我国房地产信贷现状探讨

我国房地产开发投资、房地产销售所需要的资金大部分都来自银行。房地产开发资金来源除自筹资金之外,最大来源是国内银行贷款和房地产预售款,而预售款中有很大一部分是个人按揭贷款,无疑又来源于银行。银行也有相当比例的贷款发放到房地产行业。这样,银行信贷资产的质量在很大程度上受房地产信贷资产质量的影响。房地产业的风险绝大部分都转嫁到了银行。加强对这部分风险的分析与管理,对控制我国商业银行的资产不良率,提高其资产质量有重要意义。     

借鉴欧洲资产证券化

银行资产证券化主要是指用银行信贷资产作抵押品进行证券融资的行为。资产证券化的方式有多种，可将银行全部用做抵押的信贷资产进行证券化，也可以分类打包，分别证券化，既可以按资产质量分类，如优质资产和不良资产，也可以按资产类型分类，如仅将房地产资产进行证券化，国际上通常的做法是以房地产贷款的资产为抵押品进行债券融资。     

美国资产证券化信贷规模扩张效应及房地产价格泡沫

本文通过建立一个理论模型说明,危机前资产证券化业务是美国银行体系扩大银行体系外资金来源,支持房地产信贷扩张,进而助推房地产价格泡沫的一个重要途径。就国内银行体系现状而言,在充分吸收美国次贷危机教训的基础之上大力发展资产证券化业务应是大势所趋。     

中国股价及房价对居民银行净储蓄的影响--基于状态空间模型的实证研究

本文致力于研究近年引起来我国居民银行净储蓄减少的重要因素---资产价格。以状态空间模型检验了2000年1季度至2009年4季度股价和房价对居民银行净储蓄的影响。股票和房地产市场对居民银行净储蓄都有分流作用,且房价对居民银行净储蓄的影响大于股价的影响,特别是在2006年以后更加明显。因此,在平抑资产价格异常波动的前提下,发展股票和房地产等资产市场应当是今后较长时期内分流中国居民银行储蓄积极而有效的途径,它不仅有助于居民分散资产风险,而且能够增加居民资产收入,更好地提升可持续的中长期消费能力。     

对商业银行抵债资产业务的几点思考

抵债资产作为银行非信贷资产的主要组成部分,其资产现状、风险状况引起了银行和社会的广泛关注。按照我国金融企业会计制度的有关规定,抵债资产是银行依法行使债权和担保物权而向债务人、担保人或第三人收取的用于偿还债务的实物资产及与财产有关的权利凭证。主要包括:房地产、     

贷款房地产抵押的法律风险与规避

银行在当前的房地产抵押实施过程中遇到不少困难，并可能给银行资产带来较大的风险。其中，比较突出地表现在集体、国有划拨土地使用权抵押和对《合同法》、《担保法》司法解释等新法律法规的一些规定的理解和适用上。     

我国房地产价格与银行绩效——基于省际面板数据的实证研究北大核心CSSCISSCI

本文采用省际面板数据对我国房地产价格与银行绩效间的关系进行了实证检验。研究发现,样本期内我国房地产价格与银行资产收益率和贷款损失拨备呈正相关,而与银行不良贷款比率呈负相关。同时,研究发现,住宅商品房比商业营业用房对银行绩效的影响更大。研究结论对我国房地产市场调控、银行内部的风险管理以及中央银行维护我国金融稳定具有政策启示。     

上市银行2005年上半年经营情况分析

六家境内外上市银行上半年度财务报告均已公布完毕,纵观这些银行的经营成果,既有资产规模较快增长,盈利能力持续增强的一面,也存在着一些问题。资本充足率偏低,资本储备不足限制了上市银行资产规模的进一步扩张。收入结构不尽合理,存贷利差收入占比居高不下,业务收入增长后劲不足。在不良贷款占比持续下降的同时,逾期贷款和非应计贷款均有较大幅度的增长,上市银行的资产质量仍然存在一定隐患。     

贷款证券化在降低商业银行管理成本方面的若干作用

我国银行特别是国有商业银行不良贷款问题相当严重已是不争的事实,处理起来相当棘手,尽管采取多种方式处理,但收效不大,近来谈论相当多的资产证券化处理银行不良贷款,难度也很大,原因是大部分不良贷款同质性差、现金流量不确定性大,且没有抵押、担保,不具备资产证券化的条件.事实上,资产证券化并不是仅仅针对银行不良贷款的,将其运用与银行所有贷款资产更有意义,原因是这一融资结构安排,能够改善银行经营和银行资本结构,降低银行破产成本及监管成本,提高银行价值,因此,银行贷款资产证券化这一新型的融资工具,自上世纪70年代产生以来,显示了强大的生命力.     

次级债危机的中国之鉴

住房抵押贷款资产的质量，与房地产市场的整体行情密切相关。一旦房地产市场步入衰退，违约率上升和抵押品价值下降将会导致住房抵押贷款演变为不良贷款，从而危及银行的资产和利润。     

严防房地产评估增值的信贷风险

<正>一、引言房产和土地是企业持有的最为常见的资产,随着近十年房地产价格的不断攀升,企业利用房地产评估增值违规调增资产总额以获取银行授信的案例时有发生,如何判断评估增值的合理性是摆在银行从业人员面前的一道考题。二、案例介绍某贷款客户提供的财务报表上显示2011年末总资产中土地和     

房产证券化 投资者与消费双赢的融资方式

就当前我国房地产融资情况看,一方面我国房地产开发企业缺少资金支持, 另一方面国内商业银行面临潜在的巨大金融风险。而房地产资产证券化有利于商业银行拓展资金来源,增强资产流动性,从而缓解银行压力。 2005年12月1日起,《金融机构信贷资产证券化试点管理办法》正式施行,为房贷证券化提供了政策和法律依据。另外,为配合做好     

美国次级债危机后全球流动性新趋势及其对中国的影响

次级债危机可能继续蔓延美国的房地产泡沫从上个世纪70年代到现在出现过三次。最近的一次开始于1994年,当时美国房地产正处于历史低谷,到2005、2006年达剑高峰。美国次级房地产危机和资产证券化有很大关系,资产证卷化(发行以次级房地产贷款为抵押的债券即次级债)允许银行将房地产市场的风险转嫁给证卷投资者,     

银行以资抵债工作的难点及对策

目前,银行抵债资产呈现这样一种发展态势:存量抵债资产还未能及时处置变现,新增抵债资产又在不断产生,如此下去,银行就变成了名副其实的大量房地产、机械设备等财产所有权的拥有者。若无科学的管理办法、宽松的配套政策和有效的变现渠道,极容易使银行因接收抵债资产而造成新的风险和损失,严重影响银行经营效益的提高。因此,加强抵债资产的管理,规范抵债资产的核算,加速抵债资产的处置,已成为级银行经营管理者亟须解决的一个重要课题。笔者现就基层银行以资抵债管理工作的难点与对策略抒管见。一、以资抵债的难点银行实施以资抵债的目的是先…     

试论房价波动对商业银行资产的影响

基于次贷危机的启示,本文构建了在不同的金融发展程度下房地产价格波动对商业银行资产影响的理论模型,并在此基础上对中国的现状进行分析,指出当前对中国的影响主要集中于商业银行基于负债业务发放的贷款领域。进一步地,利用向量自回归模型(VAR)及冲击响应函数对中国房地产价格波动对商业银行贷款的影响进行了实证检验。研究表明:金融创新改变了房地产价格波动对商业银行资产的影响模式;中国房价波动对商业银行资产的影响主要集中在源于银行负债发放的贷款领域,但总体影响有限;中国应加快发展银行资产证券化业务,谨慎发展信用衍生产品。     

网上银行顾客感知价值对银行顾客资产的影响

本文引入顾客感知价值衡量消费者对网上银行的感知,将其分为功能价值、情感价值、社会价值、自我效能价值和感知利失五个维度,并建立结构方程模型考察它们对银行顾客资产(价值资产、品牌资产和关系资产)的影响。通过对360位网上银行用户进行问卷调查及分析发现,顾客对网上银行的情感价值、社会价值、自我效能价值这三个维度的感知与银行的品牌资产和关系资产之间具有显著的正向影响,感知利失对二者有显著的负向影响;关系资产是银行顾客资产最重要的驱动因素,商业银行应该通过提高顾客对网上银行的感知程度,来提升银行的顾客资产。     

房地产融资结构与金融风险研究

国内房地产融资结构属于银行贷款依赖型。房地产开发贷款以及最终转变为销售收入的住房抵押贷款构成房地产开发资金的主要来源。国内金融市场结构以及不同房地产的经营方式决定贷款依赖型融资结构有合理性。这种融资结构并不意味着必然带来金融风险,真正影响房地产金融风险的潜在因素是银行体系脆弱性以及房地产企业弱小、市场信息不透明、经营模式陈旧等外部环境所致。所以防范房地产金融风险要从提高银行资产流动性、完善外部环境入手。     

对银行抵债资产业务的几点思考

抵债资产是银行依法行使债权和担保物权而向债务人、担保人或第三人收取的用于偿还债务的实物资产及财产有关的权利凭证。主要包括房地产、有价证券、交通工具、机器设备、低值易耗品等。如何加快处置抵债资产，尽量减少损失是银行经营者非常棘手又必须解决的问题。     

寻找非一般的资产

绝大部分客户对资产的理解都很片面，很多人提到资产时想到的只是股票、基金、信托、银行理财产品、房地产等，少数人还会想到各项投资项目和公司资产，以及自己名下的游艇、飞机、汽车、名表等。当然，这一切都是他们的资产，但是除了这些一眼就能看到的资产外，还有一些资产许多人并没有留意到。作为一名金融理财规划师，在一个全面的金融理财规划里，我们有责任为客户找出很容易被他们忽略而又切实存在的资产，更为要紧的是，这些资产对客户非常重要，因此我把它们称为非一般的资产。     

警惕个人住房贷款陷阱

近年来，城市房地产出现了持续高涨的局面，个人住房贷款业务被各家银行列为新的业务增长点，这势必会对房地产的开发起到积极的推动作用。但是，一些房地产开发商为了更多地获取银行贷款，利用政策上的模糊界限和制度上的漏洞打“擦边球”，给银行设置一些陷阱。归纳起来，主要有以下几个方面：……