农户信贷供给：效率、约束与创新——基于山东省A县农信机构的时间图谱

本文以A县农信机构为例,采取熵值法和单案例描述性研究方法,根据其各年度支农效率分解发展历程,通过分析其约束形成和破解机制,尝试揭示在各阶段影响其金融支农效率的约束因素。研究表明:根据该机构2004—2018年支农效率测算值,其发展历程可分为4个不同阶段。在约束形成和破解机制中,该机构扮演着稳定器、孵化器、放大器的角色,政府部门扮演着助推器的角色。遵循"农信社—农联社—农商行"的制度变迁路线,在"金融创新—破除约束—形成风险—金融创新"的循环中,该机构信贷供给效率不断提高并发展壮大。     

山东省农户信贷供给效率及约束因素研究——基于51家农商行样本数据

当前,山东省农户贷款规模不断提高,但信贷供给效率偏低,这是制约农户收入提高、农村经济发展和实现乡村振兴的重要障碍。本文界定了农户信贷投入和产出效率,基于山东省51家农商行样本数据,运用DEA方法测算农户信贷供给效率,并引入Random Forest方法分析影响效率的因素。结论表明,山东省农商行信贷供给效率有待提高,东部、中部、西部融资效率依次递减;其约束因素按照重要性由大到小排序依次是:存贷比、高学历人员占比、总资产收益率、成本收入比;总资产、不良贷款率对农户融资效率影响不显著。山东省农商行提高农户信贷供给效率的关键在于注重发展质量,不断提高经营管理水平。     

农户信贷供给约束实证研究——以福建省为例

本研究基于农户信贷供给视角,运用2008年福建省农村信用社数据,建立多元线性回归模型,得到农户信贷约束的显著性影响因素。研究表明：农村信用社的存款总额、正常贷款占贷款总额的比重、农户贷款利息收入、营业外收入与资产质量等级对信贷供给的影响是正向、显著的;农村信用社的其他贷款（除农户贷款外）、贷款利率、利息支出、营业费用和其他支出、固定资产净规模与所处的地理位置（山区）对农户贷款的影响是负向、显著的。     

数字金融、农户信贷供给与共同富裕

本文基于2011—2020年我国31个省份的面板数据,研究数字金融对共同富裕的影响以及农户信贷供给在两者之间的中介作用。结果表明：数字金融能够显著促进共同富裕的实现;数字金融不同维度的发展对共同富裕产生的影响也不同,其中覆盖广度及使用深度对共同富裕具有显著的正向作用。数字金融对共同富裕的影响存在明显的区域异质性和经济发展水平异质性,具体而言：在中西部地区,数字金融对共同富裕的影响比在东部地区更显著;在东北地区,数字金融对共同富裕的影响不显著;在经济发展水平较低的地区,数字金融对共同富裕的影响比在经济发展水平较高的地区更显著。此外,农户信贷供给在数字金融与共同富裕之间发挥中介作用,即数字金融能够通过提高农户信贷供给来促进共同富裕。     

信贷保险、金融机构信贷供给与农户借贷决策——来自F县草莓种植“信贷+保险”的证据

基于银保互动和前景理论,本文首先分析有信贷保险产品之后信贷保险供求双方发生的变化,得出信贷保险可以在一定程度上增加金融机构的信贷供给意愿,但农户只有在突破保费成本约束和理赔预期约束之后才会选择参与信贷保险、进而选择借贷。其次,选取安徽省F县的草莓种植“信贷+保险”案例进行分析,对上述结论进行进一步验证。最后,给出结论及相关政策建议。     

农业供应链金融视角的农户信贷约束缓解效应研究——来自湖南农户的经验证据

采用多元多值非条件Logistic回归方法,依据湖南省50个县(市、区)1059个农户样本数据,考察农业供应链金融对农户信贷约束的缓解效应。结果显示：农户参与农业供应链金融能够缓解供给型与需求型农户信贷约束,缓解效应随着农户收入增长、金融发展和农户社会资本提升而减弱,机制检验证实了信息对称、信用等级、交易成本、抵押替代在缓解农户信贷约束过程中起到部分中介效应。鉴于此,需要在创新模式、优化环境以及加强引导上着力发展农业供应链金融。     

缓解农户正规信贷约束的对策探析——基于农户特征的视角

实现"四化同步"的关键在于农业现代化,解决之道在于发展农村经济。但目前我国农村地区普遍存在信贷约束现象,阻碍了农村经济的发展。本文在对国内外相关文献进行综述的基础上,运用Logistic回归模型对影响农户正规信贷约束的因素进行了实证分析,结果发现:在农户个人特征中,农户年龄、受教育程度、健康状况与其正规信贷约束显著相关。年龄越大,信贷约束的程度越严重,农户受教育程度越高、健康状况越好,信贷约束程度越低;在农户家庭特征中,家庭年收入、是否有房屋产权、是否加入合作社与农户正规信贷约束显著负相关。基于此,本文从农户特征视角出发,提出了缓解农户正规信贷约束的建议:一是加大对农民工返乡创业的金融支持力度;二是扶贫要与扶智相结合;三是要健全农村医疗保障体系;四是大力推进"两权"抵押贷款试点工作;五是支持新型农业经营主体发展。     

民族贫困地区农业信贷投入的效率约束与路径选择

本文以湘西州个案为研究对象,对最近三年来农业信贷投入的效率制约因素展开调研和分析,结果表明:该州在农业信贷大幅增加的态势下,仍然存在供给不足、结构失衡、金融抑制和效率约束等问题。在当前金融宏观调控背景下,农村金融服务重担落在信用社身上,形成“一社支三农”格局,要用科学发展观指导农村信用社对“三农”的渗透和支持力度。     

基于农村信贷需求视角下的供给研究

目前,农村金融需求主体呈现层次性,不同层次主体对金融需求的形式、特征和满足金融需求的手段与要求是不一样的,在数量、方式、时间上存在着明显的个性,同时农村金融需求还呈现出扩张性、多样性的特征。据此,提出建立和完善服务"三农"发展的现代农村金融供给机制,为新农村建设提供全方位金融供给操作思路。     

农户分化、社会网络资本与信贷配给——基于陕西与山西农户调查数据的验证

文章使用1586个农户微观数据,基于农户分化视角,就社会网络资本对农户信贷配给的影响及其稳健性做了实证检验,发现传统农户更多受完全数量信贷配给影响,而新型农业经营主体更多受部分数量和交易成本型信贷配给影响;社会网络资本可有效降低农户受到的信贷配给问题,但在新型农业经营主体和传统农户之间存在差异:社会网络资本可有效降低传统农户的供给型和需求型信贷配给,但在降低新型农业经营主体的供给型信贷配给的同时却增加了其需求型信贷配给;因此,建议对辖区农户进行分类管理,发挥社会网络资本的保障功能,避免由此产生"人情贷款",从而降低农户信贷配给。     

当前农户信贷约束与破解问题探析

近年来,我国农村金融体系改革逐步推进,成效初步显现,但农户贷款难问题仍突出。特别是在经济欠发达地区,依旧是制约“三农”发展的瓶颈因素。为深入了解当前农户信贷约束问题。笔者在山东省经济欠发达的3个县中的10个自然村选择了300户农户进行了问卷调查,并据此进行实证分析。     

我国正规信贷市场农户借贷约束研究——基于双变量Probit模型的实证分析

运用双变量Probit模型,采用四川省2160户农村家庭的调查数据,从实证角度分析我国农户在农村正规信贷市场中受到的借贷约束程度和影响因素;同时,采用供需联立离散选择模型,描述了农户借贷需求和金融机构发放贷款的相互作用。分析研究的结果表明,我国农户面临的信贷约束程度为30.5%,如果考虑数量配给的情形,这一比例上升至57.3%。农户的年龄、土地面积、房屋价值、有无社会关系、所在区域经济发展情况等对其受信贷约束的概率有统计上显著影响。     

金融科技、信贷供给与中国工业增长

本文基于中国287个地级城市的数据,分析金融科技发展缓解金融机构与企业间信息不对称,增加信贷供给的广度和深度,进而增加企业资金供给,促进工业增长的机制。研究结果表明:金融科技可通过增加贷款供给促进工业增长,在解决内生性问题后结论依旧稳健;异质性分析表明,金融科技在中部地区对工业发展的促进作用显著高于其他地区,对四、五线城市的作用弱于相对发达城市。     

农村信贷市场:特征、效率与组织重构

我国近20年来金融改革“重城市、轻农村”，农村金融体系没有根据农村金融的现实需求来通盘考虑和规划，各国有独资商业银行大量撤销农村地区分支机构，致使农村金融机构数量不足，农村信用社在农村信贷市场中形成了寡头垄断。垄断不可避免地导致农村信贷市场农村信贷效率低下，具体表现为社会福利损失、农村信贷供给总量不足、信贷品种创新能力低和对农村借款人实行价格歧视。因此，加强农村金融业务吸引力，重构农村金融组织体系，建立有序竞争和充满活力的农村信贷金融市场，已迫在眉睫。     

农户信贷约束对创业行为的影响——以湖北武汉为例

本文使用2016年湖北武汉地区农户微观调查数据,采用基于倾向得分法的平均处理效应模型,估计了农户信贷约束对其创业行为的影响,避免了样本选择性问题引致的估计偏误。研究表明,信贷约束对农户创业行为具有明显的抑制作用。因此,如何缓解农户遭受的信贷约束是今后创业政策制定和调整所必须关注的重点。     

农村金融供求的实证研究——基于浙江省农户调查数据

作为市场经济和金融发展的先驱者,浙江省农村金融发展的经验对其他地区具有较好的启示和借鉴意义.基于典型抽样的浙江省农户融资情况调研,本文对浙江省农村金融供求的特点、金融改革与创新中存在的问题展开了实证分析,提出建立多层次信贷服务体系,提高农村信用社、农村保险公司的服务质量,完善金融"新政"的配套支持措施等一系列促进深化农村金融改革与创新的政策建议.     

基于农户信贷需求的农村金融组织创新的战略构想

信贷资金的持续供给是增加农民收入和发展农村经济的有力保障。然而,由于广大农户资金需求一般金额较小等原因带来的高成本和高风险,使得正规金融机构都不愿向农户发放贷款,而农村非正规金融又由于经营活动范围狭小,导致资金效率配置较低和金融业务的平均成本较高,提供的信贷支持有限。因此,在新一轮金融体系改革中,创新农村金融组织具有重要的现实意义。基于此现状,本文首先基于农户信贷需求分析了农村金融组织创新的可行性,并设计了中国农村金融组织创新的机制以及模式希望能对农村金融组织创新提供一定的建设性建议。