上市银行发行可转换公司债券研究

金融是现代经济的核心,金融的稳定直接关系到整个国民经济的健康和发展,因此,任何国家都十分注重金融风险范围问题。作为现代金融最重要的组成部分－商业银行而言,防范金融风险南无旁贷,而要做到这一点,很关键的一点就是要有充足的资本金,以维护银行的信誉,增强公众的信心,保障商业银行的安全稳定运行。因此,充足的资本银行体系抑或是金融系统都是至关重要的。     

企业发行可转换公司债券的核算

可转换公司债券是指企业发行的可在一定时期以后转换为股份的债券。由于企业发行的可转换公司债券既具有负债性质,又具有所有者权益性质,因此,可转换公司债券票面利率通常较低。企业通过发行可转换公司债券,可以以较低的筹资成本为企业筹集长期使用的资金。在会计核算中,企业发行的可转换公司债券作为长期负债,在“应付债券”科目中设置“可转换公司债券”明细科目进行核算。具体的核算方法是：发行的可转换公司债券在未转换为股份前,其会计核算与一般公司债券核算相同,即按期计提利息,并摊销溢价和折价;可转换公司债券转换为股份时,按债券的账面价值结转,不确认转换损益;未转换股份的可转换公司债券,其到期还本付息的账务处理,按一般债券处理。现举例说明企业发行可转换公司债券的账务处理方法。     

可转换公司债券会计处理比较

2006年2月15日,财政部发布了《企业会计准则-2006》,要求于2007年1月1日起暂在上市公司范围内施行,鼓励其他企业执行。因此,学习和贯彻新准则是所有企业会计从业人员及相关人员的首要任务和工作必备。本文通过对新企业会计准则和应用指南的学习、理解和剖析,主要论证了新准则中与原准则相比对可转换公司债券会计处理的主要变化及其对信息披露的影响,以及对会计错误和舞弊的查证及防范等方面的作用和对于会计信息提供者和使用者的影响。     

我国可转换公司债券筹资问题分析

随着我国金融体制改革的深化、金融法规的健全、资本市场的完善以及企业制度的创新,企业、各类组织及个人将面临更多的筹资方式选择.上世纪90年代中期以来,随着全球新经济突飞猛进的发展和全球化浪潮所带来的跨国并购的加剧,可转债成为高成长型公司筹集低成本发展资金的一条重要渠道.2001年4月,<上市公司发行可转换公司债券实施办法>颁布后,我国的很多上市公司也把目光盯住可转债,取消了原定的配股或增发计划,把可转债作为融资新宠.     

浅谈可转换公司债券

企业发行可转换公司债券,可以以较低的成本筹集资金。通常来讲,可转换公司债券既有债券的性质,又有股票的性质。债券持有者在转换期间内行使转换权利,将债券转换为股份,则债券的持有者便成为了企业的股东,享有股东的权利;债券持有者在转换期间内未行使转换权利,末将债券转换为股份的,则债券持有者作为债权人,有权要求企业清偿债券本息,由于可转换债券具有双重性质,债券持有者可享受股东的权利,又享受债权人的权利,风险较小。因而一般可转换公司债券的利率较低,企业通过发行可转换公司债券,以较低的筹资成本取得长期使用的资…     

新准则关于可转换公司债券的账务处理

可转换公司债券是指发行人依法定程序发行,在一定时间内依据约定的条件可以转换成股份的公司债券。可转换公司债券的发行人一般为上市公司,对于发行企业而言既具有负债性质,又具有所有权性质。可转换公司债券作为一种兼具股权和债权性质的金融衍生产品,由于其具备低风险、高收益的特征,所以对投资者来说,是一种比较理想的理财渠道。可转换公司债券已成为国际资本市场上相当成熟、相当普遍的金融工具。相对于普通债券,可转换公司债券对投资者更具有吸引力,具有非常广阔的发展空间。本文围绕可转换公司债券的账务处理,做以下探讨。     

可转换公司债券的会计处理及其对每股收益的影响

本文以四川大西洋焊接材料股份公司为例,对可转换公司债券的特点、会计处理及其对每股收益的影响进行详细介绍.     

浅析可转换债券

上市公司利用资本市场进行再融资 是其快速扩张、持续发展的重要手段。目前国内主要的再融资方式有：配股、增发新股和发行可转换债券。由于这三种方式对上市公司的要求各不相同,因此上市公司在选择采用何种再融资途径时需要考虑本身的实际情况,而投资者也可以根据上市公司再     

我国中小企业筹资难成因及对策

长期以来,中小企业在我国经济结构转换和经济体制改革的背景下,面临着有利的发展机遇,但从目前中小企业的状况来看,它们的发展却不是一帆风顺的,其中筹资问题越来越成为困扰中小企业进一步发展的制约因素。     

我国上市公司经营业绩的特点及分析

我国证券市场经过十几年的发展,在社会主义市场经济建设中发挥着越来越积极的作用。它不仅为国民经济建设筹集了大量资金,促进了国民经济的发展;而且推进了国有企业改革,转换了企业经营机制;同时,对调整我国社会的产业结构、优化资源配置也起到了重要的作用。经过十多年的迅猛扩展,我国上市公司已经具有相当规模,截至2002年底,上市公司总数达1224家,上市公司股份总数为5875.46亿股,市价总值为38329.13亿元,流通市值为12484.56亿元,筹集资金总额49.88亿元。但是,在众多的上市公司中,许多公司经不住时间的考验,出现了上市公司经营业绩整体滑坡…     

小微企业筹资管理存在的问题

小微企业在我国社会经济发展中发挥着重要的作用.然而受企业自身限制和外部经济环境等因素影响,其筹资长期以来一直面临着诸多问题.本文从小微企业自身和来自外部环境两个方面,指出其存在的问题,并阐述解决的措施.     

我国保险公司上市的探索与前瞻

我国保险公司上市的探索与前瞻 （一）问题的提出 企业的资本金反映了企业所有者的权益．以投资主体为标准可将资本金划为国家资本金、法人资本金、个人资本金和外商资本金４种。资本金制度的改革集中反映了企业改革的方向,直接或间接影响着企业的竞争力和活力,进而影响着企业的经济效益。我国《保险法》第９８条和第９９条规定,保险企业对每一危险单位的自留额不得超过其实有资本金和公积全之和的１０％,财产保险公司当年自留保费不得超过其实有资本金与公积金之和的４倍。由此可见,资本金规模的大小一方面制的着保险企业的承保能力,…     

可转换债券定价的财务向量分析

一、转换价格的确定 转换价格指转换有效期内可以据此将债券转换成股票的每股价格。该价格通常高于发行企业普通股当前价格的 5％－ 20％,反映的是企业现有股东和可转换债券投资者双方对企业未来收益预期的一种均衡,如果发行可转换债券的公司将转换价格定得低于股票的价格,这意味着发行可转换债券的公司是在贴现发行新的股票,这必将影响原股票持有人的收益。作为可转换债券最主要的财务特征和最敏感的因素,转换价格是可转换债券发行与转换成功与否的关键,既要有利于可转换债券发行的成功,又要考虑到发行后最终的转换成功,这是一个合…     

创业企业发行可转换公司债券融资分析

随着具有里程碑意义的中小企业板在深圳证券交易所正式开盘,我国为创业板的设立迈出了坚实的一步。中小企业板的设立不仅成为中小企业融资的平台,更是创业投资的一种最佳的退出方式,同时为创业企业发行可转换公司债券融资创造了有利条件。发行可转换公司债券融资不仅为企业筹集了资金,更成为风险资本家与创业企业家实现相互制衡的工具。     

企业筹资风险问题的思考

<正>在市场经济条件下,筹资风险作为一种客观存在的经济风险,人们既不可能消灭它也不可能完全逃避它。但是,在一定条件下,通过对筹资风险的控制与防范,可使风险最小化,进而实现财务成果最大化     

我国农业上市公司并购动因及特点分析

本文通过对农业上市公司如何利用并购促进企业的核心能力的提升进行了概括分析，认为应鼓励农业上市公司利用其优势对现有市场农业资源开展多种形式的并购重组，以促进农业企业的发展。     

我国上市公司资产重组面临的障碍及对策

资产重组是指通过对不同经济主体法人财产权、出资人所有权及债权人债权进行符合资本最大增值目的的相互调整和改变，而对实物资产、无形资产等资产作重新组合。通过对上市公司进行资产重组，可以实现盘活存量资源、优化资源配置，调整产业结构、优化国民经济布局、优化股权结构、完善内部治理机制，提高上市公司质量、促进证券市场健康发展等宏观经济目标。本文拟对目前我国上市公司资产重组面临的障碍及应采取的对策，谈一些意见。     

可转换债券市场与融资理论研究

可转换债券作为一种成熟的金融工具已有一百多年的历史,在西方发达国家资本市场上发挥着重要的作用。近年来,随着我国资本市场的发展,许多上市公司选择可转换债券的融资模式。本文系统介绍了可转债的国内外发展现状,并综述了国内外关于可转债的融资理论。