基于全国的物价指数相互影响的实证研究

居民消费价格指数(CPI)与工业生产者价格指数(PPI)长期波动中有比较明显的一致性,研究两者的波动协调性关系对观察经济走势和调控CPI有一定的帮助.本文使用全国2003年到2012年的月度数据,通过拟合向量自回归模型辨别CPI与PPI的影响关系,同时使用协整检验、向量误差修正模型来分别反映两者的长期、短期关系.结果表明CPI与PPI存在协整关系,且相互影响最长时滞为4个月.     

中国核心通货膨胀率的度量及其货币政策涵义

基于包含实际总产出、货币供给M2和CPI的向量自回归模型(VAR),将CPI分解为长期变动趋势和短期波动项。将长期趋势部分定义为核心通货膨胀率。运用1994～2009年中国季度数据进行实证检验,核心通胀率与CPI有长期均衡关系,主导CPI的长期变动趋势,是CPI的前导变量,能够为预测CPI提供有用信息,对为中央银行判断总体通货膨胀走势、制定及时有效的货币政策有所启示。     

优化高通胀下的宏观调控政策组合

第三季度仍处于高通胀状态,第四季度CPI会有回落,但主要原因在于翘尾因素的影响减弱,新涨价因素仍存,通胀压力并未从根本上得到缓解通胀回落压力犹存,货币政策审慎平衡根据国家统计局公布的国民经济主要指标数据,自2009年8月份以来,全国居民消费价格总水平CPI历经24个月的上涨,终于在2011年8月份略有回落,     

数字

6.7%一季度国内生产总值158526亿元,按可比价格计算,同比增长6.7%。2.3%3月份CPI指数同比上涨2.3%,与2月涨幅持平,鲜菜价格同比上涨较多,涨幅达35.8%,影响CPI上涨约0.92个百分点。150亿美元报告显示:2015年中国企业赴美直接投资创历史新高,超过150亿美元,同比增长近30%。8.82%截至2015年12月底,全国社会保障基金累计投资收益额为7133.34亿元,年均投资收益率为8.82%,超过同期年均通货膨胀率6.47个百分点。     

基于神经网络模型的商业银行信贷风险研究

通过VAR模型选择GDP增长率、通货膨胀率、广义货币发行量增长率等变量的一阶滞后项与二阶滞后项作为输入变量,分别建立BP神经网络与GRNN模型对商业银行不良贷款率进行拟合与预测验证,并对两种神经网络模型的拟合效果与验证结果进行比较.研究表明,GRNN神经网络的拟合精度较高但预测精度较低,而BP神经网络拟合精度较低但预测精度较高.此外,随着验证期限的延长,两种模型的预测精度均下降.BP神经网络预测2015年第四季度不良率仍将小幅上升.     

宏观·国际

经合组织成员去年第四季度经济环比下滑0.2％ 总部设在巴黎的经济合作与发展组织（经合组织）日前公布的数据妊示,2012年第叫季度该组织34个成员整体国内生产总值（GDP）环比下降0.2％。这是该组织整体经济自2009年第一季度以来首次环比下降。     

基于VAR模型的2012年CPI预测

<正>2011年11月CPI同比上涨5.1%创28个月新高,新一轮的通货膨胀已经触及消费领域,在此背景下,我打算从影响CPI变动的诸多因素入手,采用VAR模型分析CPI的影响因素,并在此基础上预测2012年3月-2012年12月共10个月的CPI值。     

2011,你hold住CPI了吗?

INTROOUCTION最近这两年,每当统计部门发布月度、季度、年度经济数据的时候,人们谈得最多的恐怕就是消费价格指数(CPI)了。9月份全国居民消费价格总水平同比上涨6.1%,这已经是自6月份以来连续4个月CPI在6%以上了。这意味着,在2011年,你的100元少买了9斤花生米,少买了75个鸡蛋,少买了13.5公斤黄豆,少买了3条鲈     

花旗神话的终结

最近,美国第一大商业银行花旗银行陷入了有史以来最大的泥潭。根据花旗集团2008年1月15日发布的第四季度财报和2007年年报,由于产生了巨额的次级抵押贷款相关损失,该行在2007年第四季度亏损98.3亿美元,合每股净亏损1.99美元。这是花旗银行自1998年以来首次出现季度亏损,也是花旗196年历史上最高的亏损     

湖北省CPI时间序列分析及预测

本文利用湖北省2002-2009年这8年96个月的月度数据,建立求和自回归移动平均模型(ARIMA)对2010年1-4月的湖北CPI进行了预测,结果表明,ARIMA(1,1,0)是描述我省CPI变化趋势相对较优的时间序列模型。     

我国证券投资基金羊群行为的实证研究

论文通过LSV及其修正模型,运用2003年第一季度到2009年第四季度我国开放式证券投资基金的季度投资组合数据,对我国证券投资基金羊群行为进行了实证分析,发现我国存在较明显的羊群行为,基金卖出羊群一般明显大于买入羊群,且羊群行为在第2季度最明显。     

经营环境

宏观经济Macroeconomy央行报告称我国全年物价涨幅有望控制在4%以内中国人民银行发布1季度《中国货币政策执行报告》。《报告》称,1季度,居民消费价格指数(CPI)上涨在控制范围之内,但通货膨胀压力仍需关注。初步预计,2季度和3季度同比CPI将保持平稳,4季度会略有上升,全年CPI涨幅有望控制在4%的目标以内。     

2011年前3季度物价与消费形势分析

前3季度,国内CPI同比上涨5.7%;房价松动迹象初现,调控政策效果显现;消费成为新亮点,增速继续保持平稳增长态势一、前3季度CPI同比上涨5.7%,9月当月上涨6.1%2011年前3季度,居民消费价格指数(CPI)累计同比上涨5.7%,     

基于ARIMA模型的湖北省CPI时间序列分析及预测

金融危机后,伴随着世界经济的快速增长,通货膨胀问题越来越严重,物价上涨厉害。本文利用湖北省2008年9月至2011年这4年(32个月)的月度数据,对湖北省CPI序列建立求和自回归移动平均(ARIMA)模型。结果表明,疏系数模型ARIMA((1,3,10),1,(2,3))是描述湖北省CPI变化趋势较优的时间序列模型。本文利用此模型对2011年5、6、7月的湖北省CPI指标进行了预测并提出了相应的建议。     

基于ARIMA模型的湖北省CPI时间序列分析及预测

金融危机后,伴随着世界经济的快速增长,通货膨胀问题越来越严重,物价上涨厉害。本文利用湖北省2008年9月至2011年这4年(32个月)的月度数据,对湖北省CPI序列建立求和自回归移动平均(ARIMA)模型。结果表明,疏系数模型ARIMA((1,3,10),1,(2,3))是描述湖北省CPI变化趋势较优的时间序列模型。本文利用此模型对2011年5、6、7月的湖北省CPI指标进行了预测并提出了相应的建议。     

中国消费物价指数月度数据的结构分析

文章研究了我国1990年至2010年消费物价指数月度数据的结构特点。研究发现,在整个日寸段内CPI存在明显的结构不稳定性。以2004年为拐点,CPI的季节特征发生了明显的变化,春节对CPI的影响也由不显著变为显著。对季节调整的CPI进行结构分析的结论表明,随机趋势成分、二阶自回归成分以及结构突变很好地解释了CPI的长期变化趋势和周期特征。     

数字

80.2%的银行家认为货帀政策“适度”2019年12月23日,中国人民银行发布2019年第四季度银行家问卷调查报告,调查结果显示,80.2%的银行家认为货币政策“适度”,对下季度,货币政策感受预期指数为61.1%,高于本季60个百分点。此外,2019年第四季度银行家宏观经济热度指数为30.7%,比上季下降33个百分点。     

物价环比稳定 翘尾主导CPI

受到翘尾因素的影响．预计5月CPI仍将维持在高位。随着新涨价因素的回升，同时，由于季节性因素在下半年会推高真实CPI运行效果，第四季度CPI同比将依然在高位运行，物价运行在2011年全年将呈现出“前高后不低”的态势。     

存钱“缩水”：百姓如何理财

来自国家统计局的数字显示，2004年1月份我国的消费价格指数(CPI)同比上涨了3．2％，自去年11月以来连续3个月增长均在3％以上。     

2005年世界经济金融形势回顾与2006年展望

全球经济增长较快，就业形势有所改善，但通胀压力明显增大 2005年世界经济增长势头虽明显不如2004年，但总体上仍增长较快．国际油价上涨似乎并未对世界经济形势造成严重冲击；2005年前三个季度．美国经济按季度环比年率计算分别增长了3．8%、3．3％和4．1％，第二季度的增长明显好于预期，第四季度的增长率估计在3．5％～4．0％之间，但就业形势不稳定和通货膨胀压力增大使美国经济增长前景的不确定性明显增大。