基于PDI算法的股票投资组合分散化研究

本文应用PDI算法,实证研究2003年至2010年的上证股市的分散化水平,得出熊市的分散化会降低,并且每一种规模投资组合的分散化变化水平变化情况类似的结论。     

国外房地产投资组合风险分散化研究综述

从20世纪70年代起,房地产开始成为许多大型基金的投资领域,随之而来的投资风险规避和分散已成为基金投资的重点关注内容。许多研究者开始寻求评估房地产投资组合风险及其方法,尤其是集中于房地产投资组合风险的分散化策略。房地产投资组合风险主要包含两类：系统风险和非系统风险。对于系统风险,不能在组合投资中被分散,而对于非系统风险,投资者可以通过调整投资组合策略分散风险．保证投资者获得稳定收益。     

基于CAPM的我国沪市股票投资风险β系数分析

随着我国市场经济日益发展,投资环境不断改善,投资者的投资热情越发高涨,对会计信息要求提高。本文基于资本资产定价模型(CAMP),应用excel,设计程序计算了上海证券交易所上市的股票β值。     

股票投资组合的有效前沿和风险变动规律

通过2013年股票交易数据的分析筛选抽取股票样本,以股票样本数据作为研究对象,借助Matlab[1]等数学工具,应用马科维茨模型[2],研究股票组合的风险与收益率规律,得到最优股票组合[3]及其有效前沿方程,并利用Matlab程序研究股票组合的股票个数与风险之间的关系。     

证券投资组合风险的分散化

风险是存在于社会经济生活中的普遍现象,证券市场也不例外,证券投资是一种风险性的投资.在证券投资中,对于风险的探讨一直是一个热点和难点问题.     

企业绩效考核风险测度分析

实施绩效考核对企业来说是一柄"双刃剑"。在企业预期通过绩效考核改善企业效益,实现优化管理的同时,也可能使企业面临绩效考核失败的风险企业通过运用风险矩阵和Borda序值法可以对各个阶段考核风险因素的相对重要性进行排序,构建合理的风险评价体系,从而推动和完善了企业的绩效考核机制,最大限度规避考核失败给企业带来的损失     

股票投资风险成因探析

一、外部环境因素的影响股市处于社会大环境之中，其迭宕起伏与社会环境的变化息息相关，社会环境各因素的变化将可能引发以下风险：（一）社会、政治风险。稳定的社会、政治环境是经济正常发展的基本保证，对证券投资者来说也不例外，倘若一国政治局势出现大的变化，如政府更迭、国内出现动乱、对外政治关系发生危机、军事行动等等，都会在证券市场上产生重大反响。我国股市对政治因素的变动尤其敏感，股市行情与政治的相关性特别强烈，政府主要官员有关股市的一言一行，国家财政、金融政策的一丝动静，都可能导致股市行情突变，甚至猛涨狂…     

基于极值理论的资产组合风险研究

在金融系统中风险管理者十分关注投资风险的大小,尤其是在极端情况下的风险大小。市场风险值()是一种常用的度量风险的方法。本文将极值理论用于中国上证指数和深成指数市场风险值的度量,同时探讨了用极值理论评价资产组合风险的方法,并将其计算结果与基于正态分布同t分布的方法进行比较,发现采用极值理论度量市场风险值要优于经典的方法。     

基于极值理论的资产组合风险研究

在金融系统中风险管理者十分关注投资风险的大小,尤其是在极端情况下的风险大小.市场风险值(VaR)是一种常用的度量风险的方法.本文将极值理论用于中国上证指数和深成指数市场风险值的度量,同时探讨了用极值理论评价资产组合风险的方法,并将其计算结果与基于正态分布同t分布的方法进行比较,发现采用极值理论度量市场风险值要优于经典的方法.     

股票投资风险及其防范

股票投资风险是指企业进行股票投资后，由于某些原因的影响，使股票的整个价位发生波动而引起投资的本金和收益发生损失的可能性。一般来说，股票这种证券性质投资的风险比实业性投资的风险大得多，这就要求企业的经营决策人员必须对投资项目及其风险进行决策分析，采取必要的防范措施，降低企业的股票投资风险，提高企业的经济效益。     

股票投资风险及其规避

我国股票市场近十几年来发展迅猛。随着股市的发展，各种问题也逐渐暴露，如股权结构存在着重大缺陷，“圈钱”陷阱众多；股市过度投机，机构投资者发育不良，泡沫现象严重，市盈率偏高，股价大起大落；各市场主体特别是中介机构违规现象严重；上市公司良莠不齐，不少公司业绩年年下滑。     

浅谈短期股票投资的风险与收益

本文通过对证券市场中股票投资风险与收益的分析,应用数学方法说明高收益高风险的理财理念,提出如何降低风险、保持收益的基本思想和措施,希望对现阶段情绪高涨的股票投资者(公司和个人)提供一些有益的借鉴。     

Borda序值法在企业孵化器风险评价的应用

针对企业孵化器在孵企业规模小、数量众多,危险有害因素众多的特点,采用Borda序值法对风险矩阵法进行改进,并结合企业孵化器实例进行危险有害因素分级,将危险有害因素的等级由4级细化为7级。为合理的制定安全措施,明确安全工作的重心,提供依据。     

经营投资组合能有效分散风险吗

本文对影响组合风险的关键因素——相关系数及两种组织结构下的组合数量进行分析,以支持风险分散理论适用于经营投资组合分析的观点,只是在分析结果上要进行适当的调整,经营投资多样化分散风险要弱于证券投资多样化。     

个人股票投资风险探究与对策

市场要素、资本、信息的快速流动造就了股票市场的不确定性,高风险高收益一直是股票市场的代名词。截至2014年12月31日,沪深两市总市值达37.25万亿,其中沪市股票总市值为24.40万亿,同比增加61.40%;深市总市值为12.86万亿,同比增加46.25%。在2014投资开户数达到2.43亿,股票成交额超过74万亿的可喜数据的背后,股票的风险也在不知不觉中缓缓增大开来。因此,如何对个人风险进行分析,找到应对对策,将会是现今股票市场不可缺少的一个重要环节。     

多元化经营战略对商业银行风险影响研究

本文选取14家代表性商业银行2002年至2011年的相关年度数据,研究了多元化经营对银行风险的影响。结果表明,从体现银行综合风险水平的破产风险和经风险调整绩效的角度看,多元化经营对银行风险的影响并不显著,其主要原因是非利息收入的信贷化现象使商业银行的利息净收入与非利息收入之间存在较高的相关性,并不利于实现多元化经营的风险分散效应。     

贷款组合的风险分解模型研究

文章针对贷款组合中的信用风险,基于Credi t Met ri cs模型假设,提出了相互独立条件下贷款组合的风险价值分解及条件尾部均值分解模型。通过风险分解模型,我们可以快速准确计算各个债务人对整体贷款组合风险的贡献。最后,通过具体实例对模型进行了详细描述。     

基于组合构造的股市风险收益关系实证检验

在考虑交易费用的基础上,构造了不同风险收益特征的组合来验证股市风险与收益之间的关系,发现了我国股票市场上存在逆向的风险收益关系。分别对大盘股和小盘股进行组合构造,验证了方法的有效性及我国股票市场上逆向风险收益关系的普遍性。     

关于中国银行集中度风险的实证研究

本文采用熵值法分析银行业的集中程度。实证结果表明,熵值与银行业的风险是正相关,而熵值与银行集中度是负相关,也就是说银行的集中度越高,风险就越小,银行系统也就越安全。由此可以得出以下结论:开放经济情况下,银行业集中度的提高可以降低风险,尤其是在外部经济不确定的情况下,更应保持金融力量的集中,以此来对抗危机的冲击。