探究证券公司经营目标战略与财务运作

我国的证券市场是从20世纪90年代才诞生的,经过二十多年的发展,证券公司在我国证券市场业务开展过程中起到了关键作用,但证券公司在自身的经营与运作中还存在着大大小小的问题。本文针对我国证券公司的发展状况,从券商经营目标战略角度出发,对券商财务运作模式进行了研究探讨。     

探析证券公司信息化发展及其对策

我国证券公司信息化发展为中国证券市场电子化发展方向奠定了基础,而且保证了我国证券交易高速、健康的发展下去。本文通过对证券公司信息化发展进行了深入的讨论,分析国内证券公司业务内容的不同,揭示了证券公司信息化发展存在很多不协调的地方,并根据我国证券公司信息化发展的状况提出了一些相应的解决对策。     

对证券公司财务管理问题的思考

我国的证券市场诞生于二十世纪九十年代,是随着我国金融体制的改革和企业股份制的深入改造发展起来的。由于我国证券公司发展起来的时间不长,所以在管理方面还存在一些问题,尤其是在规范市场交易的同时忽略了对证券公司的财务管理。我国证券市场经历了一个不断探索和完善的过程,既有成功、也有失败,本文是作者结合在证券公司多年的工作经历,对证券公司财务管理的方法和制度作进一步的探讨。     

证券公司风险管理研究

证券公司是资本市场中最重要的中介机构,证券公司的风险管理水平直接关系到证券市场能否健康发展。2002年以来,我国股票市场的下跌导致了证券公司经营风险不断暴露。文章通过对我国证券公司各类经营风险的系统分析,结合发达国家证券公司风险管理的成熟经验,提出了我国证券公司风险管理的一些具体建议。     

证券公司培育核心竞争力的战略选择

2006年股权分置改革之后，我国证券市场终于走出连续7年的低迷，呈现出积极的发展态势，证券公司也迎来发展良机。回首我国证券市场十几年的发展历程不难发现，证券公司要想顺应环境变化，求得生存发展，必须首先明确长期发展目标，制定适合证券行业发展的经营战略。     

我国证券公司盈利模式分析与研究

盈利模式是公司经营的成败。证券公司作为资本市场上重要的金融中介,对我国经济增长和资本优化配置起着重要作用。但在实际中我国证券公司的盈利模式存在严重问题,影响证券市场的发展。因此,本文通过对我国证券公司现有盈利模式进行分析,提出问题,从而为我国证券公司盈利模式的发展做出有意的探索。     

基于当代信息技术构建证券公司核心竞争力

证券业是对信息技术依存度最高的行业之一,从证券行业在中国诞生之日起,以计算机技术为基础的信息技术就成为其发展的重要推动力量,从标志性集中竞价交易到实时行情发送、无纸化托管,再发展到计算机自动撮合交易、无形席位、网上交易等,信息技术在中国证券业的应用越来越深入和广泛,现在证券IT系统已成为保障中国证券市场正常运行的重要基础.随着中国证券市场发展的规范化、国际化,证券公司特别是综合类证券公司日益增多,证券市场竞争日益激烈,如何构建证券公司自身核心竞争力,迎接挑战,从而实现公司持续健康发展是各证券公司研究的重点.本文结合当代信息技术在证券业的应用,论述如何利用当代信息技术构建证券公司核心竞争力,为证券公司的发展提供借鉴.     

提高我国上市证券公司竞争力研究

目前,证券公司的经营管理出现了参差不齐的局面,再加上我国股市的持续低迷,很多证券公司及相关的咨询公司在企业经营上如履薄冰,如何提高我国上市公司的综合竞争力成为首要问题。文章通过阐述证券市场的重要性及证券公司的发展,最终提出提高我国上市证券公司综合竞争力的建议与意见。     

浅谈我国证券公司经营风险及其控制

尽管在我国证券市场十几年的发展历程中,国家、政府各有关部门对于证券公司的设立、各种证券类业务的操作流程等工作,逐步制定了相关法律、法规、条例等制度进行规范,但是在我国证券公司的实际运营中,仍然存在极大的风险.     

个人投资者投资现状浅探

随着我国权分置改革的不断完善和证券公司信息化的不断发展,更多人将目光投向了证券市场,参与到证券投资中来,如今我国证券市场投资者的数量庞大,投资者的权益成了证券市场健康运行的基础。本文从个人投资着着点,纵观投资者投资现状,探讨投资者可能面临的问题隐患,在此基础上,对投资者及证券公司提出几点建议。     

论对证券市场的适度监管

我国证券公司经历了20年的发展,己成为证券市场上最重要的参与者之一,形成了具有一定规模的产业.证券业在推动我国证券市场发展、优化社会资源配置和推动产业集中等各方面起到了积极作用.但证券市场高风险、高回报的特征决定了在缺乏有效监督机制的情况下,证券公司内部控制不健全,经营者容易利用自身了解证券市场行情的优势和代理客户的便利,挪用客户资金、操纵市场、违规谋利,损害股东和广大投资者,尤其是中小投资者的利益.加之金融系统风险传递性的存在,这些风险一旦得不到有效控制,很容易引起连锁反应,引发全局性、系统性的金融危机,殃及整个经济生活,甚至导致整个国家经济秩序混乱与政治危机.因而,对证券业进行适度监管具有重要的实践意义.     

证券公司违规行为及其风险管理

证券公司作为证券市场的重要力量,在一定时期甚至是主导力量,其经营行为是否合法合规,对证券市场的影响非常明显,而对其自身的发展更是至关重要。随着证券市场的逐步规范,证券公司的违规行为越来越少,而因违规经营带来的风险和损失却是越来越严重,有的证券公司甚至因此遭灭顶之灾,从此退出证券市场。因此,证券公司杜绝违规行为,风险管理过程中加强对违规风险的防范就显得十分重要。     

我国证券公司风险处置的经济学分析

在我国的证券市场发展历史中,自1996年,我国对高风险证券公司进行了集中综合治理,逐步建立和完善了相关的法律制度,初步建立了证券公司风险处置的长效机制。文章通过对证券公司风险处置机制模式的介绍,分析了证券公司风险处置中存在的问题,并运用经济学的视角分析证券公司风险处置的理论依据,对证券公司风险处置的必要性、合理性进行论证,并得出了经济学理论对证券公司风险处置工作的启示。     

中小型证券公司战略转型能力评估——以平度市WT证券公司战略转型能力评估为例

金融危机和欧债危机的相继爆发，使得我国证券市场持续低迷，行业问题开始显现，寻求战略转型成为证券公司生存和发展的重要途径。本文通过构建模型对平度市WT证券公司的战略转型能力进行评估，为其他中小型证券公司战略转型能力研究提供参照。     

加强我国证券公司内部审计的现实思考

在中国证券市场不断发展的过程中,内部审计已成为证券公司防范内部风险,改善经营管理,提高经济利益的重要途径。证券公司作为资本市场中最重要、最具影响力的中介机构,生存状况和发展情况直接影响到资本市场的健全和发展程度。本文从多个角度就我国证券公司内部审计存在的问题进行讨论,分析影响证券公司内部审计工作的不利因素,并提出若干改进建议。     

投资银行业:在规避风险中发展

目前,我国证券公司的投资银行业务在其经营发展过程中占据着举足轻重的地位。如何进一步提升投资银行业务的服务层次,扩大市场占有份额,增强证券公司整体竞争能力,充分发挥证券公司在整个社会资源配置过程中的积极作用,对于我国证券市场的发展与完善,市场经济体制的建立健全,具有重要的现实意义。本文从运营风险、市场化模式与对策措施、战略取向等方面对我国目前的投资银行业进行了较详尽全面的分析。     

关于证券公司审计的几点思考

去年国家审计机关对全国95家专营证券公司中的88家的资产、负债和损益以及客户保证金的管理使用情况进行了全面、系统地审计。这是一次有益的尝试,是我国金融审计的里程碑。它为我国《证券法》的颁布实施,规范证券公司的市场行为,防范和化解证券市场风险等方面都发挥了积极深远作用。随着我国市场经济深人发展,对证券公司的审计,显得愈来愈重要。东南亚金融危机的暴发,如瘟疫一般引发了全球性的经济衰退,也给我国经济造成了巨大冲击。其根本原因之一就是由于证券市场过度投机,过快、过滥地发展而形成泡沫经济所致。截止到1998年6月…     

关于我国证券金融公司模式选择的研究

引子 作为调整中国证券市场的最高法律性规范,<证券法>不允许中国开展证券信用交易,该法第35条规定:"证券交易以现货进行交易".第36条规定:"证券公司不得向客户融资或者融券的证券交易活动".第141条规定:"证券公司接受委托卖出证券必须是客户账户上实有的证券,不得为客户融券交易.证券公司接受委托买入证券必须以客户资金账户上实有的资金支付,不得为客户融资交易".为了抑制金融市场的过度投机,维护金融稳定,保障国家经济安全,上述法令规定了我国证券市场禁止进行信用交易,但随着经济形势和金融市场的发展,这些法律现在看来已经过时了,证券公司挪用客户保证金、银行资金违规入市的事件屡禁不止.     

国外券商主要融资渠道与融资模式的分析及启示

作为一种典型的金融企业，证券公司主要是通过运作资金来获取收益的，因而资金风险在证券公司所面对的风险中占据了非常重要的地位。随着证券市场的规范与规模发展，我国证券公司业务发展呈现出两项重要变化：一是各项业务的运作周期呈现出由短期转向长期化趋势；二是创新业务加速发展，基金管理、购并业务等逐步成为证券公司业务的重要分支。     

我国证券公司内部风险控制

进入20世纪80年代以来,国际资本市场动荡不安,国内证券公司在持续低迷的市场行情中,大量破产关闭,出现了行业性系统风险。在加入WTO后,国内证券公司不仅面对国内同行的竞争,还要面对国外投资银行的挑战,国内证券公司强化风险控制、提高核心竞争力刻不容缓。因此,研究证券公司的风险内部控制问题不仅具有理论意义,更是保证我国证券公司、证券市场乃至国民经济健康、稳定发展之必需。本文分为三个部分,第一部分分析了证券公司的五种类型;第二部分探讨了我国证券公司内部风险的成因;第三部分介绍了一些应对证券公司内部风险的措施。