如何完善证券欺诈民事责任制度

我国法律针对证券欺诈行为的规范，往往表现为行政责任、刑事责任，而在民事责任的规范方面明显不足。本文从分析证券欺诈行为的表现形式入手，提出适合我国国情的证券欺诈民事责任制度，冀望达到规范证券市场、保护投资者合法权益的日的。     

中国证券市场的规范与监督管理

一、证券市场规范与监管机制的原则证券市场规范与监管是指运用一定的监管手段如经济的、行政的、法律的等手段对证券的募集、发行、买卖等交易行为的规范和约束。建立适合中国国情的证券市场监管机制，应当遵循三个基本原则：1．有效保护投资者合理利益的原则。规范与监管证券市场的一个重要目的和作用就是要防止人们利用信息优势从事各种欺诈活动，促进证券市场的健康发展，实现证券市场的公开、公平与公正。因此，政府应当从保护投资者合理利益的角度出发来建立各种有效的、公正的反欺诈、反操纵、反内幕交易的制度。最重要的是公开信息…     

中国证监会行政处罚机制研究

《证券法》等法律赋予中国证监会较大的行政处罚权,以应对处于新兴转轨时期的我国证券市场层出不穷的违法违规事件,但我国证券违法处罚机制存在的不足影响到了中国证监会处罚的有效性和公正性。因此,借鉴主要发达证券市场国家证券监管机构处罚机制有益经验,反思中国证券违法行政处罚机制存在的问题并提出完善建议就非常具有现实意义。     

论我国证券监管法律制度的完善

证券市场是由上市公司、证券经营机构、投资者及其它市场参与者组成,证券监管法律制度是否完善关系证券市场能否正常运行,应具有与之相应的法律规范。     

发挥制度功效需要“良法”基础

与成熟市场相比，我国的证券法律体系还存在法律形式完备性较差、过度立法、立法程序不完整、法规的可操作性较差等方面的差距。推进我国证券市场法治建设，要从以法治市向依法治市转变、从行政法向多层次法律体系转变、从政府主导向市场主导转变、从形式主体向权利主体转变、从证券管制向证券监管转变、从追究行政责任向行政和法律责任并举转变。为配合这些转变，当前亟需在证券监管机构、证券交易所、行业协会、市场运作等层面进行改革。     

对我国证券监管体制的一些思考

我国的证券市场是一个新兴的市场,证券监管部门承担着市场监管的职责,也承担着促进市场发展的职责。我国的证券监管虽对证券市场的发展起到了巨大的作用,但仍存在着诸多问题与不足。本文针对我国目前证券监管体系存在的主要问题,提出改善证券监管的政策建议。     

我国证券欺诈行为监管模型的建立及分析

我国证券市场还是一个新兴的证券市场 ,相应的监管体系还没完善 ,因此 ,仍然存在大量严重的证券欺诈行为。作者尝试采用博弈论的分析方法 ,对有意进行证券欺诈行为的机构和个人与证券监管部门的得益进行分析 ,来探讨抑制证券欺诈行为的关键因素 ,进而针对这些因素给出相应的政策建议。     

浅析我国证券市场监管的现状及对策研究

当前我国的证券市场飞速发展，在飞速发展的同时，也不可避免的出现了这样或那样的问题。证券监管的存在，对于适应现代市场的需要，充分发挥市场的能动作用，提高证券市场效率，具有不可替代的作用。尽管我国证券市场有明确的监管原则和目标，但在实际运行过程中，由于我国特殊的经济环境和发展阶段，使证券监管并不能充分而有效的运行，还存在很多不足。     

股票买卖中的资金运动及结算机制探究

我国证券监管部门高度重视投资者利益保护,不断借鉴国内外经验及自身发展特色完善监管措施,股票交易的资金安全、证券结算的安全及效率是我国证券市场繁荣发展的重要基础。文章对资金安全性、资金及证券的运动机制进行分析,对投资者了解我国的证券资金安全保障、资金运动及结算规则有重要的意义。     

探析证券市场中审计的局限性及其改进

证券市场审计的局限性主要体现在发行市场和交易市场中。文章分析了证券发行过程中的局限性和证券交易中的局限性。证券发行与证券交易共同组成了完整的证券市场,二者具有各自的特点,并且具有相应的局限性。基于证券审计与证券监管之间的相互作用关系,文章提出了解决证券市场局限性的改进措施。为提高我国证券审计质量,促进证券市场提供了理论和实践基础。     

对我国上市公司信息披露的思考

长期以来,我国上市公司在财务信息披露中一直存在着缺乏真实性、准确性和时效性,信息披露的内容不规范、不充分等问题。其内部原因是上市公司本身受利益的驱动,内部缺乏有效的自我约束和监督机制,公司股东的产权约束弱化;外部原因是会计准则、制度不完善,证券监管力度不够。解决这些问题,应采取严格上市公司内部管理、加大证券市场监管力度等对策,促进我国证券市场的健康发展。     

金融危机情况下中国证券监管体制模式浅析

证券监管是金融监管的重要组成部分,随着中国证券市场与国际市场的联系越来越紧密,证券市场的国际化,要求市场监管模式也要与之相适应,趋向国际化。席卷全球的金融危机深刻地说明了证券市场是高风险市场,对证券市场进行有效监管已成为世界各国都无法回避的问题。从金融危机产生的金融监管制度问题出发,研究我国证券市场的金融监管协调机制、证券监管国际合作机制、证券监管法律现状和对策,对于完善我国证券市场监管具有重要意义。     

集体诉讼制度与小投资者的利益保护—美国证券监管的经验借鉴

针对中国证券市场中的小投资利益保护问题，分析了证券监管层的困境。以美国证券监管在保护小投资利益方面的经验教训对比了中美两国的法律制度，并指出中国当前小投资利益保护不力的关键在于民事赔偿机制的缺损，提出了建立我国的小投资利益保护的法律制度建议。     

谈自然人控股的上市公司的私有非流通股问题

自然人控股的上市公司由于其市场化的灵活的经营机制和强烈的利润最大化动机,在我国证券政策和证券法律都有待完善的大背景下,使其比国家控股的上市公司更有可能大钻政策和法律的空子,甚至为利润最大化不惜违反法律,从而破坏我国证券市场的公平竞争机制,损害国家和中小投资者利益。本文从三个方面谈这个问题:1.我国证券市场上非流通股股东对于流通股股东的利益剥夺不应该继续下去。2.自然人控股的上市公司的非流通股导致的问题。3.自然人控股的上市公司的私有非流通股问题的解决办法。     

我国股市信息披露的问题与对策

目前,我国证券监管机构体系尚未理顺,股市信息披露缺乏真实性、充分性、公平性、完善性监督机制不健全,有法不依、执法不严,地方保护问题突出,未上市的股份公司为争取上市虚列股本、虚报业绩,扰乱了证券市场秩序。应建立和完善证券市场监督的组织体系、法律体系与证券发行、上市审核、市场信息监管等制度,以确保我国证券市场的健康发展。     

网络证券信息披露制度

证券市场在很大程度上受着网络技术的影响。在网络技术的影响下．证券信息披露也发生着很大的变革,网络技术不仅为证券市场信息披露带来了极大的方便,同时也对证券监管产生了新的问题,更需要监管部门加强网络信息的安全性。我国证券市场的发展还处于初级阶段,技术、法律等各方面都不够健全。这对监管部门提出了更高的要求。对证券市场秩序也有一定的危害。笔者介绍了网络证券信息披露的内容与原则,分析了我国网络证券信息披露的现状与存在的问题,并对其发展以及进一步完善提出一些合理化建议。我们需要建立健全相应的法律制度,要加大监管力度,加强技术建设,从各个方面进行不断的分析、研究、改进,以便形成规范的格局,合理的市场秩序。     

证券市场的有效性有其信息披露的监管

证券市场的功效是建立在其市场有效性基础之上的。根据市场有效性理论，分析我国证券市场有效性现状及原因，指出加强和规范信息披露是我国证券监管的重要内容，证券市场应以进行一系列制度创新来完善信息披露的监管。     

我国证券诉讼模式的弊端及完善

我国现行的证券民事诉讼模式存在着种种弊端,证券民事诉讼机制的不完善,使证券侵权行为肆虐、投资者利益得不到保护。而建立完善的证券诉讼模式,对促进证券市场的规范运行有重要作用。本文认为,美国的集团诉讼以其较好的制度设计得到了实践的认可,为我国证券诉讼模式提供了借鉴。     

浅析我国上市公司信息披露存在的问题及对策

信息披露是投资者了解上市公司、证券监管机构监管上市公司的主要途径,信息披露制度是各国证券法律制度的重要原则。在我国,上市公司受《公司法》和《证券法》的双重规制,信息披露在这两个法律中均有所要求。遗憾的是,当前我国各上市公司屡屡违规,内幕交易、操纵市场行为不断发生,广大中小投资者往往成为证券交易的最终牺牲品。因此,本人就目前我国上市公司信息披露不规范的现状及原因进行探究,并针对存在的问题提出对策。     

完善我国证券法律制度的思考

证券法律制度是现代金融法律制度的重要组成部分,在市场经济法律体系中占有重要地位。为证券市场规范运行并发挥积极作用提供了重要保障。一、我国证券法律制度概述经过十年的高速发展,我国证券市场已成为我国市场经济体系的重要组成部分,在国民经济中发挥着越来越大的作用。伴随着我国证券市场的发展,我国证券法律体系也逐步完善,更加复杂化、