基于蒙特卡罗模拟的概率求解问题研究

蒙特卡罗模拟是通过计算机模拟实际发生的事情。通过蒙特卡罗模拟能计算出相应事件发生的概率,模拟与计算过程有效、可行、易理解。其基本思想是,将各种随机事件的概率特征与模拟联系起来,用试验的方法确定事件的相应概率与数学期望。应用蒙特卡罗模拟方法解决了实际概率问题,为解决用传统方法不能解决的问题,提供了有意义的参考。主要介绍蒙特卡罗方法及基本原理,并通过实例说明蒙特卡罗方法在数学建模中的应用。     

基于Monte–Carlo模拟法的投资项目风险分析

本文对蒙特卡罗模拟法的分析步骤作了简要介绍,并就其在风险分析中的应用进行了举例说明。运用蒙特卡罗模拟技术分析评价了项目的主要风险因素,通过对模拟结果的分析,对方案的抗风险能力进行分析,为项目的决策提供有力的依据。最后,结合实例研究验证了蒙特卡罗模拟在投资项目风险评价中的可行性及有效性。     

蒙特卡罗模拟在新三板企业价值评估中的有效性验证

本文基于实物期权理论,识别企业中所含实物期权,分别运用B-S模型、二叉树模型和蒙特卡罗模拟对新三板企业价值进行评估,结果表明,蒙特卡罗模拟作为一种数值模拟方法在新三板企业价值评估应用上与B-S模型、二叉树模型同等有效。     

基于蒙特卡罗方法的结构性理财产品定价研究

随着结构性理财产品的推陈出新,其设计也呈现出日趋复杂化,因此需要采用一种理想和精准的方法为其定价。本文基于当今流行的蒙特卡罗模拟方法为具有复杂设计条款的结构性理财产品进行理论分析和实证研究以展示蒙特卡罗模拟技术在结构性理财产品定价分析中的应用。     

单服务台有限队列模型的蒙特卡洛模拟

介绍了单服务台有限队列模型([M/M/1]:[N/∞/FCFS])的基本概念、原理和公式,阐述了蒙特卡罗模拟法的基本原理,通过模拟某一诊所的排队过程,论述了蒙特卡罗模拟在排队系统中的应用,并计算得出排队模型中重要的运行指标,与公式进行误差比较.     

基于蒙特卡罗模拟方法的项目工程造价风险分析

本文主要通过蒙特卡罗模拟方法来定量进行工程造价风险分析并预测风险性造价。按照蒙特卡罗的原理,结合工程造价管理的方法给出造价风险模拟的关键步骤,最后以一个项目实例进行验证该方法的可行性。     

专利实物期权定价的蒙特卡罗模拟方法及其改进技术

专利作为现代企业重要的无形资产,对企业募集发展资金、扩大收益回流、形成竞争优势发挥着巨大的作用,因此专利定价问题也成为现代企业管理决策中的重要内容.本文基于专利的实物期权特征,运用蒙特卡罗模拟方法对专利的实物期权定价问题进行研究与探讨.首先,分析探讨专利投资项目的决策过程及其实物期权特征;在此基础上,建立专利定价的实物期权蒙特卡罗模拟模型,并引入对偶变量技术用以提高蒙特卡罗模拟的效率;最后,以生物医药企业专利定价为例进行实证模拟.研究结论认为,引入适当方差减少技术的蒙特卡罗模拟则成为专利实物期权定价的一种有效的分析方法.     

通货膨胀背景下的金融衍生产品创新

通货膨胀背景下,在金融衍生品市场开发通货膨胀指数型衍生证券,成为规避通货膨胀风险,保护资产价值的一种方法.本文主要通过分析金融产品创新的背景和意义,对通货膨胀指数型衍生证券定价进行理论探索,并利用蒙特卡罗模拟方法改进技术,对通货膨胀指数型欧式看涨期权进行定价分析.最终得出结论:开发通货膨胀指数型衍生证券对于规避通货膨胀风险有一定的作用,基于产品本身的复杂性,利用蒙特卡罗模拟技术为产品定价在理论上有很大的可行性,且利用蒙特卡罗模拟方法改进技术--带beta系数的控制变量技术,无论在模拟时间还是收敛性方法都效果良好.     

蒙特卡罗模拟在财务预测中的运用

财务预测不仅为财务分析提供必需的财务数据,而且对财务分析的结果以及最后的决策意见都会产生决定性的影响。而传统预测方法有着很大的局限性,直接影响着企业决策的准确程度。本文介绍了如何通过蒙特卡罗模拟的方法提高财务预测的高效性,并通过财务预测实例分步阐述了蒙特卡罗模拟的具体运用方法。     

存贷款利率隐含期权定价的蒙特卡罗模拟及其改进

银行存贷款合约隐含的可提前偿还条件具有很强的期权性,用期权定价方法对其进行研究分析是一个重要的手段。本文首先在隐含期权标的利率特性分析的基础上,建立了符合利率运动规律的跳跃扩散模型;其次用期权定价的蒙特卡罗模拟方法对包含在可提前偿付存贷款合约中的隐含期权问题进行研究;最后引进对偶变量方差减少技术,并以实证数据说明了其有效性。研究结论认为,基于诸如对偶变量等方差减少技术的蒙特卡罗模拟改进方法是解决银行存贷款隐含期权定价问题的一种有效途径。     

基站选址的统计理论方法研究

本文将基站选址问题简化为小圆覆盖大圆问题,并且着重介绍基于蒙特卡罗理论思想的,用单位圆均匀布点方法随机模拟估计覆盖面积的统计理论方法,并且引入置信区间增加该方法的准确性。     

可转换债券最小方差蒙特卡罗模拟定价改进方法的分析和研究

由于可转换债券隐含期权具有的强路径依赖结构和它所承受的多种风险,蒙特卡罗模拟方法对它的定价具备一定优越性,其中,最小方差蒙特卡罗方法(LSM)又因为其简单性而受到重视。然而,面对近年来其他定价方法不断改进的挑战,可转换债券的LSM定价方法也有改进的必要。本文首先分析和评述了Rasmussen等针对美式期权LSM定价方法的改进,受到它们的启发,尝试对可转换债券LSM定价方法进行改良。实证结论显示,将Rasmussen式控制变量结合到可转换债券的LSM定价方法中,可以有效地减少其模拟方差。     

分离交易可转债的蒙特卡罗模拟定价

2006年5月8日起正式实施的《上市公司证券发行管理办法》中提出分离交易的可转换公司债券概念。中国市场上有十几只分离交易可转债在上市交易。本文运用蒙特卡罗模拟方法对分离交易可转债进行的了定价,比较模拟的理论价值和市场价值的走势。     

净现值法在创业投资中的应用

如何提高现金流预测的精确程度、确定合理的折现率和如何应对变化进行弹性决策是净现值法在创业投资中应用的三大难点问题。本提出了解决问题的初步思路，并指出财务预测—估值模型、蒙特卡罗模拟技术与实物期权法的结合运用，是未来创业投资项目估值方法发展演变的主流趋势。     

创业企业价值评估思路探索及案例分析

本文对如何确定创业企业价值进行了探索。指出在鉴别创业企业关键敏感性风险因素的基础上,结合蒙特卡罗仿真模拟进行创业企业价值评估的方法,既提高了评估结果可靠性又兼顾了评估效率。     

人民币对外汇期权定价问题探讨

为了对人民币对外汇期权产品正确定价和风险评估,本文研究几种代表性外汇期权定价模型对人民币外汇期权定价的效果,比较模型包括Garman-Kohlhagen模型、对数均匀分布的跳跃扩散模型和蒙特卡罗模拟方法。     

一种基于风险评估的油气勘探开发项目经济评价方法初探

风险对油气勘探开发项目收益有显著影响,而传统经济评价方法没有综合考虑风险对评价参数的影响。本文从风险评估入手,结合要素分解方法,通过蒙特卡罗模拟确定项目经济评价指标,为油气勘探项目投资提供决策依据。     

浅谈蒙特卡罗方法在保险上的应用

一、蒙特卡罗方法的发展上世纪四、五十年代由物理学家们创立的蒙特卡罗(Monte Carlo,简称MC)方法被誉为二十世纪最具影响力的二十种计算方法之首。经过半个多世纪的发展,Monte Carlo方法已经被应用到科学计算的各个领域。从二十世纪     

衍生证券定价蒙特卡罗模拟的方差减少方法述评

蒙特卡罗模拟方法是一种重要的衍生证券定价数值方法，相比基于Nack-Scholes公式的解析方法具有更广的适用性和更强的兼容性；比较其他数值模拟方法则有估计误差及收敛速度与问题的维数独立的明显优势，能够较好地解决基于多标的变量的高维衍生证券的定价问题。     

基于均值回归过程的碳价波动分析

本文从欧洲能源交易平台上的EEX交易所搜集了2009年至2014年的二氧化碳现货交易价格,首先通过描述性统计对其进行了初步分析,其次用均值回归过程研究了碳价波动情况,运用蒙特卡罗抽样法对均值回归随机过程进行模拟,通过模拟值与观测值的对比,证明了用均值回归过程描述碳价波动的有效性。