我国大豆期货价格协整关系与引导关系的实证研究

一、引言作为一种高级的市场形式,农产品期货市场兼具价格发现和套期保值两大特有功能,为现货市场提供了权威的价格指导和有效的避险渠道,有助于完善粮食市场体系和价格形成机制,促进农业产业的稳定发展。在发达国家,农业生产经营者广泛地参与农产品期货交易,期货市场与农业有着“夫妻”一样不可分割的关系。在一个规范的、成熟的农产品期货市场中,期货价格能较好地反映现货市场的供求趋势,达到提前发现未来现货市场均衡价格的目的,从而对生产者和消费者起到事先调节的作用;而一个不规范、不成熟的期货品种,其期货价格很可能完全背离现货市…     

基于协整与Granger因果分析的黑龙江入境旅游与经济增长研究

以黑龙江为例,采用协整分析和Granger因果检验,以1985--2006年数据为样本,探讨黑龙江入境旅游与经济增长之间的关系.结果表明.黑龙江入境旅游发展与经济增长之间具有长期稳定的正向关系,并通过建立误差修正模型说明两者间存在的动态均衡关系.同时,Granger因果检验表明黑龙江入境旅游与经济增长两者呈互为因果、互相促进的关系.     

我国城乡收入差距变化与经济增长的协整及因果关系分析

文章运用协整分析技术和Granger因果检验,利用1978—2003年的年度经济数据对我国城乡收入差距与经济增长因果关系进行实证检验。结果表明,无论在长期还是在短期,经济增长都是构成城乡收入差距变化的原因之一,而城乡收入差距对经济增长的影响仅表现在短期内。     

基于协整与Granger因果分析的黑龙江人境旅游与经济增长研究

以黑龙江为例,采用协整分析和Granger因果检验,以1985-2006年数据为样本,探讨黑龙江入境旅游与经济增长之间的关系。结果表明,黑龙江入境旅游发展与经济增长之间具有长期稳定的正向关系,并通过建立误差修正模型说明两者闻存在的动态均衡关系。同时。Granger因果检验表明黑龙江入境旅游与经济增长两者呈互为因果、互相促进的关系。     

中国农村金融发展与经济增长关系的经验分析

本文基于VAR模型及其协整分析，利用Granger因果检验法，对中国农村1978-2002年间金融发展与经济增长的关系做出实证研究。中国农村金融发展与农村经济增长存在着一种长期均衡关系。Granger因果检验表明，农村金融发展状况影响到农村经济增长，而农村经济增长却对农村金融发展状况无影响。     

经济发展与土地集约利用的动态关系研究

本文在分析经济发展与土地集约利用关系的基础上,测度了经济发展水平与土地集约利用水平,运用动态计量经济模型探讨经济发展与土地集约利用的动态关系。结果表明:1995年以来,中国土地集约利用水平、经济发展水平总体上不断提高;经济发展与土地集约利用均为一阶单整序列;经济发展与土地集约利用之间存在长期均衡关系,但短期内却存在失衡,短期波动向长期均衡趋近的调整幅度达到33.81%;经济发展是土地集约利用的格兰杰原因,而反向关系得不到实证支持。因此,应进一步转变经济发展方式,加强土地利用监督管理,提高土地资源集约利用水平,不断提升土地资源对经济发展的保障能力。     

基于ARIMA模型的豆粕期货价格预测方法研究及启示

受中美贸易摩擦持续升级和猪肉价格暴涨的影响,豆粕期货价格的波动成为了当前社会各界关注的一个热点问题。本文以2018年1月2日至11月30日期间大连商品交易所豆粕期货价格作为研究对象,分析了ARIMA模型对于豆粕期货价格预测的有效性。实证研究的结果显示该模型在短期内对豆粕价格的预测精确度较高,但是随着时间的推移其误差开始增加。同时,通过ARIMA模型所反映出来的豆粕价格相关性的滞后阶数也可发现目前我国的豆粕期货交易存在投机氛围较浓等问题。基于以上分析,最后分别从投资者角度和期货市场发展层面提出了相应的对策建议。     

基于协整关系的中国大豆期货合约套期保值策略

本文在检验大连商品期货交易所大豆期货价格和大豆现货价格这两组时间序列数据的平稳性和协整关系的基础上，利用Ghosh误差修正模型(ECM)估计我国大豆期货合约的最小风险套期保值比率及其有效性。为了进行比较，本文同时运用传统回归模型和双变量向量自回归模型(B—VAR)对上述数据进行统计检验，发现忽略协整关系所得到的最小风险套期保值比率偏小，套期保值有效性也有所降低。从而得到考虑协整关系有助于提高我国大豆期货合约套期保值效果的基本结论。     

省际间猪肉价格波动的动态关系研究——基于VAR模型分析

本文基于VAR模型分析对研究省份去皮带骨猪肉价格进行协整检验,对存在协整关系的省份建立向量误差修正模型,基于向量误差修正模型进行G ranger因果检验。结果表明,我国猪肉主产省份与主销省份猪肉价格存在长期均衡关系和短期调整机制,其中在短期内猪肉价格是以主销省份价格带动主产省份为主,传导方向亦以主销省份猪肉价格传至猪肉主产省份为主。     

河南省产业结构与经济增长关系的实证分析

本文运用时间序列和计量分析方法,利用河南省1980-2007年的时序列数据和协整理论对河南的产业结构与经济增长关系进行实证分析,最终结论是表明:三次产业与经济增长之间具有长期的均衡关系;三次产业产值的增长是河南省经济增长的原因,并且经济增长是河南省一、三产业的发展的原因.但是,经济增长并没有成为二产发展的格兰杰原因.     

我国水产品贸易对农业经济增长影响的实证研究——基于1980—2008年数据的协整分析

本文根据1980—2008年的时间序列数据,对我国水产品贸易对农业经济增长的影响进行了实证研究。结果表明我国水产品进口、出口和总贸易量与农业经济增长之间存在着长期稳定的均衡关系。在此基础上,还对各变量之间进行了Granger因果检验,表明水产品的进口与农业经济增长是单向的格兰杰因果关系。     

粮食安全与农业结构调整水平的协整分析*——以广东省为例

[目的]实现我国粮食安全与农业结构调整之间(即粮食增产和农民增收)关系的协调,较长时间以来是学界、政界关注的重要议题,但定量分析两者之间内在依存关系的研究一直欠缺。[方法]文章采用协整分析及Granger因果关系检验方法,以广东为例,对我国粮食安全(用粮食总产量来衡量)与农业结构调整水平之间的协整性及因果关系进行了研究。[结果]广东粮食总产量与反映农业结构调整水平的3个指标之间均存在长期均衡关系,且农作物播种面积中粮食作物面积对广东粮食总产量影响最大,每下降1%,粮食总产量下降0. 659 548%。短期内,反映农业结构调整水平的3个指标对广东粮食总产量的影响均存在波动,但由短期偏离拉向长期均衡的牵动作用均较弱。Granger因果关系检验表明农业在国民经济中的比重、农作物播种面积中粮食作物面积早期对广东粮食总产量产生单向影响,但影响程度相对较弱。[结论]提出应从农业结构调整以外的因素着手提高我国粮食安全水平,并通过调整农业区域结构去缓解我国粮食供求市场的结构性矛盾。     

基于门限协整的猪粮价格关系研究

本文对生猪价格和玉米价格之间的动态关系进行了研究,发现两者呈正相关关系,玉米价格是生猪价格变化的Granger原因。E-G协整检验表明,生猪价格和玉米价格存在线性协整关系,Enders-Siklos检验表明,两者之间存在有门限的惯性长期均衡关系,猪粮价差减少时的调整速度比猪粮价差增加时的调整速度快。价值规律的作用、政府的不同应对措施和生猪生产过程的特点等是这些现象产生的主要原因。最后,文章提出改进生猪市场价格统一信息平台、普及相关信息到基层猪农和广大消费者,以形成良好的市场预期;在影响肉价及引导猪农决策的时候充分考虑肉价、粮价之间的非对称调整等建议。     

金融发展、城市化与城乡收入差距——协整分析及其Granger因果检验

本文基于VAR模型及其协整分析，利用Granger因果检验法，对中国1978～2002年金融发展、城市化与城乡收入差距的关系作出实证研究。结果表明：金融发展规模与城乡收入差距正相关且两者具有双向的Granger因果关系；金融发展效率与城乡收入差距负相关且两者也具有双向的Granger因果关系；城市化水平与城乡收入差距负相关且前者是后者的Granger原因。     

新疆煤炭消费与经济增长影响关系实证研究——基于ADF检验、协整检验与Granger因果检验

新疆具有丰富的煤炭资源,煤炭资源的消费与经济增长的关系日益紧密,对新疆煤炭资源消费与经济增长影响关系的实证研究是预测新疆未来煤炭资源消费和制定相关煤炭资源整合政策的重要依据。文章以1991-2012年新疆煤炭消费总量与经济增长的数据为基础,通过单位根检验,发现煤炭消费总量和经济增长都是二阶差分后平稳的时间序列,通过Granger因果关系检验发现煤炭消费总量是经济增长的格兰杰原因,并在实证分析结论的基础上提出相应政策建议,以期为实现新疆地区资源、经济和社会协调发展,提供参考。     

天然橡胶价格波动因素的实证研究

基于2002～2011年国内天胶价格、国际天胶价格、国内合成橡胶价格、国内汽车产量、世界经济增长率的月度数据,运用协整检验、Granger因果检验对国内天胶价格波动因素进行实证分析。研究结果表明:国际天胶价格、国内合成橡胶价格是国内天胶价格波动的最主要因素。国内天胶价格对国内合成橡胶价格及汽车产量有引导作用。     

农民消费需求与农村金融发展关系研究——基于协整分析与误差修正模型

本文通过对我国1981—2004年农民消费支出与农村金融发展的关系进行协整检验并建立误差修正模型，验证了两者之间存在的长期协整关系和短期修正关系。研究表明，无论从长期还是从短期来看，我国农村金融发展与农民消费支出均呈较弱的正相关性。我国农村金融的发展虽在一定程度上带动了农民消费需求的增长，但目前它对农民消费需求的拉动作用依然滞后，因此，针对农民消费需求的金融支持需要进一步加强。     

港口保税区对港口城市经济增长影响的实证研究——以天津港保税区为例

借助 Johansen 协整检验和 Granger 因果检验等计量经济方法,选取1992—2011年天津港保税区出口加工、转口贸易、保税仓储三大功能的经济指标以及天津市人均 GDP、人均工业总产值,从港口保税区的角度分析天津港城经济发展的关系。实证结果表明,天津港保税区的发展对城市经济的发展有很强的推动作用,其中天津港保税区工业总产值的增长促进了天津城市经济的发展,但同时也加剧了天津市本地工业的行业竞争,针对这一情况,提出相应的应对措施。     

基于协整检验的碳排放脱钩分析系统

应用协整检验分析不同地区二氧化碳排放和GDP的长期稳定关系,提出了基于协整检验的碳排放脱钩分析系统。分析系统考虑了地区差异,通过建立差异评价指标形成脱钩影响因子。利用新建评价系统对2000～2008中国各省份碳排放和GDP数据进行分析,由于考虑了人口密度、能源结构、地区经济结构和森林覆盖面积,相较于传统的脱钩指标,部分省份的评价结果产生了差异,新建评价系统的分析结果能够更加准确、系统地反映了碳排放和GDP的脱钩关系,为评价不同地区的减排工作提供了有效地依据。