券商证券经纪业务转型背景下投资顾问业务的开展

形成于政府政策和行业壁垒保护下的我国传统证券经纪业务不仅自身存在很多不足,而且在新形势下还面临诸多挑战,我国券商证券经纪业务的开展陷入瓶颈,转型已是大势所趋。证券投资顾问业务的适时推出有利于经纪业务从简单的通道服务向专业化的增值服务转型,是券商经纪业务盈利模式的重大变革,为我国券商经纪业务的转型提供了契机。本文从投资顾问业务的概念及其意义入手,探讨了国内外开展投资顾问业务的经验教训,提出了券商开展投资顾问业务的措施。     

论券商传统经纪业务转型之必要性与前景

近年来证券市场新增有效账户数量增速连续下滑,佣金率持续走低,券商营业部的盈利能力大不如前。有鉴于此,以投资顾问普遍化和金融投资工具多样化为发展导向的财富管理业务正为越来越多的券商所重视。与佣金战不同,财富管理业务更重视提升服务客户的"软实力",因而拥有广阔的发展前景和盈利空间。     

投资顾问业务适当性管理义务导致的券商侵权风险思考

投资顾问业务"适当性管理"对证券公司的要求,一是证券公司应进行投资顾问服务和产品的风险等级分类;二是明确证券公司应有相应的持续评估义务;如证券公司未尽到上述持续风险承受能力评估义务的,应承担违反关于投资者"适当性管理"的责任.有必要确立一系列可供司法和监管当局操作的概括性规范以界定何为"适当"或"不适当",并借鉴美国证券立法中的"安全港"条款,以平衡投资者和投资顾问之间的基本权利和义务.     

券商资产管理业务分析

2005年以来,资产管理业务进入迅速发展阶段,市场竞争激烈,形成了基金、银行、信托、保险和券商资管共同竞争的市场格局,而当前监管当局放松券商监管尤其是资管业务限制信号明显,券商资管业务面临着全新发展格局。本文通过分析当前中国资管市场及券商资管业务,预期券商资管业务政策放松将极大便利产品发行,集合理财产品差异化加大,大集合管理费下行,小集合业务比例上升,提取业绩报酬成主要盈利来源,而定向资管业务产品创新明显,业务收入上升。定向资管业务与专项资管业务将成为券商资管业务发展重点。     

国内券商应积极开展管理咨询业务

自2001年下半年股市走入低迷，我国券商面临的经营环境也日趋恶化，近期券商面临的困境只是我国证券经营环境变化的一个局部反映，它实质上标志着我国券商暴利的时代已经结束。在新的经营环境中，国内券商必须找到新的利润增长点。本根据国外券商开展管理咨询业务的经验，来探讨国内券商开展管理咨询业务的必要性和可行性，并提出措施建议。     

金融危机后券商的理财顾问业务发展分析

理财顾问业务是逐渐从券商发展出来的一个新型业务,它也是券商增加利润的重要来源。应大力拓展我国券商的理财顾问业务,使得我国券商的理财顾问业务快速发展壮大,成为我国资本市场的又一重要力量。     

怎样开展社会审计咨询顾问业务

《审计署关于社会审计工作的规定》中一明的了审计事务所可以受托担任委托单位和个人的审计、会计咨询顾问。这里所说的咨询顾问是指社会审计组织运用经济管理等有关方面的专业知识。向委托方就会计核算、财务管理、财经法纪、承包经营、企业管理和经营决策等方面提供的智力服务业务。它是我国社会审计工作的一项基本业务。     

地方资产管理公司的业务模式及发展方向

在中国经济日益复杂,日益技术化的今天,全球经济发展迎来了巨大的机遇,同时也蕴藏着巨大的挑战。越来越多的企业意识到了自身的发展是否稳定直接关系到企业的生死存亡,企业要想长远健康发展,提高自身在市场上的综合竞争实力和优势,就势必要进行合理有效的企业业务模式管理,因此,建立完善的企业业务模式管理显得尤为迫切。采取有效的企业发展业务模式,能让企业更加有效的规避风险,有利于企业扩大生产规模和根据市场风向调整组织架构,在市场经济的“厮杀”中脱颖而出。由于缺乏全国性监管政策以及监管机构,各地方资产管理公司发展路径不一,对地方资产管理公司的定位以及职责边界的理解也不尽相同。实体经济多年高速发展积累的风险逐步突显,不良资产市场供给量持续增加,给不良资产管理公司带来较大的发展空间。     

金融顾问你信靠谁？

在财富管理面前,你会信靠谁？自己、家人、银行理财经理、基金经理、证券投资顾问、保险顾问、房产经纪,你会选择谁？     

谈国内券商证券经纪业务的创新

证券经纪业务是证券公司经营活动的重要组成部分。随着证券市场的不断发展,证券公司经纪业务领域的竞争日益激烈。佣金自由化、市场构成中散户比例缩减、机构增加等,都对券商提出了新挑战。面对残酷的竞争和生存的压力,国内大部分券商在经纪业务领域进行了有益的探索,并且都认识到争夺和占有客户资源的重要性。文章总结了近年来国内券商在经纪业务领域的创新经验,并指出进一步改进的方向。     

细看身边的富人

32万富人资产9万亿由招行和贝恩管理顾问公司联合发布的《2009中国私人财富报告》,对中国私人财富总量、中国高端富裕人士分布等,进行了详细分析。根据报告,2008年中国可投资资产1000万元人民币以上的高净值人群高达30万人,人均持有可投资资产约2900万元人民币,共持有可投资资产8.8万亿元人民币。     

股权投资业务的所得税调整

根据《企业会计制度》和投资准则的规定，用货币性资产对外投资时，其入账价值不包括已宣告但尚未发放的现金股利和已到期但尚未支付的利息。而税法上确认对外投资成本时不扣除“已宣告但尚未发放的现金股利”和“已到期但尚未支付的利息”。由此形成的差异属于永久性差异。在用非货币性资产对外投资时，会计上按非货币性资产的账面价值作为对外投资的成本。     

论我国房地产估价行业积极拓展投资咨询业务的必要性与途径

本文在分析当前房地产评估机构过度依赖政策性评估业务的诸多弊端的基础上，论述了我国房地产估价业积极拓展投资咨询业务的必要性与可能性，提出估价机构应该利用我国房地产开发热、投资热这一有利时机加快信息积累、人才积累与品牌积累，积极地为开发商、投资者、政府、金融部门提供投资咨询服务，这不仅是企业拓展发展空间的需要，更是提升行业整体技术水平的需要。     

商业银行财富管理业务发展的几点思考

从投行视角对财富管理业务的理解与认识财富管理市场面临前所未有的发展机遇根据招行与贝恩公司联合发布的《2021年中国私人财富报告》,2020年中国个人可投资资产总规模达241万亿人民币,2018-2020年年均复合增长率13%。其中高净值人群可投资资产总额84万亿人民币,占比34.9%,2018-2020年年均复合增长率15%,保持快速稳健增长。     

老百姓的投资渠道还有哪些？

前不久,招商银行和贝恩管理顾问联合发布了《2011中国私人财富报告》。报告显示,2010年,中国个人总体持有的可投资资产规模达到62万亿元人民币,较2009年末同比增加约19%,可投资资产1000万元人民币以上的中国高净值人士数量已达50万人。62万亿的钱袋子如何打理？作为全球私人财富增长最为迅速的国家,百姓对于资产保值增值的需求越来越旺盛。     

关于国内银行如何发展零售业务之我见

20世纪90年代中后期以来．国际银行业发展中一个重要的趋向是零售银行业务的重要性不断提高．零售银行业务的重要性日益提高成为当今国际知名跨国银行业务发展中的一个显著特征。在商业银行业务的收入来源中,零售业务的贡献比重越来越高。与公司银行与资本市场业务相比,零售银行收入更加稳固,具有更大的灵活性。在英国《银行家》杂志每年公布的全球1000家大银行中保持强劲优势的各家银行集团大多主要依托零售银行业务提升公司收入和利润。     

财险公司保险与投资业务的互动发展研究

财险公司要想实现可持续发展,就必须要确保投资业务和保险业务之间实现科学互动发展。投资业务和保险业务之间的互动发展属于其基础和核心,本文分析并介绍了财险公司投资业务和保险业务在公司发展中的关系,并且对投资业务和保险业务之间互动发展的科学匹配、合理界限进行了积极的探寻。最后,立足于此,本文提出了要以财险公司发展战略为根据实施资产配置的有效对策。