上市公司信息披露监管研究

新《证券法》颁布施行的核心目的是保护投资者权益,其新添加了上市公司信息披露章节,改进了证券市场信息披露制度,加重了上市公司信息披露的法律责任,并且全面实行注册制以代替核准制,债券发行条件得到优化。这有利于完善信息披露制度和提高信息披露质量,但是在法律监管层面,依然存在信息披露及时性不强、吹哨人制度奖励数额设置过低等问题。因此,必须提出相应的解决方案,守护好广大投资者的钱袋子。     

依托价格举报平台 做好价格监管工作

正河北省滦南县物价局高度重视价格举报工作,充分发挥价格举报工作联系政府与群众的桥梁、纽带作用,将价格举报工作作成响亮的品牌。一、建立健全"三项机制",提升价格监管工作效能(一)完善"管理机制",实现以制度管人,以制度管事的要求。按照《价格法》和《价格违法行为举报处理规定》,对举报中心工作制度、举报中心登记制度、受理价格举报流程等一系列规章制度进行了     

证券公司会计核算存在的问题及监管对策

中国证券市场从一九八四年上海飞乐音响股份有限公司发行第一只股票到现在,已经经历了十九个年头。截止到2002年12月31日,境内上市公司总数达到1224家,市场总值达38329亿元,流通市值达12485亿元,总股本达到8575亿股,投资者开户数达到6880万人。证券公司作为金融体系中的重要组成部分,对我国证券市场的发展起到了巨大的推动作用。但是,配套法律法规滞后于证券市场的迅猛发展,我国证券公司普遍存在经济行为不规范、内部控制薄弱、资产质量低、抗风险能力差等问题。因此,笔者认为,应该按照财政部在2001年制订的《金融企业会计制度》的要求,规范证券公司财务会计行为,力争在2004年之前做好相关的工作。在2004年之前,遵循财政部2003年第17号文件《关于印发<证券公司执行《金融企业会计制度》有关问题衔接规定>的通知》,对证券公司的会计核算进行规范,以更好地维护投资者利益。     

对我国证券市场健康发展的建议

金融中心对于促进一国经济发展有着重要的作用,资本市场已成为国家间竞争的重要舞台。我国证券市场在国内处于垄断地位,但与此同时,来自外部交易所的竞争却日益严峻。2013年11月《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》的出台,对于减少对证券市场的行政干预,强调市场机制作用有着突出的意义。后期,还需要进一步加快证券市场产品创新和多层次的市场细分,建立完善区域性股权市场—全国性股权交易市场—证券市场通道,出台《投资者保护法》、补充代表人诉讼制度等更多切实保护中小投资者权益的配套法律措施、加强对中小投资者的风险教育,鼓励合适的中小投资者通过基金开展证券投资以优化投资者结构,执行严格的退市制度以合理配置资源,来促进我国证券市场的健康发展。     

我国独立董事制度存在的问题、分析及对策

<正> 2001年8月16日中国证监会发布了《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》,标志着独立董事制度在我国正式实施。实施两年多以来,取得了一些成效,但如何完善我国上市公司独立董事制度,推动证券市场规范运作,是我国经济发展面临的重大问题,有着非常重要的意义。     

自然人式经纪人模式探讨

证券经纪人就是证券市场的中介人、代理人，是指在证券活动中以委托代理形式为客户提供各项服务并收取一定费用的自然人和法人。1993年我国开始探索和建立证券经纪人制度，1997年左右，随着市场规模的扩大和证券经纪业务竞争日益激烈，许多公司纷纷组建自己的经纪人队伍，推动了我国经纪人制度的发展。但是我国《证券法》第137条规定，证券经纪人是具有法人资格的证券公司，没有提及自然人式的经纪人，使我国自然人式经纪人制度发展缓慢，与国外成熟股市的证券经纪人制度相比相距甚远。随着证券市场的发展，有必要探索和加快建立适合我国国情的自然人式的经纪人制度。     

展现证券市场制度全貌 揭示证券市场发展规律——《证券市场制度比较与趋势研究》评介

经过数年的酝酿、筹划与艰苦写作,由河北大学康书生教授主持编著的《证券市场制度比较与趋势研究》一书,终于2008年5月面世(商务印书馆出版)。该书作为一部展现证券市场制度变迁、揭示证券市场运作规律、剖析证券市场发展趋势的学术著作,以系统、完整的制度比较研究体系,开拓了证券市场     

国家发展改革委有关负责人就价格举报系列文件答记者问

正近日,国家发展改革委出台规章《价格违法行为举报处理规定》以及《价格违法行为举报奖励规定》、《12358价格举报管理信息系统工作规则》、《价格举报文书示范文本》、《价格行政处罚案件网上办理指导意见》等四个规范性文件。日前,国家发展改革委有关负责人就价格举报系列文件回答了记者提问。问:此次出台价格举报系列文件对完善价格举报制度有何重要意义?答:价格举报工作是价格主管部门联系群众、服务群众的重要抓手,是发动社会监督、打击价格违法行为的有力武器。一直以来,国家发展改革委高度重视价格举报工作。此次,国家发展改革委结合党的群众路线教育实践活动要求,从方便群众举报、规范执法行为和改变机关作风几个方面入手,总结多年价格举报工作实践经验,对施行多年的     

关于完善特殊食品投诉举报制度的思考

在推动食品安全社会共治体系的构建中,投诉举报制度取得初步成效。《食品安全法》对特殊食品地位的明确,促进了特殊食品市场的发展。本文在介绍特殊食品投诉举报现状的基础上,对特殊食品举报制度存在的问题与对应的发展路径作出初步思考,以期从投诉举报的视角,加强对特殊食品安全有效性的保障。     

汇率变动对证券市场影响的实证研究

2005年7月21日我国实行新的汇率制度,随之对证券市场产生了一定的影响,文章对汇率制度的变动与证券市场的相关性从理论和实证两个方面进行了研究,并借鉴日本、台湾和墨西哥等地区经验,提出了人民币汇率制度和证券市场制度改革建议,以促进宏观经济的稳定增长和证券市场的健康发展。     

我国证券市场制度变迁及未来趋势研究

我国证券市场自诞生起,就是一个背负着经济转型期使命的不完全意义的市场,政府对自己的定位是市场的参与者和市场的监管者,在证券市场的发展过程中频繁通过制度的变化影响证券市场的走势.本文在分析中国证券市场制度的变迁、制度对证券市场的影响的基础上,对现阶段我国证券市场制度变迁形式与未来趋势进行了探讨.     

汇率变动对证券市场影响的实证研究

2005年7月21日我国实行新的汇率制度,随之对证券市场产生了一定的影响,文章对汇率制度的变动与证券市场的相关性从理论和实证两个方面进行了研究,并借鉴日本、台湾和墨西哥等地区经验,提出了人民币汇率制度和证券市场制度改革建议,以促进宏观经济的稳定增长和证券市场的健康发展.     

镇江市物价局规范和强化价格举报工作

镇江市物价局采取三项措施规范和强化价格举报工作:一是建立价格举报工作报告制度。从报告的内容、范围、次数、报送时间等方面作出明确的规定,如《价格举报工作情况统计表》每月报送一次,次月2日前报送,价格举报情况分析报告分一季度报、半年报、第三季度报、年报的形式每年报送四次等,要求全市各级价格举报中心严格执行,杜绝报告内容不统一、报送时间随意的情况。二是对价格举报工作进行考核。制定《镇江市价格举报工作考核评比办法》,从组织制度、举报办理情况、基础工作情况三大方面进行百分制考核。镇江市价格举报中心每年对各辖市、区价格举报中心进行一次     

教育收费公示走进《秦风热线》

本刊讯221月日,陕西省物价局价格举报办公室配合陕西省人民广播电台《秦风热线》栏目,就我省开展教育收费公示专项检查通过广播与全省广大听众进行了沟通交流。在交流中,陕西省价格举报办公室康积鸿、王栋同志向听众朋友介绍了《教育收费公示制度》的内容及国副主任     

试论制定《证券法》的基本原则及对市场的影响

经过１０多年的证券市场实践，历时５年之久的立法过程，《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）终于在１９９８年底经全国人大常委会通过了。这是我国证券市场法制建设的一件大事，是证券市场发展过程中的重要里程碑。它把我国多年来的证券市场的实践成果以法律...     

证券市场法律威慑力与审计定价——基于新《证券法》的准自然实验

2019年《证券法》的修订是我国证券市场法制发展的重要里程碑,大幅提高了对证券市场违法违规行为的惩罚和威慑力度。采用双重差分法探究新《证券法》实施对审计定价影响的结果表明,新《证券法》实施后,上市公司的审计定价显著提升,且对于信息披露质量越差的公司,其定价提升幅度越大。机制检验表明,新《证券法》实施后,审计工作的时长显著增加、审计定价过低的现象得到缓解、高风险以及治理水平较低公司的审计风险溢价显著提升。进一步研究表明,在新《证券法》实施后,相比信息披露质量较好的公司,信息披露质量较差公司的盈余质量提升幅度和财务重述概率下降幅度均更大。上述研究结论为我国证券市场法律法规的制定和修订提供了有益的经验证据和理论依据,为企业管理者应对严格的制度环境提供了有针对性的启示。     

浅谈我国上市公司退市问题

上市公司退市制度是证券市场机制的重要组成部分,在证券市场上发挥着重要的作用。本文论述了建立和完善我国上市公司退市制度的重要性,并对当前我国主板退市制度存在的问题进行了分析并提出了相关改进建议。     

建立上市公司退市制度 完善我国证券市场功能

在我国证券市场已过去的十年中，人们对其功能的认识只局限于筹资功能，由此产生了许多问题；退市制度的建立和真正实施，标志着我国证券市场跃上了一个新的台阶，这必将对完善我国证券市场功能起到非常重要的作用，从而加快我国证券市场的规范化进程。     

做市商制度与我国证券市场价格形成机制

作为价格形成机制的两种主要形式，竞价制度和做市商制度有着不同的特点和适用范围，本文在分析对比两种机制的基础上，又对做市商制度的实践状况和作用进行了着重分析，结合我国证券市场现状对我国证券市场尤其是创业板市场如何引入做市商制度在理论上进行了探究。     

建立上市公司退市制度 完善我国证券市场功能

在我国证券市场已过去的十年中，人们对其功能的认识只局限于筹资功能，由此产生了许多问题；退市制度的建立和真正实施，标志着我国证券市场跃上了一个新的台阶，这必将对完善我国证券市场功能起到非常重要的作用，从而加快我国证券市场的规范化进程。