金融远期与金融远期会计

本文以《企业会计准则第22号-金融工具确认与计量》等新准则的规范为依据，分析了金融工具确认与计量对传统会计理论突破的意义，阐述了作为金融工具的远期合同的确认、计量及相应的会计处理，为金融远期作为套期和套利工具提供相应的会计处理规范。     

衍生金融工具交易保证金会计处理分析

1982年股指期货产生后，其交易已在世界主要资本市场得到迅猛发展，尤其是进入20世纪90年代以后，股指期货已成为全球金融市场中最具活力的组成部分。随着我国金融市场的逐步完善和配套措施的逐步具备，股指期货越来越受到各界关注，它的推出也不再遥远。股指期货保证金是股指期货交易顺利进行的重要手段，同时也是会计信息披露的一个重要     

浅议股指期货的会计处理问题

<正>1982年2月,美国堪萨斯期货交易所推出了世界上的首个股指期货合约。此后,世界各大交易所纷纷推出股指期货交易品种。随着我国资本市场的日渐发展,我国的股指期货也即将推出,由于股指期货的杠杆性、高风险性和复杂性特征,因此如何在实际的工作中对股指期货进行有效的会计核算并不断地完善和发展会计核算的程序和方法,成为报表相关者所关注的问题。     

商品期货合约定价问题研究

在终期效用最大化约束条件下,参与商品期货市场的标的商品的生产商、加工商和投机者等三类交易主体存在最优期货头寸持有量.通过联立证券、商品期货和现货三个市场,一个商品期货合约定价的两期静态模型得以确立.商品期货合约价格由资本市场系统风险溢价和非市场风险溢价两个部分构成,其绝对值与参与商品期货交易的投机者数量呈反比,投机者数量越多,商品期货合约价格的绝对值越小,表明商品期货交易风险越小,商品期货价格越平稳,价格发现功能越突出.     

我国商品期货业务的会计处理规范探讨

“期货”相对“现货”而言，是一种标准化了的远期商品，它主要包括商品期货和金融期货。我国目前仅允许商品期货的大量交易，金融期货业务还未展开。财政部1997年和2000年先后印发的对期货业务会计处理的两个规范性件《企业商品期货业务会计处理暂行规定》和《企业商品期货业务会计处理补充规定》也只是对商品     

期货套保的会计处理

套期保值是企业规避风险的重要手段之一,在发达国家已经有较普遍的应用,但在我国则是刚刚兴起.本文结合新的企业会计准则,对期货套保的会计处理进行了研究.首先,本文对期货套保的概念和会计处理进行了分别的介绍,结合实例,详细阐述了公允价值套期、现金流量套期的应用.然后针对从如何确定预期交易的现金流量套期、加强对套期保值会计的审计监督以及增加有关会计科目角度对现行套期保值会计准则中存在的问题进行了介绍,最后,在问题基础上,本文提出了相应的对策建议     

能源期货合约推出成败的决定因素

我国推出石油期货已指日可待，其成败对于我国经济和金融发展具有重要意义。本文在比较了国外石油期货发展中的经验和教训后发现，类似的几份石油期货相继推出时，首先推出的那份合约更容易获得成功。这在石油期货标的商品的选择方面为我国石油期货的推出提供了一定的借鉴意义。     

衍生金融工具套期会计探究

近年来,越来越多的企业选择运用衍生金融工具进行套期保值,以保持企业财务和盈利状况的稳定性和可预测性.本文对套期会计的实质、基本问题以及确认、计量和披露进行分析,探讨了套期保值会计准则执行中存在的问题,并提出对策建议,旨在对企业应用套期会计、我国套期会计准则的实施以及会计监管的完善提出有价值的观点.     

上市公司衍生金融工具交易亏损原因及其风险防范

我国上市公司运用衍生金融工具业务现状不容乐观,出现了投机交易失败、套期保值交易不当等问题.上市公司衍生金融工具交易亏损原因是多方面的,如内部控制制度失效,违规操作造成重大损失;法人治理结构不完善,企业风险管控机制缺失;专业人才缺乏,国际投行欺诈;国内金融衍生产品市场发展滞后,有效监管不足等.上市公司要防范衍生金融工具交易风险,必须强化风险意识,正确运用金融衍生产品的功能;完善内部控制制度,防范衍生金融工具投资的各类风险;加快人才引进和培养,提高金融衍生产品从业人员投资能力.     

关于我国开展股票指数期货的研究

股指期货的开发将为我国金融机构参与竞争提供一个规避风险的场所,并为其提供一种新型的投资工具,增强我国金融机构的国际竞争力.同时也为广大中小股票投资者提供了一个套期保值、规避风险的机会,对股市的稳定以及我国经济的发展有重要意义.     

关于我国开展股票指数期货的研究

股指期货的开发将为我国金融机构参与竞争提供一个规避风险的场所,并为其提供一种新型的投资工具,增强我国金融机构的国际竞争力。同时也为广大中小股票投资者提供了一个套期保值、规避风险的机会,对股市的稳定以及我国经济的发展有重要意义。     

利率平价的偏移——从市场交易行为的视角

由抵补利率平价原理得出的远期汇率公式,至今仍是金融业务中计算远期汇率的经验公式。外汇市场多种交易者的存在也对远期汇率的形成产生巨大的作用。从市场微观结构的角度出发,分析了多种交易者行为下的均衡远期汇率,从新的角度解释了利率平价偏离的原因。结果表明:远期汇率市场的均衡是市场力量较量的结果,投机者的进入对远期汇率的影响重大。此外,套期保值和投机者的市场力量越大,远期汇率越偏离利率平价均衡汇率。     

新准则下的套期保值会计处理

财政部2017年颁布的《企业会计准则第24号——套期保值》准则拓宽了套期工具和被套期项目的范围,取消套期有效性评估的量化指标和回顾性评价评价要求,引入再平衡机制,对期权时间价值的会计处理进行相关规定.文章就新准则中相关规定的修改部分与2006年《套期保值准则》进行对比,旨在对套期保值的实务操作方法进行初步探讨.     

关于商品期货套期保值风险的实证分析——以大连商品交易所大豆商品期货为例

<正>套期保值是期货市场产生和发展的原动力,是生产经营企业进行价格风险规避的手段,然而,套期保值的最终结果并未必将风险全部转移出去。近年来,我国期货市场上套期保值风险事件屡屡发生,例如,近几年的中航油和国储铜事件,都给套保企业带来了巨大的损失。另外,中盛粮油利用CBOT大豆和豆油的期货和期权合约从事套保交易,价格背离走势使该企业遭受双重亏损。因此,套期保值交易中存在的风险值得警惕。     

作为套期工具的金融远期

金融远期起步很早,且现时在金融工具交易中仍占有重要地位.但是,由于金融远期一般不存在初始净投资,而且新会计准则的基本规范也不存在这方面的明确内容,因此如何进行会计核算和报表列示就使其成为衍生工具会计中的一个难点,将其用于套期保值和对其进行套期保值的账务处理也更复杂.本文通过解说形式,将新准则的基本原则和方法用于金融远期的套期保值.     

浅析衍生金融工具的会计确认与计量

衍生金融工具是具有衍生特征的金融工具。美国财务会计准则委员会(FASB)的定义为:“衍生金融工具是期货、远期合约、互换和期权合约以及类似性质的金融工具,如利率上限与固定利率借款承诺等”。在FASB对衍尘金融工具定义的基础上,结合我国实际,对衍生金融工具的定义为:衍生金融     

中国农产品期货主力及近月合约套期保值效果研究

主力合约和近月合约的偏离是中国期货市场特有的现实问题,它在一定程度上阻碍对中国期货市场功能的发挥。文章以ZCE棉花和DCE豆一期货为代表对中国农产品期货市场进行研究,研究发现,中国ZCE棉花和DCE豆一期货的近月合约套期保值效果明显优于主力合约套期保值效果,但均远远低于发达期货市场的套期保值效果。根据研究结果,本研究结合实际提出几个有针对性的措施,以利于中国农产品期货功能的发挥。     

玩转股指期货

股指期货通常分为投机、套期保值、套利三种交易方式。我们希望能通过对三种交易方式的分析,为您玩转股指期货提供些许帮助。股指期货的原理看似简单,看涨时买进、看跌时卖出是股指期货交易获利的最简单表述。实际上,股指期货的实际操作存在着诸多变数和多种实战技巧。股指期货通常分为投机、套期保值、