浅析内保外贷频繁履约问题

内保外贷是跨境担保的一种,当前在境内贷款额度收紧以及人民币汇率波动双重因素影响下,不少银行"内保外贷"业务急剧升温,从而使银行内保外贷履约成为资金流出的一个重要渠道.本文结合相关案例对银行内保外贷履约监管进行研究,并提出相关建议.     

内保外贷履约存在的风险浅析

内保外贷业务对于企业可以解决境外分支机构的融资难问题,其有效降低了融资成本;而对于境内银行,反担保企业缴付全额保证金等抵押物,履约无风险又可获得可观的收入.因此内保外贷业务受到银行和企业的推崇.而近年来,受人民币汇率波动以及实体经济下行等因素影响,内保外贷呈现集中履约现象.内保外贷履约使或有负债即时转为外债偿付,所产生的大额资金流出等风险值得关注.     

外保内贷新解

银行应在有效识别企业合理融资需求和科学防范风险的前提下,积极、稳健地开展外保内贷业务。长期以来,由于中国境内融资成本高于境外,所以中国企业通过跨境融资获得境外低成本资金的需求较为旺盛,银行推出的"内保外贷"、"内保外债"等产品在市场上受到热捧。然而近期市场风向出现了变化,向商业银行咨询外保内贷业务的境内企业日渐增多。     

简化跨境信贷业务流程

在跨境信贷业务方面,《2020年版指引》对现行外债管理政策中部分内容进行了突破和优化,简化了跨境担保业务登记管理流程,同时首次将跨国公司跨境资金集中运营业务纳入指引。2017年以来,国家外汇管理局及相关部门出台了多项涉及跨境信贷业务的法规,包括调整全口径宏观审慎调节参数、外债和内保外贷注销登记下放至银行办理等,对跨境信贷业务进行了较大幅度的改革。     

跨境业务因势利导

面对优势资源的转化,现有跨境业务可从融资与外汇产品向表外业务延伸,从提供交易性服务向满足客户多样化需求转变。跨境业务是指银行以实施"走出去"战略的大型企业及境内外贸型企业为服务对象,以跨境人民币与境内外联动业务为支撑,在境内外市场上为其配置的一系列融资与资金产品的总和。当前,中国银行业通过境内外机构联动,不断创新设计出内保外贷、海外代付、风险参与、跨境结售汇等产品。     

商业银行内保外贷业务的机遇与风险

近年来,贸易融资业务飞速发展,创新更是层出不穷,其中近几年发展起来的内保外贷业务更是受到银行和企业的青睐,在我国政府鼓励企业走出去的今天,内保外贷业务无疑是银行和企业的首选,内保外贷业务在存在巨大的发展空间的同时也存在很大的潜在风险,本文拟对业务的机遇与风险进行分析,为商业银行发展内保外贷业务提出几点建议。     

浅析人民币融资性对外担保业务

本文介绍了跨境人民币融资性对外担保业务政策及银行业务办理流程和要求,指出当前人民币内保外贷业务虽然发展快但总量有限,尽管其具备无风险收益特征但市场主体难以大规模地频繁操作。文章建议由于该业务一定程度融通了境内外资金市场应疏堵并举,应加强业务监管。     

内保外贷实案

内保外贷是一种通过跨境贸易融资不断滚动套利的低成本融资运作手段,但受中国外汇管制束缚,其规模与形式始终得不到突破,且无法普遍适用于所有银行和企业。随着人民币国际化进程加速,内保外贷模式的创新与政策的进一步放开成为银企普遍关注的话题。     

境外放款、内保外贷与境外直接投资协同监管研究——以河南省为例

目前,我国资本项目双向开放的格局正在向纵深发展,企业"走出去"步伐不断加快,自2014年以来始终保持世界第二大对外投资国的地位。作为境外直接投资管理部门之一,国家外汇管理局在简化境外投资外汇登记的同时,先后出台了境外放款和内保外贷等多项部门规章,支持境外投资企业充分利用境内外融资渠道以实现更好的发展,并取得了较好的效果。不过,也需要看到,现行境外投资业务跨部门、跨业务以及条线式的管理模式越来越不适应业务发展状况,甚至在一定程度上影响了正常的对外投资业务秩序,也加大了跨境资金流动风险,亟须对管理模式予以完善。在全面分析境外投资、境外放款和内保外贷三项业务管理现状的基础上,结合外汇管理改革进程,提出了统筹安排、协同监管的监管思路。     

江苏省企业“内保外贷”政策效用分析

长期以来,融资难问题一直制约着江苏省"走出去"企业的生存与发展。2011年下半年,国家外汇管理局进一步放宽了企业对外担保的政策限制,企业的"内保外贷"业务在江苏快速发展,缓解了这一难题并产生了很多积极效应。但该项业务在发展过程中也存在着一些问题及风险隐患。本文结合江苏实际,在分析企业"内保外贷"政策效用基础上,提出了完善管理的政策建议。     

从跨境股权项目看银行内保外贷展业

<正>商业银行应遵守我国现行的内保外贷法规和监管细则,并参透客户真实合理的交易背景,为其量身定制服务方案,以更好地支持实体经济“走出去”。作为一项联通境内外市场主体、发挥境内外银行协同、运用表内外授信组合的外汇产品,近年来内保外贷在服务中国“走出去”企业开展跨境商品贸易、境外承包工程等经常项目领域,以及跨境并购、海外退市等资本运作领域,发挥了为海外公司流动性资金周转、项目类融资等增信和融资促进作用,     

内保外贷:能源型企业并购及项目开发融资新途径

近年来,在中国政府鼓励企业＂走出去＂的政策影响下,贸易融资业务飞速发展,创新更是层出不穷,其中,近几年发展起来的内保外贷业务更是受到银行和企业的青睐,由于其可以解决中国国内企业的境外全资附属企业或参股企业的境外融资问题,发展速度非常快。目前,中国国内一些大的金融机构利用自身海外分支机构及其庞大的代理行网络,内外联动,正大力发展内保外贷业务     

银行内保外贷业务的风险管理

内保外贷业务对于商业银行来说既是机遇，也是挑战；商业银行既要以此促进业务发展，也要适当控制风险。     

外汇“双子剑”——金融衍生篇

正2012年以来,商业银行着力推进付汇理财通、内保外贷、跨境人民币结算等重点产品,促进重点项目招商引资。这些产品种类繁多,大致可分为"金融衍生产品"和"贸易融资及组合产品"两部分,可谓外汇产品的"双子剑"。本期,我们将向大家展示"双子剑"中的第一把剑—金融衍生产品。远期结售汇◎适用企业:出于自身需求和以套期保值为目的的企事业单位、国际机关、社会团体、部队、外商投资企业等。     

昆明中信银行办理首笔跨境人民币直贷业务

<正>3月30日,随着一笔跨境贷款资金顺利汇入云南省某集团公司帐户,标志着中信银行昆明分行成功办理了首笔跨境人民币直贷业务,这也是云南市场上该项业务的第一单。该笔直贷业务金额2.35亿元人民币,期限一年。首笔跨境直贷业务的成功办理是中信银行昆明分行在轻资产及跨境组合产品上的又一大创新,帮助企业降低了融资成本。2015年,中信银行昆明分行将进一步深化"结算+融资+交易"产品组合,融合创新,大力拓展跨境人民币业务,力争成为云南最佳综合融资服务银行。     

前海首笔境外银团模式跨境人民币贷款成功放款

适逢前海分行成立一周年之际,前海跨境贷业务再传捷报。11月28日,前海首笔3亿元境外银团模式的跨境人民币贷款成功放款,标志着前海跨境贷业务在跨境资金来源拓展方面取得重大突破,树立了前海跨境人民币贷款创新发展史上新的里程碑,巩固了工商银行在前海区域的市场引领地位。今年以来,前海跨境人民币贷款业务的发展如火如荼。然而,10月末开始,受"沪港通"业务及月末流动性指标影响,香港工银亚洲人民币贷款成本骤升20%以上,一时     

不可小视的对外电文

银行间的电文代表了对外承诺的责任和权利，是处理交易、解决纠纷的依据。因此对外发出的电文在措辞上一定要慎重。近年来，各家银行为了推行全球化战略，纷纷加大了海外机构的布设力度，境内外联动业务随之得到迅速发展，新产品层出不穷，票据保付、海外代付、委托付款、内保外贷等产品纷纷推出，且业务量连续大幅增长。由于我国监管部门对跨境资金流动的监管要求较为严格，为了满足和落实监管的要求，     

重视内保外贷的几种可能

自2010年7月外汇局调整了对外担保外汇管理办法,在诸多方面放宽了对银行办理对外担保业务的限制之后,内保外贷业务迅速发展,在一定程度上解决了境外投资企业融资难等问题,对支持境内机构“走出去”提供了便利。但在日常监管中,外汇局新疆分局发现,在内保外贷业务发展中也存在一些问题,需加以关注。     

宝龙模式

在人民币升值与加息趋势双重催化下,内保外贷逐年升温,一方面企业“逐利”通过利差和汇率升值套利,另一方面亦可解决受信用度及行业因素所限的融资困难。事实上,内保外贷并非单纯现金套利,从操作模式上看,仍有巨大的创新空间。为此,《新理财》记者采访了宝龙地产控股有限公司CFO廖明舜。     

“内保外货”与“外保内贷”浅谈

“内保外贷”与“外保内贷”是外汇管理政策中，用以支持境内、外企业进行境内、外融资的方式，是人民币没有实现可自由兑换下产生的特定政策，对支持企业融资起到了积极的作用。