中国期货市场风险预警机制研究

期货市场是一个高风险市场,监管当局如不能对期货市场的风险进行及时的预警,将损害投资者的利益,甚至会影响期货市场的稳定。本文在分析中国期货市场风险形成根源的基础上,建立了中国期货市场风险预警指标体系,并解释如何应用信号分析法预警期货市场风险。     

我国建立股指期货市场可行性及风险研究

股指期货交易新品种能否成功,关键是对其所带来的风险的规避是否成功.其风险主要来自于吵单项交易、初期股指下挫的风险,投机风险,流动性风险和制度风险.     

我国信用担保行业风险预警机制构建研究

信用担保机构通过承担企业贷款的违约风险而获得收益,具有高风险性。借鉴金融企业风险预警理论中的＂信号灯模型＂,担保机构可构建其风险预警机制,尽早预测风险,并及时控制风险、转移风险,从而促进担保行业的健康发展。     

我国期货市场风险及其监管

期货市场的功能以及在经济运行中的作用是勿庸置疑的，但是，由于其市场运作机制的特殊性。期货市场的风险也是非同寻常的。无论是期货市场的交易者还是管理者，都必须具有强烈的风险意识，深刻研究和认识市场风险，并采取相应的措施防范和控制风险，才能有效地发挥期货市场的功能和作用。     

基于Logistic模型的我国上市公司退市风险预警研究

从2003-2019年上市公司中筛选出40家~*ST公司与依次按照同行业、同年度和相似规模配比原则配比40家健康上市公司作为样本。从盈利能力、偿债能力、经营能力、成长能力、现金流量能力以及公司治理六个方面分析造成上市公司产生退市风险的相关因素,进而选取37个指示我国上市公司退市风险的风险指标。借助主成分分析法,精简指标,构建以Logistic回归模型为基础的退市风险预警模型。     

地方政府债务风险预警机制研究

地方财政风险预警是指在地方财政运行过程中对各项财政活动进行监督和监测,在地方财政风险到一定程度时发出警报。地方财政部门可据此查找警源并进行有效的控制,使财政风险降低到比较安全的程度。建立和完善地方财政风险的预警体系,可以减少地方财政风险,避免地方财政危机的爆发。     

关于我国财政风险和风险预警的研究综述

财政风险关系到一国国民经济运行和社会稳定，因而是各国政府都十分敏感的问题。本文从财政风险的内涵入手，系统地概括了财政风险的定义，并且对财政风险的类型进行了分类，分析了我国财政是否存在风险这一问题。文章总结了现有文献度量财政风险大小的思路，在此基础上梳理了构建财政风险预警系统的方法。     

沪铜期货市场风险度量实证研究——基于t分布的VaR-GARCH族模型

选取沪铜期货2004年8月1日至2009年5月30日的最活跃月份合约,根据金融资产尖峰厚尾的特性,采用基于t分布的GARCH族模型对其市场风险进行研究,实证结果表明,沪铜期货收益率在小幅波动后通常跟随着较小幅度的波动变化,同时大幅度波动变化之后跟随着较大幅度的波动;基于t分布的APARCH(1,1)模型能够很好地捕捉沪铜期货的市场风险.     

财务风险预警的功效系数法实例研究

企业财务风险预警在市场经济条件下具有非常重要的意义。为了准确地揭示企业的财务风险状况．实现预警的目的，我们必须运用财务风险预警模型对企业进行财务风险预警。本文以“华能国际”为例，对财务风险预警模型中的功效系数法进行了实例研究。     

初创期创业企业财务风险预警模型研究

财务风险预警是当前企业规避财务风险的一种有效手段,论文基于初创期创业企业的特点,选择适合该时期的财务风险预警因子建立模型,希望该模型有助于处于初创期的创业企业有效规避风险,促进企业高效、快速发展。     

金融风险分析与预警研究

论文界定了金融风险的度并据此对两家金融企业进行了模拟实证分析, 把握其各自的金融风险度, 做出相应的预警级划分。     

我国地方政府性债务风险预警模型构建研究

运用多层次结构分析法建立指数指标,引入经济、社会等不可控性外生因素指标体系,提出债务风险评估的“逆向指标”和“正向指标”,并运用德尔菲法进行权重赋值。以此为基础,提出了加强地方政府性债务风险防范的政策建议：宏观上,改革现行的财政体制和官员考核机制;中观上,规范地方政府借债机制,建立债务风险预警机制;微观上,厘清地方政府与融资平台的关系,规范地方融资平台公司,实现商业化运作。     

中国商品期货市场的假日效应研究——基于收益和波动的视角

为研究中国商品期货市场假日效应的存在性及其特征,本文从收益和波动出发,在构建学生分布随机波动模型的基础上采用贝叶斯MCMC模拟技术对中国铜、铝、橡胶、大豆、豆粕和小麦期货市场的假日效应进行了实证分析,研究结果显示:假日前和假日后信息对商品期货交易收益及其波动均具有显著的影响,对不同交易品种而言,其影响方向及影响程度均存在一定差异;更具体地,对各类假日分别进行分析发现,元旦、春节、劳动节和国庆节的假日前和假日后信息对商品期货收益及其波动均具有显著的影响,且比分类之前假日前和假日后信息的影响能力明显增强,其个性特征也更加突出。     

张家界入境旅游市场风险预警研究

风险预警是政府和企业风险管理领域研究的热点和难点,也是市场管理研究的新方向。文章基于张家界历年入境游客接待量官方数据,分析入境旅游市场经营风险;又采用因子分析和聚类分析法,对2011-2012年18个人境旅游市场进行风险综合预警分析。结果显示：韩国市场风险最小,可发布蓝色预警;美国和菲律宾市场风险最大,应发布红色预警。张家界当前应重点预警美国和菲律宾等市场风险,并注意韩国等后续年份市场风险。     

亚行早期预警系统对中国风险监测的借鉴与启示

VIEWS(经济和金融监测的脆弱性指标及早期预警系统)是亚洲开发银行开发的一个涵盖印度尼西亚等十国经济金融月度数据库和预测货币危机和银行危机的模型。本文系统介绍了VIEWS系统的建模思路和数据库构成,并简要评介了该系统的优势,在此基础上,结合中国实际提出了构建中国早期预警系统的思路与建议。     

我国直接显性财政风险预警系统研究

财政风险预警系统的科学建立主要取决于风险预警指标的正确选取。由于财政风险受经济、体制、收支、赤字及债务等多种风险因素的影响,而每一种风险因素又可由不同的指标来揭示,因此其预警指标具有结构性和层次性。在将预警指标划分为三个层次即总体指标、结构指标和分析指标的基础上,通过全面考察分析并赋予结构指标以不同的权重,得出我国直接显性财政风险的总体指标,并由此发现当前我国的直接显性财政风险有总体下降的趋势。     

AHP法在确定金融安全预警指标权重中的应用

给金融安全预警指标体系赋予科学的权重对建立科学的预警指标体系具有重要意义。本文首先构造了预警指标的递阶层次结构,然后运用AHP法(层次分析法)对我国金融安全预警指标进行赋权,依次进行了单层指标和层次间指标的权重计算,并对判断矩阵进行了一致性检验。为确定我国金融安全预警指标的权重提供了可行途径,也为制定我国金融安全评价标准提供了依据。     

上市公司三重性风险及财务预警

上市公司作为社会公共契约的产物,其所承担的社会责任与日俱增,投资者及相关利益集团日益重视对其进行监督。但是,由于客观存在的三重性风险即感染性风险、蜕变性风险及携带性风险的存在,使得上市公司的财务危机从未消除。     

基于风险识别和预警的国有农场内部控制体系策略研究

针对国有农场内部控制体系薄弱的情况,文章以某国营农场为例,通过条例分析设计内控风险识别要素,评估内部管理风险水平。首先,设定内控风险识别和预警目标,其次识别分析单位和业务层面存在的各种风险点,形成风险清单,再次对风险进行分析,得出风险发生的可能性和对控制目标实现的影响程度,最后确定风险应对的策略和设计内控体系。结果表明,基于风险识别和预警分析,促使企业集中有限资源,保障重点或优先控制的项目,为完善内控体系提供依据。     

反倾销应诉预警体系构建研究

反倾销是被WTO认可的一种有效限制贸易的措施,它使中国的低劳动力成本优势成为劣势.为避免遭受反倾销调查,建立一个全方位、多层次的,政府、协会和企业联动的反倾销预警机制迫在眉睫.反倾销的预警系统应包含三个子系统:倾销认定预警子系统、产业损害预警子系统和相关信息预警子系统.