我国老年人与重疾患者对保单贴现的需求分析

保单贴现的出现,可以有效解决被保险人的资金需求,为年老且无劳动收入的保单持有人提供养老金。2012年6月发布的《化解国家资产负债中长期风险》研究报告预测:到2013年,中国养老金的缺口将达18.3万亿元。社保负担沉重,难以持续是一个全球性问题,届时很难指望政府解决养老问题,指望家庭也不现实。但在我国寿险快速发展的当下,建立保单贴现市场将有助于缓解社会及家庭的养老压力。另外,保单贴现还可以解决重症患者因昂贵医疗费用而无法及时得到治疗的问题。本文通过对老年人口数及30种疾病平均住院医药费用与退保金额的回归分析,说明老年人及重疾患者对保单贴现的需求,得出保单贴现在我国具有较大的潜在市场。因此,我国应尽快引入保单贴现业务。     

美国寿险保单贴现的运作及其启示北大核心CSSCISSCI

美国是一个保险业十分发达的国家,但随着人口的老龄化及医疗费用的升高,老年人家庭及末期疾病患者的经济负担十分沉重。为此,美国于上世纪80年代开始办理保单贴现业务,以帮助上述人员缓解沉重的经济负担。该项业务在2000年之后快速发展,并且已开始向国外市场扩张。本文将探讨美国保单贴现业务的运作状况。随着我国服务行业市场的开放和人们保险意识的加强,美国的这一做法值得我国借鉴,它也给我国的金融业与保险业未来的发展带来有益的启示。     

保单贴现业务中的洗钱风险及其防范

伴随全球经济一体化和金融创新的不断发展,保单贴现业务也将在国内迅速发展,但其中暗含的洗钱风险需要对其做前瞻性研究。主要分析保单贴现洗钱的具体方式、行为动机和主要特征,然后提出保单贴现洗钱风险防范的初步建议,包括优化反洗钱的宏观战略和采取针对性的反洗钱措施。其中,对实施"风险为本"的反洗钱策略、拓展对洗钱概念的法律定义、拟定保单贴现洗钱的可疑交易行为指南等举措作了较详细论证。     

寿险保单贴现业务的发展与思考

保单贴现是一种投资者以折扣价买进即将到期的人寿保单,到期获得保险公司给付的保险金,同时解决了绝症患者和老年病患高额医疗费的需要,以及老年人养老费用的需要,这是一种多赢的投资工具,在国外发达国家已经存在多年,并发展越来越快;随着我国金融市场的开放和人们保险意识的加强,发达国家保单贴现业务值得我国借鉴,尽快推出这一创新的保险业务,以满足部分保单持有人提前变现保单的需求。     

美国寿险保单交易制度及启示

美国寿险保单交易制度是将未到期的保单贴现处理，以换取急需的货币支持。美国寿险保单交易制度安排及监管做法，对我国寿险保单交易的发展有启示作用。     

保单贴现制度研究中应明确的几个问题——与张则鸣先生商榷

张则鸣先生于《上海保险》2010年第5期撰文《关于保单二级市场的几点思考》（以下简称“《张文》”）,对上海建立保单二级市场,开展保单贴现业务提出了初步设想。笔者阅后认为,该文对保单贴现所涉及的几项基本法律制度的理解值得商榷。     

人身险保单贴现制度本土化法律问题研究

一、问题的提出近年来,人身险保单贴现作为一项另类投资吸引了众多世界顶级机构投资者入场。巴菲特创建的伯克希尔·哈撒韦公司早在2006年便通过人身险保单贴现业务获利9200万美元,该公司自2013年起每年持续配置约6亿美元的保单贴现另类投资。     

人寿保险的二级市场--美国保单贴现市场

人寿保险单是个人资产的一种表现形式，尤其是对于老年人群，寿险的死亡或重大疾病保险金是一笔数量可观的资金，但是人寿保险单在传统意义上对给付条件的规定，导致部分生活困难或者因为其他原因急需资金的被保险人在有钱和无钱之间存在一个无法逾越的时间差，因此提前转让寿险保单的做法便应运而生。这种业务被称作“保单贴现”，有西方学者认为这种业务形成了寿险保单交易流通的二级市场。     

寿险保单贴现探析

寿险保单贴现是人身保险合同绝对转让的一种,即被保人生存时转让寿险保单所有权,接受转让的人成为新的保单受益人和投保人。     

发达国家寿险次级市场的发展现状、比较及启示

寿险次级市场能够提高保险消费者的福利,促进整个保险业的发展。介绍发达国家寿险次级市场的发展概况,着重分析最早的寿险次级市场即英国市场、相对年轻的德国寿险次级市场以及规模最大的美国寿险次级市场,并对上述市场的目标保单、交易方式、监管规则、税收政策等进行比较和研究。在此基础上,明确提出中国应借鉴发达国家的经验,正确认识寿险次级市场的影响,从寿险初级市场规模、法律许可、中介机构、保险监管等方面为寿险次级市场的建立创造条件,并科学地进行寿险保单贴现交易的试点。     

我国建立寿险保单贴现市场的思考

保单贴现起源于20世纪80年代初期的美国，最初的原意是允许罹患晚期重症的保户，将寿险保单卖给第三人换取现金，以减轻失业或高额医疗费用的压力。其英文名称“Viatical”源自于拉丁文，意指“赠送给某人踏上危险旅途前的金钱或物品”，此字源意义在基督教也有“临终圣餐”的涵义。其运作模式是：保单持有人将其保险单以折价方式，通过中介人卖给投资者以获取现金，投资人缴付后续年度保费，等被保险人死亡，保险公司再将此保险金支付给投资人（图1），对投资人来说，被保险人死亡愈早，报酬率愈高。     

基于中国人口死亡率的寿险保单贴现定价研究

在寿险保单贴现的过程中,保单持有者将保单出售给第三方机构。本文中,我们首先对寿险保单贴现市场进行一般性的介绍,同时论述这一市场在中国存在的必要性。在Lee-Carter模型的基础上,通过双指数跳跃扩散模型整合了长寿风险和死亡率跳跃,很好地拟合了中国的死亡率数据。讨论了在拥有新的医疗信息(比如对投保人剩余预期寿命的估计)的情况下对寿险保单产品的定价。为了整合这些医疗信息,我们使用了统计学中的信息理论,对事先选定的死亡率表格进行调整,在整合了所有的医疗信息的前提下,尽可能地接近原始表格。利用调整后的死亡率表格,对寿险保单进行了现金流折现定价。我们选用了几种不同的死亡率数据,最终发现,传统的确定性定价方法会低估保单的价值,因而概率性定价的方法更具优越性。     

美国保单贴现市场

人寿保险单是个人资产的一种表现形式，尤其是对于老年人群，寿险的死亡或重大疾病保险金是一笔数量可观的资金，但是人寿保险单在传统意义上对给付条件的规定，导致部分生活困难或者因为其他原因急需资金的被保险人在有钱和无钱之间存在一个无法逾越的时间差，因此提前转让寿险保单的做法便应运而生。这种业务被称作“保单贴现”，有西方学者认为这种业务形成了寿险保单交易流通的二级市场。     

保单贴现走进中国的可行性分析

人寿保险单是个人资产的一种表达形式，尤其是对于老年人群，定期寿险和终身寿险的死亡保险金是一笔数量可观的资金。但是人寿保险单在传统意义上对给付条件的规定，导致部分生活困难或者因为其它原因急需资金的被保险人，在有钱和无钱之间存在一个无法逾越的时间差。因此，提前转让寿险保单的做法便应运而生，也即产生了保单贴现业务。     

浅析保单贷款收取利息的合理性

现行保险制度下,保单所有人申请保单贷款,则需向保险人支付利息。保单贷款利息是否应该支付,一些人产生质疑,有言论认为保单所有人是在向自己借钱,因而在保单贷款中,保险人不应对保单所有人收取利息。本文认为,保单贷款收取利息是合理的,并从货币时间价值、利率理论、保费计算方式、利息计算方式及保险人的竞争等五个角度进行详细分析和论证。     

浅析保单贷款收取利息的合理性

现行保险制度下,保单所有人中请保单贷款,则需向保险人支付利息.保单贷款利息是否应该支付,一些人产生质疑,有言论认为保单所有人是在向自己借钱,因而在保单贷款中,保险人不应对保单所有人收取利息.本文认为,保单贷款收取利息是合理的,并从货币时间价值、利率理论、保费计算方式、利息计算方式及保险人的竞争等五个角度进行详细分析和论证.     

保单转让的理论与实务

本文探讨了保单转让的基础理论,并从保单质押贷款、保单贴现和保单证券化等方面详细分析了保单转让市场的内涵和外延,通过调研国外保单转让市场的发展概况、市场运作机制和市场规模,分析国内保单转让市场的现状,阐明了我国未来保单转让市场的发展前景。     

保单转让的理论与其市场发展

本文探讨了保单转让的基础理论,并从保单质押贷款、保单贴现和保单证券化等方面详细分析了保单转让市场的内涵和外延,通过调研国外保单转让市场的发展概况、市场运作机制和市场规模,分析国内保单转让市场的现状,阐明了我国未来保单转让市场的发展前景.     

上海试点保单贴现的建议

保单贴现是伴随着保险市场创新,投资需求多样化而产生的新型投资工具。虽然,目前国内还没有成形的产品,但必将成为未来投资市场上一种非常重要的新型投资工具。     

关于柳州分行开展贴现业务的调查分析

贴现是一种票据转让方式 ,也是现代商业银行一项典型的低风险的信贷业务。柳州分行从 2 0 0 0年 9月份开始 ,率先在柳州市开展了贴现业务 ,拓展了新的效益增长点 ,并取得较好成效。但是 ,该行在开办此项业务过程中也碰到了一些困难和问题。最近 ,笔者对柳州分行开展票据贴现业务情况进作了专题调查分析。一、基本情况柳州分行开展贴现业务始于 2 0 0 0年 9月 5日成立的“柳州分行票据业务中心。”经营范围主要是办理银行承兑票据签发和票据贴现、转贴现业务。 2 0 0 0年 ,中心办理贴现业务 1 0 6笔 ,再贴现 73笔 ,2 0 0 1年办理贴现 3 3 9笔…