证券新规对证券市场业务运行及监管的影响探究

2019年修行的《证券法》以"规范与发展并重"为主基调,一方面全面推行发行注册制,加重对证券违法犯罪行为的惩处,完善对投资者的保护;另一方面扩大了证券的定义,强化信息披露要求,完善证券交易制度、强化监管执法和风险防控等。本文选取几个修订要点探讨证券法修订后对业务运行和监管的影响。     

成熟重疾险比对6优势

我国的重大疾病保险其实是一个舶来品,国外和我国台湾地区成熟的重大疾病保险是如何开办的,与我国的重大疾病保险到底有何不同呢?严格规范重大疾病定义在台湾地区,重大疾病保险中的对重大疾病的定义要上交保险监管机构进行审核备案,保险监管机构会对重大疾病的定义结合医学讲行修订审核,     

影子银行的法律涵义及我国的监管路径

对影子银行的监管是金融危机以来各国形成的共识.影子银行没有统一的定义,其具有产品复杂、证券化程度高、经营活动不透明、杠杆化率高、风险性高等特点.我国应扩大理解影子银行的概念,应当包括地下钱庄、私募基金、开展银信理财合作的投资公司、融资贷款类准金融机构.针对影子银行的特殊性,监管机构应当确立混业经营统一监管的立法模式,执行影子银行信息披露制度,构建针对影子银行的救助和保险制度.     

商业银行内部审计与商业银行监管

本文主要讨论监管当局如何利用商业银行内部审计以加强对银行的有效监管。根据内部审计的定义、主要职责范围和基本原则,讨论了商业银行内部审计与银行监管的联系,并结合目前国内银行内部审计以及对监管支持作用的现状提出了改进的政策建议。     

基于中央垂管单位视角论《政府采购法》的修订

文章介绍了《政府采购法》的修订背景及要求,指出中央垂管单位视角下,《政府采购法》的执行存在《政府采购法》的监督管理范围与行政管理体系不适应、《政府采购法》的规范范围与采购工作发展不适应、《政府采购法》和《招标投标法》的重叠交叉等困境,提出完善政府采购监管主体、调整政府采购方式、厘清与《招标投标法》的关系等相关修订建议。     

保险险种知识产权保护探析

保险险种的创新过程是一个充满智力劳动的过程，完全符合知识产权的定义。但是，中国现行的知识产权法适用新险种的部分很少，目前只有反不正当竞争法和行政保护可在一定程度上给予新险种以保护。为加快保险险种的创新，保险险种的知识产权保护刻不容缓。因此，保险监管部门应依据知识产权法的基本原则、结合保险产品的特点修订《保险公司管理规定》，适当加长对新险种的保护期限、扩大保护范围，并增加对侵权行为的处罚条款。     

要闻回顾

12月28日第十一届全国人大常委会第三十次会议审议通过了修订后的《中华人民共和国证券投资基金法》,对法律的调整范围、私募基金监管和公募基金规范等问题作了大幅补充、修改和完善,为基金业的规范发展和有效监管提供了强有力的法律保障。新基金法将于2013年6月1日正式实施。     

乍松还紧时——从直接监管到间接监管

通过银行监管微观主体的外汇收支行为，由直接监管转向间接管理，作为外汇管理的方向，将在更广阔的范围和深度上展开。面对实施间接监管出现的问题，外汇局一方面要修订目前实施的操作规程，增加银行的可操作性，另一方面也还需对多种违规行为施以重典。     

金融

国家统计局将2009年GDP增速向上修订为9．1％ 国家统计局目前发布《关于2009年年度国内生产总值（GDP）数据修订的公告》。公告称,经初步核实,2009年国内生产总值现价总量为340507亿元,比初步核算数增加5154亿元,按不变价格计算的增长速度为9．1％,比初步核算数提高了0．4个百分点。     

银行如何面对合规性挑战

合规的范围和定义 合规的字面意思是"遵从"和"尽职".但因其涉及面很广,对于合规有着各种诠释.在巴塞尔委员会关于合规部门的文件中,合规风险被定义为"银行因没有遵循适用于银行经营活动的法律、监管规定、规则,相关自律性组织制定的标准和行为准则可能导致法律制裁、监管处罚、重大财务损失、声誉损失的风险".     

资讯

央行完善银行结售汇业务监管制度 为了完善银行结售汇业务监管制度,保障外汇市场平稳运行,中国人民银行在对《外汇指定银行办理结汇、售汇业务管理暂行办法》进行修订的基础上,于2014年6月22日发布了《银行办理结售汇业务管理办法》。其中主要的修订内容包括五个方面：一是将结售汇业务区分为即期结售汇业务和人民币与外汇衍生产品业务,并分别制定了管理规范;二是降低银行结售汇业务市场准入条件,简化市场准入管理;三是转变银行结售汇头寸管理方式,赋予银行更大的自主权,以充分发挥市场主体在外汇业务发展中的主观能动性;四是取消部分行政许可和资格要求,实现从侧重事前审批向侧重事后监管的转变：五是根据外汇实践的发展,修订了部分罚则内容。     

欧盟关于市场操纵行为的监管与立法实践

随着金融市场一体化的推进,欧盟加强了对操纵市场行为的监管.新的监管框架由<关于内幕交易和操纵市场(市场不当行为)的指令>以及欧盟委员会制定的一系列执行措施构成.监管框架的主要内容涉及操纵市场行为的定义及其监管范围、股份回购计划及安定操作的豁免以及主管机关的执行及合作等.     

论强化保险公司董事及高级管理人员的管理

保险公司董事及高级管理人员的管理是保险监管的重要环节.2006年7月中国保监会颁布了<保险公司董事和高级管理人员任职资格管理规定>,本文对新修订的管理规定进行了分析,在此基础上结合监管实践,提出了进一步加强高管人员监管的政策建议.     

深圳率先实施机动车天窗理赔新规

在车险全国统一条款尚未修订完善，明确天窗定义之前，深圳保监局决定在深圳实施新的机动车天窗保险理赔规则，将玻璃单独破碎附加险承保范围扩展至天窗玻璃的单独破碎。     

从会计视角看美国经济核算体系的修订及对我国的启示

2013年7月31日,美国商务部经济分析局调整了美国国内生产总值(GDP)的统计方式,并公布了对经济测算方法的全面修订,同时也将重新修订自1929年以来的美国宏观经济数据。此次修订主要有三点变化:一是对"投资"的定义进行了重新界定和规范,修订把涉及到研发、娱乐、文学及艺术原创支出等"无形资产"以及软件等"知识产权产品"算作为投资、住宅等固定资产所有权转让费用也被视     

证监会发布上市公司并购重组管理办法

正证监会近日正式发布《上市公司重大资产重组资产管理办法》和修订后的收购管理办法,以放松管制加强监管,管制为理念,简化并购重组的行政许可,加强事中事后监管。主要内容有:一是取消不构成借壳上市的出售行为的审批,以及要约收购的审批;二是完成发行股份购买资产的定价机制;三是完善借壳上市的定义,执行与IPO等同的要求,     

对金融企业高管薪酬监管问题的思考

随着金融危机在全球不断蔓延,加强金融高管薪酬监管已经成为同内外理论界与实务界高度关注的问题.本文在介绍周内外金融高管薪酬监管体制改革最新进展的基础上,提出了我国金融企业薪酬监管体制改革的思路,包括监管对象涵盖所有金融企业、监管范围扩大到中长期薪酬、从对薪酬结果的监管延伸到对薪酬机制的监管等.     

金融监管政策动态

<正>国际监管组织1.巴塞尔委员会发布修订后的监管联席会议原则2014年6月,巴塞尔委员会发布修订后的有效监管监管联席会议原则。金融危机凸显了监管机构对跨国银行集团进行有效监管的重要性,因此,巴塞尔委员会所发布的原则旨在通过对监管机构提供指导的方式推进及加强跨国银行的国际合作与监管。主要修订内容包括:(1)更加强调监管合作及信息共享,同时,期望母国与东道国监管者投入合适的机制及充足的资源以完成有效、及时的信息交换;(2)银行的监管机构及危机管理部门分离,并在危机准备上     

巴Ⅲ实施总结与中小银行应对之道

《巴塞尔协议Ⅲ》对银行监管领域进行了近十年来最大规模的改革,对商业银行各项监管指标的要求进行了大幅提升。对于资本监管,树立了三大支柱的要求,包括规定了更为严格的合格资本定义;提出了更高的最低资本金要求;扩大资本覆盖的风险范围,增加对交易对手信用风险等的覆盖。     

产品监管：基于金融消费者保护的金融监管范围的延伸

金融危机以来,英、关等金融发达国家的金融监管部门从反思金融创新的过度化与保护金融消费者的角度出发．进一步谋求扩大金融监管机构的监管范围以实现金融业的稳健,并根据金融产品生命周期理论提出对金融产品实施监管的政策措施,对此在欧关等国引发了广泛的争论与质疑。本文在追踪上述国家关于对金融产品实施监管的最新立法动向并剖析其纷争的基础上提出,尽管现阶段我国金融创新程度尚未对实施金融产品监管提出急迫的要求．然而伴随中国金融业的崛起对金融创新的要求,监管部门应当对于金融创新中将出现的金融产品监管问题形成前瞻性的思考和基础性的研究。