款利率差别化逐渐缩小，从而打破了商业银行传统的盈利模式。但是，利率市场化下，商业银行存款利率自由上浮，再加上，商业银行缺乏完善的存款保险制度，将导致商业银行贷款成本增加、非合理存款竞争日益激烈、贷款利率冲高，贷款利率差别化进一步扩大，从而使商业银行利率波幅和市场风险加大。针对于上述存在的种种问题和风险，这就需要商业银行持续加大企业直接融资比例，加快发展与完善资本市场，同时，企业需以发行债券或发行股票的形式进行融资筹资，以此，不仅有助于降低企业融资成本，而且还一定程度上制约了商业银行存款利率不合理上浮的现象。     

试析存款准备金率下调的背景及经济效应

中国人民银行1998年3月对日将法定存款准备金比率由13％调至8％，同时还调低了一年期和两年期存款利率，这一举措把金融改革向前推进了一大步。本文拟就存款准备金率下调的原因及下调可能产生的经济效应作一初步的分析。一、存款准备金率下调的背景存款准备金制度是二级银行制度的产物，是指商业银行将存款的一部分以准备金的形式集中存放于中央银行的一种制度。其创设的初始目的是为确保银行体系不会因存款太多而发生清偿危机，保证商业银行能够支付客户存款的提取。30年代大危机后，准备金制度演化为中央银行限制银行体系信用创造和调控货…     

港澳经济简讯

香港银行加息0.5厘 香港银行公会2月6日将存款利率增加0.5厘,令储蓄存土款利率上升至4.25厘.汇丰、渣打及恒生银行同时将最优惠     

现行中小商业银行差异化存款定价策略浅析

2012年央行扩大了存款利率浮动区间,银行业利差收窄,中小商业银行面临严峻的考验。如何应对存款利率市场化挑战,制定合理的存款价格,是中小商业银行亟需解决的重要课题。本文分析了存款利率市场化定价的发展现状及其对中小商业银行的挑战,提出了基于客户弹性和客户贡献度的差异化存款定价策略。     

理财产品为什么这么火？

商业银行理财产品的迅速壮大离不开市场竞争的压力。 自2007年股票大牛市过后，资本市场持续低迷，证券投资基金等以股票和债券为主要投资标的的产品规模大幅缩减，股票、基金等产品不再受到投资者的追捧。而2010年以来CPI高涨，储蓄的实际利率为负。商业银行发行理财产品则变相冲高了存款利率，在目前存款利率不能弥补通货膨胀率的背景下，理财业务自然而然就成为了各家商业银行“稳住自家，争揽他家”存款客户，在存款市场上赢得竞争优势的“秘密武器”。     

利率下调：城乡居民如何相应调整投资方式

今年5月1日人行宣布调低利率,其中存款利率平均下调0.98个百分点,贷款利率平均下调0.75个百分点,本次利率调整是继去年7月1日调高贷款利率后(当时没有调存款利率)首次较大幅度调低存、贷款利率,因而引起了社会各界的广泛关注。这次利率调整是针对目前物价上涨平稳     

利率市场化和人民币理财产品的相互影响

利率市场化作为我国经济与金融发展层面的必然要求。当前，利率的市场化改革工作已到达最为关键的阶段，即人民币存款利率的市场化。而随着我国人民币理财产品的快速发展，其不但挑战到现有的人民币存款利率体系，而且对商业银行存款利率的市场化提供了强大的推动力，是中国利率市场化进程中的一个重要推动因素。     

论商业银行储蓄工作的新思路

储蓄作为银行业务的主要组成部分，是国家聚积资金的主要渠道。国民收入分配格局的变化，使我国居民成为最大的储蓄主体和资金供给体，因此制定正确的商业银行储蓄策略，对促进银行储蓄存款持续、稳定发展至关重要。所谓商业银行就是以吸收存款为主要资金来源，以工商企业及个体私营经济为主要服务对象，以利润为主要目标的信用机构。同时，储蓄作为商业银行的基础业务和主要负债来源，决定着商业银行的经营规模和效益。年初以来，储蓄大战烽烟四起，存款工作倍受冲击。由于取消保值、连续两次调低利率、扩大国债发行、禁止公款私存、证券市…     

国有商业银行利率市场化的风险分析

利率市场化是指各商业银行根据市场资金的供求变化来自主调节存贷款利率。利率市场化的最终目标是：建立以中央银行利率为基础，以货币市场利率为中介，由市场供求决定金融机构存贷款利率的市场利率体系和利率形成机制。2000年8月央行推出了“先外币，后本币；先存款，后贷款；先农村，后城市；先大额，后小额”的利率市场化改革决定，     

宏观金融政策传导不到位的原因及对策

今年以来，中央采取了一系列刺激投资、鼓励消费、支持和激励商业银行增加贷款能力的金融措施。如：取消对国有商业银行贷款规模限额控制；恢复中央银行债券回购业务；改革存款准备金制度，降低法定存款准备金率；连续两次调低存贷款利率；等等。这一切，旨在运用货币政策工具激活社会总需求，遏制国民经济增速减缓的势头，确保经济增长8％目标的实现。但据对湖南省株洲市的调查，这一系列重大金融政策并未传导到位，促进经济增长的预期效果不明显。从前6个月的情况来看，全市金融机构各项存款余额比年初增加8．21亿元，比去年同期增幅提高3…     

“价值战”挑战国有商业银行

利率市场化导致服务价格之争在我国目前利率严格管制情况下,存、贷款利率由央行严格限定,如果不考虑准备金及其它商业银行投资,即商业银行所有存款用于贷款,且完全控制各类风险,商业 银行收益由于高额的存贷款利差的存在,贷款收入(贷款利率)远大于筹资成本 (存款利率),使筹资和贷款管理费用较高的商业银行仍有盈利的空间。但如果考 虑商业银行贷款风险,并计入收入项,则商业银行有可能出现最终的总收益为     

提高两种利率风险管理方法适用性的分析与探讨

随着利率调整的加快，利率风险的加大，我国主要依靠利息收入获取收益的国有商业银行开始频繁地暴露于利率风险之下。由于在我国，商业银行对存款利差的依赖程度很高，因而利率风险管理便显得日益迫切。     

试析六次降息在宏观经济调控中的作用

从我国实际出发，目前我国中央银行最有力的政策工具是贷款和利率。１９９８年１２月７日，中央银行再次调低存贷款利率。这是我国３年来第六次降息。六次降息的时间和利率表一年期存款利率一年期贷款利率９６年５月１日９．１８％１１．５２％９６年８月２３日７．４７％...     

英欧央行陷囚徒困境

英国央行货币政策委员会于格林尼治时间11月6日中午12时宣布加大减息幅度，将基准利率由4．5厘调低1．5厘，来到3厘。     

发展言论

国家信息中心李若愚就央行调整商业银行住房信贷政策和下调金融机构超额准备金利率一事认为,在维持法定存款准备金利率不变的情况下,下调超额准备金存款利率,显示了央行不希望商业银行将资金存放在央行那里获取利差的套利行为,使商业银行能更好地运用资金。但是,作为一种市场参照利率水平,降低超额准备金存款利率会对我国货币市场利率波动产生影响。★★★★★★★★★★★★★中国财政部长金人庆披露:中央财政今年计划安排150亿元人民币,力争用三年左右的时间,缓解县乡财政困难,这有利于维护基层政权和社会稳定,提高基层执政能力;有利于推…     

泰国经济正在复苏

今年以来，泰国经济出现了复苏迹象。首先，泰铢汇率相对稳定。与去年年底相比，目前的泰铢币值虽然有所下降，但仍保持着３７～３８泰铢兑１美元的水平，这为泰国经济的复苏、人民生活的改善和偿还外债创造了良好条件。截至今年６月底，泰国的外债为８０７亿美元（１９９８年年底为８６２亿美元），但由于泰国的经济环境日趋改善，外资仍继续流入泰国。据统计，今年一季度，进入泰国的外资平均每月为１０亿美元左右。今年以来，泰国各大银行纷纷降低存贷款利率，一些商业银行的存贷款利率降到了３０年来的最低点。在泰国中央银行今年２月份…     

商业银行迎来经营拐点

商业银行经营的拐点已悄然来临。 7月5日，央行宣布从7月6日起下调金融机构一年期存款基准利率0．25个百分点，一年期贷款基准利率下调0．31个百分点。这次调息距离上次利率下调不足一月。而此前的6月8日，央行已将金融机构人民币存款基准利率下调0．25个百分点，并将金融机构存款利率浮动上限调整为基准利率1．1倍，贷款利率浮动下限调整为基准利率0．8倍。