Understanding the Structure of Canadian Farm Incomes in the Design of Safety Net Programs1

The effectiveness of safety net programs in meeting their purpose depends implicitly on the nature of farm profitability distributions. This study provides an empirical characterization of farm operating profit distributions and assesses the implications for Canadian safety net programs. Pooled time series data from the Statistics Canada Tax Data Program and the Farm Financial Survey is queried across a range of farm types and provinces, with quartile distributions of Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation, and Amortization (EBITDA) within four farm‐size categories analyzed. The results show that regardless of farm type or province, there is greater variation in operating profit within a sales category than there is across the sales categories, and that the range in operating profit increases with size, revealing some very profitable small farms and unprofitable large farms. Thus, the discussion of the social value of farm stabilization programs ought not to be focused on farm size alone. L'efficacité avec laquelle les programmes de protection du revenu atteignent leurs objectifs dépend implicitement de la nature des distributions de probabilités des fermes. La présente étude établit une caractérisation empirique des distributions du bénéfice d'exploitation agricole et évalue les répercussions sur les programmes de protection du revenu au Canada. Des données chronologiques tirées du Programme des données fiscales (PDF) et de l'Enquête financière sur les fermes (EFF) de Statistique Canada sont totalisées par type de ferme et par province, y compris des distributions par quartile du résultat avant intérêts, impôts et dotations aux amortissements (EBITDA) de quatre catégories de taille de ferme. Les résultats ont montré que, sans égard au type de ferme ou à la province, la variation du bénéfice d'exploitation au sein d'une même catégorie de ventes était supérieure à la variation du bénéfice d'exploitation observée entre les différentes catégories de ventes et que l'étendue du bénéfice d'exploitation augmentait avec la taille, révélant des fermes de petite taille très rentables et des fermes de grande taille non rentables. Par conséquent, la discussion sur la valeur sociale des programmes de stabilisation du revenu agricole ne devrait pas s'appuyer sur la taille de la ferme uniquement.     

DISCRIMINATING CREDIT WORTHINESS OF CANADIAN PRAIRIE FARMERS

Future agriculturists in Canada will rely more heavily on credit as a vehicle to attain income and equity objectives. In order that a lending institution may determine on an a priori basis the credit worthiness of a farm, knowledge of characteristics that determine financial performance of a farm operating with a long-term loan, and the relative weights to be attached to them is required. This paper applies the technique of discriminant analysis in identifying the financially successful farms from others, in order to develop a guide for lending institutions to assess credit worthiness of farms. Prairie farms were stratified on the basis of province and enterprises, thereby leading to nine sub-samples for which a discriminant function was estimated. Two characteristics which were indicated by the analysis to be unfavorable to the credit worthiness of farms are the debt-assets ratio of the farm and the proportion of non-productive debts to total liabilities. Characteristics which were found to be favorable to credit worthiness were the initial level of resources, owned area, and off-farm income (particularly for grain farms) A ?avenir les agriculteurs canadiens devront compter davantage sur le crédit comme moyen ?atteindre le revenu el le profit envisagés. Pour qu'une compagnie de prét puisse déterminer à priori le valeur de crédit ?une ferme, il est nécessaire ?être au courant des facteurs qui déterminent le rendemenl financier ?une ferme opérant à?aide ?un emprunt à long terme et de connaítre la valeur relative de chacun de ces facteurs. Cet article traite de la technique de ?analyse différentieile ulilisée pour reconno tre les fermes qui réussissent ftnancierèment parmi les autres, en vue de dévélopper une marche à suivre à?intention des compagnies de prêt qui évaluent la valeur du crédit des fermes. On a classé les fermes des Prairies ?après la province et ?entreprise agricole, ce qui a donné naissance à neuf sous-divisions pour lesquelles on a évalue une courbe différentieile. Deux caractéridliques, qui ?après ?analyse, se sont révelées défavorables pour ?évaluation de la valeur du crédit des fermes sont les suivants: le rapport dettes-actif de la ferme et le rapport enlre les denes non productives et le passif total. Les facteurs qui se sont avérés favorables à?évaluation du crédit étaient: le montant des ressources à?ohgine, la superftcie possédée el le revenu provenanl de la ferme (particulièrement pour les fermes à grain)     

Off-farm Labor Decisions by Ontario Swine Producers

The off-farm employment decisions of Ontario swine producers are examined using household production theory. It is determined that human capital and farm characteristics have the largest impact on off-farm labor participation. Increases in education are found to have a larger effect on market earnings than on the marginal value productivity of farm labor, thereby increasing the probability of off-farm employment. The chances are also found to increase with an increase in relative financial obligations as measured by the debt-to-equity ratio. Years of farming experience and farm size have a negative impact on the probability of working off-farm due to their positive relationship with marginal farm labor productivity. The results indicate that the trend to a bimodal farm size distribution will likely continue in the Ontario hog industry. Economic policies designed to increase family farm income may help weather fluctuations in farm income but will have little impact on off-farm employment decisions. Les décisions de rechercher un emploi à l'extérieur chez les producteurs de porcs de l'Ontario ont été examinées selon la théorie de la production des ménages. On a constaté que c'est le capital humain et les caractéristiques de l'explotation qui exercent l'effet le plus fort sur le recours au travail extérieur. L'élévation du niveau de scolarité avait plus d'effet sur les gains obtenus à l'extérieur que sur la productivité de la main-d'oeuvre de l'exploitation, augmentant ainsi d'autant la probabilité de rechercher un emploi extérieur. Ces chances augmentaient aussi avec l'accroissement des obligations financières relatives, mesurées par le ratio dette-avoir propre. Le nombre d'années d'expérience en exploitation et la taille de l'entreprise avaient uneffet négatif sur la probabilité de travailler à l'extérieur, à cause de leur association positive avec la productivité marginale de la maind'oeuvre de l'exploitation. Ces résultats indiquent que la tendance à une distribution bimodale de la taille des exploitations devrait se poursuivre dans le secteur de l'élevage du porc en Ontario. Les politiques économiques destinées à améliorer le revenu des fermes familiales devraient les aider à surmonter les périodes de creux, mais elles n'auront que peu d'influence sur la décision de chercher un emploi à l'extérieur.     

The Effect of Producers' Risk Attitudes on Sizing the Harvest and On-farm Drying System

A simulation model of an on‐farm grain harvest and drying system was used to determine net returns associated with alternative sized systems. The physical processes of corn and soybean planting, growth, harvest and drying were simulated under historical weather conditions for 33 years. Weather data determined the number of field days, physiological maturity date, harvest grain moisture, yield losses and dryer energy costs. Guidelines developed by agricultural engineers and agricultural economists were used to initially size the combine and dryer for three sizes of farms. Capacities of the combine and dryer were increased and decreased by 10, 20, 30, 40 and 50%, independently. Net returns to labor and management, reflecting yield and price correlations, were determined for each of the equipment combinations. Stochastic dominance was used to evaluate the distributions of net revenue and determine the risk efficient combine and dryer sets. It was found that there were small differences in net returns for systems that completed harvest and drying in the 27B32 day range for all three farm sizes. For a given size of farm, risk averse producers were found to prefer smaller capacity combines and dryers. Les auteurs se sont servis d'un modèle simulant la récolte et le séchage du grain à la ferme pour calculer le revenu net de systèmes de production de taille variable. Les aspects physiques de la plantation, de la croissance, de la récolte et du séchage du maïs et du soja ont été reproduits en fonction des données météorologiques relevées pendant 33 ans. Ces données ont permis d'établir le nombre de jours de croissance, la date de la maturité physiologique, la teneur en eau du grain, les pertes de rendement et le coût de l'énergie nécessaire au séchage. Ensuite, les auteurs ont suivi les recommandations des agronomes et des économistes agricoles pour déterminer les dimensions initiales de la moissonneuse et du séchoir pour trois exploitations de taille différente. La capacité de la moissonneuse et celle du séchoir ont été augmentées ou réduites indépendamment de 10, de 20, de 30, de 40 et de 50 pour cent, puis on a calculé le revenu net venant du travail et de la gestion du producteur en tenant compte de la corrélation entre le rendement et les prix pour chaque combinaison. La dominance stochastique a permis d'estimer la distribution du revenu net et d'identifier les ensembles moissonneuse/séchoir rentables en fonction du risque. Les systèmes où la récolte et le séchage sont terminés au bout de 27 à 32 jours entraînent de légères variations du revenu net, pour les trois types d'exploitation. Peu importe la taille de la ferme, l'aversion pour le risque incite le producteur à choisir une moissonneuse et un séchoir de dimensions plus modestes.     

Output and Price Determination in the Canadian Chicken Industry: Which Should Come First?

Bilateral bargaining between chicken producers and processing firms determined chicken prices in Ontario from 1995 to 2002. A significant reform in 2003 introduced a formula‐based live price that is a function of chicken producers' costs. The latter pricing mechanism reduces the risk faced by processing firms and producers because the chicken price is known when output decisions are made. However, the pricing formula also involves some risk in that the cost components may be far removed from actual costs when production is carried out. Expected farm prices under the two different pricing mechanisms are also not identical. The producers' and processors' expected utility of profits under each pricing mechanism is computed. The bargaining pricing mechanism generally yields higher expected utility for producers than the formula‐based price. Conversely, processing firms obtain a higher expected utility under the formula‐based pricing than under the bargaining framework. These conclusions critically hinge on the size of the producers' margin component in the formula‐based price. In that sense, the formula‐based pricing mechanism did not lessen the significance of relative bargaining strengths in establishing the distribution of welfare in the chicken industry. Des négociations bilatérales entre les producteurs de poulet et les entreprises de transformation déterminaient le prix du poulet vivant en Ontario de 1995 à 2002. Une formule de prix établie en fonction des coûts de production des producteurs de poulet fut introduite en 2003. Ce mécanisme réduit le risque auquel sont confrontés les transformateurs et les producteurs parce que le prix du poulet vivant est connu lorsque les décisions de production sont prises. Cependant, la formule de prix comporte aussi un risque dans le sens où la composante du coût dans la formule de prix peut être différente des coûts réels de production du poulet vivant. Les prix espérés du poulet vivant sont aussi différents dans les deux systèmes de prix. L'utilité espérée des profits pour les producteurs et les transformateurs de poulet est calculée dans les deux mécanismes. Le modèle fondé sur la négociation génère une utilité espérée des profits plus élevée pour les producteurs que la formule de prix. À l'inverse, les transformateurs obtiennent une utilité espérée des profits plus élevée selon la formule de prix que selon le modèle fondé sur la négociation. Ces conclusions sont étroitement liées à la taille de la marge des producteurs utilisée dans le calcul de la formule de prix. Dans ce sens, l'introduction d'un nouveau mécanisme de détermination des prix n'a pas modifié l'importance du pouvoir relatif de négociation dans la distribution du surplus économique au sein de la filière canadienne du poulet.     

The Impact of the Proposed June 1987 Income Tax System on Saskatchewan Grain and Hog Operations

The changes to the federal income tax system proposed in June 1987 are analyzed for their impact on farm size and competitiveness of Saskatchewan grain and hog operations. Farm growth, income and income taxes paid are simulated over a 20-year period. The June 1987 proposed tax system is projected to be progressive in taxing grain operations when there is no land inflation and excess depreciation is recaptured, but is nearly neutral or slightly regressive when the Saskatchewan livestock tax credits are taken into account. Assuming no land inflation and recapture of excess depreciation, small grain operations pay less income tax than small livestock operations, medium-sized grain operations pay slightly more but large grain operations pay considerably more taxes than the corresponding hog operations. The elimination of the capital cost allowance recapture tends to increase the competitive advantage of the hog operation over the grain operation, but a modest 4% annual increase in land values coupled with capital gains exemptions increase dramatically the overall competitive advantage of the grain operation over the hog operation. Les modifications apportées au régime d'impôt sur le revenu proposé en juin 1987 sont analysées pour leurs répercussions sur la taille des exploitations et la compétitivité des céréaliculteurs et des éleveurs de pores de la Saskatchewan. On a simulé la croissance des exploitations, le revenu et les impôts sur le revenu payés au cours d'une période de 20 ans. Le régime fiscal proposé de juin 1987 se veut progressif dans l'imposition des fermes céréalières lorsqu'il n'y a pas d'inflation du prix des terres et que l'amortissement excédentaire est récupéré, mais est pratiquement sans incidence sur les fermes ou légerement régressif à cause des crédits d'impôt consentis sur le bétail de la province. En sup-posant l'absence d'inflation du prix des terres et la récupération de l'amortissement excédentaire, les petits producteurs de céréales paient moins d'impôt sur le revenu que les petits éleveurs de bétail, les producteurs moyens en patient légèrement plus, mais les gros producteurs paient beaucoup plus d'impôt que les éleveurs correspondants de pores. L'élimina-tion de la déduction pour amortissement a tendance à accroître l'avantage concurrentiel des éleveurs par rapport aux producteurs, mais un modeste 4% d'augmentation annuelle de la valeur des terres, conjugué à des exonérations pour gains en capital, augmente de facon dramatique l'avantage concurrentiel global dont jouit le producteur par rapport à l'éleveur de pores.     

An Agent-Based Simulation Model of Structural Change in Canadian Prairie Agriculture, 1960–2000

Agent‐based simulation modeling (or ABM) is used to examine the evolution of farm size and financial structure in Canadian prairie agriculture over the period 1960–2000. Individual farm agent interaction and dynamics in this model occur through land ownership and leasing markets. A base scenario is developed and the model is validated against actual data from a typical Saskatchewan farm region. Subsequently, we simulate counterfactual policy scenarios applicable to farms in this region. Overall, we view the contribution of this paper as twofold—first, it represents a “proof of concept” of ABM's ability to simulate farming on a medium to large scale. Second, the model allows us to examine the contributions of entrepreneurship, factor endowment, and historical government agricultural support payments on the evolution of Canadian prairie farm structure. Dans le présent article, nous avons utilisé un modèle multi‐agent pour analyser l'évolution de la taille et de la structure financière de fermes dans les Prairies canadiennes, de 1960 à 2000. Dans ce modèle, les agents interagissent dans le temps par le biais des marchés de la propriété foncière et du bail foncier. Nous avons élaboré un scénario de référence et nous avons validé le modèle à partir de données réelles tirées d'une région agricole typique de la Saskatchewan. Ensuite, nous avons simulé des scénarios contrefactuels de politiques applicables à des fermes de cette région. Le présent article poursuivait un double objectif. Le présent article est à double volet. Premièrement, il comprend une démonstration de faisabilité de la capacité du modèle multiagent à simuler l'agriculture de moyenne à grande échelle. Deuxièmement, le modèle a permis d'examiner l'apport de l'entrepreneuriat, de la dotation en facteurs de production et des paiements de soutien agricole sur l'évolution de la structure des fermes dans les Prairies canadiennes.     

Insuring Eggs in Baskets: Should the Government Insure Individual Risks?

The vast majority of crop and revenue insurance policies sold in North America are single‐crop policies that insure against low yields or low revenues for each crop grown on a particular farm. This practice of insuring one crop at a time runs counter to the traditional risk management practice of diversifying across several enterprises to avoid putting all of one's eggs in a single basket. This paper examines the construction of a whole‐farm crop revenue insurance program to include livestock price risk. The results show that at coverage levels of 95% or lower, the fair insurance premiums for this product on a well‐diversified Iowa farm are far lower than the fair premiums for the corn crop alone on the same farm. The calculation of premium rates for the whole‐farm insurance product is derived from a method for imposing correlations first proposed by Iman and Conover in 1982. The potential income transfer from crop insurance is also examined. We find that the income transfer due to the subsidization of single‐commodity policies is greater than the total premium for whole‐farm policies. La grande majorité de polices d'assurances de récolte et de revenu agricole vendues en Amérique du nord sont des polices de récolte individuelle qui assurent contre des rendements faibles ou bas revenu pour chaque récolte cultivée par une ferme particulière. Cette pratique de n'assurer une récolte à la fois fonctionne à l'opposé de la pratique traditionnelle de gestion des risques par la diversification à travers plusieurs entreprises pour éviter de mettre tous ses oeufs dans un seul panier. Cet article examine la construction d'un programme d'assurance agricole pour l'ensemble des récoltes produites par une ferme y compris le bétail évalue le risque. Les résultats montrent qu'aux niveaux d'assurance plus petits ou égaux à 95 pourcents, les primes d'assurance justes pour ce type de police pour une ferme bien diversifiée de l'Iowa sont bien inférieures aux primes justes pour une police de simple couvrant le maïs et ce pour la même ferme. Le calcul des taux de prime pour une police couvrant l'ensemble des récoltes est dérivé d'une méthode pour imposer des corrélations originalement proposée par Iman et Conover en 1982. Le transfert potentiel de revenu à partir de l'assurance de récolte agricole est également examiné. Nous trouvons que le transfert de revenu dûà la subvention des polices pour récolte singulière est plus grand que la prime entière pour une police couvrant l'ensemble des récoltes.     

Evaluating Alternative Mortgage Instruments for Low-equity Ontario Dairy Farms

The current debt repayment problems facing many farmers have led to requests for changes in farm financing mechanisms for the sector. Two such debt repayment instruments, namely the shared risk mortgage and commodity-based loan mortgage, were recently introduced by the Farm Credit Corporation. This study is a comparative evaluation of their potential to adjust the cash flow repayment requirements of these mortgages, compared with a floating-interest-rate conventional mortgage, using an average Ontario dairy farm as a case study. The results of the analysis show that the changes in the mortgage interest and principal repayment conditions improved the cash flow positions of the farms relative to the conventional mortgage. The study thus concludes that the changed mortgages offer some prospect for improving farm net cash flows when interest rate levels are reduced at least for a short period and when fluctuations in interest rates are limited. However, the major impact of these changes in mortgage conditions is related to this level of interest rate charged, and other methods of reducing or delaying interest charges on farm mortgages may be equally successful in improving net cash flows of farmers with relatively large debts. Les problèmes financiers dont font face actuellement les producteurs agricoles ont amenés une remise en cause des mécanismes de financement du secteur agricole. Deux instruments de paiement de la dette, l'hypothèque à risque partagé (SRM) et le prêt basé sur les prix (CBLM), ont été récemment introduits par la Société du Crédit Agricole. Cette étude évalue le potentiel de ces deux instruments à ajuster les remboursements requis, comparativement à l'hypothèque conventionnelle à taux d'intérêt variable, en utilisant comme étude de cas, une ferme laitière moyenne type de l'Ontario. Les résultats de l'analyse montrent que les changements dans le remboursement en capital et intérêt améliorent la position de cashflow des fennes comparativement à l'hypothèque conventionnelle. L'étude conclue que les deux nouveaux instruments étudiés offrent des espoirs d'amélioration des cashflows nets des fermes lorsque le niveau des taux d'intréêts est réduit pour au moins une courte période et que les fluctuations de ceux-ci sont limitées. Cependant, l'impact majeur des changements dans les conditions de l'hypothèque est relié au niveau du taux d'intérêt demandé et d'autres méthodes de réduction ou de retarement des frais d'intérêts sur les hypothèques agricoles peuvent être également bénéfique dans l'amélioration du cashflow net des producteurs relativement endettés.     

Financing New Farm Entrants: The Long-term Leasing Option

The financing of agriculture has received much attention in recent years, with particular emphases on the financing of new farm entrants. This has been brought about by the underlying economic conditions of the agricultural production system and the policy responses to these conditions. Canadian agriculture has experienced an almost complete boom-and-bust cycle in commodity prices since 1971. This led to a cycle in real estate values, causing financial stress on farms that resulted in an increase in farm failures. In response to this situation, various financial instruments have been proposed to alleviate this financial stress. Unfortunately, these have had no appreciable effect on the financial well-being of Canadian farms. Most of these responses take as a given that Canadian farms should be owned and operated by the same economic unit. This paper suggests that long-term leasing of real estate would reduce the financial stress for these farms by removing the cost-of-ownership component of a farm purchase and thus reduce the cash flow required to enter farming. A cash flow analysis is used to support these arguments, using a Saskatchewan grain farm case example. Le financement agricole a reçu beaucoup d'attention depuis ces derniéres années, tout particuliérement en ce qui attrait au financement de la reléve agricole. Ceci faisait suite aux conditions économiques actuelles du systéme de production agricole et des réformes politiques qui en découlent. L'agriculture canadienne a vu son prix des denrées soumis à un cycle presque complet de «boom and bust» depuis 1971. Le cycle des valeurs immobiliéres qui s'en est suivit a crée un stress financier qui entraîna une augmentation des faillites agricoles. Pour remédier au probléme, plusieurs outils financiers ont été proposés. Malheureusement, leur impact sur le bien-être financier des fermes canadiennes n'a pas eu l'effet escompté. La plupart de ces réponses prennent pour acquis que les fermes canadiennes devraient être possédées et opérées par la même unité économique. Ce papier suggére que la location à long terme des propriétés agricoles devrait réduire le stress financier, en éliminant le coût à la propriété lors de l'achat d'une ferme permettant ainsi de réduire le fond de roulement requis pour débuter en agriculture. L'analyse du fond de roulement est utilisé pour supporter ces arguments en employant comme example le cas d'une ferme cére Aaliére en Saskatchewan.     

Will They Stay or Will They Go? Simulating the Dynamics of Single‐Holder Farms in a Dualistic Farm Structure in Slovakia

This paper investigates the dynamic interplay between farm exit and entry of single‐holder farms (SF) in a dualistic farm structure in the Nitra region of the Slovak Republic. Our focus is on economic and noneconomic reasons for farm exit. The impact of varying both the likelihood of succession and the initial farm operator age distributions is studied. An agent‐based simulation model of structural change in agriculture is applied, which brings together farm‐internal and ‐external determinants and creates a set of endogenous adjustment reactions. We show that the stepwise introduction of direct payments of the Common Agricultural Policy in Slovakia has a strong impact on its structural development. In the short‐ to medium‐term, the dualistic farm structure together with a specific age structure of farms still persists as a response to the policy. The phasing‐in of payments persuades SF to stay and potential successors to enter. In the longer run, the initially heterogeneous farm structure becomes increasingly homogeneous toward larger SF. The prevalence of small SF in the medium‐ to long‐term is not necessarily a given. This may lead decision makers to reconsider the role of individual farms in rural development. Dans le présent article, nous avons étudié la relation entre l'entrée en agriculture de fermes à propriétaire unique et leur sortie dans un contexte d'agriculture dualiste dans la région de Nitra, en Slovaquie. Nous nous sommes concentrés sur les raisons économiques et non économiques qui motivent la sortie. Nous avons étudié l'impact liéà la possibilité de relève et à la répartition par âge des agriculteurs. Pour évaluer le changement structurel en agriculture, nous avons utilisé un modèle de simulation multi‐agent qui réunit les facteurs internes et externes et crée un ensemble de réactions d'adaptation endogènes. Nous avons montré que l'introduction progressive des paiements directs accordés dans le cadre de la Politique agricole commune en Slovaquie a des répercussions considérables sur son développement structurel. À court et à moyen termes, l'agriculture dualiste, combinée à la structure de l'âge des exploitations agricoles, demeure une réaction à la politique en place. La mise en place progressive des paiements persuade les exploitations à propriétaire unique de demeurer dans le secteur et encourage les successeurs potentiels à y entrer. À plus long terme, la structure agricole qui était hétérogène au départ devient de plus en plus homogène et compte de plus grandes fermes à propriétaire unique. À court et à moyen termes, la prévalence de petites fermes à propriétaire unique ne va pas nécessairement de soi. Cette situation pourrait amener les décideurs à réexaminer le rôle des exploitations individuelles dans le développement rural.     

Understanding Adoption of Livestock Health Management Practices: The Case of Bovine Leukosis Virus

Herd-level livestock health management decisions have implications for farm profitability and the potential public impact of a livestock disease outbreak. Thus, adoption of health management practices is of interest to government officials concerned with managing the risk of disease outbreak and controlling the spread of infection. This paper uses a fractional logit model to estimate the disease risk reduction for livestock health management practices on farms, and then uses the economic benefits of these risk reductions as explanatory variables in an econometric model of adoption of these practices. We find that the economic damages from disease associated with a particular practice are statistically significant but ultimately of little practical economic importance in adoption decisions. Implications for policy and relation to prior research findings are discussed. Les décisions entourant la gestion sanitaire du troupeau ont des répercussions sur la rentabilité des fermes et sur l'impact qu'une éclosion de maladies animales pourrait avoir sur la population. Par conséquent, l'adoption de pratiques de gestion sanitaire intéresse les représentants du gouvernement soucieux de gérer le risque d'éclosion de maladies et de maîtriser la propagation d'une infection. Dans le présent article, nous avons utilisé un modèle logit fractionnaire pour estimer la diminution du risque de maladies lorsque des pratiques de gestion sanitaire du troupeau sont adoptées à la ferme et nous avons ensuite utilisé les avantages économiques de cette diminution du risque comme variables explicatives dans un modèle économétrique d'adoption de ces pratiques. Les résultats ont montré que les dommages économiques liés aux maladies associées à une pratique en particulier sont statistiquement significatifs, mais qu'ils sont finalement sans importance économique dans les décisions d'adoption. Nous avons examiné les répercussions sur la politique agricole et avons fait le lien avec des résultats de recherche antérieurs.     

Participatory Stabilization and the Firm's Response to Price Uncertainty

This paper examines the optimal response of individual firms to a participatory stabilization scheme such as the one covering the Canadian cattle industry. A static partial-equilibrium model of firm behavior is employed under uncertainty, where a competitive risk-neutral firm employs a two-stage production technology. The principal findings are that a marginal increase in the size of a cow-calf firm's breeding herd could increase the short-run own-price elasticity of supply. Accordingly, the optimal response of a risk-neutral firm to a mean-preserving decrease (increase) in the variability of output prices would be a reduction (increase) in the size of the breeding herd. These adjustments would be associated with enrollment in (or withdrawal from) a participatory stabilization scheme that is actuarially fair L'auteur etudie la reaction individuelle optimale des entreprises a un programme participatif de stabilisation comme celui qui est en vigueur dans l'industrie bovine canadienne. La méthode théorique fait appel à un modèle d'équilibre partiel statique du comportement des entreprises en régime d'incertitude, dans le cadre duquel des entreprises en concurrence, neutres à l'égard du risque, recourent a une technologie de production à deux étapes. Les principales constatations révèlent qu'une augmentation marginale de la taille du troupeau de reproducteurs d'une entreprise peut augmenter l'élasticite-prix de l'offre à court terme. En conséquence, la réaction optimum d'une entreprise neutre à l'égard du risque, face à une diminution (augmentation) de la variabilité des prix de ses produits, consisterait à réduire (augmenter) la taille de son troupeau de reproducteurs. Ce type d'adaptation serait associé à l'adhésion (ou à la renonciation) à un programme participatif de stabilisation, équitable au sens actuariel     

Ultrafiltration in the Ontario Dairy Industry

The economics of introducing ultrafiltration (UF) into the Ontario dairy industry is analyzed. First, a partial budget is developed to determine feasibility of UF on the farm. The budget indicates that the great majority of Ontario dairy farms are not large enough to capture the economies of size inherent in the new technology. Second, a location-allocation model is used to determine the feasibility, number and location of UF collection centers in Ontario. The model indicates that the UF centers would capture the economies of size and the centers would benefit the dairy industry as a whole. However, processors of soft products and consumers of hard products could be worse off because of market changes caused by the UF centers Les auteurs examinent les aspects économiques de l'adoption de l'ultrafiltration (UF) dans l'industrie laitière en Ontario. En premier lieu, un budget partiel est établi pour déterminer la faisabilité de l'UF à la ferme. Il appert que la grande majorité des fermes laitières de la province ne sont pas assez grandes pour tirer parti des économies d'échelle inhérentes à la nouvelle technologie. Dans une deuxième érape, un modèle d'implantation est utilisé pour examiner l'emplacement et le nombre éventuels des centres de collecte pour UF en Ontario, ainsi que la faisabilité économique de leur installation. Le modèle montre que les centres de collecte seraient en mesure de tirer avantage des économies d'échelle et qu'en plus ils profiteraient à l'industrie laitière toute entière. Toutefois, les transformateurs de produits frais (fromage cottage, crème glacée, yogourt) et les consommateurs de produits fermes (fromages à pâte ferme, poudre de lait) se trouveraient désavantagés par les bouleversements du marché causés par l'implantation des centres UF     

Testing the Competitiveness of a Multistage Food Marketing System: The Canadian Chicken Industry

This paper develops a model for testing competitive behavior in multistage food marketing systems and applies this model to the Canadian chicken industry for the period 1965–66 to 1995–96. The empirical results suggest that the departure from competition in the chicken retailing and processing sectors is statistically significant over the entire time period and for the period in which supply management has operated. However, the rejection of perfect competitive does not enable us to identify in which sector the market power lies. The results of this paper provide support for the view that higher retail prices in Canada are not entirely due to the restriction of supply at the farm level by marketing boards. The presence of market power at either (or both) the processing or retailing level is also likely to result in higher retail prices. Un modèle pour tester le comportement concurrentiel dans les systèmes de commercialisation multipaliers des aliments est appliqué au secteur canadien du poulet sur la période 1965–1966 à 1995–1996. Les résultats empiriques révélent l'existence d'un écart significatif par rapport à l'état de concurrence parfaite dans les secteurs de la vente au détail et de la transformation du poulet sur toute la période d'examen, ainsi que pour celle au cours de laquelle le régime de gestion de I'offre a été en vigueur. Cet écart ne permet toutefois pas de mettre le doigt sur le secteur qui a un pouvoir sur le marché. Notre observation conforte l'opinion voulant que les prix au détail plus élevés enregistrés au Canada ne sont pas entiérement dus à la restriction par les offices de commercialisation de I'offre au niveau de la production. Ils peuvent également être le resultat de l'existence d'influences sur le marché au niveau de la transformation, de la vente au détail ou des deux à la fois.     

Regional Trade Patterns: The Impact of Voluntary Food Safety Standards

Good Agricultural Practices (GAPs) are aimed at reducing farm level microbial contamination of fresh produce and include both fixed and variable cost components. We empirically analyze three scenarios of voluntary food safety practice adoption and third‐party certification in the North American fresh strawberry market using a spatial equilibrium model. The model incorporates GAPs adoption across production regions and across farm size. Transportation and product shrinkage, which are critical factors in inter‐regional trade of perishable products, are also included. Regional trade pattern impacts are assessed and used to draw inferences for pressure on market structure. Results indicate that competitive pressures are greatest on those regions with mid‐size volumes that are not able to take advantage of close market proximity, yet still must absorb additional costs. This suggests that adoption of food safety practices, even if voluntary, is likely to accelerate what is already a bi‐modal structure for this industry. Les bonnes pratiques agricoles (BPA) visent à réduire la contamination microbienne des produits frais à la ferme et comprennent des coûts fixes et des coûts variables. Nous avons effectué, à l'aide d'un modèle d'équilibre spatial, l'analyse empirique de trois scénarios d'adoption volontaire de pratiques de sécurité alimentaire et de certification par un tiers dans le marché nord‐américain des fraises fraîches. Le modèle intègre l'adoption de BPA dans toutes les régions productrices et les fermes de toute taille. Le transport et le flétrissement, qui constituent des facteurs critiques dans le commerce interrégional des denrées périssables, ont aussi été inclus. Nous avons évalué les répercussions de la structure de commerce régional et les avons utilisées pour tirer des conclusions sur la pression exercée sur la structure de marché. Les résultats ont indiqué que les pressions concurrentielles étaient plus importantes sur les régions qui produisent des volumes moyens, qui ne peuvent tirer profit des marchés de proximité, mais qui doivent pourtant absorber des coûts additionnels. Ces résultats autorisent à penser que l'adoption, même volontaire, de pratiques de sécurité alimentaire contribuera probablement à accélérer ce que est déjà une structure bimodale de l'industrie.     

Economic-Environmental Tradeoffs in Swine Finishing Operations

This study examines the cost effectiveness of 81 alternative manure management systems for a swine finishing operation in reducing three pollutants associated with livestock waste: ammonia, nitrogen and phosphorus. The results are presented in terms of the tradeoff between the levels of these pollutants (environmental indicator) and the economic returns to the producer. The levels of the three manure residuals cannot be reduced by more than half from the present levels under the profit‐maximizing system for each farm size. Further reduction would require changes in hog numbers to reduce the volume of manure and consequently residual levels. However, the feasible reductions in residuals can be achieved at relatively low cost. Larger farms tend to have lower abatement costs as the percentage reduction in residuals increase. The attempt to reduce more than one of the residuals simultaneously is complicated by the conflicting effects of alternative manure management systems on ammonia and nitrogen levels. L'étude évalue la rentabilité de 81 systèmes de gestion du fumier pour les élevages de porcs quant à la réduction de la concentration de trois polluants associés aux déchets animaux: l'ammoniaque, l'azote et le phosphore. Les auteurs présentent les résultats sous forme de compromis entre la concentration de polluants (indice environnemental) et le rendement de l'élevage pour le producteur. Quelle que soit la taille de l'exploitation, il est impossible de réduire la concentration des trois résidus du fumier à plus de la moitié de leur concentration actuelle dans un régime de maximisation des bénéfices. Pour réduire leur concentration davantage, il faudrait diminuer la taille du troupeau et le volume de fumier. Atteindre les réductions de concentration réalisables ne coûte cependant pas très cher. Dans les gros élevages, le coût des mesures de lutte contre la pollution a tendance à baisser avec la hausse de la réduction des résidus en pour cent. L'action contraire des différents systèmes de gestion du fumier sur la concentration d'ammoniaque et d'azote complique les efforts déployés pour réduire simultanément la concentration de plusieurs résidus.     

The Economics of Erosion and Sediment Control in Southwestern Ontario

This paper compares the costs of off-farm damage from sediment displaced through erosion from southern Ontario cropland with the costs of erosion control to farmers using available conservation tillage techniques. The SOILEC model is used to simulate the long-run on-farm profitability of alternative tillage systems. The Guelph model for evaluating the effects of Agricultural Management systems on Erosion and Sedimentation (GAMES) is used to estimate changes in sediment delivery rates under different production systems. The results of the analysis indicate that the off-farm gains from the use of conservation tillage generally exceed the on-farm costs of erosion control for southwestern Ontario growing conditions. Le présent document compare les coûts des dommages causés à l'extérieur des régions agricoles par le déplacement des sédiments sous l'effet de l'érosion des terres agricoles du sud de l'Ontario aux coûts des techiques de conservation du sol devant être utilisées par les agriculteurs pour lutter contre l'érosion. Le modèle SOILEC est utilisé pour simuler la rentabilitéà long terme, pour les agriculteurs, d'autres techniques de travail du sol. Le modèle Guelph pour évaluer les effets des systèmes de gestion agricole sur l'érosion et la sédimentation (GAMES) a également été utilisé pour estimer la variation du taux d'écoulement des sédiments en fonction de différents systèmes de production. Les résultats de l'analyse indiquent que les gains à l'extérieur de la ferme résultant de l'application de techniques de conservation sont en général supérieurs aux coûts des mesures de lutte contre l'érosion devant être utilisées à la ferme, dans les conditions de culture s'appliquant au sudouest de l'Ontario.     

Relative Technical Efficiency: Data Envelopment Analysis and Quebec's Dairy Farms

Data envelopment analysis (DEA) is used to explore the distribution of productive efficiency across some Quebec dairy farms in 1988 and 1989. Sensitivity checks are made with respect to sample size and herd size. Overall, efficiency scores from the DEA approach are reasonably informative, but some troublesome issues need to be resolved L'analyse par enveloppement des données (AED) est utilisée afin d'explorer la distribution de l'effica-cité relative à travers un échantillon de fermes laitières du Québec en 1988 et 1989. Les résultats sont comparés par rapport à la grandeur de l'échantillon et à la grosseur des troupeaux. Globalement. les résultats de l'AED sont interessants et informatifs, mais ils révélent quelques problèmes qui devront être étudiéis de plus près